Globe Trade Centre S.A. (\u201eSp\u00f3\u0142ka\u201d, \u201eGTC\nS.A.\u201d lub \u201eGTC\u201d) wraz ze swoimi sp\u00f3\u0142kami zale\u017cnymi (\u201cGrupa GTC\u201d lub \u201cGrupa\u201d) jest\nmi\u0119dzynarodowym deweloperem i\u00a0inwestorem. Sp\u00f3\u0142ka zosta\u0142a zarejestrowana 19\ngrudnia 1996 roku w\u00a0Warszawie. Siedziba Sp\u00f3\u0142ki mie\u015bci si\u0119 w\u00a0Warszawie (Polska), przy ul. Komitetu\nObrony Robotnik\u00f3w 45A. Sp\u00f3\u0142ka poprzez swoje jednostki zale\u017cne posiada\nudzia\u0142y w\u00a0sp\u00f3\u0142kach nieruchomo\u015bciowych o charakterze komercyjnym oraz\nmieszkaniowym przede wszystkim w\u00a0Polsce,\nna\u00a0W\u0119grzech, Bukareszcie, Belgradzie, Zagrzebiu oraz w\u00a0Sofii. W\u00a0dzia\u0142alno\u015bci\nsp\u00f3\u0142ek nale\u017c\u0105cych do\u00a0Grupy nie wyst\u0119puje sezonowo\u015b\u0107.
Dzia\u0142alno\u015b\u0107 Grupy obejmuje g\u0142\u00f3wnie budow\u0119\noraz wynajem powierzchni biurowej i\u00a0handlowej.
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia\n2022 roku Grupa zatrudnia\u0142a odpowiednio 219 oraz 223 pracownik\u00f3w w\u00a0przeliczeniu\nna\u00a0pe\u0142ne etaty.
Akcje Sp\u00f3\u0142ki s\u0105\nnotowane na\u00a0Gie\u0142dzie Papier\u00f3w Warto\u015bciowych w\u00a0Warszawie oraz na\u00a0Gie\u0142dzie\nPapier\u00f3w Warto\u015bciowych w\u00a0Johannesburgu.
Na dzie\u0144 31\ngrudnia 2023 roku g\u0142\u00f3wnym akcjonariuszem Sp\u00f3\u0142ki jest GTC Dutch Holdings B.V. (\u201eGTC\nDutch\u201d), kt\u00f3ry posiada 337.637.591 akcji Sp\u00f3\u0142ki, stanowi\u0105cych 58,80%\nkapita\u0142u zak\u0142adowego Sp\u00f3\u0142ki, uprawniaj\u0105cymi do 337.637.591 g\u0142os\u00f3w na Walnym\nZgromadzeniu GTC S.A., co stanowi 58,80% og\u00f3lnej liczby g\u0142os\u00f3w na Walnym\nZgromadzeniu Sp\u00f3\u0142ki. Dodatkowo, GTC Holding Zrt. posiada bezpo\u015brednio\n21.891.289 akcji Sp\u00f3\u0142ki, uprawniaj\u0105cych do 21.891.289 g\u0142os\u00f3w na Walnym\nZgromadzeniu GTC S.A., stanowi\u0105cych 3,81% kapita\u0142u zak\u0142adowego Sp\u00f3\u0142ki i\nuprawniaj\u0105cych do 3,81% og\u00f3lnej liczby g\u0142os\u00f3w na Walnym Zgromadzeniu GTC S.A.\nOstatecznym udzia\u0142owcem GTC Dutch oraz GTC Holding Zrt. jest Optimum Venture\nPrivate Equity Funds, kt\u00f3ry po\u015brednio posiada 359.528.880 akcji GTC S.A.,\nuprawniaj\u0105cych do 359.528.880 g\u0142os\u00f3w na Walnym Zgromadzeniu Sp\u00f3\u0142ki,\nstanowi\u0105cych 62,61% kapita\u0142u akcyjnego Sp\u00f3\u0142ki i uprawniaj\u0105cych do 62,61%\nog\u00f3lnej liczby g\u0142os\u00f3w na Walnym Zgromadzeniu GTC S.A.
Podmiotem\nkontroluj\u0105cym najwy\u017cszego szczebla jest sp\u00f3\u0142ka Pallas Ath\u00e9n\u00e9 Domus Meriti\nFoundation.
Wszystkie dane finansowe zawarte w\nniniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym prezentowane s\u0105 w PLN i\nwyra\u017cone w milionach, chyba \u017ce wskazano inaczej.
Walut\u0105 funkcjonaln\u0105 GTC S.A. i\u00a0wi\u0119kszo\u015bci\njej sp\u00f3\u0142ek zale\u017cnych jest euro, poniewa\u017c Grupa\ngeneruje oraz wydatkuje \u015brodki g\u0142\u00f3wnie w\u00a0euro: ceny (przychody z\u00a0tytu\u0142y\nwynajmu) s\u0105 denominowane w\u00a0euro, a tak\u017ce wszystkie d\u0142ugoterminowe kredyty\nbankowe, po\u017cyczki oraz obligacje s\u0105 w\u00a0euro b\u0105d\u017a zabezpieczone w\u00a0stosunku\ndo\u00a0tej waluty za pomoc\u0105 instrument\u00f3w pochodnych. Walut\u0105 funkcjonaln\u0105\nniekt\u00f3rych sp\u00f3\u0142ek zale\u017cnych GTC jest waluta inna ni\u017c euro. Sprawozdania\nfinansowe tych sp\u00f3\u0142ek sporz\u0105dzone w\u00a0ich walutach funkcjonalnych s\u0105 w\u0142\u0105czone\ndo\u00a0niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego po przeliczeniu\nna\u00a0walut\u0119 prezentacyjn\u0105 PLN zgodnie z\u00a0MSR 21 Skutki zmian kurs\u00f3w\nwymiany walut obcych. Aktywa oraz pasywa, poza sk\u0142adnikami kapita\u0142\u00f3w\nw\u0142asnych, zosta\u0142y przeliczone wed\u0142ug kursu z\u00a0dnia bilansowego, natomiast\npozycje rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat \u2013 wed\u0142ug \u015bredniego kursu za okres (je\u017celi\nnie r\u00f3\u017cni si\u0119 znacz\u0105co od faktycznych kurs\u00f3w wymiany). Powsta\u0142e z przeliczenia\nr\u00f3\u017cnice kursowe s\u0105 odnoszone do pozosta\u0142ych ca\u0142kowitych dochod\u00f3w, kumulowane w\nkapitale w\u0142asnym i wykazywane oddzielnie jako \u201eR\u00f3\u017cnice kursowe z przeliczenia\u201d\nbez wp\u0142ywu na wynik za bie\u017c\u0105cy okres.
Dla jednostek, kt\u00f3rych walut\u0105\nfunkcjonaln\u0105 jest euro, transakcje w\u00a0walutach obcych (w tym r\u00f3wnie\u017c\nw\u00a0polskich z\u0142otych) ujmowane s\u0105 w\u00a0euro po przeliczeniu wed\u0142ug kursu\nz\u00a0dnia transakcji. Aktywa i\u00a0zobowi\u0105zania pieni\u0119\u017cne denominowane\nw\u00a0walutach obcych s\u0105 wyceniane na\u00a0koniec okresu wed\u0142ug kursu obowi\u0105zuj\u0105cego\nw\u00a0ostatnim dniu danego okresu. Powsta\u0142e r\u00f3\u017cnice kursowe z przeliczenia na\ndzie\u0144 bilansowy oraz z rozliczenia pozycji pieni\u0119\u017cnych wyra\u017conych w walucie\nobcej s\u0105 ujmowane w\u00a0rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat.
\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n
Kursy wymiany dla\nistotnych walut by\u0142y jak poni\u017cej:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n PLN/EUR \n | \n \n \n 4,3480 \n | \n \n \n 4,6899 \n | \n \n
| \n USD/EUR \n | \n \n \n 1,1049 \n | \n \n \n 1,0654 \n | \n \n
| \n HUF/EUR \n | \n \n \n 382,78 \n | \n \n \n 400,23 \n | \n \n
Niniejsze\nskonsolidowane sprawozdanie finansowe zosta\u0142o sporz\u0105dzone zgodnie z\u00a0Mi\u0119dzynarodowymi\nStandardami Sprawozdawczo\u015bci Finansowej (\u201eMSSF\u201d) zatwierdzonymi przez UE (\u201eMSSF\nUE\u201d). Na\u00a0dzie\u0144 zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania\nfinansowego do\u00a0publikacji, bior\u0105c pod uwag\u0119 tocz\u0105cy si\u0119 w\u00a0UE proces\nwprowadzania standard\u00f3w MSSF, a tak\u017ce prowadzon\u0105 przez Grup\u0119 dzia\u0142alno\u015b\u0107, MSSF\nUE maj\u0105ce zastosowanie do\u00a0tego sprawozdania finansowego nie r\u00f3\u017cni\u0105 si\u0119\nistotnie od Standard\u00f3w Rachunkowo\u015bci MSSF wydanych przez Rad\u0119 Mi\u0119dzynarodowych\nStandard\u00f3w Rachunkowo\u015bci.
Sp\u00f3\u0142ka prowadzi\nswoje ksi\u0119gi rachunkowe zgodnie z zasadami i praktykami wypracowanymi przez\nprzedsi\u0119biorstwa w Polsce, tak jak wynika to z polskich przepis\u00f3w z zakresu\nrachunkowo\u015bci. Sp\u00f3\u0142ki prowadz\u0105ce dzia\u0142alno\u015b\u0107 poza terenem Polski prowadz\u0105\nksi\u0119gi rachunkowe zgodnie z lokalnymi zasadami rachunkowo\u015bci. Skonsolidowane sprawozdanie\nfinansowe zawiera korekty nieuwzgl\u0119dnione w ksi\u0119gach rachunkowych jednostek\nGrupy, kt\u00f3re zosta\u0142y wprowadzone w celu doprowadzenia sprawozda\u0144 finansowych\ntych jednostek do zgodno\u015bci z MSSF UE.
GTC S.A. jest\njednostk\u0105 dominuj\u0105c\u0105 sporz\u0105dzaj\u0105c\u0105 skonsolidowane sprawozdania finansowe na\nnajwy\u017cszym szczeblu Grupy. W oparciu o wiedz\u0119 Zarz\u0105du, skonsolidowane\nsprawozdania finansowe na wy\u017cszym szczeblu grupy kapita\u0142owej, w kt\u00f3rej sk\u0142ad\nwchodzi Grupa, jako jednostka zale\u017cna, nie s\u0105 sporz\u0105dzane.
Polityki i\u00a0dzia\u0142alno\u015b\u0107\noperacyjna Grupy maj\u0105 na\u00a0celu zarz\u0105dzanie ryzykiem kapita\u0142owym, finansowym\noraz ryzykiem p\u0142ynno\u015bci w\u00a0oparciu o solidne podstawy. Grupa spe\u0142nia wymogi\ndotycz\u0105ce kapita\u0142u obrotowego generuj\u0105c przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne z\u00a0dzia\u0142alno\u015bci\noperacyjnej poprzez uzyskiwanie przychod\u00f3w z\u00a0najmu. Dalsze informacje dotycz\u0105ce\nryzyka p\u0142ynno\u015bci oraz proces\u00f3w zarz\u0105dzania kapita\u0142em zosta\u0142y opisane w\u00a0nocie\u00a034.
Na dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku kapita\u0142 obrotowy netto Grupy (zdefiniowany jako aktywa obrotowe\npomniejszone o zobowi\u0105zania kr\u00f3tkoterminowe) by\u0142 dodatni i\u00a0wyni\u00f3s\u0142 389 PLN.
Zarz\u0105d\nprzeanalizowa\u0142 ramy czasowe, charakter i\u00a0skal\u0119 potencjalnych potrzeb\nfinansowych poszczeg\u00f3lnych sp\u00f3\u0142ek zale\u017cnych i\u00a0uwa\u017ca, \u017ce nie wyst\u0119puje ryzyko\nzwi\u0105zane ze sp\u0142at\u0105 bie\u017c\u0105cych zobowi\u0105za\u0144 finansowych i\u00a0dost\u0119pno\u015bci\u0105 \u015brodk\u00f3w\npieni\u0119\u017cnych, oraz \u017ce spodziewane przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne b\u0119d\u0105 wystarczaj\u0105ce\ndo\u00a0sfinansowania przewidywanych potrzeb got\u00f3wkowych Grupy dla cel\u00f3w obrotowych,\nprzez okres co najmniej kolejnych dwunastu miesi\u0119cy od dnia sporz\u0105dzenia\nsprawozdania finansowego. W\u00a0rezultacie, skonsolidowane sprawozdanie\nfinansowe zosta\u0142o sporz\u0105dzone przy za\u0142o\u017ceniu kontynuowania dzia\u0142alno\u015bci\ngospodarczej przez sp\u00f3\u0142ki wchodz\u0105ce w\u00a0sk\u0142ad Grupy w\u00a0daj\u0105cej si\u0119\nprzewidzie\u0107 przysz\u0142o\u015bci, w\u00a0okresie co najmniej dwunastu miesi\u0119cy od dnia\nsporz\u0105dzenia sprawozdania finansowego.
Opieraj\u0105c si\u0119\nna\u00a0swojej analizie bie\u017c\u0105cej p\u0142ynno\u015bci Sp\u00f3\u0142ki i\u00a0przygotowanych\nza\u0142o\u017ceniach odno\u015bnie prognozowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, Zarz\u0105d doszed\u0142\ndo\u00a0wniosku, \u017ce nie wyst\u0119puje istotna niepewno\u015b\u0107 w\u00a0odniesieniu\ndo\u00a0za\u0142o\u017cenia kontynuacji dzia\u0142alno\u015bci Sp\u00f3\u0142ki w\u00a0daj\u0105cej si\u0119\nprzewidzie\u0107 przysz\u0142o\u015bci, przez minimum kolejnych 12 miesi\u0119cy od dnia\nsporz\u0105dzenia sprawozdania finansowego.
\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n
Wp\u0142yw sytuacji w Ukrainie na Grup\u0119 GTC
Na dzie\u0144 sporz\u0105dzenia niniejszego\nsprawozdania bezpo\u015bredni wp\u0142yw wojny w Ukrainie na dzia\u0142alno\u015b\u0107 Grupy nie jest\nistotny. Niemo\u017cliwym jest jednak oszacowanie skali tego wp\u0142ywu\nw\u00a0przysz\u0142o\u015bci, a ze wzgl\u0119du na du\u017c\u0105 zmienno\u015b\u0107 sytuacji Sp\u00f3\u0142ka na bie\u017c\u0105co monitoruje\nsytuacj\u0119 i analizuje jej potencjalny wp\u0142yw zar\u00f3wno z\u00a0perspektywy\nposzczeg\u00f3lnych projekt\u00f3w, jak i ca\u0142ej Grupy oraz jej d\u0142ugoterminowych plan\u00f3w\ninwestycyjnych.
Zasady\nrachunkowo\u015bci zastosowane do\u00a0sporz\u0105dzenia niniejszego rocznego\nskonsolidowanego sprawozdania finansowego s\u0105 sp\u00f3jne z\u00a0zasadami, kt\u00f3re\nzastosowano przy sporz\u0105dzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy\nza rok zako\u0144czony 31 grudnia 2022 roku, za wyj\u0105tkiem nowych standard\u00f3w, kt\u00f3re\nobowi\u0105zuj\u0105 od 1 stycznia 2023 roku (patrz nota 6).
W okresie sprawozdawczym\nnie wyst\u0105pi\u0142y istotne zmiany w\u00a0zakresie szacunk\u00f3w oraz os\u0105d\u00f3w Zarz\u0105du.
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZmiany w MSR 1 \u2013 Ujawnianie zasad\n(polityki) rachunkowo\u015bci i MSR 8 \u2013 Definicja warto\u015bci szacunkowych\n(opublikowane 12 lutego 2022 roku)
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZmiana w MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe:\nPierwsze zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 \u2013 informacje por\u00f3wnawcze (opublikowane\n9 grudnia 2022 roku).
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZmiany w MSR 12 Podatek dochodowy: podatek\nodroczony dotycz\u0105cy aktyw\u00f3w i zobowi\u0105za\u0144 powstaj\u0105cych na skutek pojedynczej\ntransakcji (opublikowane 7 maja 2022 roku).
Grupa ocenia, \u017ce powy\u017csze\nzmiany (nowe standardy/poprawki) nie maj\u0105 istotnego wp\u0142ywu na sprawozdanie\nfinansowe Grupy, za wyj\u0105tkiem zmian do MSR 1. Zmiany do MSR 1 skutkowa\u0142y\nprzegl\u0105dem zasad rachunkowo\u015bci wykazanych w sprawozdaniach finansowych, a cz\u0119\u015b\u0107\nwcze\u015bniej ujawnionych polityk zosta\u0142a usuni\u0119ta. Istotne zasady rachunkowo\u015bci\nzosta\u0142y ujawnione w odpowiednich notach.
NOWO\nOPUBLIKOWANE, OBECNIE NIEOBOWI\u0104ZUJ\u0104CE STANDARDY I\u00a0INTERPRETACJE
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZmiany do MSR 1: Prezentacja sprawozda\u0144 finansowych\n\u2013 Podzia\u0142 zobowi\u0105za\u0144 na kr\u00f3tkoterminowe
\ni d\u0142ugoterminowe (opublikowano odpowiednio 23 stycznia 2020 roku oraz zmienione\n15 lipca 2020 roku oraz 31 pa\u017adziernika 2022 roku) \u2013 opublikowane zmiany\nobowi\u0105zuj\u0105 dla sprawozda\u0144 finansowych za okresy rozpoczynaj\u0105ce si\u0119 z dniem 1\nstycznia 2024 roku lub po tej dacie.
Nie przewiduje si\u0119\nistotnego wp\u0142ywu innych opublikowanych, ale nieobowi\u0105zuj\u0105cych standard\u00f3w na sprawozdanie\nfinansowe Grupy.
Daty rozpocz\u0119cia ich\nobowi\u0105zywania wynikaj\u0105 z\u00a0tre\u015bci standard\u00f3w og\u0142oszonych przez Rad\u0119\nMi\u0119dzynarodowej Sprawozdawczo\u015bci Finansowej. Daty stosowania standard\u00f3w w\u00a0Unii\nEuropejskiej mog\u0105 r\u00f3\u017cni\u0107 si\u0119 od dat stosowania wynikaj\u0105cych z\u00a0tre\u015bci\nstandard\u00f3w i\u00a0s\u0105 og\u0142aszane w\u00a0momencie ich zatwierdzenia do\u00a0stosowania\nprzez Uni\u0119 Europejsk\u0105.
(a)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPODSTAWOWE ZASADY\nRACHUNKOWO\u015aCI
Skonsolidowane\nsprawozdanie finansowe zosta\u0142o sporz\u0105dzone zgodnie z\u00a0konwencj\u0105 kosztu\nhistorycznego, z\u00a0wyj\u0105tkiem nieruchomo\u015bci inwestycyjnych, nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych w\u00a0budowie, je\u017celi spe\u0142nione s\u0105 warunki okre\u015blone w\u00a0nocie\n17(ii), p\u0142atno\u015bci w\u00a0formie akcji w\u0142asnych, d\u0142ugoterminowych aktyw\u00f3w finansowych\noraz pochodnych instrument\u00f3w finansowych, kt\u00f3re zosta\u0142y wycenione wed\u0142ug\nwarto\u015bci godziwej.
Kluczowe zasady\nrachunkowo\u015bci zosta\u0142y opisane w poszczeg\u00f3lnych notach, a istotne os\u0105dy i\nszacunki ksi\u0119gowe zosta\u0142y zaprezentowane poni\u017cej.
(b)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nSZACUNKI KSI\u0118GOWE
Sporz\u0105dzanie\nsprawozda\u0144 finansowych zgodnie z\u00a0Mi\u0119dzynarodowymi Standardami\nSprawozdawczo\u015bci Finansowej wymaga od Zarz\u0105du dokonywania pewnych za\u0142o\u017ce\u0144\ni\u00a0oszacowa\u0144, maj\u0105cych wp\u0142yw na\u00a0prezentowane kwoty aktyw\u00f3w\ni\u00a0zobowi\u0105za\u0144 (w tym aktyw\u00f3w i\u00a0zobowi\u0105za\u0144 warunkowych) na\u00a0dzie\u0144\nbilansowy. W\u00a0zwi\u0105zku z\u00a0tym rzeczywiste warto\u015bci mog\u0105 r\u00f3\u017cni\u0107 si\u0119 od\ntych szacunk\u00f3w.
Nieruchomo\u015bci inwestycyjne reprezentuj\u0105\nnieruchomo\u015bci utrzymywane w celu generowania d\u0142ugoterminowych wp\u0142yw\u00f3w z tytu\u0142u\nwynajmu. Nieruchomo\u015bci inwestycyjne s\u0105 wykazywane wed\u0142ug warto\u015bci godziwej,\nkt\u00f3ra jest wyceniana przynajmniej raz w roku przez niezale\u017cnego\nzarejestrowanego rzeczoznawc\u0119. Wycena dokonywana jest na podstawie\nzdyskontowanych przewidywanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych z danej nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnej, z wykorzystaniem st\u00f3p dyskontowych stosowanych dla lokalnego\nrynku nieruchomo\u015bci oraz aktualizowana wed\u0142ug os\u0105du Zarz\u0105du lub - je\u015bli uznano\nto za stosowne - przy u\u017cyciu podej\u015bcia dochodowego (\u201eIncome capitalisation\nmethod\u201d) lub metody stopy kapitalizacji (\u201eYield method\u201d). Zastosowan\u0105 metod\u0119 i\ng\u0142\u00f3wne za\u0142o\u017cenia s\u0105 okre\u015blane przez rzeczoznawc\u0119, a tak\u017ce opisane w nocie 17.
Grupa stosuje szacunki ksi\u0119gowe w\u00a0celu ustalenia\nstosowanych stawek amortyzacyjnych (nota 16, nota 27).
Warto\u015b\u0107 godziw\u0105\ninstrument\u00f3w finansowych, dla kt\u00f3rych nie istnieje aktywny rynek ustala si\u0119\nwykorzystuj\u0105c odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod\ni\u00a0za\u0142o\u017ce\u0144 Grupa kieruje si\u0119 profesjonalnym os\u0105dem (nota 18).
Grupa polega na\u00a0szacunkach\nw\u00a0zakresie rozliczenia p\u0142atno\u015bci w\u00a0formie akcji w\u0142asnych\nw\u00a0\u015brodkach pieni\u0119\u017cnych.
(c)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nISTOTNE OS\u0104DY KSI\u0118GOWE
W procesie\nstosowania Grupowych zasad (polityki) rachunkowo\u015bci Zarz\u0105d Sp\u00f3\u0142ki dokona\u0142\nnast\u0119puj\u0105cych os\u0105d\u00f3w:
Walut\u0105\nfunkcjonaln\u0105 GTC S.A. oraz wi\u0119kszo\u015bci jej jednostek zale\u017cnych jest euro, gdy\u017c ta\nwaluta ma na nie istotny i przewa\u017caj\u0105cy wp\u0142yw:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nwycena nieruchomo\u015bci inwestycyjnych jest dokonywana w euro;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nkredyty oraz po\u017cyczki s\u0105 w wi\u0119kszo\u015bci denominowane w euro,\na pozycje w innych walutach (obligacje w HUF) s\u0105 zabezpieczone do euro poprzez\nmi\u0119dzywalutowy SWAP na stop\u0119 procentow\u0105;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nwi\u0119kszo\u015b\u0107 um\u00f3w najmu jest zawierana po ustalonych\nstawkach czynszu wyra\u017conych w euro.
Grupa zawar\u0142a\numowy najmu powierzchni w\u00a0posiadanych nieruchomo\u015bciach komercyjnych. Grupa\nustali\u0142a, \u017ce zachowuje wszystkie znacz\u0105ce ryzyka i\u00a0korzy\u015bci z\u00a0tytu\u0142u\nposiadania tych nieruchomo\u015bci, kt\u00f3rych wynajem jest ujmowany jako leasing\noperacyjny.
Istotne warto\u015bci\nksi\u0119gowe oparte na\u00a0profesjonalnym os\u0105dzie i\u00a0szacunkach w\u00a0odniesieniu\ndo\u00a0nieruchomo\u015bci inwestycyjnych zosta\u0142y zaprezentowane w\u00a0nocie 17(ii)\ndotycz\u0105ce ustalania wyceny nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w budowie.
\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\nIstotne os\u0105dy\nksi\u0119gowe dotycz\u0105ce p\u0142ynno\u015bci rynkowej nieruchomo\u015bci inwestycyjnych zosta\u0142y\nprzedstawione w\u00a0nocie 34.
Grupa klasyfikuje\nzapasy w\u00a0postaci nieruchomo\u015bci mieszkaniowych do\u00a0aktyw\u00f3w obrotowych\nlub do\u00a0aktyw\u00f3w trwa\u0142ych, w oparciu o stopie\u0144 zaawansowania prac\nkonstrukcyjnych w\u00a0ramach cyklu operacyjnego dzia\u0142alno\u015bci. Normalny cykl\noperacyjny Grupy w\u00a0wi\u0119kszo\u015bci wypadk\u00f3w nie przekracza\u00a0pi\u0119ciu lat.\nAktywne projekty mieszkaniowe s\u0105 klasyfikowane jako zapasy w\u00a0aktywach\nobrotowych. Projekty mieszkaniowe, kt\u00f3rych termin wykonania jest d\u0142u\u017cszy ni\u017c\ncykl operacyjny, s\u0105 klasyfikowane jako grunty przeznaczone pod zabudow\u0119\nmieszkaniow\u0105 w\u00a0aktywach trwa\u0142ych.
Grupa ustala, czy\ntransakcja lub inne zdarzenie jest po\u0142\u0105czeniem jednostek gospodarczych poprzez\nzastosowanie definicji \u201eprzedsi\u0119wzi\u0119cia\u201d zawartej w\u00a0MSSF 3.
Grupa rozpoznaje\nsk\u0142adnik aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u podatku odroczonego bazuj\u0105c na\u00a0za\u0142o\u017ceniu,\n\u017ce w\u00a0przysz\u0142o\u015bci zostanie osi\u0105gni\u0119ty zysk podatkowy pozwalaj\u0105cy\nna\u00a0jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wynik\u00f3w podatkowych\nw\u00a0przysz\u0142o\u015bci mog\u0142oby spowodowa\u0107, \u017ce za\u0142o\u017cenie to sta\u0142oby si\u0119\nnieuzasadnione (nota 15).
Podatek odroczony\ndotycz\u0105cy zewn\u0119trznych r\u00f3\u017cnic przej\u015bciowych odnosz\u0105cych si\u0119 do\u00a0jednostek\nzale\u017cnych zosta\u0142 obliczony w\u00a0oparciu o oszacowane prawdopodobie\u0144stwo, \u017ce\nte r\u00f3\u017cnice przej\u015bciowe zostan\u0105 zrealizowane w\u00a0daj\u0105cej si\u0119 przewidzie\u0107\nprzysz\u0142o\u015bci.
Grupa\nprzeprowadza r\u00f3wnie\u017c ocen\u0119 prawdopodobie\u0144stwa realizacji aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego. Je\u015bli jest to konieczne, Grupa zmniejsza\nwarto\u015b\u0107 aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego do\u00a0warto\u015bci mo\u017cliwej\ndo\u00a0zrealizowania.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe\nobejmuje sprawozdanie finansowe GTC oraz sprawozdanie finansowe jej sp\u00f3\u0142ek\nzale\u017cnych za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 r.
Sprawozdania finansowe jednostek\nzale\u017cnych sporz\u0105dzane s\u0105 za ten sam okres sprawozdawczy co sprawozdania\njednostki dominuj\u0105cej, przy zastosowaniu sp\u00f3jnych zasad rachunkowo\u015bci oraz w\noparciu o te same zasady rachunkowo\u015bci stosowane dla podobnych transakcji i\nzdarze\u0144 gospodarczych. Dokonuje si\u0119 dostosowa\u0144 w celu ujednolicenia do\newentualnych odmiennych zasad rachunkowo\u015bci.
Skonsolidowane\nsprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe Sp\u00f3\u0142ki i\u00a0jej\njednostek zale\u017cnych. Bezpo\u015bredni\ni\u00a0po\u015bredni udzia\u0142 Sp\u00f3\u0142ki w\u00a0tych jednostkach oraz udzia\u0142 w prawach\ng\u0142osu na\u00a0koniec poszczeg\u00f3lnych okres\u00f3w zosta\u0142 przedstawiony w\u00a0tabeli\nponi\u017cej (tabela poni\u017cej przedstawia udzia\u0142 efektywny):
Sp\u00f3\u0142ki zale\u017cne
| \n Nazwa \n | \n \n \n Jednostka\n dominuj\u0105ca \n | \n \n \n Siedziba \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2023 \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2022 \n | \n \n
| \n GTC Konstancja Sp. z\n o.o. w likwidacji[1] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Korona S.A. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Globis Pozna\u0144 Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Aeropark Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Globis Wroc\u0142aw Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Satellite Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Sterlinga Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Karkonoska Sp. z\n o.o. w likwidacji1 \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Ortal Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Diego Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Francuska Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC UBP Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Pixel Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Moderna Sp. z\n o.o.. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centrum Handlowe\n Wilanow Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Management Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Corius Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centrum \u015awiatowida Sp.\n z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Galeria CTWA Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Artico Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Hungary Real Estate Development Company Pltd. | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Duna Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n V\u00e1ci \u00fat 81-85. Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Riverside Apartmanok\n Kft.[2] \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centre Point I. Kft. \n | \n \n \n V\u00e1ci \u00fat 81-85. Kft. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centre Point II. Kft. \n | \n \n \n V\u00e1ci \u00fat 81-85. Kft. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Spiral I. Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Albertfalva\n \u00dczletk\u00f6zpont Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Metro Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Kompakt Land Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC White House Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Globe Office\n Investments Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Investments Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Univerzum Projekt\n Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Future Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n VRK Tower Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Origine Investments Pltd. \n(\u201cGTC\n Origine\u201d) \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Nazwa \n | \n \n \n Jednostka dominuj\u0105ca \n | \n \n \n Siedziba \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2023 \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2022 \n | \n \n
| \n GTC HBK Project Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC VI188 Property\n Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC FOD Property Kft \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n G-Delta Adrssy Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC KLZ 7-10 Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC PSZTSZR Projekt\n Kft \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC DBRNT Projekt Kft \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC B41 d.o.o. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC MNG d.o.o.4 \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC K43-45 Property\n Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Liffey Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC UK\n Real Estate Investments Ltd. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n Zjednoczone Kr\u00f3lestwo \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC VRSMRT Projekt Kft.[3] \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC LCHD Projekt Kft.3 \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC Nekretnine Zagreb\n d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Euro Structor d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 70% \n | \n \n \n 70% \n | \n \n
| \n Marlera Golf LD d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Nova Istra Idaeus d.o.o. \n | \n \n \n Marlera Golf LD d.o.o. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Matrix Future d.o.o.[4] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC Seven Gardens d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Towers International Property S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Green Dream S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Aurora Business Complex S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n City Gate Bucharest S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Venus Commercial Center S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n City Gate S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n City Rose Park S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Deco Intermed S.R.L.[5] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 66,7% \n | \n \n
| \n GML American Regency Pipera S.R.L.[6] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 75% \n | \n \n
| \n NRL EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Advance Business Center EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Yuzhen Park EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Dorado 1 EOOD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GOC EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Flex EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Commercial Development d.o.o. Beograd \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Glamp d.o.o. Beograd[7] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Aurora Luxembourg S.A. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Luksemburg \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Europort Investment (Cyprus) 1 Limited \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Cypr \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
TRANSAKCJE
W dniu 30 stycznia 2023 roku, GTC\nFOD Property Kft., jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, sfinalizowa\u0142a\ntransakcj\u0119 sprzeda\u017cy budynku biurowego - Forrest Office Debrecen. Cena sprzeda\u017cy wynios\u0142a 49,2 miliona EUR.
W dniu 31 marca 2023 roku, GTC\nOrigine Zrt., jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a umow\u0119\nprzeniesienia dotycz\u0105c\u0105 nabycia 100% holdingu Tiszai F\u00e9ny Alfa Kft., kt\u00f3ry\nposiada 9 nowo wybudowanych elektrowni s\u0142onecznych w Tiszaf\u00fcred (W\u0119gry), o\nnominalnej maksymalnej zdolno\u015bci produkcyjnej 0,5 MW ka\u017cda. Cena zakupu\nwynios\u0142a 2,4 biliona HUF (oko\u0142o 6,4 miliona EUR). Transakcja by\u0142a uwarunkowana\nuzyskaniem przez GTC Origine Zrt. potwierdzenia zagranicznego inwestora\n(\u201eAcknowledgement of Foreign Investor\u201d) od Ministerstwa Rozwoju (\u201ezgoda FDI\u201d).\nTransakcja zosta\u0142a zaniechana, poniewa\u017c zgoda FDI nie zosta\u0142a uzyskana przed\nostatecznym terminem realizacji transakcji.
W dniu 12\nczerwca 2023 roku, GTC Origine Investments Pltd, jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna\nod Sp\u00f3\u0142ki, naby\u0142a 100% udzia\u0142\u00f3w w G-Gamma LCHD Kft. (\u201eGTC LCHD Projekt Kft\u201d) od\nfunduszu inwestycyjnego powi\u0105zanego z\u00a0wi\u0119kszo\u015bciowym akcjonariuszem\nSp\u00f3\u0142ki, kt\u00f3ry jest w\u0142a\u015bcicielem remontowanego hotelu, za kwot\u0119 9,6\u00a0miliona\nEUR. Na podstawie przeprowadzonej analizy, transakcja zosta\u0142a uj\u0119ta jako\nnabycie aktyw\u00f3w (asset deal), kt\u00f3re prezentowane s\u0105 w gruntach przeznaczonych\npod zabudow\u0119 komercyjn\u0105 w ramach nieruchomo\u015bci inwestycyjnych.
W dniu 12\nczerwca 2023 roku, GTC Origine Investments Pltd, jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna\nod Sp\u00f3\u0142ki, naby\u0142a 100% udzia\u0142\u00f3w w G-Alpha VRSMRT Kft. (\"GTC VRSMRT Projekt\nKft) od funduszu inwestycyjnego powi\u0105zanego z wi\u0119kszo\u015bciowym akcjonariuszem\nSp\u00f3\u0142ki, kt\u00f3ry jest w\u0142a\u015bcicielem cz\u0119\u015bci kondominium o \u0142\u0105cznej powierzchni 1.300\nmetr\u00f3w kwadratowych, za kwot\u0119 3,5 miliona EUR. Po uko\u0144czeniu prac remontowych i\nwyko\u0144czeniowych, nieruchomo\u015b\u0107 przeznaczona jest na projekt biurowy. Na\npodstawie przeprowadzonej analizy, transakcja zosta\u0142a uj\u0119ta jako nabycie\naktyw\u00f3w (asset deal), kt\u00f3re prezentowane s\u0105 w gruntach przeznaczonych pod\nzabudow\u0119 komercyjn\u0105 w ramach nieruchomo\u015bci inwestycyjnych.
W dniu 6\ngrudnia 2023 roku GTC Origine Investments Pltd, sp\u00f3\u0142ka w 100% zale\u017cna od\nSp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a umow\u0119 sprzeda\u017cy dotycz\u0105c\u0105 sprzeda\u017cy sp\u00f3\u0142ki GTC LCHD Projekt\nKft, w\u0142a\u015bciciela nieruchomo\u015bci po\u0142o\u017conej w\u00a0Budapeszcie. Cena sprzeda\u017cy\nwynikaj\u0105ca z Umowy wynosi 13,2 miliona EUR. Je\u017celi do dnia 28 czerwca 2024 roku\nnie zostan\u0105 spe\u0142nione warunki finalizacji transakcji, transakcja mo\u017ce zosta\u0107\nanulowana.
FINANSOWANIE
W kwietniu\n2023 roku Seven Gardens d.o.o., jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki,\npodpisa\u0142a z\u00a0Erste\u00a0&\u00a0Steiermarkische Bank d.d. umow\u0119 kredytu\nbankowego na kwot\u0119 14 milion\u00f3w EUR z terminem zapadalno\u015bci wynosz\u0105cym 5 lat po\nzako\u0144czeniu okresu budowy (maksymalnym terminem sp\u0142aty jest czerwiec 2029\nroku). Na dzie\u0144 31\u00a0grudnia 2023 r., z ca\u0142kowitej kwoty kredytu wyp\u0142acono 13,1\nmiliona EUR.
W dniu 4\nmaja 2023 roku, w dniu zapadalno\u015bci, GTC S.A. dokona\u0142o cz\u0119\u015bciowego wykupu\nobligacji o numerze ISIN PLGTC0000318 (jedna trzecia ca\u0142kowitej emisji) w\nkwocie 17,1 miliona EUR (73,3 PLN) \u2013 \u0142\u0105cznie z instrumentem zabezpieczaj\u0105cym.
W maju 2023\nroku Glamp d.o.o. Beograd, jednostka zale\u017cna Sp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a z Erste Group\nBank AG i Erste Bank AD Novi Sad umow\u0119 kredytu bankowego na kwot\u0119 25 milion\u00f3w EUR\nz terminem zapadalno\u015bci wynosz\u0105cym pi\u0119\u0107 lat od daty podpisania. Na dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku wyp\u0142acona zosta\u0142a ca\u0142kowita kwota kredytu.
W dniu 6\nlistopada 2023 roku w terminie zapadalno\u015bci GTC S.A. sp\u0142aci\u0142a ostatni\u0105 transz\u0119\nobligacji wyemitowanych pod kodem ISIN PLGTC0000318 (jedna trzecia ca\u0142kowitej\nemisji) w kwocie 17,1 miliona EUR (73,3\u00a0PLN) \u0142\u0105cznie z instrumentem\nzabezpieczaj\u0105cym. Na dzie\u0144 publikacji obligacje wyemitowane pod kodem\nISIN\u00a0PLGTC0000318 s\u0105 w pe\u0142ni sp\u0142acone.
\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\nW grudniu\n2023 roku Advance Business Centre EAD, sp\u00f3\u0142ka zale\u017cna nale\u017c\u0105ca w ca\u0142o\u015bci do\nSp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a umow\u0119 kredytu bankowego na kwot\u0119 36 milion\u00f3w EUR z UniCredit\nBulbank EAD z terminem zapadalno\u015bci wynosz\u0105cym pi\u0119\u0107 lat od daty podpisania. Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku wyp\u0142acona zosta\u0142a ca\u0142kowita kwota kredytu.
CZ\u0141ONKOWIE ORGAN\u00d3W ZARZ\u0104DZAJ\u0104CYCH
W dniu 25 kwietnia 2023 roku, Pan\nAriel Ferstman zrezygnowa\u0142 z zasiadania w zarz\u0105dzie GTC oraz GTC Real Estate\nDevelopment Hungary Zrt ze skutkiem na dzie\u0144 25 kwietnia 2023 roku.
W dniu 25 kwietnia 2023 roku, Rada Nadzorcza\nSp\u00f3\u0142ki powo\u0142a\u0142a Pani\u0105 Barbar\u0119 Sikora na stanowisko Dyrektora Finansowego (CFO)\nGrupy GTC oraz cz\u0142onka Zarz\u0105du sp\u00f3\u0142ki GTC S.A. ze skutkiem na dzie\u0144 1 maja 2023\nroku.
W dniu 29 sierpnia 2023 roku, Sp\u00f3\u0142ka\nzawar\u0142a z Panami Zolt\u00e1n Fekete i J\u00e1nos G\u00e1rdai porozumienie w zakresie\nrozwi\u0105zania um\u00f3w o prac\u0119. Panowie Fekete i G\u00e1rdai zrezygnowali z zasiadania w Zarz\u0105dzie\nGTC ze skutkiem na dzie\u0144 31 sierpnia 2023 roku.
W dniu 29 sierpnia 2023 roku, Rada\nNadzorcza Sp\u00f3\u0142ki powo\u0142a\u0142a Pan\u00f3w Zsolt Farkas i Gyula Nagy na stanowiska\ncz\u0142onk\u00f3w Zarz\u0105du sp\u00f3\u0142ki GTC S.A. ze skutkiem na dzie\u0144 31 sierpnia 2023 roku.
POZOSTA\u0141E INFORMACJE
W dniu 21 czerwca 2023 roku Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy\npodj\u0119\u0142o uchwa\u0142\u0119 o wyp\u0142acie dywidendy w\u00a0kwocie 132,1 PLN (29,7 miliona EUR). Dywidenda zosta\u0142a wyp\u0142acona we wrze\u015bniu 2023 roku.
W dniu 11 grudnia 2023 roku GTC Dutch\nHoldings B.V (\u201cGTC Dutch\u201d), GTC HOLDING Z\u00c1RTK\u00d6R\u0170EN M\u0170K\u00d6D\u0150 R\u00c9SZV\u00c9NYT\u00c1RSAS\u00c1G\n(\u201cGTC Holding\u201d) oraz Icona Securitization Opportunities Group S.\u00e0 r.l. (\u201cISO\u201d,\na \u0142\u0105cznie z GTC Dutch i GTC Holding dalej jako \u201eAkcjonariusze\u201d) zawarli\nwarunkowe globalne porozumienie rozwi\u0105zuj\u0105ce (global settlement agreement)\nmaj\u0105ce na celu zako\u0144czenie ich wsp\u00f3\u0142pracy w odniesieniu do Sp\u00f3\u0142ki\n(\"GSA\"). Zgodnie z GSA, Strony uzgodni\u0142y m.in. przeniesienie 15,7%\nakcji w kapitale zak\u0142adowym Sp\u00f3\u0142ki (\"Akcje ISO\") przez ISO na GTC\nDutch w zwi\u0105zku z umorzeniem w formie niepieni\u0119\u017cnej (ang. redemption in kind)\ninstrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych wyemitowanych przez ISO (\"Przeniesienie Akcji\nISO\") oraz warunkowe rozwi\u0105zanie (po nale\u017cytym przeniesieniu tytu\u0142u\nprawnego do Akcji ISO z ISO na GTC Dutch) nast\u0119puj\u0105cych um\u00f3w:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\numowy akcjonariuszy zawartej pomi\u0119dzy Akcjonariuszami w dniu 18 lutego\n2022 r., kt\u00f3ra wesz\u0142a w \u017cycie z dniem 1 marca 2022 r., stanowi\u0105ca umow\u0119 o\ndzia\u0142aniu w porozumieniu w rozumieniu art. 87 ust. 1 pkt 5 i 6 w zw. z art. 87\nust. 3 ustawy z dnia 29 lipca 2005 r. o ofercie publicznej i warunkach\nwprowadzania instrument\u00f3w finansowych do zorganizowanego systemu obrotu oraz o\nsp\u00f3\u0142kach publicznych (\"Ustawa o Ofercie\") w sprawie prowadzenia\nwsp\u00f3lnej polityki wobec Sp\u00f3\u0142ki oraz wykonywania prawa g\u0142osu w wybranych\nsprawach w uzgodniony spos\u00f3b (\u201eSHA\u201d); oraz
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\numowy przeniesienia zawartej pomi\u0119dzy GTC Dutch oraz ISO w dniu 18\nlutego 2022 r., kt\u00f3ra wesz\u0142a w \u017cycie w dniu 1 marca 2022 r., na mocy kt\u00f3rej ISO\nprzenios\u0142a prawa g\u0142osu z wszystkich Akcji ISO na GTC Dutch oraz udzieli\u0142a GTC\nDutch pe\u0142nomocnictwa do wykonywania praw g\u0142osu z wszystkich Akcji ISO\n(\"Umowa Przeniesienia\").
Sp\u00f3\u0142ka zosta\u0142a poinformowana, \u017ce\nprzeniesienie Akcji ISO zgodnie z GSA nie spowoduje \u017cadnych zmian w liczbie\ng\u0142os\u00f3w w Sp\u00f3\u0142ce posiadanych \u0142\u0105cznie lub indywidualnie przez Akcjonariuszy,\nponiewa\u017c wszystkie prawa g\u0142osu zwi\u0105zane z Akcjami ISO by\u0142y ju\u017c wykonywane przez\nGTC Dutch przed zawarciem GSA na podstawie Umowy Przeniesienia.
W dniu 14 grudnia 2023 roku Sp\u00f3\u0142ka\notrzyma\u0142a zawiadomienie o wykonaniu w dniu 15 grudnia 2023 roku warunkowego\nglobalnego porozumienia.
Wp\u0142yw kwestii\nzwi\u0105zanych z klimatem na sprawozdanie finansowe
Zarz\u0105dzanie\nryzykiem oraz polityka dotycz\u0105ca zarz\u0105dzania ryzykiem zajmuj\u0105 si\u0119 kwestiami\nzwi\u0105zanymi z klimatem oraz \u015brodowiskiem. Rol\u0105 Zarz\u0105du jest nadz\u00f3r nad ryzykiem\nkorporacyjnym, zdefiniowanie kierunk\u00f3w
\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\nrozwoju systemu\nzarz\u0105dzania ryzykiem oraz ustalenie akceptowalnego poziomu nara\u017cenia na ryzyko.\nGrupa analizuje potencjalny wp\u0142yw kwestii zwi\u0105zanych z klimatem i na podstawie\nprzeprowadzonej analizy kwestie te zosta\u0142y okre\u015blonego jako maj\u0105ce\nniematerialny wp\u0142yw na skonsolidowane sprawozdanie finansowe.
Kwestie zwi\u0105zane z klimatem zosta\u0142y r\u00f3wnie\u017c opisane\nw\u00a0Sprawozdaniu Zarz\u0105du Grupy z\u00a0dzia\u0142alno\u015bci za rok zako\u0144czony\n31\u00a0grudnia\u00a02023\u00a0roku.
Podstawow\u0105\ndzia\u0142alno\u015bci\u0105 Grupy GTC jest wynajem nieruchomo\u015bci najemcom. W przypadku tej\ndzia\u0142alno\u015bci leasingowej Grupa GTC dzia\u0142a jako leasingodawca. Grupa zawar\u0142a\numowy najmu dotycz\u0105ce nieruchomo\u015bci
\nb\u0119d\u0105cych w jej portfolio. Umowy leasingowe, zgodnie z kt\u00f3rymi Grupa nie\nprzenosi zasadniczo ca\u0142ego ryzyka
\ni korzy\u015bci wynikaj\u0105cych z posiadania przedmiotu leasingu, klasyfikowane s\u0105 jako\numowy leasingu operacyjnego. Przychody z wynajmu powierzchni s\u0105 rozpoznawane\nprzez okres obowi\u0105zywania umowy najmu metod\u0105 liniow\u0105 zgodnie z regulacjami MSSF\n16 Leasing.
Przychody z\u00a0wynajmu\nzawieraj\u0105 przychody z\u00a0tytu\u0142u czynszu od obrotu najemc\u00f3w w\u00a0wysoko\u015bci\noko\u0142o 27,6\u00a0PLN (6,1 miliona\nEUR) za rok zako\u0144czony dnia 31 grudnia 2023 roku (2022: 27,6 PLN; 5,9 miliona EUR). Pozosta\u0142e przychody s\u0105\noparte na\u00a0sta\u0142ych umownych op\u0142atach za wynajem.
Grupa zawar\u0142a\nszereg um\u00f3w leasingu z\u00a0najemcami, dotycz\u0105cych nieruchomo\u015bci inwestycyjnych\nw\u00a0Polsce, Rumunii, Chorwacji, Serbii, Bu\u0142garii oraz na\u00a0W\u0119grzech.\nUmowy najmu nieruchomo\u015bci komercyjnych zwykle zawieraj\u0105 klauzule umo\u017cliwiaj\u0105ce\nokresowe podniesienie op\u0142at z\u00a0tytu\u0142u najmu powierzchni w\u00a0zale\u017cno\u015bci\nod europejskiego wska\u017anika cen towar\u00f3w i\u00a0us\u0142ug konsumpcyjnych (CPI).
Minimalna warto\u015b\u0107\nprzysz\u0142ych przychod\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u um\u00f3w najmu (niezdyskontowane p\u0142atno\u015bci\nleasingowe) w\u00a0uko\u0144czonych nieruchomo\u015bciach inwestycyjnych wynosi:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 1 roku \n | \n \n \n 565 \n | \n \n \n 582 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 2 roku \n | \n \n \n 457 \n | \n \n \n 507 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 3 roku \n | \n \n \n 348 \n | \n \n \n 371 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 4 roku \n | \n \n \n 248 \n | \n \n \n 267 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 5 roku \n | \n \n \n 161 \n | \n \n \n 178 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 6 roku \n | \n \n \n 61 \n | \n \n \n 113 \n | \n \n
| \n Powy\u017cej\n 6 lat \n | \n \n \n 70 \n | \n \n \n 155 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 1.910 \n | \n \n \n 2.173 \n | \n \n
Wi\u0119kszo\u015b\u0107\nprzychod\u00f3w operacyjnych jest ustalana na\u00a0podstawie kwot wyra\u017conych bezpo\u015brednio,\npowi\u0105zanych lub indeksowanych do\u00a0euro.
Poza przychodami\nz tytu\u0142u wynajmu, Grupa generuje tak\u017ce przychody z tytu\u0142u us\u0142ug obs\u0142ugi\nnieruchomo\u015bci. Przychody z tytu\u0142u us\u0142ug stanowi\u0105 op\u0142aty uiszczane przez\nnajemc\u00f3w nieruchomo\u015bci inwestycyjnych Grupy,
\nw celu pokrycia koszt\u00f3w us\u0142ug \u015bwiadczonych przez Grup\u0119 w zwi\u0105zku z ich\nwynajmem. Op\u0142ata za us\u0142ug\u0119 jest fakturowana miesi\u0119cznie, w oparciu o stawk\u0119\nop\u0142aty za us\u0142ug\u0119 uzgodnion\u0105 w umowie, wed\u0142ug najbardziej wiarygodnego\noszacowania dla danego projektu. Przypisanie koszt\u00f3w us\u0142ug do najemcy odbywa\nsi\u0119 w oparciu o wynaj\u0119t\u0105 powierzchni\u0119.
Op\u0142aty za ogrzewanie,\nwod\u0119 i \u015bcieki s\u0105 fakturowane miesi\u0119cznie osobno, w oparciu o wynaj\u0119t\u0105\npowierzchni\u0119 i stawki uzgodnione w umowie. Przychody z innych us\u0142ug stanowi\u0105\nnieleasingowy komponent w umowach najmu nieruchomo\u015bci i ujmowane s\u0105 zgodnie z\nzasadami wskazanymi poni\u017cej.
Grupa rozpoznaje przychody z tytu\u0142u\nobs\u0142ugi nieruchomo\u015bci w czasie, poniewa\u017c klient jednocze\u015bnie otrzymuje i\nwykorzystuje przekazane mu korzy\u015bci.
Grupa rozpoznaje\nprzychody z tytu\u0142u us\u0142ug zgodnie z dwoma modelami:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZ tytu\u0142u dzia\u0142ania jako po\u015brednik. Niekt\u00f3rzy\nnajemcy instaluj\u0105 liczniki energii elektrycznej. W tym przypadku, faktury za\nenergi\u0119 elektryczn\u0105 s\u0105 rozliczane za po\u015brednictwem podmiot\u00f3w GTC i adresowane\nbezpo\u015brednio do najemc\u00f3w. Dla cel\u00f3w sprawozdania finansowego, takie przychody i\nkoszty s\u0105 ujmowane w kwotach netto, poniewa\u017c GTC wyst\u0119puje w roli po\u015brednika.
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZ tytu\u0142u dzia\u0142ania jako zleceniodawca. W pozosta\u0142ych\nprzypadkach wszystkie przychody za us\u0142ugi s\u0105 fakturowane na podmioty GTC. Grupa\nrozlicza najemc\u00f3w na podstawie stawek zawartych w umowie w okresach\nmiesi\u0119cznych. Przed ko\u0144cem roku Grupa dokonuje uzgodnienia rzeczywistych\nkoszt\u00f3w op\u0142at eksploatacyjnych z zafakturowanymi, a nast\u0119pnie wystawia rachunek\nna niedob\u00f3r kwoty lub zwraca nadp\u0142at\u0119 najemcy, je\u015bli taka wyst\u0105pi. Dla cel\u00f3w\nsprawozdania finansowego takie koszty ujmuje si\u0119 w warto\u015bci brutto, poniewa\u017c\nGTC dzia\u0142a jako zleceniodawca, kt\u00f3ry kontroluje dobra czy us\u0142ugi przed ich przekazaniem\ndo klienta.
Szczeg\u00f3\u0142y\ndotycz\u0105ce przychod\u00f3w z czynsz\u00f3w i op\u0142at eksploatacyjnych w podziale na kraje\nprzedstawiono w\u00a0nocie 14.
Na koszt w\u0142asny\n\u015bwiadczonych us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105ce pozycje:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Zu\u017cycie\n materia\u0142\u00f3w i energii \n | \n \n \n 60,4 \n | \n \n \n 51,1 \n | \n \n
| \n Us\u0142ugi\n obce \n | \n \n \n 136,3 \n | \n \n \n 121,7 \n | \n \n
| \n Wynagrodzenia\n i powi\u0105zane wydatki \n | \n \n \n 12,7 \n | \n \n \n 12,6 \n | \n \n
| \n Podatki\n i op\u0142aty \n | \n \n \n 38,6 \n | \n \n \n 34,7 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n 2,8 \n | \n \n \n 1,9 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 250,8 \n | \n \n \n 222,0 \n | \n \n
Na koszty\nsprzeda\u017cy sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105ce pozycje:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Us\u0142ugi\n obce - reklama i\u00a0marketing \n | \n \n \n 3,1 \n | \n \n \n 2,7 \n | \n \n
| \n Wynagrodzenia\n i\u00a0powi\u0105zane wydatki \n | \n \n \n 9,2 \n | \n \n \n 5,6 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 12,3 \n | \n \n \n 8,3 \n | \n \n
Koszty\nadministracyjne sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Wynagrodzenia\n oraz inne \u015bwiadczenia pracownicze \n | \n \n \n 61,8 \n | \n \n \n 42,9 \n | \n \n
| \n Koszty\n audytu oraz wycen \n | \n \n \n 6,4 \n | \n \n \n 5,9 \n | \n \n
| \n Koszty\n doradztwa prawnego podatkowego, IT oraz pozosta\u0142e doradztwo \n | \n \n \n 8,6 \n | \n \n \n 8,5 \n | \n \n
| \n Koszty\n utrzymania biura oraz ubezpieczenie \n | \n \n \n 8,2 \n | \n \n \n 7,2 \n | \n \n
| \n Koszty\n podr\u00f3\u017cy \n | \n \n \n 1,8 \n | \n \n \n 2,1 \n | \n \n
| \n Wynagrodzenie\n Rady Nadzorczej \n | \n \n \n 1,4 \n | \n \n \n 1,2 \n | \n \n
| \n Amortyzacja \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n
| \n Koszty\n relacji inwestorskich oraz pozosta\u0142e \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 3,3 \n | \n \n
| \n Razem,\n bez p\u0142atno\u015bci bazuj\u0105cych na akcjach w\u0142asnych \n | \n \n \n 96,3 \n | \n \n \n 73,6 \n | \n \n
| \n P\u0142atno\u015bci\n bazuj\u0105ce na akcjach w\u0142asnych \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n \n (3,1) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 92,7 \n | \n \n \n 70,5 \n | \n \n
Przychody\nfinansowe sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
Rok zako\u0144czony
31 grudnia 2023 roku
Rok zako\u0144czony
31 grudnia 2022 roku
Odsetki\n od depozyt\u00f3w oraz pozosta\u0142e przychody finansowe
3,7
5,2
Odsetki\n od po\u017cyczek udzielonych udzia\u0142owcowi niekontroluj\u0105cemu
2,7
1,4
Razem
6,4
6,6
Koszty finansowe sk\u0142adaj\u0105\nsi\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Koszty\n odsetkowe[8] \n | \n \n \n (137,2) \n | \n \n \n (135,5) \n | \n \n
| \n Koszty\n finansowe zwi\u0105zane z\u00a0zobowi\u0105zaniem z tytu\u0142u leasingu \n | \n \n \n (8,6) \n | \n \n \n (8,7) \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n (11,4) \n | \n \n \n (11,0) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (157,2) \n | \n \n \n (155,2) \n | \n \n
\u015arednie wa\u017cone\noprocentowanie kredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek Grupy (z uwzgl\u0119dnieniem instrument\u00f3w\nzabezpieczaj\u0105cych, a z\u00a0wy\u0142\u0105czeniem kredyt\u00f3w bankowych dotycz\u0105cych aktyw\u00f3w\nprzeznaczonych do\u00a0sprzeda\u017cy) w\u00a0ci\u0105gu roku zako\u0144czonego 31 grudnia 2023\nroku wynosi\u0142o 2,48% w\u00a0skali roku (2,21% w\u00a0skali roku na\u00a031 grudnia\n2022 roku).
Segmenty\noperacyjne s\u0105 agregowane do segment\u00f3w sprawozdawczych, bior\u0105c pod uwag\u0119\ncharakter dzia\u0142alno\u015bci, rynki operacyjne i inne czynniki. Segmenty operacyjne\ns\u0105 podzielone w oparciu o ich po\u0142o\u017cenie geograficzne, kt\u00f3re maj\u0105 wsp\u00f3lne cechy\ni odzwierciedlaj\u0105 charakter struktury sprawozdawczo\u015bci zarz\u0105dczej: Polska, W\u0119gry,\nBukareszt, Belgrad, Sofia, Zagrzeb oraz pozosta\u0142e. Zarz\u0105d jest g\u0142\u00f3wnym\ndecydentem operacyjnym (CODM),\u00a0 monitoruje indywidualne wyniki poszczeg\u00f3lnych\nsegment\u00f3w operacyjnych w celu podejmowania decyzji dotycz\u0105cych alokacji zasob\u00f3w\ni oceny wynik\u00f3w. Miar\u0105 zysku segmentu jest zysk brutto
\nz dzia\u0142alno\u015bci operacyjnej.
Dane\nfinansowe przygotowywane dla cel\u00f3w sprawozdawczo\u015bci zarz\u0105dczej, na kt\u00f3rych\nbazuje sprawozdawczo\u015b\u0107 segmentowa, oparte s\u0105 na tych samych zasadach\nrachunkowo\u015bci, jakie stosuje si\u0119 przy sporz\u0105dzaniu skonsolidowanych sprawozda\u0144\nfinansowych Grupy.
Analiza\nsektorowa przychod\u00f3w z tytu\u0142u wynajmu i us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci za rok\nzako\u0144czony 31\u00a0grudnia\u00a02023 roku i 31 grudnia 2022 roku:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Przychody z\u00a0tytu\u0142u wynajmu powierzchni\n nieruchomo\u015bci biurowych \n | \n \n \n 386,6 \n | \n \n \n 351,8 \n | \n \n
| \n Przychody z tytu\u0142u us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci\n biurowych \n | \n \n \n 132,2 \n | \n \n \n 115,9 \n | \n \n
| \n Przychody z\u00a0tytu\u0142u wynajmu powierzchni w\n galeriach handlowych \n | \n \n \n 236,7 \n | \n \n \n 227,3 \n | \n \n
| \n Przychody z tytu\u0142u us\u0142ug obs\u0142ugi galerii\n handlowych \n | \n \n \n 77,7 \n | \n \n \n 85,7 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 833,2 \n | \n \n \n 780,7 \n | \n \n
Analiza segmentowa przychod\u00f3w z tytu\u0142u\nwynajmu i us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci za rok zako\u0144czony 31\u00a0grudnia\u00a02023\nroku i 31 grudnia 2022 roku:
Rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 roku
Rok zako\u0144czony 31 grudnia\n 2022 roku
Region
Przychody
z wynajmu
Przychody z us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci
Koszty
Zysk brutto
z dzia\u0142alno\u015bci operacyjnej
Przychody
z wynajmu
Przychody z us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci
Koszty
Zysk brutto
z dzia\u0142alno\u015bci operacyjnej
Polska
244,9
81,3
(100,9)
225,3
234,0
85,7
(89,5)
230,2
Belgrad
48,2
16,4
(17,7)
46,9
37,0
11,9
(13,9)
35,0
W\u0119gry
175,4
66,8
(76,3)
165,9
161,5
60,0
(63,0)
158,5
Bukareszt
43,6
11,8
(14,5)
40,9
39,7
11,0
(15,9)
34,8
Zagrzeb
41,8
16,8
(20,9)
37,7
49,8
18,9
(20,8)
47,9
Sofia
69,4
16,8
(20,5)
65,7
57,1
14,1
(18,9)
52,3
Razem
623,3
209,9
(250,8)
582,4
579,1
201,6
(222,0)
558,7
\u00a0
Analiza\nsegmentowa aktyw\u00f3w i\u00a0zobowi\u0105za\u0144 za rok zako\u0144czony dnia 31 grudnia 2023 zosta\u0142a\nprzedstawiona w\u00a0tabeli poni\u017cej:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n Nieruchomo\u015bci[9] \n | \n \n \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0depozyty \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Aktywa razem \n | \n \n \n Kredyty, obligacje i\u00a0leasingi[10] \n | \n \n \n Rezerwa z\u00a0tytu\u0142u\n podatku odroczonego \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Zobowi\u0105zania razem \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 3.734,9 \n | \n \n \n 176,5 \n | \n \n \n 61,7 \n | \n \n \n 3.973,1 \n | \n \n \n 1.173,5 \n | \n \n \n 241,3 \n | \n \n \n 83,5 \n | \n \n \n 1.498,3 \n | \n \n
| \n Belgrad \n | \n \n \n 772,6 \n | \n \n \n 25,7 \n | \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n 809,6 \n | \n \n \n 112,2 \n | \n \n \n 10,9 \n | \n \n \n 21,7 \n | \n \n \n 144,8 \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n 3.234,9 \n | \n \n \n 90,4 \n | \n \n \n 154,4 \n | \n \n \n 3.479,7 \n | \n \n \n 1.159,6 \n | \n \n \n 86,1 \n | \n \n \n 70,0 \n | \n \n \n 1.315,7 \n | \n \n
| \n Bukareszt \n | \n \n \n 770,5 \n | \n \n \n 20,4 \n | \n \n \n 4,3 \n | \n \n \n 795,2 \n | \n \n \n 28,7 \n | \n \n \n 53,5 \n | \n \n \n 12,2 \n | \n \n \n 94,4 \n | \n \n
| \n Zagrzeb \n | \n \n \n 604,8 \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 58,7 \n | \n \n \n 677,8 \n | \n \n \n 247,4 \n | \n \n \n 74,4 \n | \n \n \n 20,4 \n | \n \n \n 342,2 \n | \n \n
| \n Sofia \n | \n \n \n 863,1 \n | \n \n \n 27,4 \n | \n \n \n 7,0 \n | \n \n \n 897,5 \n | \n \n \n 157,0 \n | \n \n \n 37,8 \n | \n \n \n 17,4 \n | \n \n \n 212,2 \n | \n \n
| \n Inne \n | \n \n \n 142,2 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,3 \n | \n \n \n 143,5 \n | \n \n \n 9,6 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,3 \n | \n \n \n 10,9 \n | \n \n
| \n Nie przydzielono[11] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 40,1 \n | \n \n \n 734,3 \n | \n \n \n 774,4 \n | \n \n \n 2.867,5 \n | \n \n \n 83,4 \n | \n \n \n 84,7 \n | \n \n \n 3.035,6 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 10.123,0 \n | \n \n \n 394,8 \n | \n \n \n 1.033,0 \n | \n \n \n 11.550,8 \n | \n \n \n 5.755,5 \n | \n \n \n 587,4 \n | \n \n \n 311,2 \n | \n \n \n 6.654,1 \n | \n \n
Analiza\nsegmentowa aktyw\u00f3w i\u00a0pasyw\u00f3w za rok zako\u0144czony dnia 31 grudnia 2022\nzosta\u0142a przedstawiona w\u00a0tabeli poni\u017cej:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n Nieruchomo\u015bci9 \n | \n \n \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0depozyty \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Aktywa razem \n | \n \n \n Kredyty, obligacje i\u00a0leasingi10 \n | \n \n \n Rezerwa z\u00a0tytu\u0142u\n podatku odroczonego \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Zobowi\u0105zania razem \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 4.099,7 \n | \n \n \n 132,9 \n | \n \n \n 98,0 \n | \n \n \n 4.330,6 \n | \n \n \n 1.302,3 \n | \n \n \n 287,5 \n | \n \n \n 68,8 \n | \n \n \n 1.658,6 \n | \n \n
| \n Belgrad \n | \n \n \n 823,8 \n | \n \n \n 22,6 \n | \n \n \n 11,2 \n | \n \n \n 857,6 \n | \n \n \n 3,8 \n | \n \n \n 14,4 \n | \n \n \n 37,7 \n | \n \n \n 55,9 \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n 3.503,3 \n | \n \n \n 80,5 \n | \n \n \n 116,5 \n | \n \n \n 3.700,3 \n | \n \n \n 1.264,4 \n | \n \n \n 91,1 \n | \n \n \n 72,0 \n | \n \n \n 1.427,5 \n | \n \n
| \n Bukareszt \n | \n \n \n 840,9 \n | \n \n \n 30,3 \n | \n \n \n 7,6 \n | \n \n \n 878,8 \n | \n \n \n 44,0 \n | \n \n \n 56,1 \n | \n \n \n 13,2 \n | \n \n \n 113,3 \n | \n \n
| \n Zagrzeb \n | \n \n \n 586,8 \n | \n \n \n 26,3 \n | \n \n \n 56,1 \n | \n \n \n 669,2 \n | \n \n \n 204,9 \n | \n \n \n 76,7 \n | \n \n \n 26,0 \n | \n \n \n 307,6 \n | \n \n
| \n Sofia \n | \n \n \n 935,0 \n | \n \n \n 21,4 \n | \n \n \n 5,6 \n | \n \n \n 962,0 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 40,9 \n | \n \n \n 32,3 \n | \n \n \n 73,5 \n | \n \n
| \n Inne \n | \n \n \n 143,7 \n | \n \n \n 1,9 \n | \n \n \n 2,1 \n | \n \n \n 147,7 \n | \n \n \n 11,0 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n 11,1 \n | \n \n
| \n Nie przydzielono11 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 340,9 \n | \n \n \n 634,4 \n | \n \n \n 975,3 \n | \n \n \n 3.209,1 \n | \n \n \n 95,4 \n | \n \n \n 243,7 \n | \n \n \n 3.548,2 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 10.933,2 \n | \n \n \n 656,8 \n | \n \n \n 931,5 \n | \n \n \n 12.521,5 \n | \n \n \n 6.039,8 \n | \n \n \n 662,1 \n | \n \n \n 493,8 \n | \n \n \n 7.195,7 \n | \n \n
Bie\u017c\u0105cy podatek dochodowy sp\u00f3\u0142ek Grupy\nwyliczany jest zgodnie z\u00a0przepisami podatkowymi obowi\u0105zuj\u0105cymi\nw\u00a0krajach, w\u00a0kt\u00f3rych prowadz\u0105 one swoj\u0105 dzia\u0142alno\u015b\u0107 operacyjn\u0105.\nWyliczenie to oparte jest na\u00a0zysku lub stracie wykazywanym zgodnie z\nodpowiednimi przepisami podatkowymi.
Sp\u00f3\u0142ki nie rozpoznaj\u0105 warto\u015bci\nbilansowej sk\u0142adnika aktyw\u00f3w z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego w\u00a0zakresie,\nw jakim przesta\u0142o by\u0107 prawdopodobne, \u017ce osi\u0105gni\u0119ty zostanie doch\u00f3d do\nopodatkowania wystarczaj\u0105cy do wykorzystania cz\u0119\u015bci lub ca\u0142o\u015bci sk\u0142adnika\naktyw\u00f3w z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego. Na ka\u017cdy dzie\u0144 sprawozdawczy\nsp\u00f3\u0142ki Grupy dokonuj\u0105 ponownej oceny nieuj\u0119tych aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego oraz warto\u015bci bilansowej aktyw\u00f3w z tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego.
Aktywa z tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego i rezerwy z tytu\u0142u odroczonego podatku\ndochodowego podlegaj\u0105 kompensacie wtedy i tylko wtedy, gdy istnieje mo\u017cliwy do\nwyegzekwowania prawnie tytu\u0142 do kompensowania aktyw\u00f3w z bie\u017c\u0105cymi zobowi\u0105zaniami\npodatkowymi oraz aktywa z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego i rezerwy z\ntytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego dotycz\u0105 podatk\u00f3w dochodowych nak\u0142adanych\nprzez t\u0119 sam\u0105 w\u0142adz\u0119 podatkow\u0105. Aktywa z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego\noraz rezerwy na podatek odroczony rozpoznawane s\u0105 z zastosowaniem stawek\npodatkowych, kt\u00f3re wed\u0142ug przewidywa\u0144 b\u0119d\u0105 obowi\u0105zywa\u0107 w okresie, gdy sk\u0142adnik\naktyw\u00f3w zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwi\u0105zana.
Sp\u00f3\u0142ki Grupy\np\u0142ac\u0105 podatki w\u00a0ramach nast\u0119puj\u0105cych jurysdykcji podatkowych: Polska,\nSerbia, Rumunia, W\u0119gry, Zjednoczone Kr\u00f3lestwo, Bu\u0142garia, Cypr, Luksemburg\ni\u00a0Chorwacja. Grupa nie tworzy podatkowej grupy kapita\u0142owej w\u00a0\u015bwietle\nprzepis\u00f3w prawa lokalnego, dlatego te\u017c ka\u017cda ze sp\u00f3\u0142ek Grupy jest odr\u0119bnym\npodatnikiem.
Przepisy\ndotycz\u0105ce podatku od towar\u00f3w i us\u0142ug, podatku dochodowego od os\u00f3b prawnych i\nsk\u0142adek na ubezpieczenia spo\u0142eczne podlegaj\u0105 cz\u0119stym zmianom, wskutek czego\nniejednokrotnie brak jest odniesienia do utrwalonych regulacji b\u0105d\u017a precedens\u00f3w\nprawnych. Obowi\u0105zuj\u0105ce przepisy zawieraj\u0105 r\u00f3wnie\u017c niejasno\u015bci, kt\u00f3re powoduj\u0105\nr\u00f3\u017cnice w opiniach co do interpretacji prawnej przepis\u00f3w podatkowych zar\u00f3wno\nmi\u0119dzy organami pa\u0144stwowymi jak i pomi\u0119dzy organami pa\u0144stwowymi i\nprzedsi\u0119biorstwami. Rozliczenia podatkowe oraz inne (na\u00a0przyk\u0142ad celne czy\ndewizowe) mog\u0105 by\u0107 przedmiotem kontroli organ\u00f3w, kt\u00f3re uprawnione s\u0105 do\nnak\u0142adania wysokich kar, a ustalone w wyniku kontroli dodatkowe kwoty\nzobowi\u0105za\u0144 musz\u0105 zosta\u0107 wp\u0142acone wraz z\u00a0wysokimi odsetkami.
Z dniem 15 lipca\n2016 r. do Ordynacji Podatkowej zosta\u0142y wprowadzone zmiany w celu uwzgl\u0119dnienia\npostanowie\u0144 Og\u00f3lnej Klauzuli Zapobiegaj\u0105cej Nadu\u017cyciom (GAAR). GAAR ma\nzapobiega\u0107 powstawaniu i\u00a0wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych\ntworzonych w celu unikni\u0119cia zap\u0142aty podatku w Polsce. Wdro\u017cenie powy\u017cszych\nprzepis\u00f3w umo\u017cliwi polskim organom kontroli podatkowej kwestionowanie\nrealizowanych przez podatnik\u00f3w dzia\u0142a\u0144, takich jak restrukturyzacja\ni\u00a0reorganizacja Grupy.
| \n Kraj \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 19% \n | \n \n \n 19% \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n 9% \n | \n \n \n 9% \n | \n \n
| \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 10% \n | \n \n \n 10% \n | \n \n
| \n Serbia \n | \n \n \n 15% \n | \n \n \n 15% \n | \n \n
| \n Chorwacja \n | \n \n \n 18% \n | \n \n \n 18% \n | \n \n
| \n Rumunia \n | \n \n \n 16% \n | \n \n \n 16% \n | \n \n
| \n Cypr \n | \n \n \n 12,5% \n | \n \n \n 12,5% \n | \n \n
| \n Luksemburg \n | \n \n \n 24,94% \n | \n \n \n 24,94% \n | \n \n
| \n Zjednoczone Kr\u00f3lestwo \n | \n \n \n 25% \n | \n \n \n 25% \n | \n \n
G\u0142\u00f3wne elementy\nobci\u0105\u017cenia z\u00a0tytu\u0142u podatku dochodowego przedstawiaj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Bie\u017c\u0105cy podatek dochodowy i podatek od zysk\u00f3w\n kapita\u0142owych \n | \n \n \n 28,3 \n | \n \n \n 58,8 \n | \n \n
| \n Podatek odroczony \n | \n \n \n (19,6) \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 8,7 \n | \n \n \n 59,4 \n | \n \n
Uzgodnienie\nkosztu podatkowego do\u00a0warto\u015bci stanowi\u0105cej iloczyn zysku ksi\u0119gowego\ni\u00a0odpowiednich stawek podatku przedstawia si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n |
| \n Wynik ksi\u0119gowy przed opodatkowaniem \n | \n \n \n 62,4 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 174,6 \n | \n \n |
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Wydatki\n podatkowe przy obowi\u0105zuj\u0105cej stawce podatku w\u00a0danym kraju \n | \n \n \n (18,6) \n | \n \n \n \n | \n \n \n 27,5 \n | \n \n |
| \n Podatkowy\n efekt koszt\u00f3w niestanowi\u0105cych koszt\u00f3w uzyskania przychod\u00f3w \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 10,2 \n | \n \n |
| \n Podatek od nieruchomo\u015bci komercyjnych \n | \n \n \n 0,0 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n |
| \n Podatkowy efekt r\u00f3\u017cnic kursowych \n | \n \n \n 3,3 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 3,9 \n | \n \n |
| \n Podatek u \u017ar\u00f3d\u0142a (WHT) \n | \n \n \n 2,7 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n |
| \n Nierozpoznany\n sk\u0142adnik aktyw\u00f3w netto z\u00a0tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego\n na\u00a0stratach w\u00a0bie\u017c\u0105cym roku \n | \n \n \n 15,9 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n |
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n |
| \n Podatek wykazany\n w\u00a0rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat \n | \n \n \n 8,7 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 59,4 \n | \n \n
Aktywa netto\nz\u00a0tytu\u0142u podatku odroczonego przedstawiaj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n 1\n stycznia 2022 roku \n | \n \n \n Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat \n | \n \n \n Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n kapita\u0142\u00f3w w\u0142asnych \n | \n \n \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych \n | \n \n \n 31\n grudnia 2022 roku \n | \n \n \n Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat \n | \n \n \n Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n kapita\u0142\u00f3w w\u0142asnych \n | \n \n \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych \n | \n \n \n 31\n grudnia 2023 roku \n | \n \n
| \n Instrumenty finansowe[12] \n | \n \n \n 80,4 \n | \n \n \n 14,7 \n | \n \n \n (4,6) \n | \n \n \n 1,6 \n | \n \n \n 92,1 \n | \n \n \n (27,5) \n | \n \n \n (6,4) \n | \n \n \n (5,2) \n | \n \n \n 53,0 \n | \n \n
| \n Strata podatkowa do\u00a0rozliczenia \n | \n \n \n 18,6 \n | \n \n \n (2,8) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n \n 16,2 \n | \n \n \n 6,8 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (1,3) \n | \n \n \n 21,7 \n | \n \n
| \n R\u00f3\u017cnice dotycz\u0105ce aktyw\u00f3w trwa\u0142ych[13] \n | \n \n \n 7,4 \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n \n 0,2 \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n 11,2 \n | \n \n \n (9,1) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n 1,6 \n | \n \n
| \n Rezerwy \n | \n \n \n 7,3 \n | \n \n \n (2,2) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n 5,2 \n | \n \n \n (0,9) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n 3,9 \n | \n \n
| \n Nettowanie[14] \n | \n \n \n (96,3) \n | \n \n \n (15,5) \n | \n \n \n 3,8 \n | \n \n \n (1,9) \n | \n \n \n (109,9) \n | \n \n \n 31,2 \n | \n \n \n (0,9) \n | \n \n \n 7,2 \n | \n \n \n (72,4) \n | \n \n
| \n Aktywa z\u00a0tytu\u0142u podatku\n odroczonego netto \n | \n \n \n 17,4 \n | \n \n \n (2,3) \n | \n \n \n (0,6) \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 14,8 \n | \n \n \n 0,5\n \n | \n \n \n (7,3) \n | \n \n \n (0,2) \n | \n \n \n 7,8 \n | \n \n
Rezerwa netto\nz\u00a0tytu\u0142u podatku odroczonego przedstawia si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
\u00a0
1\n stycznia 2022 roku
Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n rachunku zysk\u00f3w i strat
Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n kapita\u0142\u00f3w w\u0142asnych
Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych
Sprzeda\u017c\n jednostek zale\u017cnych
31\n grudnia 2022 roku
Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n rachunku zysk\u00f3w i strat
Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n kapita\u0142\u00f3w w\u0142asnych
Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych
31\n grudnia 2023 roku
Instrumenty finansowe
(98,4)
(7,5)
(14,9)
(2,0)
-
(122,8)
(8,6)
6,8
8,9
(115,7)
R\u00f3\u017cnice dotycz\u0105ce aktyw\u00f3w trwa\u0142ych
(642,5)
(8,5)
-
(12,6)
14,4
(649,2)
60,2
-
45,1
(543,9)
Nettowanie
96,3
17,7
(3,9)
1,9
(2,1)
109,9
(32,5)
1,4
(6,6)
72,2
Rezerwa z\u00a0tytu\u0142u\n podatku odroczonego netto
(644,6)
1,7
(18,8)
(12,7)
12,3
(662,1)
19,1
8,2
47,4
(587,4)
Rozliczenia\npodatkowe mog\u0105 zosta\u0107 poddane kontroli. W\u00a0ich efekcie kwoty wykazane\nw\u00a0skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym mog\u0105 ulec zmianie\nw\u00a0p\u00f3\u017aniejszym terminie po ostatecznym ustaleniu ich wysoko\u015bci przez organy\nskarbowe.
Je\u017celi w\u00a0ocenie Grupy jest\nprawdopodobne, \u017ce podej\u015bcie Grupy do\u00a0kwestii podatkowej zostanie\nzaakceptowane przez organ podatkowy, Grupa okre\u015bla doch\u00f3d do\u00a0opodatkowania\n(strat\u0119 podatkow\u0105), podstaw\u0119 opodatkowania, niewykorzystane straty podatkowe,\nniewykorzystane ulgi podatkowe i\u00a0stawki podatkowe z\u00a0uwzgl\u0119dnieniem\npodej\u015bcia do\u00a0opodatkowania planowanego lub zastosowanego w\u00a0swoim\nzeznaniu podatkowym.
Je\u017celi Grupa\nstwierdzi, \u017ce nie jest prawdopodobne, i\u017c organ podatkowy zaakceptuje podej\u015bcie\nGrupy do kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych, w\u00f3wczas Grupa\nodzwierciedla wp\u0142yw niepewno\u015bci przy ustalaniu dochodu do opodatkowania (straty\npodatkowej), niewykorzystanych strat podatkowych, niewykorzystanych ulg\npodatkowych lub stawek podatkowych. Grupa odzwierciedla ten efekt za pomoc\u0105\nnast\u0119puj\u0105cej metody:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nokre\u015bla najbardziej prawdopodobny scenariusz - jest to\npojedyncza kwota spo\u015br\u00f3d mo\u017cliwych wynik\u00f3w lub
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nujmuje warto\u015b\u0107 oczekiwan\u0105 - jest to suma kwot wa\u017conych\nprawdopodobie\u0144stwem spo\u015br\u00f3d mo\u017cliwych wynik\u00f3w
Jednostki Grupy\nposiadaj\u0105 straty podatkowe do\u00a0rozliczenia, kt\u00f3re na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku wynosz\u0105 507 PLN (128,5 miliona\nEUR), na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku wynosi\u0142y 755 PLN (161 miliona EUR). Terminy przedawnienia\nstrat podatkowych podlegaj\u0105cych rozliczeniu na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023\nkszta\u0142tuj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n Data wyga\u015bni\u0119cia \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n
| \n W przeci\u0105gu jednego\n roku \n | \n \n \n 98,3 \n | \n \n
| \n 2-5 lat \n | \n \n \n 359,1 \n | \n \n
| \n Powy\u017cej 5 lat \n | \n \n \n 101,3 \n | \n \n
Na dzie\u0144 31\ngrudnia 2023 roku Grupa nie uj\u0119\u0142a aktyw\u00f3w z tytu\u0142u odroczonego podatku\ndochodowego na straty podatkowe do rozliczenia w wysoko\u015bci 311 PLN (72 milion\u00f3w\nEUR), na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku kwota wynosi\u0142a 605 PLN (129 milion\u00f3w EUR),\nponiewa\u017c Grupa uwa\u017ca, \u017ce straty te nie zostan\u0105 wykorzystane w okresie\nrozliczeniowym.
Na rzeczowe\naktywa trwa\u0142e sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 \u015brodki transportu oraz maszyny i\u00a0urz\u0105dzenia.\nRzeczowe aktywa trwa\u0142e s\u0105 wykazywane wed\u0142ug kosztu pomniejszonego o zakumulowan\u0105\namortyzacj\u0119 oraz odpisy z\u00a0tytu\u0142u utraty warto\u015bci. Amortyzacja jest\nnaliczana metod\u0105 liniow\u0105 przez szacowany okres u\u017cytkowania danego sk\u0142adnika\naktyw\u00f3w. Ponowna weryfikacja okresu u\u017cytkowania oraz przes\u0142anek utraty warto\u015bci\nprzeprowadzana jest kwartalnie.
Stosowane roczne\nstawki amortyzacji kszta\u0142tuj\u0105 si\u0119 w\u00a0nast\u0119puj\u0105cy spos\u00f3b:
| \n \n | \n \n \n Stawka amortyzacji \n | \n \n
| \n Maszyny\n i\u00a0urz\u0105dzenia \n | \n \n \n 7-20% \n | \n \n
| \n Budynki\n (na w\u0142asny u\u017cytek) \n | \n \n \n 2-10% \n | \n \n
| \n \u015arodki\n transportu \n | \n \n \n 20% \n | \n \n
Zmiany stanu\nrzeczowych aktyw\u00f3w trwa\u0142ych w\u00a0latach zako\u0144czonych dnia 31 grudnia 2023 roku\nprzedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Budynki i\u00a0powi\u0105zane\n ulepszenia \n | \n \n \n Prawo do u\u017cytkowania[15] \n | \n \n \n Oprogramowanie i\u00a0urz\u0105dzenia \n | \n \n \n \u015arodki transportu \n | \n \n \n Razem \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 bilansowa brutto \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a01 stycznia 2023\n roku \n | \n \n \n \n \n 39,5 \n | \n \n \n \n \n 11,4 \n | \n \n \n \n \n 11,9 \n | \n \n \n \n \n 6,5 \n | \n \n \n \n \n 69,3 \n | \n \n
| \n Zwi\u0119kszenia \n | \n \n \n 11,0 \n | \n \n \n 1,0 \n | \n \n \n 1,0 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n 16,0 \n | \n \n
| \n Transfery \n | \n \n \n 11,0 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 11,00 \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n i\u00a0pozosta\u0142e zmniejszenia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (1,0) \n | \n \n \n (1,0) \n | \n \n \n (2,0) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n \n \n (3,2) \n | \n \n \n \n \n (0,7) \n | \n \n \n \n \n (0,6) \n | \n \n \n \n \n (1,1) \n | \n \n \n \n \n (5,6) \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a031 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n \n \n 58,3 \n | \n \n \n \n \n 11,7 \n | \n \n \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n \n \n 7,4 \n | \n \n \n \n \n 88,7 \n | \n \n
| \n \n Umorzenie \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a01 stycznia 2023\n roku \n | \n \n \n \n \n 6,9 \n | \n \n \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n \n \n 7,4 \n | \n \n \n \n \n 2,5 \n | \n \n \n \n \n 17,1 \n | \n \n
| \n Amortyzacja\n za okres \n | \n \n \n 1,4 \n | \n \n \n 1,4 \n | \n \n \n 0,8 \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n
| \n Transfery \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n i inne zmniejszenia \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n (1,4) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n (0,7) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n (1,1) \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a031 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 7,1 \n | \n \n \n 1,7 \n | \n \n \n 7,3 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n 19,1 \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n netto \n | \n \n \n 51,2 \n | \n \n \n 10,0 \n | \n \n \n 4,0 \n | \n \n \n 4,4 \n | \n \n \n 69,6 \n | \n \n
Zmiany stanu\nrzeczowych aktyw\u00f3w trwa\u0142ych w\u00a0latach zako\u0144czonych dnia 31 grudnia 2022\nroku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Budynki i\u00a0powi\u0105zane\n ulepszenia \n | \n \n \n Prawo do u\u017cytkowania15 \n | \n \n \n Oprogramowanie\n i\u00a0urz\u0105dzenia \n | \n \n \n \u015arodki transportu \n | \n \n \n Razem \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 bilansowa brutto \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a01 stycznia 2022\n roku \n | \n \n \n \n \n 37,5 \n | \n \n \n \n \n 0,8 \n | \n \n \n \n \n 8,4 \n | \n \n \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n \n \n 50,3 \n | \n \n
| \n Zwi\u0119kszenia \n | \n \n \n 4,7 \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n \n 2,0 \n | \n \n \n 3,2 \n | \n \n \n 21,3 \n | \n \n
| \n Transfery \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,7 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,7 \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n i\u00a0pozosta\u0142e zmniejszenia \n | \n \n \n (3,5) \n | \n \n \n (0,8) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n (5,1) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n \n \n 0,7 \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n 0,2 \n | \n \n \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n \n \n 1,0 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a031 grudnia 2022 roku \n | \n \n \n \n \n 39,4 \n | \n \n \n \n \n 11,4 \n | \n \n \n \n \n 11,9 \n | \n \n \n \n \n 6,5 \n | \n \n \n \n \n 69,2 \n | \n \n
| \n \n Umorzenie \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a01 stycznia 2022\n roku \n | \n \n \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n \n \n 0,6 \n | \n \n \n \n \n 6,3 \n | \n \n \n \n \n 1,8 \n | \n \n \n \n \n 14,4 \n | \n \n
| \n Amortyzacja\n za okres \n | \n \n \n 1,1 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 0,2 \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n
| \n Transfery \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,2 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,2 \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n i\u00a0inne zmniejszenia \n | \n \n \n (0,1) \n | \n \n \n (0,6) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n (0,2) \n | \n \n \n (1,3) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,2 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a031 grudnia 2022 roku \n | \n \n \n 6,8 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 7,4 \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n \n 17,0 \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n netto \n | \n \n \n 32,6 \n | \n \n \n 11,1 \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n \n 4,0 \n | \n \n \n 52,2 \n | \n \n
Do nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych zalicza si\u0119 grunty b\u0105d\u017a budynki lub cz\u0119\u015bci budynk\u00f3w, posiadane\nw\u00a0celu uzyskiwania przychod\u00f3w z\u00a0wynajmu i/lub ze wzrostu ich\nwarto\u015bci, oraz nieruchomo\u015bci w\u00a0trakcie budowy lub przebudowy, kt\u00f3re maj\u0105\nby\u0107 w\u00a0przysz\u0142o\u015bci traktowane jako nieruchomo\u015bci inwestycyjne (nieruchomo\u015b\u0107\ninwestycyjna w\u00a0budowie). Nieruchomo\u015bci\ninwestycyjne b\u0119d\u0105ce w\u0142asno\u015bci\u0105 Grupy to powierzchnie biurowe i handlowe.
Nieruchomo\u015bci inwestycyjne ujmowane s\u0105\nw\u00a0warto\u015bci godziwej zgodnie z\u00a0modelem warto\u015bci godziwej, kt\u00f3ry\nodzwierciedla warunki rynkowe na\u00a0dzie\u0144 bilansowy. Wszelkie zyski lub straty wynikaj\u0105ce ze\nzmiany warto\u015bci godziwej nieruchomo\u015bci inwestycyjnych ujmuje si\u0119 w zysku lub\nstracie roku, w kt\u00f3rym powsta\u0142y.
Uko\u0144czone\nnieruchomo\u015bci inwestycyjne zosta\u0142y wycenione przez zewn\u0119trznych, niezale\u017cnych\nrzeczoznawc\u00f3w na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku i 31 grudnia 2022 roku w oparciu o dane\nrynkowe (standardy RICS). Uko\u0144czone nieruchomo\u015bci s\u0105 wyceniane w oparciu o\nzdyskontowane przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne (DCF). Stosowana jest kategoria poziomu 3\nhierarchii warto\u015bci godziwej.
Przeniesienia do\nnieruchomo\u015bci inwestycyjnych dokonuje si\u0119 wy\u0142\u0105cznie w przypadku zmiany sposobu\nu\u017cytkowania, potwierdzonej zako\u0144czeniem korzystania przez w\u0142a\u015bciciela lub\nrozpocz\u0119ciem najmu. Transfery z nieruchomo\u015bci inwestycyjnych nast\u0119puj\u0105 tylko\nwtedy, gdy dochodzi do zmiany sposobu u\u017cytkowania, potwierdzonej rozpocz\u0119ciem korzystania\nprzez w\u0142a\u015bciciela, rozpocz\u0119ciem zabudowy lub perspektyw\u0105 sprzeda\u017cy.
Koszt poniesiony przy pozyskaniu\nnajemc\u00f3w (g\u0142\u00f3wnie prowizje brokerskie) nieruchomo\u015bci posiadanych przez Grup\u0119\njest dodawany do warto\u015bci bilansowej nieruchomo\u015bci inwestycyjnej do momentu jej\nwyceny do warto\u015bci godziwej. Je\u017celi na dzie\u0144 przeszacowania warto\u015b\u0107 bilansowa\nprzewy\u017csza warto\u015b\u0107 godziw\u0105, to koszty ujmowane s\u0105 w rachunku zysk\u00f3w i strat.
(ii)\nNieruchomo\u015bci inwestycyjne w\u00a0budowie
Grupa wycenia wed\u0142ug warto\u015bci godziwej\ntylko te nieruchomo\u015bci inwestycyjne w\u00a0budowie, dla kt\u00f3rych istotna cz\u0119\u015b\u0107\nryzyka zwi\u0105zanego z\u00a0realizacj\u0105 procesu budowy zosta\u0142a wyeliminowana\u00a0 i w zwi\u0105zku z tym mo\u017cliwe staje si\u0119 wiarygodne\nustalenie warto\u015bci godziwej. Nieruchomo\u015bci inwestycyjne w budowie, kt\u00f3re nie\nspe\u0142niaj\u0105 tego warunku s\u0105 prezentowane w warto\u015bci odzyskiwalnej, nie\nprzekraczaj\u0105cej warto\u015bci godziwej gruntu powi\u0119kszonej o\u00a0skapitalizowane\nnak\u0142ady. Warto\u015b\u0107 odzyskiwalna ustalana jest na bazie warto\u015bci godziwej,\nwycenionej przez zewn\u0119trznego, niezale\u017cnego rzeczoznawc\u0119.
Grunty s\u0105\nklasyfikowane do\u00a0nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie\nw\u00a0momencie rozpocz\u0119cia aktywnych prac na\u00a0ich obszarze (tj.\nw\u00a0momencie rozpocz\u0119cia prac budowlanych).
Grupa przyj\u0119\u0142a\nnast\u0119puj\u0105ce kryteria w\u00a0celu oceny czy wyeliminowane zosta\u0142y istotne ryzyka\ndotycz\u0105ce nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\npodpisanie umowy z\u00a0generalnym wykonawc\u0105;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\notrzymanie pozwolenie na\u00a0budow\u0119;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nco najmniej 20% powierzchni przeznaczonej do\u00a0najmu\nzosta\u0142o wynaj\u0119te (w oparciu o\u00a0podpisane umowy najmu lub listy intencyjne);
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nzapewnione jest finansowanie (z uwzgl\u0119dnieniem po\u017cyczek\nwewn\u0105trzgrupowych).
Warto\u015b\u0107 godziwa\nnieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie zosta\u0142a okre\u015blona na\u00a0podstawie\nstopnia ich zaawansowania na\u00a0koniec okresu sprawozdawczego. Wyceny zosta\u0142y\nprzeprowadzone zgodnie ze standardami wyceny RICS oraz IVSC w\u00a0oparciu o\nmetod\u0119 pozosta\u0142o\u015bciow\u0105. Stosowana jest kategoria poziomu 3 hierarchii warto\u015bci\ngodziwej.
Przysz\u0142a warto\u015b\u0107\naktyw\u00f3w jest szacowana w\u00a0oparciu o oczekiwane przysz\u0142e przychody\nz\u00a0projektu, przy u\u017cyciu st\u00f3p kapitalizacji, kt\u00f3re obejmuj\u0105 ryzyko\nbiznesowe zwi\u0105zane z\u00a0procesem budowy (uko\u0144czenie na czas b\u0105d\u017a w ramach
\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\nza\u0142o\u017conego\nbud\u017cetu). Oczekiwane pozosta\u0142e koszty do\u00a0poniesienia pomniejszaj\u0105\nszacowan\u0105 przysz\u0142\u0105 warto\u015b\u0107 aktyw\u00f3w.
W przypadku\nprojekt\u00f3w, kt\u00f3rych uko\u0144czenie jest spodziewane w\u00a0przysz\u0142o\u015bci, mar\u017ca zysku\nod niezrealizowanych prac dewelopera zosta\u0142a odliczona od warto\u015bci inwestycji\nw\u00a0budowie. Odliczana mar\u017ca jest zmniejszana, wraz ze zbli\u017caj\u0105cym si\u0119\nzako\u0144czeniem budowy.
Koszty\nfinansowania zewn\u0119trznego bezpo\u015brednio zwi\u0105zane z budow\u0105 nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych w budowie, kt\u00f3rych przygotowanie do zamierzonego u\u017cytkowania lub\nsprzeda\u017cy wymaga znacznego nak\u0142adu czasu, kapitalizuje si\u0119 jako cz\u0119\u015b\u0107 kosztu\nsk\u0142adnika aktyw\u00f3w. Na koszty finansowania zewn\u0119trznego sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 odsetki\noraz inne koszty, jakie Grupa ponosi w zwi\u0105zku z po\u017cyczaniem \u015brodk\u00f3w.
Podlegaj\u0105ce\nkapitalizacji koszty finansowania oblicza si\u0119 przy zastosowaniu \u015bredniowa\u017conego\nkosztu zad\u0142u\u017cenia Grupy, po uwzgl\u0119dnieniu kredyt\u00f3w i po\u017cyczek zwi\u0105zanych z\nkonkretnymi wydarzeniami. Je\u017celi po\u017cyczki s\u0105 zwi\u0105zane z konkretnymi\nprzedsi\u0119wzi\u0119ciami, kapitalizowana kwota stanowi odsetki naliczone od tych\npo\u017cyczek pomniejszone o wszelkie dochody z inwestycji wynikaj\u0105ce z tymczasowej\ninwestycji. Odsetki kapitalizowane s\u0105 od momentu rozpocz\u0119cia prac rozwojowych\ndo dnia ich praktycznego zako\u0144czenia. Wstrzymanie kapitalizacji koszt\u00f3w\nfinansowych nast\u0119puje w przypadku przed\u0142u\u017caj\u0105cych si\u0119 okres\u00f3w przerwy w\ndzia\u0142alno\u015bci deweloperskiej.
(iii)\nGrunty przeznaczone pod zabudow\u0119 komercyjn\u0105
Wszystkie\nnieruchomo\u015bci inwestycyjne w budowie wycenia si\u0119 metod\u0105 pozosta\u0142o\u015bciow\u0105 (30% warto\u015bci)\nlub metod\u0105 por\u00f3wnawcz\u0105 (70% warto\u015bci), przez niezale\u017cnych rzeczoznawc\u00f3w na\nkoniec i w po\u0142owie roku, w oparciu o warto\u015bci rynkowe (standardy RICS).\nStosowana jest kategoria poziomu 3 hierarchii warto\u015bci godziwej.
(iv)\nPrawo do u\u017cytkowania wieczystego grunt\u00f3w
Szczeg\u00f3\u0142y w nocie\n27.
(v)\nWarto\u015b\u0107 nieruchomo\u015bci inwestycyjnych
Inwestycje\nw\u00a0nieruchomo\u015bci s\u0105 podzielone w\u00a0nast\u0119puj\u0105cy spos\u00f3b:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Uko\u0144czone\n nieruchomo\u015bci inwestycyjne \n | \n \n \n 8.728,2 \n | \n \n \n 9.393,3 \n | \n \n
| \n Nieruchomo\u015bci\n inwestycyjne w\u00a0budowie \n | \n \n \n 293,4 \n | \n \n \n 241,5 \n | \n \n
| \n Grunty\n przeznaczone pod zabudow\u0119 komercyjn\u0105 \n | \n \n \n 689,2 \n | \n \n \n 705,4 \n | \n \n
| \n Prawo\n do\u00a0u\u017cytkowania wieczystego grunt\u00f3w \n | \n \n \n 173,9 \n | \n \n \n 182,4 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 9.884,7 \n | \n \n \n 10.522,6 \n | \n \n
\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n
Zmiany stanu inwestycji w\u00a0nieruchomo\u015bci\nw\u00a0latach zako\u0144czonych 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku\nkszta\u0142towa\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Prawo wieczystego\n u\u017cytkowania grunt\u00f3w (MSSF 16) \n | \n \n \n Uko\u0144czone nieruchomo\u015bci\n inwestycyjne \n | \n \n \n Nieruchomo\u015bci inwestycyjne\n w budowie \n | \n \n \n Grunty przeznaczone pod\n zabudow\u0119 komercyjn\u0105 \n | \n \n \n Razem \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 bilansowa na\u00a0 | \n \n \n 176,7 \n | \n \n \n 8.876,7 \n | \n \n \n 609,0 \n | \n \n \n 643,2 \n | \n \n \n 10.305,6 \n | \n \n
| \n Skapitalizowane\n wydatki \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 79,8 \n | \n \n \n 339,6\n \n | \n \n \n 12,8 \n | \n \n \n 432,2\n \n | \n \n
| \n Zakup\n uko\u0144czonych projekt\u00f3w oraz grunt\u00f3w \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 37,6 \n | \n \n \n 47,6 \n | \n \n \n 189,0\n \n | \n \n \n 274,2\n \n | \n \n
| \n Reklasyfikacja[16] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 854,4\n \n | \n \n \n (755,6) \n | \n \n \n (98,8) \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Aktualizacja\n warto\u015bci aktyw\u00f3w \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (119,8) \n | \n \n \n (10,9) \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (127,7) \n | \n \n
| \n Rewaluacja\n prawa u\u017cytkowania wieczystego grunt\u00f3w \n | \n \n \n (2,5) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (2,5) \n | \n \n
| \n Zaklasyfikowanie\n jako aktywa przeznaczone do\u00a0sprzeda\u017cy \n | \n \n \n (6,6) \n | \n \n \n (223,7) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (15,0) \n | \n \n \n (245,3) \n | \n \n
| \n Zwi\u0119kszenie \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n gruntu[17] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (41,6) \n | \n \n \n (41,6) \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n uko\u0144czonego budynku[18] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (287,7) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (287,7) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n 3,4 \n | \n \n \n 176,0\n \n | \n \n \n 11,8 \n | \n \n \n 12,8 \n | \n \n \n 204,0\n \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n bilansowa na\u00a0 | \n \n \n 182,4 \n | \n \n \n 9.393,3 \n | \n \n \n 241,5 \n | \n \n \n 705,4 \n | \n \n \n 10.522,6 \n | \n \n
| \n Skapitalizowane wydatki \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 175,8 \n | \n \n \n 182,2 \n | \n \n \n 28,6 \n | \n \n \n 386,6 \n | \n \n
| \n Zakup uko\u0144czonych aktyw\u00f3w oraz gruntu [19] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 59,5 \n | \n \n \n 59,5 \n | \n \n
| \n Reklasyfikacja[20] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 154,5 \n | \n \n \n (98,6) \n | \n \n \n (55,9) \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Aktualizacja warto\u015bci aktyw\u00f3w/utrata\n warto\u015bci \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (298,8) \n | \n \n \n (11,1) \n | \n \n \n 44,2 \n | \n \n \n (265,7) \n | \n \n
| \n Rewaluacja prawa u\u017cytkowania\n wieczystego grunt\u00f3w \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n
| \n Zaklasyfikowane do aktyw\u00f3w na w\u0142asny\n u\u017cytek \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (10,9) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (10,9) \n | \n \n
| \n Inne zmiany \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n 1,8 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,3 \n | \n \n
| \n Zaklasyfikowanie jako aktywa\n przeznaczone do\u00a0sprzeda\u017cy \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (45,9) \n | \n \n \n (45,9) \n | \n \n
| \n Efekt r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n (4,4) \n | \n \n \n (687,5) \n | \n \n \n (20,6) \n | \n \n \n (46,7) \n | \n \n \n (759,2) \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n bilansowa na\u00a0 | \n \n \n 173,9 \n | \n \n \n 8.728,2 \n | \n \n \n 293,4 \n | \n \n \n 689,2 \n | \n \n \n 9.884,7 \n | \n \n
Uzgodnienie skapitalizowanych\nwydatk\u00f3w i\u00a0zap\u0142aconych wydatk\u00f3w przedstawia si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony 31\u00a0grudnia\n 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony 31\u00a0grudnia\n 2022 roku \n | \n \n
| \n Skapitalizowane\n wydatki (w tym zakup uko\u0144czonych projekt\u00f3w i\u00a0grunt\u00f3w) \n | \n \n \n \n \n 446,1 \n | \n \n \n \n \n 706,4 \n | \n \n
| \n Zmiana stanu zobowi\u0105za\u0144 inwestycyjnych oraz\n rezerw \n | \n \n \n 50,0 \n | \n \n \n (46,0) \n | \n \n
| \n Zmiana stanu nale\u017cno\u015bci inwestycyjnych \n | \n \n \n 64,1 \n | \n \n \n (3,7) \n | \n \n
| \n Wydatki zwi\u0105zane z gruntami przeznaczonymi pod zabudow\u0119\n mieszkaniow\u0105 \n | \n \n \n 5,9 \n | \n \n \n 6,2 \n | \n \n
| \n Nabycie \u015brodk\u00f3w trwa\u0142ych \n | \n \n \n 14,5 \n | \n \n \n 9,5 \n | \n \n
| \n Zap\u0142acone wydatki zgodnie z\u00a0rachunkiem\n przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych \n | \n \n \n 580,6 \n | \n \n \n 672,4 \n | \n \n
Aktualizacja\nwarto\u015bci godziwej kszta\u0142tuje si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony 31\u00a0grudnia\n 2022 roku \n | \n \n
| \n Aktualizacja\n do\u00a0warto\u015bci godziwej uko\u0144czonych nieruchomo\u015bci inwestycyjnych \n | \n \n \n (298,8) \n | \n \n \n (119,8) \n | \n \n
| \n Aktualizacja\n do\u00a0warto\u015bci godziwej nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie \n | \n \n \n (11,1) \n | \n \n \n (10,9) \n | \n \n
| \n Odwr\u00f3cenie\n odpisu/(odpis z\u00a0tytu\u0142u utraty warto\u015bci) \n | \n \n \n 44,2 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n
| \n \u0141\u0105czna warto\u015b\u0107 aktualizacji warto\u015bci\n godziwej / (odpis\u00f3w z tytu\u0142u utraty warto\u015bci) nieruchomo\u015bci inwestycyjnych \n | \n \n \n \n \n (265,7) \n | \n \n \n \n \n (127,7) \n | \n \n
| \n Aktualizacja\n do warto\u015bci godziwej/(odpis z tytu\u0142u utraty warto\u015bci) aktyw\u00f3w przeznaczonych\n do sprzeda\u017cy oraz innych \n | \n \n \n 15,0 \n | \n \n \n (0,8) \n | \n \n
| \n Umorzenie\n prawa wieczystego u\u017cytkowania grunt\u00f3w (w tym grunt\u00f3w przeznaczonych pod zabudow\u0119\n mieszkaniow\u0105) \n | \n \n \n (4,6) \n | \n \n \n (2,7) \n | \n \n
| \n Utrata\n warto\u015bci grunt\u00f3w przeznaczonych pod zabudow\u0119 mieszkaniow\u0105 \n | \n \n \n (3,4) \n | \n \n \n (8,0) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (258,7) \n | \n \n \n (139,2) \n | \n \n
Analiza segmentowa\naktualizacji do\u00a0warto\u015bci godziwej zako\u0144czonych nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych zosta\u0142a przedstawiona poni\u017cej:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n (204,5) \n | \n \n \n (141,6) \n | \n \n
| \n Belgrad \n | \n \n \n (1,6) \n | \n \n \n 49,3 \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n (63,2) \n | \n \n \n (6,8) \n | \n \n
| \n Bukareszt \n | \n \n \n (31,5) \n | \n \n \n (16,3) \n | \n \n
| \n Zagrzeb \n | \n \n \n 21,2 \n | \n \n \n 11,5 \n | \n \n
| \n Sofia \n | \n \n \n (19,2) \n | \n \n \n (15,9) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (298,8) \n | \n \n \n (119,8) \n | \n \n
Za\u0142o\u017cenia u\u017cyte\nw\u00a0wycenie warto\u015bci godziwej uko\u0144czonych aktyw\u00f3w na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku przedstawiono poni\u017cej:
| \n Kraj \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 ksi\u0119gowa \n | \n \n \n Powierzchnia najmu brutto w\u00a0tysi\u0105cach \n | \n \n \n Poziom wynaj\u0119cia \n | \n \n \n Aktualna stawka \nczynszu \n | \n \n \n ERV[21] \n | \n \n \n \u015arednia stopa\n kapitalizacji (yield)[22] \n | \n \n
| \n \u00a0 \n | \n \n \n \n | \n mkw \n | \n \n \n % \n | \n \n \n PLN/ mkw/m \n | \n \n \n PLN/ mkw/m \n | \n \n \n % \n | \n \n
| \n Polska (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 1.881,0 \n | \n \n \n 114 \n | \n \n \n 95% \n | \n \n \n 100,2\n \n | \n \n \n 102,6 \n | \n \n \n 6,3% \n | \n \n
| \n Polska (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 1.458,3 \n | \n \n \n 195 \n | \n \n \n 77% \n | \n \n \n 70,3 \n | \n \n \n 65,2 \n | \n \n \n 8,3% \n | \n \n
| \n Belgrad (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 391,3 \n | \n \n \n 34 \n | \n \n \n 99% \n | \n \n \n 90,6 \n | \n \n \n 98,5 \n | \n \n \n 9,0% \n | \n \n
| \n Belgrad (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 215,2 \n | \n \n \n 18 \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 83,4 \n | \n \n \n 83,8 \n | \n \n \n 7,7% \n | \n \n
| \n Budapeszt (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 2.590,5 \n | \n \n \n 203 \n | \n \n \n 87% \n | \n \n \n 92,4 \n | \n \n \n 76,5 \n | \n \n \n 7,2% \n | \n \n
| \n Budapeszt (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 88,3 \n | \n \n \n 6 \n | \n \n \n 96% \n | \n \n \n 95,1 \n | \n \n \n 82,6 \n | \n \n \n 7,8% \n | \n \n
| \n Bukareszt (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 703,9 \n | \n \n \n 62 \n | \n \n \n 82% \n | \n \n \n 88,3 \n | \n \n \n 84,5 \n | \n \n \n 7,3% \n | \n \n
| \n Zagrzeb (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 369,6 \n | \n \n \n 28 \n | \n \n \n 99% \n | \n \n \n 108,0 \n | \n \n \n 102,8 \n | \n \n \n 9,1% \n | \n \n
| \n Zagrzeb (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 187,4 \n | \n \n \n 18 \n | \n \n \n 95% \n | \n \n \n 74,3 \n | \n \n \n 75,3 \n | \n \n \n 7,6% \n | \n \n
| \n Sofia (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 491,8 \n | \n \n \n 52 \n | \n \n \n 86% \n | \n \n \n 74,9 \n | \n \n \n 72,3 \n | \n \n \n 7,8% \n | \n \n
| \n Sofia (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 350,9 \n | \n \n \n 23 \n | \n \n \n 99% \n | \n \n \n 111,1 \n | \n \n \n 113,4 \n | \n \n \n 8,1% \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 8.728,2 \n | \n \n \n 753 \n | \n \n \n 87% \n | \n \n \n 87,6 \n | \n \n \n 79,5 \n | \n \n \n 7,5% \n | \n \n
Za\u0142o\u017cenia\nprzyj\u0119te w\u00a0wycenie warto\u015bci godziwej uko\u0144czonych aktyw\u00f3w na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia\n2022 roku zosta\u0142y zaprezentowane poni\u017cej:
| \n Kraj \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 ksi\u0119gowa \n | \n \n \n Powierzchnia najmu brutto\n w\u00a0tysi\u0105cach \n | \n \n \n Poziom wynaj\u0119cia \n | \n \n \n Aktualna stawka \nczynszu \n | \n \n \n ERV21 \n | \n \n \n \u015arednia stopa\n kapitalizacji (yield)22 \n | \n \n
| \n \u00a0 \n | \n \n \n \n | \n mkw \n | \n \n \n % \n | \n \n \n PLN/ mkw/m \n | \n \n \n PLN/ mkw/m \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Polska (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 2.076,2 \n | \n \n \n 114 \n | \n \n \n 95% \n | \n \n \n 100,8 \n | \n \n \n 101,2\n \n | \n \n \n 6,2% \n | \n \n
| \n Polska (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 1.671,7 \n | \n \n \n 195 \n | \n \n \n 80% \n | \n \n \n 68,9 \n | \n \n \n 66,6 \n | \n \n \n 7,7% \n | \n \n
| \n Belgrad (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 422,1 \n | \n \n \n 34 \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 87,6 \n | \n \n \n 98,4 \n | \n \n \n 8,5% \n | \n \n
| \n Belgrad (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 236,4 \n | \n \n \n 18 \n | \n \n \n 94% \n | \n \n \n 84,4 \n | \n \n \n 85,3 \n | \n \n \n 7,2% \n | \n \n
| \n Budapeszt (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 2.738,7 \n | \n \n \n 198 \n | \n \n \n 87% \n | \n \n \n 78,7 \n | \n \n \n 76,4 \n | \n \n \n 6,0% \n | \n \n
| \n Budapeszt (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 97,1 \n | \n \n \n 6 \n | \n \n \n 89% \n | \n \n \n 84,8 \n | \n \n \n 86,7 \n | \n \n \n 6,0% \n | \n \n
| \n Bukareszt (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 768,1 \n | \n \n \n 62 \n | \n \n \n 74% \n | \n \n \n 88,1 \n | \n \n \n 83,4 \n | \n \n \n 6,3% \n | \n \n
| \n Zagrzeb (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 397,7 \n | \n \n \n 28 \n | \n \n \n 98% \n | \n \n \n 101,7 \n | \n \n \n 104,5 \n | \n \n \n 8,3% \n | \n \n
| \n Zagrzeb (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 69,4 \n | \n \n \n 7 \n | \n \n \n 96% \n | \n \n \n 72,6 \n | \n \n \n 69,8 \n | \n \n \n 8,4% \n | \n \n
| \n Sofia (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 532,8 \n | \n \n \n 52 \n | \n \n \n 89% \n | \n \n \n 75,0 \n | \n \n \n 71,7 \n | \n \n \n 7,9% \n | \n \n
| \n Sofia (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 383,1 \n | \n \n \n 23 \n | \n \n \n 97% \n | \n \n \n 104,5 \n | \n \n \n 108,3 \n | \n \n \n 7,2% \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 9.393,3 \n | \n \n \n 737 \n | \n \n \n 87% \n | \n \n \n 83,0 \n | \n \n \n 81,1 \n | \n \n \n 6,8% \n | \n \n
\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n
Wzajemne relacje pomi\u0119dzy nieobserwowalnymi danymi\nwsadowymi oraz warto\u015bci\u0105 godziw\u0105 uko\u0144czonych aktyw\u00f3w wycenianych metod\u0105\nzdyskontowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych (DCF) w roku zako\u0144czonym\n31\u00a0grudnia\u00a02023 roku:
| \n \n | \n \n \n Szacowana zmiana \n | \n \n \n Szacowana warto\u015b\u0107 godziwa\n uko\u0144czonych aktyw\u00f3w z uwzgl\u0119dnieniem zmian \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Wzrost\n ERV o 5% \n | \n \n \n 375,2 \n | \n \n \n 9.103,4 \n | \n \n
| \n Spadek\n ERV o 5% \n | \n \n \n (375,7) \n | \n \n \n 8.352,5 \n | \n \n
| \n Wzrost\n stopy kapitalizacji o 25 pp. \n | \n \n \n (212,2) \n | \n \n \n 8.516,0 \n | \n \n
| \n Spadek\n stopy kapitalizacji o 25 pp. \n | \n \n \n 221,3 \n | \n \n \n 8.949,5 \n | \n \n
Informacje dotycz\u0105ce\nnieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023 oraz\n31 grudnia 2022 roku zosta\u0142y zaprezentowane poni\u017cej:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n \n Szacowana powierzchnia\n (GLA) \n | \n \n
| \n \u00a0 \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n tys. mkw. \n | \n \n
| \n Budapeszt\n (Center Point III) \n | \n \n \n 179,9 \n | \n \n \n 91,5 \n | \n \n \n 36 \n | \n \n
| \n Budapest\n (G-Delta Andrassy) \n | \n \n \n 83,5 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 4 \n | \n \n
| \n Budapeszt (Rose Hill Business Campus) \n | \n \n \n 30,0 \n | \n \n \n 79,7 \n | \n \n \n 11 \n | \n \n
| \n Zagrzeb\n (Matrix C) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 70,3 \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 293,4 \n | \n \n \n 241,5 \n | \n \n \n 51 \n | \n \n
Poni\u017csza\ntabela przedstawia istotne nieobserwowalne dane wsadowe wykorzystywane w\nwycenie warto\u015bci godziwej metod\u0105 pozosta\u0142o\u015bciow\u0105 nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\nbudowie w roku zako\u0144czonym 31\u00a0grudnia\u00a02023 roku:
| \n Istotne dane wsadowe \n | \n \n \n Zakres \n | \n \n
| \n Estimated\n Rent Value (ERV) \n | \n \n \n 54,5\n \u2013 89,7 PLN/mkw /miesi\u0105c \n | \n \n
| \n Stopa\n kapitalizacji (Cap rate) \n | \n \n \n 6,0%\n \u2013 6,9% \n | \n \n
| \n Bezpo\u015brednie\n koszty budowy \n | \n \n \n 9.086,0\n \u2013 21.352,1 PLN/mkw/GLA \n | \n \n
Informacje\ndotycz\u0105ce wyceny grunt\u00f3w przeznaczonych pod zabudow\u0119 komercyjn\u0105 na\u00a0dzie\u0144\n31 grudnia 2023 roku oraz na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku przedstawiono\nponi\u017cej:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Polska\n \n | \n \n \n 230,9 \n | \n \n \n 182,2 \n | \n \n
| \n Serbia \n | \n \n \n 157,4 \n | \n \n \n 161,6 \n | \n \n
| \n W\u0119gry\n \n | \n \n \n 206,1 \n | \n \n \n 258,4 \n | \n \n
| \n Rumunia\n \n | \n \n \n 32,6 \n | \n \n \n 34,7 \n | \n \n
| \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 47,0 \n | \n \n \n 49,4 \n | \n \n
| \n Chorwacja \n | \n \n \n 15,2 \n | \n \n \n 19,1 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 689,2 \n | \n \n \n 705,4 \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Szacowana zmiana \n | \n \n \n Szacowana warto\u015b\u0107 godziwa nieruchomo\u015bci\n inwestycyjnych w budowie z uwzgl\u0119dnieniem zmian \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Wzrost\n ERV o 5% \n | \n \n \n 38,3 \n | \n \n \n 331,7\n \n | \n \n
| \n Spadek\n ERV o 5% \n | \n \n \n (37,4) \n | \n \n \n 256,0\n \n | \n \n
| \n Wzrost\n stopy kapitalizacji o 25 pp. \n | \n \n \n (29,1) \n | \n \n \n 264,3\n \n | \n \n
| \n Spadek\n stopy kapitalizacji o 25 pp. \n | \n \n \n 32,6 \n | \n \n \n 326,0\n \n | \n \n
| \n Wzrost\n o 5% szacowanych bezpo\u015brednich koszt\u00f3w budowy \n | \n \n \n (23,5) \n | \n \n \n 269,9\n \n | \n \n
| \n Spadek\n o 5% szacowanych bezpo\u015brednich koszt\u00f3w budowy \n | \n \n \n 23,5 \n | \n \n \n 316,9\n \n | \n \n
Poni\u017csza\ntabela przedstawia istotne nieobserwowalne dane wsadowe wykorzystywane\nw\u00a0wycenie warto\u015bci godziwej metod\u0105 pozosta\u0142o\u015bciow\u0105 grunt\u00f3w w roku\nzako\u0144czonym 31 grudnia 2023 roku:
| \n Istotne dane wsadowe \n | \n \n \n Zakres \n | \n \n
| \n Stopa\n kapitalizacji (Cap rate) \n | \n \n \n 7,75%\n \u2013 8,0% \n | \n \n
Wzajemne\nrelacje pomi\u0119dzy nieobserwowalnymi danymi wsadowymi oraz warto\u015bci\u0105 godziw\u0105\ngrunt\u00f3w wycenianych metod\u0105 pozosta\u0142o\u015bciow\u0105 w roku zako\u0144czonym 31 grudnia 2023\nroku:
| \n \n | \n \n \n Szacowana zmiana \n | \n \n \n Szacowana warto\u015b\u0107 godziwa grunt\u00f3w\n z uwzgl\u0119dnieniem zmian \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Wzrost\n stop kapitalizacji o 25 pp. \n | \n \n \n (29,1) \n | \n \n \n 184,8\n \n | \n \n
| \n Spadek\n stop kapitalizacji o 25 pp. \n | \n \n \n 32,6 \n | \n \n \n 227,8\n \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Szacowana zmiana \n | \n \n \n Szacowana warto\u015b\u0107 godziwa\n grunt\u00f3w z uwzgl\u0119dnieniem zmian \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Wzrost\n ceny o 5% \n | \n \n \n 24,3 \n | \n \n \n 507,8\n \n | \n \n
| \n Spadek\n ceny o 5% \n | \n \n \n (24,3) \n | \n \n \n 459,1\n \n | \n \n
Finansowe aktywa trwa\u0142e\nna dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku i 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142a si\u0119\nnast\u0119puj\u0105co:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31\n grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Instrumenty d\u0142u\u017cne\n (Irlandia) \n | \n \n \n 517,9 \n | \n \n \n 551,7 \n | \n \n
| \n Jednostki (Trigal) \n | \n \n \n 60,4 \n | \n \n \n 59,2 \n | \n \n
| \n Fundusz ACP \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 587,4 \n | \n \n \n 611,3 \n | \n \n
W okresie zako\u0144czonym 31 grudnia 2023\nroku GTC S.A. zainwestowa\u0142o dodatkowe 3,6 miliona\u00a0EUR, w tym 1,4 miliona EUR\nw projekt w Irlandii oraz 2,2 miliona EUR w Fundusz ACP.
Finansowe aktywa trwa\u0142e wyceniane s\u0105 w warto\u015bci godziwej a\nzmiany netto w warto\u015bci godziwej s\u0105 ujmowane w\u00a0sprawozdaniu zysk\u00f3w i\nstrat.
18.1. Instrumenty d\u0142u\u017cne (Irlandia)
W dniu 9 sierpnia\n2022 roku jednostka zale\u017cna Sp\u00f3\u0142ki dokona\u0142a inwestycji poprzez instrument\nd\u0142u\u017cny we wsp\u00f3ln\u0105 inwestycj\u0119 w park innowacji w hrabstwie Kildare w Irlandii\n(dalej Kildare Innovation Campus lub \u201eKIC\u201d). Ide\u0105 projektu jest budowa centrum przetwarzania\ndanych dysponuj\u0105ce moc\u0105 na poziomie 179 MW. Inwestycja GTC polega\u0142a na nabyciu\ninstrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych o warto\u015bci 115 milion\u00f3w EUR i zgodnie z dokumentacj\u0105\ninwestycyjn\u0105 GTC jest zobowi\u0105zana do dalszej finansowej partycypacji w\nprojekcie do uzgodnionej kwoty ok. 9 milion\u00f3w EUR na pokrycie koszt\u00f3w\nwskazanych w biznesplanie, obejmuj\u0105cych m.in. koszty uzyskania zezwole\u0144,\nfinansowania, nak\u0142ad\u00f3w inwestycyjnych oraz koszty operacyjne dzia\u0142alno\u015bci. Do\ndnia 31 grudnia 2023 roku Grupa zainwestowa\u0142a \u0142\u0105cznie dodatkowo 4 miliony EUR,\nkt\u00f3re zosta\u0142y wydatkowane zgodnie z biznesplanem wskazanym powy\u017cej.
Inwestycja\nzosta\u0142a zrealizowana poprzez nabycie 25% instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych wyemitowanych\nprzez luksemburski podmiot sekurytyzacyjny. Instrument\u00a0 zapewnia prawo do zwrotu z inwestycji w\nmomencie wyj\u015bcia z projektu (exit date), a wysoko\u015b\u0107 zwrotu uzale\u017cniona jest od\nprzysz\u0142ych wp\u0142yw\u00f3w netto z projektu, \u0142\u0105cznie z mechanizmem typu \u201epromote\u201d.\nTermin zapadalno\u015bci instrumentu przypada na 9 sierpnia 2032 roku. GTC spodziewa\nsi\u0119 wp\u0142ywu \u015brodk\u00f3w pieni\u0119\u017cnych z projektu w dacie zapadalno\u015bci lub wcze\u015bniej, w\nprzypadku wcze\u015bniejszego wyj\u015bcia z projektu.
Inwestycj\u0119\ntraktuje si\u0119 jako wsp\u00f3ln\u0105 inwestycj\u0119, poniewa\u017c GTC posiada po\u015brednie prawa\nekonomiczne poprzez swoje instrumenty tj. s\u0105 to przede wszystkim: konieczno\u015b\u0107\nuzyskania zgody GTC w zakresie zastrze\u017conych spraw, takich jak istotne\nodst\u0119pstwa od biznesplanu, cz\u0119\u015bciowa lub ca\u0142kowita sprzeda\u017c istotnego maj\u0105tku (transfer\nudzia\u0142\u00f3w). Instrument d\u0142u\u017cny nie spe\u0142nia warunk\u00f3w testu SPPI i w zwi\u0105zku z tym\njest wyceniany w\u00a0warto\u015bci godziwej przez wynik finansowy.
Kildare Innovation Campus, znajduje\nsi\u0119 na\u00a0zach\u00f3d od Dublina i zajmuje powierzchni\u0119 ponad 72 ha (z czego 34 ha\npozostaj\u0105 niezagospodarowane). Campus sk\u0142ada si\u0119 z\u00a0dziewi\u0119ciu budynk\u00f3w (o\npowierzchni oko\u0142o 101.685 mkw): sze\u015b\u0107 z\u00a0nich to budynki pod\u00a0wynajem o\nr\u00f3\u017cnym przeznaczeniu (powierzchnia przemys\u0142owa, magazynowa, produkcyjna oraz\nprzestrze\u0144 biurowa/laboratoryjna). Ponadto obiekt posiada trzy budynki\nus\u0142ugowe, na\u00a0kt\u00f3re sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 sala fitness, sto\u0142\u00f3wka campusu oraz stacja\nzasilania. Obecnie KIC generuje przych\u00f3d roczny z\u00a0najmu w\u00a0wysoko\u015bci\noko\u0142o 3,7 milion\u00f3w EUR rocznie z tytu\u0142u wynajmu powierzchni biurowo-magazynowej\noraz miejsc parkingowych na terenie KIC.
Zatwierdzony zosta\u0142 plan\nzagospodarowania przestrzennego, zgodnie z kt\u00f3rym teren i kampus maj\u0105 zosta\u0107\nprzekszta\u0142cone w kampus badawczo-rozwojowy i technologiczny (centrum\nobliczeniowe) o \u0142\u0105cznej powierzchni oko\u0142o 148 000 m2. Wst\u0119pne pozwolenie na\nbudow\u0119 zosta\u0142o wydane w dniu 7 wrze\u015bnia 2023 roku, a ostateczne w dniu 22\nstycznia 2024 roku.
W styczniu 2024 roku podpisano umow\u0119 z\ndu\u017cym klientem na pe\u0142n\u0105 moc projektu (179MW).
Kolejnymi kluczowymi etapami projektu\nb\u0119dzie zako\u0144czenie rob\u00f3t drogowych i infrastrukturalnych oraz infrastruktury\nenergetycznej do 26 lutego 2028 roku (I etap).
Inwestycja GTC jest chroniona poprzez\nzwyczajowe mechanizmy ochrony inwestor\u00f3w w\u00a0razie gdy pewne kluczowe etapy\nnie zostan\u0105 zrealizowane w\u00a0satysfakcjonuj\u0105cy spos\u00f3b.
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku warto\u015b\u0107\ngodziwa instrumentu finansowego zosta\u0142a wyceniona przez Kroll Advisory\n(Ireland) Limited (\u201eKroll\u201d) zgodnie z MSSF 13 Pomiar warto\u015bci godziwej\n(warto\u015b\u0107 godziwa na poziomie 3). Kroll oszacowa\u0142 przedzia\u0142 warto\u015bci godziwej instrumentu\nna kwot\u0119 w zakresie od 115 milion\u00f3w EUR do 135 milion\u00f3w EUR. Warto\u015b\u0107 projektu\nzastosowana do wyceny instrumentu zosta\u0142a ustalona przez Kroll Advisory\n(Ireland) Limited na dzie\u0144 31\u00a0grudnia 2023 roku, zgodnie z w\u0142a\u015bciwymi zapisami\nStandard\u00f3w technicznych i wydajno\u015bciowych wyceny (\u201eVPS\u201d) zawartych w RICS\nValuation \u2013 Global Standards 2022 (\u201eRed Book\u201d). Kluczowe nieobserwowalne dane\nwej\u015bciowe wykorzystywane w wycenie to koszt za MW, czynsz za KW/miesi\u0105c i stopa\nzwrotu. Wp\u0142yw zmian tych nak\u0142ad\u00f3w o 2,5% lub 5% nie b\u0119dzie wi\u0119kszy ni\u017c\nodpowiadaj\u0105ce im zmiany GDV (Gross Development Value) przedstawione poni\u017cej.
Zarz\u0105d stwierdzi\u0142, \u017ce bie\u017c\u0105ca warto\u015b\u0107\nksi\u0119gowa instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych odzwierciedla ich warto\u015b\u0107 godziw\u0105, mieszcz\u0105c\u0105\nsi\u0119 w przedziale szacowanym przez Kroll.
Poni\u017csza\ntabela przedstawia istotne nieobserwowalne dane wsadowe wykorzystywane w\nwycenie instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych w roku zako\u0144czonym 31\u00a0grudnia\u00a02023\nroku:
| \n Istotne dane wsadowe \n | \n \n \n Dane wsadowe \n | \n \n
| \n Stopa dyskontowa \n | \n \n \n 35,23% \n | \n \n
| \n GDV (Gross Development Value) \n | \n \n \n 4.600.000.000 EUR \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Ca\u0142kowita warto\u015b\u0107 godziwa instrumentu\n finansowego \n | \n \n |
| \n \n | \n \n \n Wzrost \n | \n \n \n Spadek \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej\n stopy dyskontowej o 5% \n | \n \n \n 538,3 \n | \n \n \n 586,5 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej\n stopy dyskontowej o 10% \n | \n \n \n 517,4 \n | \n \n \n 613,8 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej GDV\n o 2,5% \n | \n \n \n 583,8 \n | \n \n \n 538,8 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej GDV\n o 5% \n | \n \n \n 606,0 \n | \n \n \n 516,1 \n | \n \n
18.2. Jednostki (Trigal)
W dniu 28 sierpnia 2022 roku GTC\nOrigine Investments Pltd., jednostka ca\u0142kowicie\nzale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, naby\u0142a od jednostki powi\u0105zanej z\u00a0udzia\u0142owcem wi\u0119kszo\u015bciowym,\n34% jednostek w\u00a0Regional Multi Asset Fund Compartment 2 w\u00a0Trigal\nAlternative Investment Fund GP S.\u00e1.r.l. (\u201cFundusz\u201d) za r\u00f3wnowarto\u015b\u0107 12,6 miliona EUR. G\u0142\u00f3wnym obszarem\ndzia\u0142alno\u015bci Funduszu s\u0105 inwestycje w nieruchomo\u015bci komercyjne w S\u0142owenii oraz\nChorwacji, z\u00a0ca\u0142kowit\u0105 warto\u015bci\u0105 aktyw\u00f3w 68,75 miliona EUR. Okres funkcjonowania Funduszu ko\u0144czy si\u0119 w\u00a0czwartym\nkwartale 2028 roku. Wycena opiera si\u0119 na raporcie zarz\u0105dzania funduszem, gdzie\nNAV wycenia si\u0119 w warto\u015bci godziwej przypisanej do naszego udzia\u0142u\ninwestycyjnego (warto\u015b\u0107 godziwa na poziomie 2).
18.3. Fundusz ACP
ACP Credit I SCA SICAV-RAIF (\u201eFundusz\nACP\u201d) jest zamkni\u0119tym alternatywnym funduszem inwestycyjnym w\u00a0Luksemburgu,\nposiadaj\u0105cym dwa oddzia\u0142y. GTC posiada \u0142\u0105czne zobowi\u0105zanie inwestycyjne w\nwysoko\u015bci 5\u00a0milion\u00f3w EUR w Funduszu ACP. Do ko\u0144ca 2023 roku GTC S.A.\ndokona\u0142o zap\u0142aty 2,2 miliona EUR.\nStrategia inwestycyjna Funduszu ACP polega na budowaniu portfela\nzabezpieczonych, generuj\u0105cych doch\u00f3d instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych w sektorze ma\u0142ych i\n\u015brednich przedsi\u0119biorstw w Europie \u015arodkowej. Wycena opiera si\u0119 na raporcie\nzarz\u0105dzaj\u0105cym funduszem, gdzie NAV wyceniana jest w warto\u015bci godziwej\nalokowanej do naszego udzia\u0142u inwestycyjnego (warto\u015b\u0107 godziwa na poziomie 2).
Zapasy dotycz\u0105 projekt\u00f3w mieszkaniowych\nw trakcie budowy i s\u0105 wyceniane wed\u0142ug ni\u017cszej z dw\u00f3ch warto\u015bci: kosztu\nwytworzenia i mo\u017cliwej do uzyskania ceny sprzeda\u017cy netto (warto\u015bci\nodzyskiwalnej). Warto\u015b\u0107 odzyskiwalna ustalana jest przy pomocy metody\nzdyskontowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych albo metody por\u00f3wnawczej, w oparciu o\nwycen\u0119 dokonywan\u0105 przez niezale\u017cnych rzeczoznawc\u00f3w. Koszty odnosz\u0105ce si\u0119 do\nrealizacji projektu mieszkaniowego s\u0105 wykazywane jako zapasy.
Prowizje\nwyp\u0142acone po\u015brednikom sprzeda\u017cy lub agencjom marketingowym za sprzeda\u017c\nnieruchomo\u015bci mieszkaniowych, kt\u00f3re nie podlegaj\u0105 zwrotowi, s\u0105 odnoszone\nbezpo\u015brednio w koszty w momencie, gdy sprzeda\u017c danej nieruchomo\u015bci\nmieszkaniowej jest zabezpieczona.
Zmiany stanu\ngrunt\u00f3w przeznaczonych pod zabudow\u0119 mieszkaniow\u0105 za rok zako\u0144czony dnia 31 grudnia\n2022 oraz 31 grudnia 2023 roku kszta\u0142towa\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Grunty pod zabudow\u0119\n mieszkaniow\u0105 \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 bilansowa na\u00a01 stycznia 2022\n roku \n | \n \n \n 124,2 \n | \n \n
| \n Rewaluacja\n prawa wieczystego u\u017cytkowania grunt\u00f3w \n | \n \n \n (0,2) \n | \n \n
| \n Skapitalizowane\n wydatki \n | \n \n \n 6,2 \n | \n \n
| \n Odwr\u00f3cenie\n utraty warto\u015bci/(utrata warto\u015bci) \n | \n \n \n (8,0) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n 2,6 \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 bilansowa na\u00a031 grudnia 2022\n roku \n | \n \n \n \n \n 124,8 \n | \n \n
| \n Skapitalizowane\n wydatki \n | \n \n \n 5,9 \n | \n \n
| \n Odwr\u00f3cenie\n utraty warto\u015bci/(utrata warto\u015bci) \n | \n \n \n (3,2) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n (9,2) \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n bilansowa na\u00a031 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 118,3 \n | \n \n
Warto\u015b\u0107 bilansowa\ngrunt\u00f3w przeznaczonych na\u00a0cele mieszkaniowe na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku dotyczy dzia\u0142ek, niezwi\u0105zanych z\u00a0podstawow\u0105 dzia\u0142alno\u015bci\u0105, przeznaczonych\npod zabudow\u0119 mieszkaniow\u0105 w\u00a0Chorwacji, na\u00a0W\u0119grzech oraz w\u00a0Rumunii.
Grupa\nwykorzystuje pochodne instrumenty finansowe takie jak SWAP na stop\u0119 procentow\u0105\noraz CAP, w celu zabezpieczenia si\u0119 przed zmienno\u015bci\u0105 st\u00f3p procentowych. Tego\nrodzaju pochodne instrumenty finansowe s\u0105 pocz\u0105tkowo ujmowane wed\u0142ug warto\u015bci\ngodziwej w dniu zawarcia kontraktu, a nast\u0119pnie s\u0105 ponownie wyceniane wed\u0142ug aktualnej\nwarto\u015bci godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje si\u0119 jako aktywa, gdy ich\nwarto\u015b\u0107 godziwa jest dodatnia i jako zobowi\u0105zania \u2013 gdy ich warto\u015b\u0107 godziwa\njest ujemna.
Grupa stosuje\nrachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144. Dla cel\u00f3w rachunkowo\u015bci zabezpiecze\u0144, instrumenty\nfinansowe s\u0105 klasyfikowane jako zabezpieczenia przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, gdy\ns\u0142u\u017c\u0105 zabezpieczeniu wp\u0142ywu zmienno\u015bci przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, kt\u00f3re mo\u017cna\nprzypisa\u0107 do konkretnego ryzyka zwi\u0105zanego z uj\u0119tym sk\u0142adnikiem aktyw\u00f3w, zobowi\u0105zaniem\nlub wysoce prawdopodobn\u0105 planowan\u0105 transakcj\u0105 albo ryzykiem walutowym w\nnieuj\u0119te uprawdopodobnione przysz\u0142e zobowi\u0105zanie.
W momencie\npowstania relacji zabezpieczaj\u0105cej, Grupa formalnie wyznacza i dokumentuje t\u0119\nrelacj\u0119 w odniesieniu, dla kt\u00f3rej chce stosowa\u0107 rachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144, a\ntak\u017ce cel i strategi\u0119 zarz\u0105dzania ryzykiem oraz strategi\u0119 ustanowienia\nzabezpieczenia. Grupa u\u017cywa zar\u00f3wno jako\u015bciowych, jak i ilo\u015bciowych metod oceny\nefektywno\u015bci posiadanych instrument\u00f3w.
Efektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107\nzysku lub straty na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym ujmuje si\u0119 w innych\nca\u0142kowitych dochodach w rezerwie zabezpiecze\u0144 przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, natomiast\nka\u017cd\u0105 nieefektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107 ujmuje si\u0119 niezw\u0142ocznie w rachunku zysk\u00f3w lub strat.\nRezerwa zabezpieczaj\u0105ca przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne jest korygowana o ni\u017csze z \u0142\u0105cznych\nzysk\u00f3w lub strat na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym oraz skumulowan\u0105 zmian\u0119\nwarto\u015bci godziwej zabezpieczanej pozycji.
\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\nGrupa utrzymuje\ninstrumenty pochodne (IRS, SWAP-y stopy procentowej, CAP-y, SWAPy walutowo-procentowe) celem zabezpieczenia\nprzed wahaniami st\u00f3p procentowych oraz kurs\u00f3w walut. Instrumenty te\nzabezpieczaj\u0105 wysoko\u015b\u0107 oprocentowania kredyt\u00f3w oraz obligacji przez okres od 1\ndo\u00a010 lat.
Warto\u015b\u0107 godziwa\ntransakcji Cross-currency interest swap, transakcji IRS oraz kontrakt\u00f3w CAP\njest ustalana w oparciu o metod\u0119 zdyskontowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych przy\nwykorzystaniu obserwowalnych danych wsadowych (2 poziom hierarchii warto\u015bci\ngodziwej). Warto\u015b\u0107 godziw\u0105 instrument\u00f3w pochodnych ustala si\u0119 przy wykorzystaniu\nmodeli przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych bazuj\u0105cych na danych pochodz\u0105cych ze \u017ar\u00f3de\u0142\npublicznie dost\u0119pnych.
W sprawozdaniu\nfinansowym instrumenty pochodne s\u0105 prezentowane w\u00a0poni\u017cszych pozycjach\nsprawozdania z\u00a0sytuacji finansowej:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Aktywa\n trwa\u0142e \n | \n \n \n 10,0 \n | \n \n \n 80,0 \n | \n \n
| \n Aktywa\n obrotowe \n | \n \n \n 51,7 \n | \n \n \n 36,5 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n d\u0142ugoterminowe \n | \n \n \n (81,3) \n | \n \n \n (219,5) \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n kr\u00f3tkoterminowe \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (10,2) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (19,6) \n | \n \n \n (113,2) \n | \n \n
Zmiany w\u00a0instrumentach\npochodnych za lata zako\u0144czone 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku\nprzedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n godziwa na\u00a0pocz\u0105tek roku \n | \n \n \n (113,2) \n | \n \n \n (186,7) \n | \n \n
| \n Uj\u0119te\n w\u00a0pozosta\u0142ych ca\u0142kowitych dochodach \n | \n \n \n 36,4 \n | \n \n \n 129,0\n \n | \n \n
| \n Uj\u0119te\n w\u00a0rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat[23] \n | \n \n \n 57,2 \n | \n \n \n (51,9) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z przeliczenia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 godziwa na\u00a0koniec roku \n | \n \n \n (19,6) \n | \n \n \n (113,2) \n | \n \n
Zmiany w kapitale\ndotycz\u0105cym efektu wyceny transakcji zabezpieczaj\u0105cych za lata zako\u0144czone 31\ngrudnia 2023 oraz 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Efekt\n wyceny transakcji zabezpieczaj\u0105cych na pocz\u0105tek roku \n | \n \n \n (27,8) \n | \n \n \n (137,4) \n | \n \n
| \n Uj\u0119te\n w pozosta\u0142ych ca\u0142kowitych dochodach \n | \n \n \n 93,6 \n | \n \n \n 77,1 \n | \n \n
| \n Zrealizowane\n w okresie (uj\u0119te w rachunku zysk\u00f3w i strat)24 \n | \n \n \n (57,2) \n | \n \n \n 51,9 \n | \n \n
| \n \u0141\u0105czny\n wp\u0142yw na pozosta\u0142e ca\u0142kowite dochody \n | \n \n \n 36,4 \n | \n \n \n 129,0\n \n | \n \n
| \n Podatek\n dochodowy dotycz\u0105cy wyceny transakcji zabezpieczaj\u0105cych \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n (19,4) \n | \n \n
| \n Efekt wyceny transakcji\n zabezpieczaj\u0105cych na koniec roku \n | \n \n \n 9,5 \n | \n \n \n (27,8) \n | \n \n
Instrumenty\npochodne na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku obejmuj\u0105\nprzede wszystkim instrumenty IRS oraz mi\u0119dzywalutowe swapy na stop\u0119 procentow\u0105.
| \n Instrument \n | \n \n \n Wycena \n | \n \n \n Zakres oprocentowania\n odsetek \n | \n \n \n Zabezpieczona waluta \n | \n \n
| \n IRS (EURIBOR 3M) \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 godziwa \n | \n \n \n (-0,3%) \u2013 (2,87%) \n | \n \n \n Nie dotyczy \n | \n \n
| \n SWAP (sta\u0142a na sta\u0142\u0105 / HUF) \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 godziwa \n | \n \n \n 0,92% - 0,99% \n | \n \n \n 360,33 \u2013 367,66 \n | \n \n
| \n SWAP (WIBOR 6M / PLN) \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 godziwa \n | \n \n \n 4,02% \n | \n \n \n 4,2845 \n | \n \n
Instrument
Charakter zabezpieczanej\n pozycji
Warto\u015b\u0107 nominalna
Waluta
31 grudnia 2023
Warto\u015b\u0107 nominalna
Waluta
31 grudnia 2022
IRS (EURIBOR 3M)
Kredyty bankowe
325
EUR
54,4
315
EUR
110,9
SWAP (sta\u0142a na sta\u0142\u0105/ HUF)
Obligacje
59.400
HUF
(79,6)
59.400
HUF
(219,5)
SWAP (WIBOR 6M / PLN)
Obligacje
-
PLN
-
147
PLN
(10,2)
Pozosta\u0142e
5,6
5,6
Razem
(19,6)
(113,2)
Wi\u0119cej informacji w nocie 34.
Poni\u017cej\nprzedstawiono g\u0142\u00f3wne tytu\u0142y zobowi\u0105za\u0144 handlowych i rezerw:
| \n \n | \n \n \n 31 December 2023 \n | \n \n \n 31 December 2022 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania zwi\u0105zane\n z dzia\u0142alno\u015bci\u0105 inwestycyjn\u0105 \n | \n \n \n 57,0 \n | \n \n \n 122,0 \n | \n \n
| \n Bie\u017c\u0105ca cz\u0119\u015b\u0107\n zobowi\u0105za\u0144 z tytu\u0142u leasingu \n | \n \n \n 2,2 \n | \n \n \n 2,0 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u\n podatku u \u017ar\u00f3d\u0142a \n | \n \n \n 8,7 \n | \n \n \n 7,6 \n | \n \n
| \n Otrzymane zaliczki \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 5,2 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e zobowi\u0105zania\n handlowe i rezerwy \n | \n \n \n 70,8 \n | \n \n \n 63,3 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 147,8 \n | \n \n \n 200,1 \n | \n \n
Depozyty zablokowane\nobejmuj\u0105 depozyty zwi\u0105zane z\u00a0umowami kredytowymi oraz innymi\nzobowi\u0105zaniami umownymi. Mog\u0105 by\u0107 przeznaczone wy\u0142\u0105cznie na\u00a0dzia\u0142alno\u015b\u0107\noperacyjn\u0105 zgodnie z\u00a0odpowiednimi umowami. Depozyty zablokowane zwi\u0105zane z\nzobowi\u0105zaniami umownymi obejmuj\u0105 g\u0142\u00f3wnie rachunki depozytowe najemc\u00f3w, rachunki\nzabezpieczaj\u0105ce oraz rachunki inwestycyjne. Depozyty zwi\u0105zane z umowami\nkredytowymi mog\u0105 by\u0107 wykorzystane w dowolnym momencie (na okre\u015blone cele po uzyskaniu\nzgody kredytodawcy), dlatego te\u017c s\u0105 prezentowane w aktywach obrotowych.
\u015arodki pieni\u0119\u017cne obejmuj\u0105 \u015brodki\nzgromadzone na\u00a0rachunkach bankowych (w tym kr\u00f3tkoterminowe depozyty p\u0142atne\nna \u017c\u0105danie) oraz \u015brodki pieni\u0119\u017cne w kasie. \u015arodki pieni\u0119\u017cne w bankach s\u0105\noprocentowane wed\u0142ug zmiennej stopy procentowej, opartej na okresowych\u00a0stopach\ndepozyt\u00f3w bankowych. Poza nieistotnymi kwotami, \u015brodki pieni\u0119\u017cne s\u0105 zdeponowane\nw\u00a0bankach.
Wszystkie \u015brodki\npieni\u0119\u017cne s\u0105 dost\u0119pne do\u00a0wykorzystania przez Grup\u0119. Grupa GTC wsp\u00f3\u0142pracuje\nprzede wszystkim z bankami o ratingu inwestycyjnym ponad BBB-. G\u0142\u00f3wnym bankiem,\nw kt\u00f3rym Grupa lokuje 15% \u015brodk\u00f3w pieni\u0119\u017cnych i ich ekwiwalent\u00f3w oraz depozyt\u00f3w\nzablokowanych jest instytucja finansowa o ratingu kredytowym BBB. Drugim\npodstawowym bankiem, w kt\u00f3rym Grupa przechowuje \u015brodki (13%) jest instytucja
\nz ratingiem kredytowym BBB+. Grupa monitoruje ratingi bank\u00f3w i\u00a0zarz\u0105dza\nryzykiem koncentracji poprzez lokowanie depozyt\u00f3w w wielu (ponad 10)\ninstytucjach finansowych.
Depozyty od\nnajemc\u00f3w stanowi\u0105 zdeponowane przez nich kwoty w\u00a0celu zagwarantowania\nrealizacji ich zobowi\u0105za\u0144 zgodnie z\u00a0umowami wynajmu. Depozyt podlega\nzwrotowi po zako\u0144czeniu najmu. Depozyty od najemc\u00f3w kt\u00f3re zostan\u0105 zwr\u00f3cone\nw\u00a0ci\u0105gu roku ujmowane s\u0105 w\u00a0zobowi\u0105zaniach kr\u00f3tkoterminowych. G\u0142\u00f3wnym\nbankiem, w kt\u00f3rym Grupa utrzymuje depozyty od najemc\u00f3w, jest bank z rankingiem\ninwestycyjnym powy\u017cej BBB.
Sp\u00f3\u0142ka zale\u017cna Sp\u00f3\u0142ki\nb\u0119d\u0105ca w posiadaniu Avenue Mall (Euro Structor d.o.o.), udzieli\u0142a w 2018 roku\nswoim akcjonariuszom po\u017cyczki proporcjonalnej do ich udzia\u0142\u00f3w w sp\u00f3\u0142ce\nzale\u017cnej. Kwota g\u0142\u00f3wna po\u017cyczki i odsetki zostan\u0105 sp\u0142acone do 30 grudnia 2026\nroku. W przypadku podj\u0119cia przez Euro Structor uchwa\u0142y o wyp\u0142acie dywidendy,\nEuro Structor ma prawo do potr\u0105cenia z kwoty dywidendy, kwoty niesp\u0142aconej\npo\u017cyczki. W przypadku, gdy akcjonariusz zamierza sprzeda\u0107 sw\u00f3j udzia\u0142 w Euro\nStructor, po\u017cyczka stanie si\u0119 wymagalna w momencie sprzeda\u017cy.
Po\u017cyczki zosta\u0142y\nudzielone na warunkach rynkowych.
Informacje\nfinansowe istotnych udzia\u0142\u00f3w niekontroluj\u0105cych na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku:
| \n \n | \n \n\n Euro Structor d.o.o. \n | \n \n \n Projekty poza podstawow\u0105 dzia\u0142alno\u015bci\u0105 \n | \n \n \n Razem \n | \n \n
| \n \n | \n \n\n 605,2 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 605,2 \n | \n \n
| \n Aktywa\n obrotowe \n | \n \n \n 12,2 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 12,2 \n | \n \n
| \n Aktywa razem \n | \n \n \n 617,4 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 617,4 \n | \n \n
| \n Kapita\u0142 \n | \n \n \n 351,8 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 351,8 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n d\u0142ugoterminowe \n | \n \n \n 257,3 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 257,3 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n kr\u00f3tkoterminowe \n | \n \n \n 8,3 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 8,3 \n | \n \n
| \n Pasywa razem \n | \n \n \n 617,4 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 617,4 \n | \n \n
| \n Przychody \n | \n \n \n 55,0 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 55,0 \n | \n \n
| \n Wynik\n za rok \n | \n \n \n 29,1 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 29,1 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e\n ca\u0142kowite dochody \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n
| \n Udzia\u0142 udzia\u0142\u00f3w\n niekontroluj\u0105cych w\u00a0kapitale \n | \n \n \n \n \n 105,6 \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n 105,6 \n | \n \n
| \n Udzielone po\u017cyczki udzia\u0142owcowi\n niekontroluj\u0105cemu \n | \n \n \n \n \n (50,4) \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n (50,4) \n | \n \n
| \n Po\u017cyczki otrzymane od udzia\u0142owca\n niekontroluj\u0105cego \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n
| \n Udzia\u0142 udzia\u0142\u00f3w\n niekontroluj\u0105cych w\u00a0zysku/(stracie) \n | \n \n \n \n \n 8,2 \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n 8,2 \n | \n \n
Dywidenda przyznana dla udzia\u0142owca niekontroluj\u0105cego w\u00a02023\nroku w\u00a0wysoko\u015bci 2,2 miliona\nEUR zosta\u0142a wyp\u0142acona.
Informacje finansowe istotnych udzia\u0142\u00f3w\nniekontroluj\u0105cych na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n Euro Structor d.o.o. \n | \n \n \n Projekty\n poza podstawow\u0105 dzia\u0142alno\u015bci\u0105 \n | \n \n \n Razem \n | \n \n
| \n Aktywa\n trwa\u0142e \n | \n \n \n 639,7 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 639,7 \n | \n \n
| \n Aktywa\n obrotowe \n | \n \n \n 27,3 \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 30,9 \n | \n \n
| \n Aktywa razem \n | \n \n \n 667,0 \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 670,6 \n | \n \n
| \n Kapita\u0142 \n | \n \n \n 383,9 \n | \n \n \n (26,4) \n | \n \n \n 357,5 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n d\u0142ugoterminowe \n | \n \n \n 274,6 \n | \n \n \n 30,0 \n | \n \n \n 304,6 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n kr\u00f3tkoterminowe \n | \n \n \n 8,5 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 8,5 \n | \n \n
| \n Pasywa razem \n | \n \n \n 667,0 \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 670,6 \n | \n \n
| \n Przychody \n | \n \n \n 51,6 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 51,6 \n | \n \n
| \n Zysk/\n (strata) za rok \n | \n \n \n 21,8 \n | \n \n \n 10,5 \n | \n \n \n 32,3 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e\n ca\u0142kowite dochody \n | \n \n \n 1,5 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,5 \n | \n \n
| \n Udzia\u0142 udzia\u0142\u00f3w\n niekontroluj\u0105cych w\u00a0kapitale \n | \n \n \n \n \n 115,2 \n | \n \n \n \n \n (8,8) \n | \n \n \n \n \n 106,4 \n | \n \n
| \n Udzielone po\u017cyczki udzia\u0142owcowi\n niekontroluj\u0105cemu \n | \n \n \n \n \n (51,3) \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n (51,3) \n | \n \n
| \n Po\u017cyczki otrzymane od udzia\u0142owca\n niekontroluj\u0105cego \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n (11,4) \n | \n \n \n \n \n (11,4) \n | \n \n
| \n Udzia\u0142 udzia\u0142\u00f3w niekontroluj\u0105cych\n w\u00a0zysku/(stracie) \n | \n \n \n \n \n 6,5 \n | \n \n \n \n \n (0,2) \n | \n \n \n \n \n 6,3 \n | \n \n
Dywidenda przyznana dla udzia\u0142owca niekontroluj\u0105cego w 2022\nroku w wysoko\u015bci 0,7 miliona EUR\nzosta\u0142a wyp\u0142acona.
Wszystkie\nkredyty bankowe, po\u017cyczki i d\u0142u\u017cne papiery warto\u015bciowe s\u0105 pocz\u0105tkowo ujmowane\nwed\u0142ug warto\u015bci godziwej, pomniejszonej o koszty transakcyjne zwi\u0105zane z\nuzyskaniem danego instrumentu d\u0142u\u017cnego.
Po\npocz\u0105tkowym uj\u0119ciu, oprocentowane kredyty, po\u017cyczki i papiery d\u0142u\u017cne s\u0105\nwyceniane wed\u0142ug zamortyzowanego kosztu, przy zastosowaniu metody efektywnej\nstopy procentowej.
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31\n grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Obligacje \n | \n \n \n 2.869,7 \n | \n \n \n 3.208,6 \n | \n \n
| \n Kredyty bankowe \n | \n \n \n 2.697,9 \n | \n \n \n 2.623,3 \n | \n \n
| \n Po\u017cyczki od udzia\u0142owc\u00f3w\n niekontroluj\u0105cych \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n
| \n Odroczone koszty\n pozyskania finansowania \n | \n \n \n (28,2) \n | \n \n \n (37,9) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 5.539,4 \n | \n \n \n 5.805,4 \n | \n \n
| \n W tym: \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Cz\u0119\u015b\u0107 d\u0142ugoterminowa \n | \n \n \n 5.342,4 \n | \n \n \n 5.577,6 \n | \n \n
| \n Cz\u0119\u015b\u0107 kr\u00f3tkoterminowa \n | \n \n \n 197,0 \n | \n \n \n 227,8 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 5.539,4 \n | \n \n \n 5.805,4 \n | \n \n
OBLIGACJE
| \n \n | \n \n \n 31\n grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n ||
| \n \n | \n \n \n Cz\u0119\u015b\u0107 kr\u00f3tkoterminowa \n | \n \n \n Cz\u0119\u015b\u0107 d\u0142ugoterminowa \n | \n \n \n Cz\u0119\u015b\u0107 kr\u00f3tkoterminowa \n | \n \n \n Cz\u0119\u015b\u0107 d\u0142ugoterminowa \n | \n \n
| \n Obligacje z dat\u0105\n wymagalno\u015bci w 2023 roku (Polska) (PLGTC0000318) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 147,7 \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n \u201eZielone obligacje\u201d 2027-2030\n (HU0000360102) \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n \n 449,6 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 464,0 \n | \n \n
| \n \u201eZielone obligacje\u201d\n 2028-2031 (HU0000360284) \n | \n \n \n 1,7 \n | \n \n \n 224,8 \n | \n \n \n 1,9 \n | \n \n \n 232,0 \n | \n \n
| \n \u201eZielone obligacje\u201d\n 2026 (XS2356039268) \n | \n \n \n 25,7 \n | \n \n \n 2168 \n | \n \n \n 27,6 \n | \n \n \n 2.335,1 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 27,8 \n | \n \n \n 2842,4 \n | \n \n \n 177,5 \n | \n \n \n 3.031,1 \n | \n \n
Jako zabezpieczenie kredyt\u00f3w bankowych\nustanowiona zosta\u0142a hipoteka oraz depozyty zabezpieczaj\u0105ce na\u00a0sk\u0142adnikach\naktyw\u00f3w, \u0142\u0105cznie z\u00a0cesj\u0105 zwi\u0105zanych z\u00a0nimi nale\u017cno\u015bci oraz cesj\u0105 praw\nz\u00a0polis ubezpieczeniowych.
W\numowach finansowania zawartych z\u00a0bankami, Grupa zobowi\u0105zuje si\u0119 do\u00a0dotrzymania\nokre\u015blonych warunk\u00f3w kredytowych. G\u0142\u00f3wne warunki to utrzymanie wska\u017anika\nwarto\u015bci kredytu do\u00a0warto\u015bci zabezpieczenia (Loan-to-Value, \u201eLTV\u201d) i\u00a0wska\u017anika\nObs\u0142ugi Zad\u0142u\u017cenia (Debt Service Coverage Ratio) przez sp\u00f3\u0142k\u0119 b\u0119d\u0105c\u0105\nw\u0142a\u015bcicielem projektu.
Ponadto\nwszystkie nieruchomo\u015bci inwestycyjne i\u00a0nieruchomo\u015bci inwestycyjne w\u00a0trakcie\nbudowy, kt\u00f3re by\u0142y finansowane ze \u015brodk\u00f3w zewn\u0119trznych s\u0105 przedmiotem\nustanowionych przez banki hipotek. Je\u015bli nie wspomniano inaczej, warto\u015b\u0107\ngodziwa zastawionych aktyw\u00f3w przekracza warto\u015b\u0107 bilansow\u0105 zaci\u0105gni\u0119tych\nkredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek zwi\u0105zanych z\u00a0tymi aktywami.
Obligacje\n(2022-2023) by\u0142y denominowane w\u00a0PLN. \u201eZielone obligacje\u201d (2027-2030) oraz\n\u201ezielone obligacje\u201d (2028-2031) s\u0105 denominowane w\u00a0HUF. Wszystkie inne kredyty\nbankowe i\u00a0obligacje s\u0105 denominowane w\u00a0EUR.
Dalsze informacje\nprzedstawiono w nocie 34.
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku Grupa nadal spe\u0142nia kowenanty finansowe okre\u015blone\nw\u00a0umowach kredytowych oraz warunkach emisji obligacji.
Zmiany w\u00a0d\u0142ugoterminowych\nkredytach i\u00a0obligacjach za lata zako\u0144czone 31 grudnia 2023 roku oraz 31\u00a0grudnia\u00a02022\nroku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n Saldo\n na\u00a0pocz\u0105tek roku \n | \n \n \n 5.805,4 \n | \n \n \n 5.976,7 \n | \n \n
| \n Wyp\u0142aty \n | \n \n \n 336,6 \n | \n \n \n 28,8 \n | \n \n
| \n Sp\u0142aty \n | \n \n \n (219,0) \n | \n \n \n (244,3) \n | \n \n
| \n Konwersja\n po\u017cyczki udzielonej przez udzia\u0142owca niekontroluj\u0105cego na kapita\u0142 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (27,6) \n | \n \n
| \n Zmiana\n naliczonych odsetek \n | \n \n \n 5,5 \n | \n \n \n 0,2 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n (11,4) \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Zmiana\n odroczonych koszt\u00f3w pozyskania finansowania \n | \n \n \n 7,3 \n | \n \n \n 9,5 \n | \n \n
| \n R\u00f3\u017cnice\n kursowe \n | \n \n \n (385,0) \n | \n \n \n 62,1 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a0koniec roku \n | \n \n \n 5.539,4 \n | \n \n \n 5.805,4 \n | \n \n
Zobowi\u0105zania z\u00a0tytu\u0142u leasingu obejmuj\u0105 op\u0142aty leasingowe za grunty\npodlegaj\u0105ce op\u0142atom z\u00a0tytu\u0142u u\u017cytkowania wieczystego i\u00a0zaklasyfikowane\njako grunty pod nieruchomo\u015bci inwestycyjne (uko\u0144czone, w\u00a0budowie i\u00a0grunty)\noraz grunty przeznaczone pod zabudow\u0119 mieszkaniow\u0105.
P\u0142atno\u015bci za u\u017cytkowanie wieczyste s\u0105 to p\u0142atno\u015bci, kt\u00f3re s\u0105 dokonywane z\ng\u00f3ry lub z do\u0142u w okresach rocznych lub miesi\u0119cznych w ustalonym okresie (od 33\ndo 87 lat). P\u0142atno\u015bci z tytu\u0142u u\u017cytkowania wieczystego dokonywane s\u0105 w Polsce,\nChorwacji, Rumunii oraz Serbii.
Ze wzgl\u0119du na fakt, \u017ce op\u0142aty za u\u017cytkowanie wieczyste s\u0105 co do zasady\ntraktowane jako op\u0142aty leasingowe, p\u0142atno\u015bci z nimi zwi\u0105zane nale\u017cy rozpatrywa\u0107\nzgodnie z MSSF 16.
W skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej Grupa rozpoznaje\nprawo do u\u017cytkowania oraz zobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu:
a)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 Prawo do wieczystego u\u017cytkowania\ngrunt\u00f3w jest prezentowane:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 jako cz\u0119\u015b\u0107 nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych, z odr\u0119bnym ujawnieniem w nocie;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 jako cz\u0119\u015b\u0107 grunt\u00f3w pod zabudow\u0119\nmieszkaniow\u0105.
b)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu zosta\u0142y\nzaprezentowane w ramach kr\u00f3tkoterminowych
\ni d\u0142ugoterminowych zobowi\u0105za\u0144, z odr\u0119bnymi ujawnieniami.
Prawo wieczystego u\u017cytkowania grunt\u00f3w jest amortyzowane przez okres\nleasingu (metod\u0105 kosztu historycznego) lub wyceniane przy zastosowaniu metody\nwyceny do warto\u015bci godziwej (dla nieruchomo\u015bci inwestycyjnych wycenianych\nwed\u0142ug warto\u015bci godziwej).\u00a0 Grupa\nprezentuje amortyzacj\u0119 prawa do u\u017cytkowania lub zmian\u0119 warto\u015bci godziwej prawa\ndo u\u017cytkowania w ramach zysku (straty) z tytu\u0142u aktualizacji warto\u015bci. Odsetki dotycz\u0105ce leasingu gruntu\ns\u0105 prezentowane jako koszty finansowe.
Grupa zawar\u0142a kilka innych um\u00f3w leasingu (o ma\u0142ej warto\u015bci, kr\u00f3tkoterminowe),\nkt\u00f3re nie s\u0105 rozpatrywane zgodnie z MSSF 16. W takich przypadkach, leasing jest\nrozpoznawany w kosztach, bez ujmowania w bilansie. Koszty zwi\u0105zane z takimi\nleasingami s\u0105 nieistotne.
Prawa do\u00a0u\u017cytkowania aktyw\u00f3w na\u00a0dzie\u0144\n31 grudnia 2023 oraz 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119\nnast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n Uko\u0144czone nieruchomo\u015bci inwestycyjne \n | \n \n \n 96,1 \n | \n \n \n 100,2 \n | \n \n
| \n Grunty przeznaczone pod zabudow\u0119 komercyjn\u0105 \n | \n \n \n 77,8 \n | \n \n \n 82,2 \n | \n \n
| \n Grunty przeznaczone pod zabudow\u0119 mieszkaniow\u0105 \n | \n \n \n 4,3 \n | \n \n \n 5,0 \n | \n \n
| \n Rzeczowe aktywa trwa\u0142e \n | \n \n \n 10,0 \n | \n \n \n 11,1 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 188,2 \n | \n \n \n 198,5 \n | \n \n
Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu\nna\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023 oraz 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119\nnast\u0119puj\u0105co:
| \n Kraj \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n \n Stopa dyskontowa \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 141,7 \n | \n \n \n 146,1 \n | \n \n \n 4,2% \n | \n \n
| \n Rumunia \n | \n \n \n 28,7 \n | \n \n \n 32,6 \n | \n \n \n 5,7% \n | \n \n
| \n Serbia \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n \n 3,8 \n | \n \n \n 7,6% \n | \n \n
| \n Chorwacja \n | \n \n \n 6,1 \n | \n \n \n 5,0 \n | \n \n \n 4,4% \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n 10,0 \n | \n \n \n 11,0 \n | \n \n \n 3,0% \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 190,0 \n | \n \n \n 198,5 \n | \n \n \n \n | \n \n
Zobowi\u0105zania z\u00a0tytu\u0142u leasingu zosta\u0142y\nzdyskontowane przy u\u017cyciu st\u00f3p dyskontowych maj\u0105cych zastosowanie do\u00a0d\u0142ugoterminowego\nfinansowania w\u00a0walutach lokalnych w\u00a0krajach, w\u00a0kt\u00f3rych znajduj\u0105\nsi\u0119 aktywa.
Zmiany warto\u015bci\nprawa do\u00a0u\u017cytkowania aktyw\u00f3w za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023\nroku oraz za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n
| \n \n \n
| \n \n
| \n Saldo\n na\u00a0dzie\u0144 1 stycznia \n | \n \n \n 198,5 \n | \n \n \n 182,0 \n | \n \n
| \n Rozpoznanie/\n (wyksi\u0119gowanie) aktyw\u00f3w z tytu\u0142u prawa do\u00a0u\u017cytkowania grunt\u00f3w w\u00a0u\u017cytkowaniu\n wieczystym i\u00a0innych aktyw\u00f3w \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n 22,6 \n | \n \n
| \n Umorzenie\n prawa do\u00a0u\u017cytkowania grunt\u00f3w w u\u017cytkowaniu wieczystym \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n
| \n Reklasyfikacja\n do\u00a0aktyw\u00f3w przeznaczonych do\u00a0sprzeda\u017cy \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (6,6) \n | \n \n
| \n R\u00f3\u017cnice\n kursowe \n | \n \n \n (5,5) \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia \n | \n \n \n 188,2 \n | \n \n \n 198,5 \n | \n \n
Zmiany w\u00a0zobowi\u0105zaniach\nz\u00a0tytu\u0142u leasingu za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 roku oraz za rok zako\u0144czony\n31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n
| \n \n \n
| \n \n
| \n Saldo\n na\u00a0dzie\u0144 1 stycznia \n | \n \n \n 196,4 \n | \n \n \n 179,2 \n | \n \n
| \n Rozpoznanie/\n (wyksi\u0119gowanie) zobowi\u0105za\u0144 | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n 22,6 \n | \n \n
| \n P\u0142atno\u015bci\n z\u00a0tyt. u\u017cytkowania wieczystego \n | \n \n \n (4,1) \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n
| \n Zmiana\n stanu rezerw na\u00a0sporne kwoty u\u017cytkowania wieczystego \n | \n \n \n (1,4) \n | \n \n \n (1,6) \n | \n \n
| \n Zmiana\n naliczonych odsetek \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n
| \n Reklasyfikacja\n do\u00a0zobowi\u0105za\u0144 zwi\u0105zanych | \n \n \n - \n | \n \n \n (6,3) \n | \n \n
| \n R\u00f3\u017cnice\n kursowe \n | \n \n \n (5,4) \n | \n \n \n 2,0 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia \n | \n \n \n 190,0 \n | \n \n \n 196,4 \n | \n \n
Grupa p\u0142aci roczn\u0105\nkwot\u0119 9,1 PLN (9,6 PLN w\u00a02022 roku) jako op\u0142at\u0119 leasingow\u0105 (kwota g\u0142\u00f3wna\ni\u00a0odsetki) za grunty b\u0119d\u0105ce w\u00a0u\u017cytkowaniu wieczystym. P\u0142atno\u015bci\nwskazane w tabeli powy\u017cej dotycz\u0105 jedynie sp\u0142aty kapita\u0142u zobowi\u0105za\u0144\nleasingowych.
Saldo przedp\u0142at,\nczynnych rozlicze\u0144 mi\u0119dzyokresowych oraz pozosta\u0142ych nale\u017cno\u015bci wzros\u0142o z 36,3 PLN\nna dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku do 227,8 PLN na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku.
Wzrost\nsalda w wi\u0119kszo\u015bci wynika z kwoty 29,5 miliona EUR dotycz\u0105cej \u015brodk\u00f3w\npieni\u0119\u017cnych przekazanych na rachunek powierniczy prowadzony w zewn\u0119trznej kancelarii\nprawnej w celu nabycia zielonych obligacji wyemitowanych przez GTC Aurora\nLuxembourg S.A. (dalej \u201eobligacje Aurora\u201d). Zarz\u0105dzanie transakcjami powierzono\nbrokerowi finansowemu. Umowa umo\u017cliwi\u0142a brokerowi tymczasowe alternatywne inwestycje\nkr\u00f3tkoterminowe o wysokiej p\u0142ynno\u015bci i zwrocie zgodnie z warunkami uzgodnionymi\nw umowie. Zarz\u0105dzanie poprzez zaanga\u017cowanie agenta depozytowego zapewni\u0142o\nnale\u017cyte zabezpieczenie wykorzystania \u015brodk\u00f3w. Na dzie\u0144 bilansowy Zarz\u0105d\ndokona\u0142 analizy sytuacji finansowej stron transakcji i w rezultacie stwierdzi\u0142,\n\u017ce nie istnieje istotne ryzyko utraty warto\u015bci zainwestowanych \u015brodk\u00f3w. Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku nie stwierdzono istotnych strat kredytowych.
Na\ndzie\u0144 bilansowy saldo na rachunku powierniczym zosta\u0142o wycenione wed\u0142ug\nzamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. R\u00f3\u017cnica\npomi\u0119dzy warto\u015bci\u0105 godziw\u0105 a warto\u015bci\u0105 bilansow\u0105 jest nieistotna.
\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n
W\npierwszym kwartale 2024 roku broker odkupi\u0142 4.400 obligacji Aurora o warto\u015bci\nnominalnej 4,4 miliona EUR po koszcie 3,9 miliona EUR i przeni\u00f3s\u0142 je do Grupy\nGTC. Grupa GTC rozpozna\u0142a przych\u00f3d z tytu\u0142u wykupu obligacji Aurora w kwocie\n0,5 miliona EUR.
Ponadto\nw dniu 13 marca 2024 roku broker zwr\u00f3ci\u0142 Grupie GTC kwot\u0119 12,2 miliona EUR w\ngot\u00f3wce, w tym przychody odsetkowe w wysoko\u015bci 0,4 miliona EUR. Pozosta\u0142a kwota\n13,8 miliona EUR zosta\u0142a obj\u0119ta aneksem przed\u0142u\u017caj\u0105cym dotychczasow\u0105 umow\u0119 na\nkolejny okres inwestycyjny nieprzekraczaj\u0105cy 6 miesi\u0119cy.
Aktywa\nprzeznaczone do sprzeda\u017cy na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia 2022\nroku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Forest\n Office Debrecen \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 223,7 \n | \n \n
| \n Grunt\n w Rumuni \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 3,2 \n | \n \n
| \n GTC\n LCHD Projekt \n | \n \n \n 44,3 \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Grunt\n w\u00a0Polsce \n | \n \n \n 14,8 \n | \n \n \n 15,3 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 59,1 \n | \n \n \n 242,2 \n | \n \n
W dniu 19 lipca 2022 roku\nGTC FOD Property Kft., jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a umow\u0119\nkupna-sprzeda\u017cy dotycz\u0105c\u0105 sprzeda\u017cy budynku biurowego posiadanego przez t\u0119\nsp\u00f3\u0142k\u0119. Cena sprzeda\u017cy wynios\u0142a 19,1 biliona HUF (r\u00f3wnowarto\u015b\u0107 47,7 miliona EUR na 31 grudnia 2022\nroku). W dniu 30 stycznia 2023 roku ca\u0142a cena sprzeda\u017cy (232 PLN) zosta\u0142a\nzap\u0142acona i transakcja zosta\u0142a sfinalizowana.
W dniu 6 grudnia 2023 roku GTC Origine\nInvestments Pltd, sp\u00f3\u0142ka w 100% zale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a umow\u0119 sprzeda\u017cy\ndotycz\u0105c\u0105 sprzeda\u017cy sp\u00f3\u0142ki GTC LCHD Projekt Kft. Cena nabycia wynikaj\u0105ca z\nUmowy wynosi 13,2\u00a0miliona EUR.\nJe\u017celi \u017cadna ze stron nie spe\u0142ni warunk\u00f3w zamkni\u0119cia transakcji do 28 czerwca\n2024 roku, transakcja mo\u017ce zosta\u0107 anulowana.
KAPITA\u0141\nPODSTAWOWY
Na dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku oraz na 31 grudnia 2022 struktura akcji Sp\u00f3\u0142ki przedstawia si\u0119\nnast\u0119puj\u0105co:
| \n Liczba\n akcji \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107\n w PLN \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107\n w EUR \n | \n \n
| \n 574.255.122\u00a0 \n | \n \n \n 57.425.512 \n | \n \n \n 12.919.912 \n | \n \n
W dniu 29 czerwca\n2021 roku Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy przyj\u0119\u0142o uchwa\u0142\u0119 dotycz\u0105c\u0105\npodwy\u017cszenia kapita\u0142u zak\u0142adowego Sp\u00f3\u0142ki o kwot\u0119 nie wi\u0119ksz\u0105 ni\u017c 20% bie\u017c\u0105cej\nwarto\u015bci kapita\u0142u zak\u0142adowego. Zgodnie z uchwa\u0142\u0105 Walnego Zgromadzenia\nAkcjonariuszy, w grudniu 2021 roku Zarz\u0105d rozpocz\u0105\u0142 podwy\u017cszenie kapita\u0142u\nzak\u0142adowego poprzez przyspieszony proces budowania ksi\u0119gi popytu. W dniach\n20-21 grudnia zosta\u0142y podpisane umowy subskrypcyjne z udzia\u0142owcami bior\u0105cymi\nudzia\u0142 w subskrypcji prywatnej dotycz\u0105cej akcji zwyk\u0142ych na okaziciela serii O.\nW rezultacie Sp\u00f3\u0142ka wyemitowa\u0142a 88.700.00 powy\u017cszych akcji. W dniu 4 stycznia\n2022 roku podwy\u017cszenie kapita\u0142u oraz zmiana statutu Sp\u00f3\u0142ki zosta\u0142y\nzarejestrowane przez Krajowy Rejestr S\u0105dowy. W styczniu 2022 roku \u015brodki z\nemisji akcji wp\u0142yn\u0119\u0142y na konto Sp\u00f3\u0142ki. Akcje zwyk\u0142e na okaziciela serii O\nzosta\u0142y dopuszczone i wprowadzone do obrotu gie\u0142dowego w dniu 26 stycznia 2022\nroku.
W pierwszym\nkwartale 2022 roku Grupa dokona\u0142a reklasyfikacji niezarejestrowanego\npodwy\u017cszenia kapita\u0142u zak\u0142adowego do kapita\u0142u podstawowego w kwocie 8,9 PLN (1,9\nmiliona EUR) oraz do nadwy\u017cki z\nemisji akcji powy\u017cej ich warto\u015bci nominalnej w kwocie 549,1 PLN (118,4 miliona EUR).
Wszystkie wy\u017cej\nwymienione akcje daj\u0105 takie same prawa.
Udzia\u0142owcy posiadaj\u0105cy\nna\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku powy\u017cej 5% akcji Sp\u00f3\u0142ki:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nGTC Dutch Holdings B.V.
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPowszechne Towarzystwo Emerytalne PZU S.A. (zarz\u0105dzaj\u0105ce\nOtwartym Funduszem Emerytalnym PZU \u201cZ\u0142ota Jesie\u0144\u201d)
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 Powszechne Towarzystwo Emerytalne\nAllianz Polska S.A. (zarz\u0105dzaj\u0105ce \u0142\u0105cznie Allianz OFE, Allianz DFE oraz Drugi\nAllianz OFE)
KAPITA\u0141\nREZERWOWY
Kapita\u0142 rezerwowy\nreprezentuje strat\u0119 przypisan\u0105 niekontroluj\u0105cym partnerom Grupy, kt\u00f3ra powsta\u0142a\nw\u00a0momencie nabycia przez Grup\u0119 niekontroluj\u0105cych\nudzia\u0142\u00f3w w\u00a0jednostkach zale\u017cnych.
PODZIA\u0141\nZYSKU ZA 2022 ROK
W dniu 21 czerwca 2023 roku Walne\nZgromadzenia Akcjonariuszy podj\u0119\u0142o uchwa\u0142\u0119 dotycz\u0105c\u0105 wyp\u0142aty dywidendy w kwocie\n132,1\u00a0 PLN (29,7 miliona EUR). Dywidenda zosta\u0142a wyp\u0142acona we wrze\u015bniu 2023\u00a0roku.\u00a0\u00a0\u00a0
Podstawowy zysk\nna\u00a0jedn\u0105 akcj\u0119 przedstawia\u0142 si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony | \n \n \n Rok zako\u0144czony | \n \n
| \n Wynik\n netto przypisany akcjonariuszom jednostki dominuj\u0105cej (PLN) \n | \n \n \n 45.500.000\n \n | \n \n \n 108.934.000 \n | \n \n
| \n \u015arednia\n wa\u017cona liczba akcji do\u00a0obliczenia podstawowego zysku na\u00a0jedn\u0105 akcj\u0119 \n | \n \n \n 574.255.122 \n | \n \n \n 574.255.122 \n | \n \n
| \n Podstawowy\n zysk na\u00a0jedn\u0105 akcj\u0119 (PLN) \n | \n \n \n 0,08\n \n | \n \n \n 0,19 \n | \n \n
Zar\u00f3wno na\u00a0dzie\u0144\n31 grudnia 2023 roku jak i na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku nie wyst\u0119powa\u0142y instrumenty\npotencjalnie rozwadniaj\u0105ce.
Transakcje z\u00a0podmiotami powi\u0105zanymi\ns\u0105 zawierane na\u00a0warunkach rynkowych.
Transakcje\ni\u00a0salda z\u00a0podmiotami powi\u0105zanymi zosta\u0142y przedstawione poni\u017cej:
W 2023 roku Grupa naby\u0142a aktywa o \u0142\u0105cznej warto\u015bci 13,1\nmiliona EUR od sp\u00f3\u0142ek powi\u0105zanych z\u00a0udzia\u0142owcem wi\u0119kszo\u015bciowym Sp\u00f3\u0142ki.\nDalsze szczeg\u00f3\u0142y w\u00a0nocie 9 Istotne zdarzenia w\u00a0okresie sprawozdawczym.
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony | \n \n \n Rok zako\u0144czony | \n \n
| \n Transakcja \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Przychody\n z\u00a0tytu\u0142y wynajmu* \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 13,2 \n | \n \n
| \n Przychody\n z\u00a0tytu\u0142y us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci* \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 2,8 \n | \n \n
| \n Salda \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Nale\u017cno\u015bci\n z\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0us\u0142ug* \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 9,7 \n | \n \n
| \n Nale\u017cno\u015bci\n od udzia\u0142owc\u00f3w \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Naliczone\n przychody* \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,3 \n | \n \n
| \n Inne\n zobowi\u0105zania d\u0142ugoterminowe** \n | \n \n \n 2,2 \n | \n \n \n 4,7 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n inwestycyjne, z\u00a0tytu\u0142u dostaw | \n \n \n 3,2 \n | \n \n \n 1,6 \n | \n \n
(*) Przychody z tytu\u0142u\nwynajmu oraz us\u0142ug w zwi\u0105zku z gwarancjami dot. najmu udzielonymi przez\nsprzedaj\u0105cych, sp\u00f3\u0142ki powi\u0105zane z udzia\u0142owcem wi\u0119kszo\u015bciowym Sp\u00f3\u0142ki. Ca\u0142o\u015b\u0107\nzosta\u0142a zap\u0142acona po dniu bilansowym.
(**)\u00a0 Dotyczy zatrzymanej cz\u0119\u015bci ceny zakupu na\nrzecz sprzedaj\u0105cego, sp\u00f3\u0142ki zwi\u0105zan\u0105 z udzia\u0142owcem wi\u0119kszo\u015bciowym Sp\u00f3\u0142ki.
Wynagrodzenie\nZarz\u0105du oraz Rady Nadzorczej GTC S.A. za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 roku\nwynios\u0142o 21,0 PLN (w tym p\u0142atno\u015bci zwi\u0105zane z rozwi\u0105zaniem umowy z cz\u0142onkami\nZarz\u0105du w kwocie 10,7 PLN) oraz dodatkowo w trakcie roku nabyto uprawnienia do\n1.250.000 akcji fantomowych.
Wynagrodzenie\nZarz\u0105du oraz Rady Nadzorczej GTC S.A. za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2022 roku\nwynios\u0142o 8,5\u00a0 PLN (1,8 miliona EUR) oraz dodatkowo w trakcie\nroku nabyto uprawnienia do 177.000 akcji fantomowych.
Wycena programu\nopcji na akcj\u0119 na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku by\u0142a bliska zeru.
ZOBOWI\u0104ZANIA WARUNKOWE
Na dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku, Grupa posiada\u0142a zobowi\u0105zania zwi\u0105zane\nz\u00a0przysz\u0142ymi pracami budowlanymi w\u00a0kwocie 455,2 \u00a0PLN (104,7 miliona EUR) oraz odpowiednio 546\u00a0\nPLN (116,5 miliona EUR). Grupa\nzak\u0142ada, \u017ce zobowi\u0105zania te b\u0119d\u0105 finansowane z\u00a0dost\u0119pnych \u015brodk\u00f3w\npieni\u0119\u017cnych, bie\u017c\u0105cych instrument\u00f3w finansowania, innych zewn\u0119trznych \u017ar\u00f3de\u0142\noraz przysz\u0142ych p\u0142atno\u015bci wynikaj\u0105cych z\u00a0istniej\u0105cych um\u00f3w sprzeda\u017cy oraz\num\u00f3w sprzeda\u017cy, kt\u00f3re zostan\u0105 zawarte w\u00a0przysz\u0142o\u015bci.
GWARANCJE
Grupa nie\nudzieli\u0142a gwarancji na\u00a0rzecz os\u00f3b trzecich na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku oraz na\u00a0dzie\u0144 31\u00a0grudnia\u00a02022 roku.
Dodatkowo\nudzielane s\u0105 typowe por\u0119czenia przy sprzeda\u017cy aktyw\u00f3w, maj\u0105ce na celu gwarancj\u0119\nuko\u0144czenia budowy oraz zabezpieczenie kredyt\u00f3w budowlanych (gwarancja\nprzekroczenia koszt\u00f3w). Ryzyko zwi\u0105zane z powy\u017cszymi por\u0119czeniami i gwarancjami\njest bardzo niskie.
CHORWACJA
W ramach projektu\nMarlera Golf w\u00a0Chorwacji, cz\u0119\u015b\u0107 gruntu jest dzier\u017cawiona od Ministerstwa\nTurystyki Republiki Chorwacji (\u201eMinisterstwo\u201d). Od 2014 roku toczy si\u0119\npost\u0119powanie s\u0105dowe. Zosta\u0142a zawi\u0105zana rezerwa w\u00a0wysoko\u015bci 1,4 miliona EUR. W roku 2023 nie zasz\u0142y\nistotne zmiany stanu faktycznego.
Na g\u0142\u00f3wne\ninstrumenty finansowe Grupy sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 kredyty bankowe, obligacje,\ninstrumenty pochodne, zobowi\u0105zania z\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0inne\nd\u0142ugoterminowe zobowi\u0105zania finansowe. G\u0142\u00f3wnym powodem korzystania\nz\u00a0powy\u017cszych instrument\u00f3w finansowych jest finansowanie dzia\u0142a\u0144 Grupy.\nGrupa jest w\u00a0posiadaniu r\u00f3\u017cnych aktyw\u00f3w finansowych, takich jak nale\u017cno\u015bci\nhandlowe, udzielone po\u017cyczki, instrumenty pochodne, d\u0142ugoterminowe aktywa\nfinansowe, \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0kr\u00f3tkoterminowe depozyty. Aktywa finansowe\nGrupy wyceniane w zamortyzowanym koszcie obejmuj\u0105 nale\u017cno\u015bci handlowe,\nudzielone po\u017cyczki oraz \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0kr\u00f3tkoterminowe depozyty.
G\u0142\u00f3wne ryzyko\nwynikaj\u0105ce z\u00a0posiadanych przez Grup\u0119 instrument\u00f3w finansowych zwi\u0105zane jest\nz\u00a0ryzykiem stopy procentowej, ryzykiem p\u0142ynno\u015bci, ryzykiem walutowym\ni\u00a0ryzykiem kredytowym.
RYZYKO STOPY PROCENTOWEJ
Przez ryzyko\nstopy procentowej rozumie si\u0119 niebezpiecze\u0144stwo, \u017ce warto\u015b\u0107 godziwa lub\nprzysz\u0142e przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne instrumentu finansowego b\u0119d\u0105 si\u0119 zmienia\u0107 ze\nwzgl\u0119du na zmiany rynkowych st\u00f3p procentowych. Nara\u017cenie Grupy na\u00a0zmiany\nst\u00f3p procentowych kt\u00f3re nie s\u0105 zabezpieczane za pomoc\u0105 instrument\u00f3w pochodnych\nzwi\u0105zane jest przede wszystkim z\u00a0d\u0142ugoterminowymi zobowi\u0105zaniami Grupy\noraz udzielonymi po\u017cyczkami udzia\u0142owcowi niekontroluj\u0105cemu.
Grupa posiada\nportfel kredyt\u00f3w i po\u017cyczek o sta\u0142ym i zmiennym oprocentowaniu. Nast\u0119pnie,\nw\u00a0celu zarz\u0105dzania ryzykiem stopy procentowej w\u00a0spos\u00f3b efektywny\nkosztowo, Grupa zawiera transakcje swap st\u00f3p procentowych oraz transakcje cap.
Na dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku 95% kredyt\u00f3w, obligacji oraz po\u017cyczek Grupy jest zabezpieczonych (na\ndzie\u0144 31 grudnia 2022 roku - 95%).
W 2023 roku zmiana\no 150 p.b. stopy Euribor doprowadzi\u0142aby do\u00a0zmiany straty przed\nopodatkowaniem o\u00a04,5\u00a0\u00a0PLN. W 2022 roku zmiana o 50 p.b. stopy\nEuribor doprowadzi\u0142aby do zmiany straty przed opodatkowaniem o 1,6 PLN.
RYZYKO WALUTOWE
Grupa zawiera tak\u017ce\ntransakcje w\u00a0walutach innych ni\u017c waluty funkcjonalne sp\u00f3\u0142ek Grupy. W zwi\u0105zku z tym, jednym\nz element\u00f3w polityki rachunkowo\u015bci zabezpiecze\u0144 stosowanych przez Grup\u0119 jest\nzabezpieczanie si\u0119 przed ryzykiem walutowym poprzez powi\u0105zanie waluty wp\u0142yw\u00f3w i\nwyp\u0142yw\u00f3w oraz \u015brodk\u00f3w pieni\u0119\u017cnych i ich ekwiwalent\u00f3w do waluty, w jakiej\ndokonano wydatku.
Kursy\nwalut na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023 i\u00a02022 roku by\u0142y nast\u0119puj\u0105ce:
| \n \n | \n \n \n 31\n grudnia 2023 \n | \n \n \n 31\n grudnia 2022 \n | \n \n
| \n PLN / EUR \n | \n \n \n 4,3480 \n | \n \n \n 4,6899 \n | \n \n
| \n HUF/EUR \n | \n \n \n 382,78 \n | \n \n \n 400,23 \n | \n \n
Poni\u017csza tabela\nprzedstawia wra\u017cliwo\u015b\u0107 wyniku finansowego brutto na\u00a0wahania kurs\u00f3w\u00a0 walut:
| \n \n | \n \n \n 2023 \n | \n \n \n 2022 \n | \n \n |||||||
| \n \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n |||||||
| \n Kurs /\n procent zmiany \n | \n \n \n 4,7828 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,5654 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,1306 \n(-5%) \n | \n \n \n 3,9132 \n(-10%) \n | \n \n \n 5,1589 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,9244 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,4554 \n(-5%) \n | \n \n \n 4,2209 \n(-10%) \n | \n \n |
| \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\n depozyty zablokowane \n | \n \n \n (11,3) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n (18,3) \n | \n \n \n (9,1) \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 18,3 \n | \n \n |
| \n Nale\u017cno\u015bci z tytu\u0142u\n dostaw i inne nale\u017cno\u015bci \n | \n \n \n (0,9) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n (1,5) \n | \n \n \n (0,7) \n | \n \n \n 0,7 \n | \n \n \n 1,5 \n | \n \n |
| \n Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u\n dostaw i inne zobowi\u0105zania \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 6,1 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (6,1) \n | \n \n |
| \n Leasing grunt\u00f3w \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,0 \n | \n \n \n (7,0) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,1 \n | \n \n \n (7,1) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n |
| \n Razem \n | \n \n \n \n | \n \n \n 7,8 \n | \n \n \n 3,9 \n | \n \n \n (3,9) \n | \n \n \n (7,8) \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n (0,3) \n | \n \n \n (0,6) \n | \n \n
Grupa nie\nidentyfikuje ryzyka walutowego zwi\u0105zanego z\u00a0obligacjami denominowanymi\nw\u00a0PLN i\u00a0HUF ze wzgl\u0119du na fakt ich zabezpieczenia przez instrumenty\npochodne. Wp\u0142yw waha\u0144 kurs\u00f3w innych walut oraz wp\u0142yw wymienionych walut\nna\u00a0inne ni\u017c wskazane wy\u017cej pozycje sprawozdania z\u00a0sytuacji finansowej\njest nieistotny.
Potencjalny wp\u0142yw\nna ryzyko walutowe przy za\u0142o\u017ceniu braku zabezpieczenia obligacji w PLN oraz HUF\nwygl\u0105da nast\u0119puj\u0105co:
| \n Procentowa zmiana kursu wymiany \n | \n \n \n (-10%) \n | \n \n \n (+10%) \n | \n \n
| \n Obligacje\n w HUF \n | \n \n \n 74,8 \n | \n \n \n (61,7) \n | \n \n
RYZYKO KREDYTOWE
Istot\u0105 ryzyka\nkredytowego jest sytuacja, w\u00a0kt\u00f3rej jedna ze stron umowy, kt\u00f3rej\nprzedmiotem jest dany instrument finansowy, nie wywi\u0105\u017ce si\u0119 ze swojego\nzobowi\u0105zania. W\u00a0celu zarz\u0105dzania tym ryzykiem Grupa systematycznie\ndokonuje oceny sytuacji finansowej swoich klient\u00f3w. Grupa nie spodziewa si\u0119\nsytuacji, w\u00a0kt\u00f3rej jeden z\u00a0jej klient\u00f3w nie wywi\u0105za\u0142by si\u0119 ze swoich\nzobowi\u0105za\u0144. W Grupie nie wyst\u0119puje znacz\u0105ca koncentracja ryzyka kredytowego z\n\u017cadnym pojedynczym kontrahentem lub kontrahentami Grupy, z wyj\u0105tkiem emitenta instrument\u00f3w\nd\u0142u\u017cnych ujawnionego w nocie 18 oraz bank\u00f3w, w kt\u00f3rych zdeponowane s\u0105 \u015brodki\npieni\u0119\u017cne
\ni ekwiwalenty ujawnionymi w\u00a0nocie\u00a023.
Przy zachowaniu\nzasady ostro\u017cno\u015bci w\u00a0stosunku do\u00a0kwoty nale\u017cno\u015bci handlowych oraz\npozosta\u0142ych, kt\u00f3re nie s\u0105 obj\u0119te odpisem aktualizuj\u0105cym ani nie s\u0105\nprzeterminowane, na\u00a0dzie\u0144 bilansowy nie wyst\u0119puj\u0105 \u017cadne przes\u0142anki\n\u015bwiadcz\u0105ce o braku mo\u017cliwo\u015bci realizacji tych nale\u017cno\u015bci. Na dzie\u0144 bilansowy\nGrupa nie posiada istotnych spisanych nale\u017cno\u015bci.\u00a0
W odniesieniu do\npo\u017cyczek udzielonych udzia\u0142owcom niekontroluj\u0105cym, zosta\u0142y one ocenione jako poziom\n1
\nw trzypoziomowym modelu utraty warto\u015bci zdefiniowanym w MSSF 9\u00a0Instrumenty\nfinansowe.
W odniesieniu\ndo\u00a0ryzyka kredytowego wynikaj\u0105cego z\u00a0innych aktyw\u00f3w finansowych\nSp\u00f3\u0142ki, takich jak \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0ich ekwiwalenty oraz zablokowane depozyty,\nekspozycja Sp\u00f3\u0142ki na\u00a0ryzyko kredytowe r\u00f3wna jest warto\u015bci bilansowej tych\ninstrument\u00f3w.
Na dzie\u0144\nbilansowy nie wyst\u0119puj\u0105 materialne aktywa finansowe, kt\u00f3re by\u0142yby\nprzeterminowane i na\u00a0kt\u00f3re nie by\u0142by dokonany odpis z tytu\u0142u utraty\nwarto\u015bci.
RYZYKO P\u0141YNNO\u015aCI
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku Grupa\nposiada \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0ich ekwiwalenty (wed\u0142ug definicji zawartej\nw\u00a0MSSF) w\u00a0kwocie 262,6 \u00a0PLN (60,4\nmiliona EUR) oraz zablokowane\ndepozyty otrzymane od najemc\u00f3w w kwocie 67,4 \u00a0PLN (15,5 miliona EUR). Jak opisano\npowy\u017cej, Grupa stara si\u0119 efektywnie zarz\u0105dza\u0107 wszystkimi zobowi\u0105zaniami i\u00a0obecnie\nanalizuje plany finansowania zwi\u0105zane z: (i) obs\u0142ug\u0105 finansowania istniej\u0105cego\nportfolio aktyw\u00f3w; (ii)\u00a0nak\u0142adami inwestycyjnymi oraz (iii) budow\u0105\nnieruchomo\u015bci komercyjnych. Finansowanie odbywa\u0107 si\u0119 b\u0119dzie przez dost\u0119pne\n\u015brodki pieni\u0119\u017cne, zysk z\u00a0dzia\u0142alno\u015bci operacyjnej, sprzeda\u017c aktyw\u00f3w oraz
refinansowanie.\nZarz\u0105d uwa\u017ca, \u017ce na\u00a0bazie bie\u017c\u0105cych za\u0142o\u017ce\u0144 Grupa b\u0119dzie w\u00a0stanie\nregulowa\u0107 wszystkie swoje zobowi\u0105zania przez okres co najmniej nast\u0119pnych dwunastu\nmiesi\u0119cy.
Poni\u017csze\ntabele podsumowuj\u0105 termin zapadalno\u015bci zobowi\u0105za\u0144 finansowych Grupy opartych na\numownych niezdyskontowanych p\u0142atno\u015bciach
na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023:
Na \u017c\u0105danie
Do 3 miesi\u0119cy
3 do 12 miesi\u0119cy
1 do 5 lat
Powy\u017cej 5 lat
Razem
Zobowi\u0105zania\n z\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0us\u0142ug oraz rezerwy
9,1
67,0
51,7
-
-
127,8
Kredyty,\n po\u017cyczki i obligacje
5,2
38,7
261,3
4.773,7
883,9
5.962,8
Depozyty\n od najemc\u00f3w
1,7
0,4
9,1
46,5
9,6
67,3
Zobowi\u0105zania\n z\u00a0tytu\u0142u leasingu
-
4,8
1,7
33,5
323,9
363,9
Instrumenty\n pochodne
-
-
-
15,2
66,1
81,3
Razem
16,0
110,9
323,8
4.868,9
1.283,5
6.603,1
na\ndzie\u0144 31 grudnia 2022:
Na \u017c\u0105danie
Do 3 miesi\u0119cy
3 do 12 miesi\u0119cy
1 do 5 lat
Powy\u017cej 5 lat
Razem
Zobowi\u0105zania\n z\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0us\u0142ug oraz rezerwy
1,3
121,7
55,7
-
-
178,7
Kredyty,\n po\u017cyczki i obligacje
-
31,3
299,1
4.626,3
895,7
5.852,4
Depozyty\n od najemc\u00f3w
-
1,3
5,7
51,7
-
58,7
Zobowi\u0105zania\n z tytu\u0142u leasingu
-
4,8
1,7
33,5
330,4
370,4
Instrumenty\n pochodne
-
-
-
-
-
-
Razem
1,3
159,1
362,2
4.711,5
1.226,1
6.460,3
Powy\u017csza\ntabela w linii D\u0142ugoterminowa cz\u0119\u015b\u0107 kredyt\u00f3w, po\u017cyczek i obligacji nie\nzawiera p\u0142atno\u015bci dotycz\u0105cych warto\u015bci rynkowych instrument\u00f3w pochodnych. Grupa\nzabezpiecza w znacznym stopniu ryzyko zwi\u0105zane ze zmienn\u0105 stop\u0105 odsetkow\u0105 za\npomoc\u0105 instrument\u00f3w pochodnych. Zarz\u0105d zamierza zrefinansowa\u0107 cz\u0119\u015b\u0107 transz\nprzypadaj\u0105cych do sp\u0142aty w latach przysz\u0142ych.
Wszystkie\ninstrumenty pochodne zapadaj\u0105 w okresie do 1-10 lat od daty bilansowej.
D\u0142ugoterminowe\nzobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu dotycz\u0105 g\u0142\u00f3wnie p\u0142atno\u015bci za u\u017cytkowanie\nwieczyste przypadaj\u0105ce na okres od 33 do 87 lat.
WARTO\u015a\u0106 GODZIWA
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku 80% kredyt\u00f3w bankowych oprocentowanych by\u0142o przy u\u017cyciu zmiennej stopy\nprocentowej (na 31 grudnia 2022 roku 78% kredyt\u00f3w bankowych oprocentowanych by\u0142o\nprzy u\u017cyciu zmiennej stopy procentowej). Jednak\u017ce, na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku 92% warto\u015bci kredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek jest zabezpieczone za pomoc\u0105 instrument\u00f3w\npochodnych (87% na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku).
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku, nie by\u0142o obligacji oprocentowanych przy u\u017cyciu\nzmiennej stopy procentowej (5% na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku). Jednak\u017ce, na 31\ngrudnia 2022 roku wszystkie obligacje by\u0142y zabezpieczone.
Dalsze\ninformacje odno\u015bnie po\u017cyczek udzielonych oraz otrzymanych od udzia\u0142owca\nniekontroluj\u0105cego opisano w nocie 25.
W\nzwi\u0105zku z ostatnim, istotnym wzrostem st\u00f3p oprocentowania na rynkach, na\nkt\u00f3rych dzia\u0142a Grupa, warto\u015b\u0107 godziwa obligacji w HUF r\u00f3\u017cni si\u0119 znacz\u0105co od ich\nwarto\u015bci ksi\u0119gowej. Jest to spowodowane tym, \u017ce na dzie\u0144
31\ngrudnia 2023 roku obligacje w HUF s\u0105 oprocentowane sta\u0142\u0105 stop\u0105 procentow\u0105 do\ndaty zapadalno\u015bci, niemniej jednak s\u0105 one zabezpieczone za pomoc\u0105\nmi\u0119dzywalutowego instrumentu SWAP na stop\u0119 procentow\u0105.
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku oraz na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku warto\u015b\u0107 rynkowa\noraz warto\u015b\u0107 godziwa obligacji przedstawia\u0142a si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n\n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n Obligacje\n z dat\u0105 wymagalno\u015bci w 2023 roku (Polska) (PLGTC0000318)[24] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 148,2\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2027-2030 (HU0000360102)[25] \n | \n \n \n 224,4\n \n | \n \n \n 211,5\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2028-2031 (HU0000360284)25 \n | \n \n \n 119,1\n \n | \n \n \n 99,9\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2026 (XS2356039268)[26] \n | \n \n \n 1.600,5\n \n | \n \n \n 1.721,2\n \n | \n \n
Warto\u015b\u0107\ngodziwa wszystkich pozosta\u0142ych aktyw\u00f3w/zobowi\u0105za\u0144 finansowych jest zbli\u017cona do warto\u015bci\nbilansowej.
W\nodniesieniu do\u00a0warto\u015bci godziwej nieruchomo\u015bci inwestycyjnej szczeg\u00f3\u0142y\nzosta\u0142y zaprezentowane w\u00a0nocie\u00a017.
W\nodniesieniu do\u00a0warto\u015bci godziwej d\u0142ugoterminowych aktyw\u00f3w finansowych szczeg\u00f3\u0142y\nzosta\u0142y zaprezentowane w\u00a0nocie\u00a018.
HIERARCHIA WARTO\u015aCI GODZIWEJ
Na 31 grudnia 2023 roku i\nna\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku Grupa utrzymywa\u0142a szereg instrument\u00f3w pochodnych\nwykazywanych w\u00a0warto\u015bci godziwej w\u00a0sprawozdaniu z\u00a0sytuacji\nfinansowej.
Grupa stosuje poni\u017csz\u0105\nhierarchi\u0119 dla okre\u015blania i\u00a0wykazywania warto\u015bci godziwej instrument\u00f3w\nfinansowych wed\u0142ug metody wyceny:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 1: ceny rynkowe (niekorygowane),\nstosowane na\u00a0aktywnym rynku dla identycznych aktyw\u00f3w oraz zobowi\u0105za\u0144,
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 2: pozosta\u0142e metody, dla kt\u00f3rych\npo\u015brednio b\u0105d\u017a bezpo\u015brednio s\u0105 uwzgl\u0119dniane wszystkie czynniki maj\u0105ce istotny\nwp\u0142yw na\u00a0wykazywan\u0105 warto\u015b\u0107 godziw\u0105,
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 3: metody oparte na\u00a0czynnikach\nmaj\u0105cych istotny wp\u0142yw na\u00a0wykazywan\u0105 warto\u015b\u0107 godziw\u0105, kt\u00f3re nie s\u0105 oparte\nna\u00a0mo\u017cliwych do\u00a0zaobserwowania danych rynkowych.
Wycena\ninstrument\u00f3w pochodnych traktowana jest jako poziom 2 hierarchii warto\u015bci\ngodziwej. W\u00a0ci\u0105gu lat zako\u0144czonych 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia\n2022 roku nie mia\u0142y miejsca przesuni\u0119cia mi\u0119dzy poziomem 1, poziomem 2, a\npoziomem 3 hierarchii warto\u015bci godziwej.
POZOSTA\u0141E RYZYKO
Pozosta\u0142e ryzyka\nzosta\u0142y opisane w\u00a0Sprawozdaniu Zarz\u0105du z\u00a0dzia\u0142alno\u015bci za rok\nzako\u0144czony 31\u00a0grudnia\u00a02023\u00a0roku.
ZARZ\u0104DZANIE KAPITA\u0141EM
G\u0142\u00f3wnym celem\nzarz\u0105dzania kapita\u0142em Grupy jest zapewnienie wzrostu operacyjnego i\u00a0wzrostu\nw\u00a0zakresie warto\u015bci poprzez ostro\u017cne zarz\u0105dzanie kapita\u0142em i\u00a0utrzymywanie\nbezpiecznych wska\u017anik\u00f3w kapita\u0142owych, kt\u00f3re wspieraj\u0105 dzia\u0142alno\u015b\u0107 operacyjn\u0105\nGrupy i\u00a0maksymalizuj\u0105 jej warto\u015b\u0107 dla akcjonariuszy.
Grupa zarz\u0105dza\nstruktur\u0105 kapita\u0142ow\u0105 i\u00a0dostosowuje j\u0105 do\u00a0dynamicznych warunk\u00f3w ekonomicznych.\nObserwuj\u0105c struktur\u0119 kapita\u0142u, Grupa podejmuje decyzje na\u00a0temat polityki\nd\u017awigni finansowej, pozyskiwania i\u00a0sp\u0142at po\u017cyczek,
inwestycji lub umorzeniu\ninwestycji w\u00a0aktywa, polityki dywidendowej i\u00a0podwy\u017cszania kapita\u0142u, je\u015bli\nzajdzie taka potrzeba.
W roku obrotowym\nzako\u0144czonym dnia 31 grudnia 2023 roku oraz w\u00a0roku obrotowym\nzako\u0144czonym 31 grudnia 2022 roku nie wprowadzono \u017cadnych zmian do\u00a0zasad,\npolityk i\u00a0proces\u00f3w zarz\u0105dzania kapita\u0142em.
Grupa monitoruje\nstan kapita\u0142\u00f3w stosuj\u0105c wska\u017anik d\u017awigni, kt\u00f3ry jest liczony jako stosunek\nzad\u0142u\u017cenia brutto pomniejszonego o \u015brodki pieni\u0119\u017cne oraz depozyty do\u00a0warto\u015bci\ninwestycji w\u00a0nieruchomo\u015bci. D\u0142ugoterminow\u0105 strategi\u0105 Grupy jest utrzymanie\nwska\u017anika LTV (wska\u017anik kredyt do\u00a0warto\u015bci) na\u00a0poziomie 40%. Na dzie\u0144\n31\u00a0grudnia 2023 roku LTV wynosi\u0142o 49,3% (na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku\nwynosi\u0142o 45,6%).
W lutym 2024 roku, Dorado\n1 EOOD, jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a umow\u0119 kredytu\nbankowego na kwot\u0119 55 milion\u00f3w EUR z DSK Bank AD oraz OTP Bank PLC z\nterminem zapadalno\u015bci w marcu 2029 roku.\nCa\u0142a kwota kredytu zosta\u0142a wyp\u0142acona.
W\npierwszym kwartale 2024 roku broker odkupi\u0142 4.400 obligacji Aurora o warto\u015bci\nnominalnej 4,4 miliona EUR po koszcie 3,9 miliona EUR i przeni\u00f3s\u0142 je do Grupy\nGTC. Grupa GTC rozpozna\u0142a przych\u00f3d z tytu\u0142u wykupu obligacji Aurora w kwocie\n0,5 miliona EUR.
Ponadto\nw dniu 13 marca 2024 roku broker zwr\u00f3ci\u0142 Grupie GTC kwot\u0119 12,2 miliona EUR w\ngot\u00f3wce, w tym przychody odsetkowe w wysoko\u015bci 0,4 miliona EUR. Pozosta\u0142a kwota\n13,8 miliona EUR zosta\u0142a obj\u0119ta aneksem przed\u0142u\u017caj\u0105cym dotychczasow\u0105 umow\u0119 na\nkolejny okres inwestycyjny nieprzekraczaj\u0105cy 6 miesi\u0119cy.
W dniu 18\nmarca 2024 roku Sp\u00f3\u0142ka zawar\u0142a z Pani\u0105 Barbar\u0105 Sikora porozumienie w zakresie\nrozwi\u0105zania umowy o prac\u0119. Pani Sikora zrezygnowa\u0142a z zasiadania w zarz\u0105dzie\nGTC ze skutkiem na dzie\u0144 porozumienia.
Globe Trade Centre S.A. (\u201eSp\u00f3\u0142ka\u201d, \u201eGTC\nS.A.\u201d lub \u201eGTC\u201d) wraz ze swoimi sp\u00f3\u0142kami zale\u017cnymi (\u201cGrupa GTC\u201d lub \u201cGrupa\u201d) jest\nmi\u0119dzynarodowym deweloperem i\u00a0inwestorem. Sp\u00f3\u0142ka zosta\u0142a zarejestrowana 19\ngrudnia 1996 roku w\u00a0Warszawie. Siedziba Sp\u00f3\u0142ki mie\u015bci si\u0119 w\u00a0Warszawie (Polska), przy ul. Komitetu\nObrony Robotnik\u00f3w 45A. Sp\u00f3\u0142ka poprzez swoje jednostki zale\u017cne posiada\nudzia\u0142y w\u00a0sp\u00f3\u0142kach nieruchomo\u015bciowych o charakterze komercyjnym oraz\nmieszkaniowym przede wszystkim w\u00a0Polsce,\nna\u00a0W\u0119grzech, Bukareszcie, Belgradzie, Zagrzebiu oraz w\u00a0Sofii. W\u00a0dzia\u0142alno\u015bci\nsp\u00f3\u0142ek nale\u017c\u0105cych do\u00a0Grupy nie wyst\u0119puje sezonowo\u015b\u0107.
Dzia\u0142alno\u015b\u0107 Grupy obejmuje g\u0142\u00f3wnie budow\u0119\noraz wynajem powierzchni biurowej i\u00a0handlowej.
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia\n2022 roku Grupa zatrudnia\u0142a odpowiednio 219 oraz 223 pracownik\u00f3w w\u00a0przeliczeniu\nna\u00a0pe\u0142ne etaty.
Akcje Sp\u00f3\u0142ki s\u0105\nnotowane na\u00a0Gie\u0142dzie Papier\u00f3w Warto\u015bciowych w\u00a0Warszawie oraz na\u00a0Gie\u0142dzie\nPapier\u00f3w Warto\u015bciowych w\u00a0Johannesburgu.
Na dzie\u0144 31\ngrudnia 2023 roku g\u0142\u00f3wnym akcjonariuszem Sp\u00f3\u0142ki jest GTC Dutch Holdings B.V. (\u201eGTC\nDutch\u201d), kt\u00f3ry posiada 337.637.591 akcji Sp\u00f3\u0142ki, stanowi\u0105cych 58,80%\nkapita\u0142u zak\u0142adowego Sp\u00f3\u0142ki, uprawniaj\u0105cymi do 337.637.591 g\u0142os\u00f3w na Walnym\nZgromadzeniu GTC S.A., co stanowi 58,80% og\u00f3lnej liczby g\u0142os\u00f3w na Walnym\nZgromadzeniu Sp\u00f3\u0142ki. Dodatkowo, GTC Holding Zrt. posiada bezpo\u015brednio\n21.891.289 akcji Sp\u00f3\u0142ki, uprawniaj\u0105cych do 21.891.289 g\u0142os\u00f3w na Walnym\nZgromadzeniu GTC S.A., stanowi\u0105cych 3,81% kapita\u0142u zak\u0142adowego Sp\u00f3\u0142ki i\nuprawniaj\u0105cych do 3,81% og\u00f3lnej liczby g\u0142os\u00f3w na Walnym Zgromadzeniu GTC S.A.\nOstatecznym udzia\u0142owcem GTC Dutch oraz GTC Holding Zrt. jest Optimum Venture\nPrivate Equity Funds, kt\u00f3ry po\u015brednio posiada 359.528.880 akcji GTC S.A.,\nuprawniaj\u0105cych do 359.528.880 g\u0142os\u00f3w na Walnym Zgromadzeniu Sp\u00f3\u0142ki,\nstanowi\u0105cych 62,61% kapita\u0142u akcyjnego Sp\u00f3\u0142ki i uprawniaj\u0105cych do 62,61%\nog\u00f3lnej liczby g\u0142os\u00f3w na Walnym Zgromadzeniu GTC S.A.
Podmiotem\nkontroluj\u0105cym najwy\u017cszego szczebla jest sp\u00f3\u0142ka Pallas Ath\u00e9n\u00e9 Domus Meriti\nFoundation.
Wszystkie dane finansowe zawarte w\nniniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym prezentowane s\u0105 w PLN i\nwyra\u017cone w milionach, chyba \u017ce wskazano inaczej.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfGeneralInformationAboutFinancialStatementsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlfb234336d77645218e7e7a68382f4c5a": { "value": "Globe Trade Centre S.A. ", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:NameOfReportingEntityOrOtherMeansOfIdentification", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl0234f1a709a345b3be8efbc6cb04ec34": { "value": "S.A. ", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:LegalFormOfEntity", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl4c963350bc734113a541eb389594ee7d": { "value": "Warszawie (Polska), przy ul. Komitetu\nObrony Robotnik\u00f3w 45A. ", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:AddressOfRegisteredOfficeOfEntity", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrldbe6d4d9457c4f929c23035d018e261b": { "value": "Polska", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:CountryOfIncorporation", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlea6daf3dd2b042e0a35bc3bb14794528": { "value": "Polska", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DomicileOfEntity", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl56ff352981d5484f87a58287dde31694": { "value": "w\u00a0Polsce,\nna\u00a0W\u0119grzech, Bukareszcie, Belgradzie, Zagrzebiu oraz w\u00a0Sofii", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:PrincipalPlaceOfBusiness", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl02a21621676442aeb6b04c29da991ac4": { "value": "Dzia\u0142alno\u015b\u0107 Grupy obejmuje g\u0142\u00f3wnie budow\u0119\noraz wynajem powierzchni biurowej i\u00a0handlowej.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfNatureOfEntitysOperationsAndPrincipalActivities", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl1033bd5d3c194dd584678afbabb57fe9": { "value": "Na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia\n2022 roku Grupa zatrudnia\u0142a odpowiednio 219 oraz 223 pracownik\u00f3w w\u00a0przeliczeniu\nna\u00a0pe\u0142ne etaty.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfInformationAboutEmployeesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlf1ad53c359dd4d9fbdcd7048ada018ed": { "value": "GTC Dutch Holdings B.V. (\u201eGTC\nDutch\u201d), ", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:NameOfParentEntity", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl97dcefd36c3649c19250aca198f2b792": { "value": "Pallas Ath\u00e9n\u00e9 Domus Meriti\nFoundation", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:NameOfUltimateParentOfGroup", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl222ffecfaa774d0abd3a21f8297eef48": { "value": "Wszystkie dane finansowe zawarte w\nniniejszym skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym prezentowane s\u0105 w PLN i\nwyra\u017cone w milionach, chyba \u017ce wskazano inaczej.
Walut\u0105 funkcjonaln\u0105 GTC S.A. i\u00a0wi\u0119kszo\u015bci\njej sp\u00f3\u0142ek zale\u017cnych jest euro, poniewa\u017c Grupa\ngeneruje oraz wydatkuje \u015brodki g\u0142\u00f3wnie w\u00a0euro: ceny (przychody z\u00a0tytu\u0142y\nwynajmu) s\u0105 denominowane w\u00a0euro, a tak\u017ce wszystkie d\u0142ugoterminowe kredyty\nbankowe, po\u017cyczki oraz obligacje s\u0105 w\u00a0euro b\u0105d\u017a zabezpieczone w\u00a0stosunku\ndo\u00a0tej waluty za pomoc\u0105 instrument\u00f3w pochodnych. Walut\u0105 funkcjonaln\u0105\nniekt\u00f3rych sp\u00f3\u0142ek zale\u017cnych GTC jest waluta inna ni\u017c euro. Sprawozdania\nfinansowe tych sp\u00f3\u0142ek sporz\u0105dzone w\u00a0ich walutach funkcjonalnych s\u0105 w\u0142\u0105czone\ndo\u00a0niniejszego skonsolidowanego sprawozdania finansowego po przeliczeniu\nna\u00a0walut\u0119 prezentacyjn\u0105 PLN zgodnie z\u00a0MSR 21 Skutki zmian kurs\u00f3w\nwymiany walut obcych. Aktywa oraz pasywa, poza sk\u0142adnikami kapita\u0142\u00f3w\nw\u0142asnych, zosta\u0142y przeliczone wed\u0142ug kursu z\u00a0dnia bilansowego, natomiast\npozycje rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat \u2013 wed\u0142ug \u015bredniego kursu za okres (je\u017celi\nnie r\u00f3\u017cni si\u0119 znacz\u0105co od faktycznych kurs\u00f3w wymiany). Powsta\u0142e z przeliczenia\nr\u00f3\u017cnice kursowe s\u0105 odnoszone do pozosta\u0142ych ca\u0142kowitych dochod\u00f3w, kumulowane w\nkapitale w\u0142asnym i wykazywane oddzielnie jako \u201eR\u00f3\u017cnice kursowe z przeliczenia\u201d\nbez wp\u0142ywu na wynik za bie\u017c\u0105cy okres.
Dla jednostek, kt\u00f3rych walut\u0105\nfunkcjonaln\u0105 jest euro, transakcje w\u00a0walutach obcych (w tym r\u00f3wnie\u017c\nw\u00a0polskich z\u0142otych) ujmowane s\u0105 w\u00a0euro po przeliczeniu wed\u0142ug kursu\nz\u00a0dnia transakcji. Aktywa i\u00a0zobowi\u0105zania pieni\u0119\u017cne denominowane\nw\u00a0walutach obcych s\u0105 wyceniane na\u00a0koniec okresu wed\u0142ug kursu obowi\u0105zuj\u0105cego\nw\u00a0ostatnim dniu danego okresu. Powsta\u0142e r\u00f3\u017cnice kursowe z przeliczenia na\ndzie\u0144 bilansowy oraz z rozliczenia pozycji pieni\u0119\u017cnych wyra\u017conych w walucie\nobcej s\u0105 ujmowane w\u00a0rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat.
Kursy wymiany dla\nistotnych walut by\u0142y jak poni\u017cej:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n PLN/EUR \n | \n \n \n 4,3480 \n | \n \n \n 4,6899 \n | \n \n
| \n USD/EUR \n | \n \n \n 1,1049 \n | \n \n \n 1,0654 \n | \n \n
| \n HUF/EUR \n | \n \n \n 382,78 \n | \n \n \n 400,23 \n | \n \n
Dla jednostek, kt\u00f3rych walut\u0105\nfunkcjonaln\u0105 jest euro, transakcje w\u00a0walutach obcych (w tym r\u00f3wnie\u017c\nw\u00a0polskich z\u0142otych) ujmowane s\u0105 w\u00a0euro po przeliczeniu wed\u0142ug kursu\nz\u00a0dnia transakcji. Aktywa i\u00a0zobowi\u0105zania pieni\u0119\u017cne denominowane\nw\u00a0walutach obcych s\u0105 wyceniane na\u00a0koniec okresu wed\u0142ug kursu obowi\u0105zuj\u0105cego\nw\u00a0ostatnim dniu danego okresu. Powsta\u0142e r\u00f3\u017cnice kursowe z przeliczenia na\ndzie\u0144 bilansowy oraz z rozliczenia pozycji pieni\u0119\u017cnych wyra\u017conych w walucie\nobcej s\u0105 ujmowane w\u00a0rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForForeignCurrencyTranslationExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlf9415a72f07046188ae5e6e1c431999e": { "value": "Niniejsze\nskonsolidowane sprawozdanie finansowe zosta\u0142o sporz\u0105dzone zgodnie z\u00a0Mi\u0119dzynarodowymi\nStandardami Sprawozdawczo\u015bci Finansowej (\u201eMSSF\u201d) zatwierdzonymi przez UE (\u201eMSSF\nUE\u201d). Na\u00a0dzie\u0144 zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania\nfinansowego do\u00a0publikacji, bior\u0105c pod uwag\u0119 tocz\u0105cy si\u0119 w\u00a0UE proces\nwprowadzania standard\u00f3w MSSF, a tak\u017ce prowadzon\u0105 przez Grup\u0119 dzia\u0142alno\u015b\u0107, MSSF\nUE maj\u0105ce zastosowanie do\u00a0tego sprawozdania finansowego nie r\u00f3\u017cni\u0105 si\u0119\nistotnie od Standard\u00f3w Rachunkowo\u015bci MSSF wydanych przez Rad\u0119 Mi\u0119dzynarodowych\nStandard\u00f3w Rachunkowo\u015bci.
Sp\u00f3\u0142ka prowadzi\nswoje ksi\u0119gi rachunkowe zgodnie z zasadami i praktykami wypracowanymi przez\nprzedsi\u0119biorstwa w Polsce, tak jak wynika to z polskich przepis\u00f3w z zakresu\nrachunkowo\u015bci. Sp\u00f3\u0142ki prowadz\u0105ce dzia\u0142alno\u015b\u0107 poza terenem Polski prowadz\u0105\nksi\u0119gi rachunkowe zgodnie z lokalnymi zasadami rachunkowo\u015bci. Skonsolidowane sprawozdanie\nfinansowe zawiera korekty nieuwzgl\u0119dnione w ksi\u0119gach rachunkowych jednostek\nGrupy, kt\u00f3re zosta\u0142y wprowadzone w celu doprowadzenia sprawozda\u0144 finansowych\ntych jednostek do zgodno\u015bci z MSSF UE.
GTC S.A. jest\njednostk\u0105 dominuj\u0105c\u0105 sporz\u0105dzaj\u0105c\u0105 skonsolidowane sprawozdania finansowe na\nnajwy\u017cszym szczeblu Grupy. W oparciu o wiedz\u0119 Zarz\u0105du, skonsolidowane\nsprawozdania finansowe na wy\u017cszym szczeblu grupy kapita\u0142owej, w kt\u00f3rej sk\u0142ad\nwchodzi Grupa, jako jednostka zale\u017cna, nie s\u0105 sporz\u0105dzane.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfBasisOfPreparationOfFinancialStatementsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl9940a03248d2445e846648cc1e1b16fc": { "value": "Niniejsze\nskonsolidowane sprawozdanie finansowe zosta\u0142o sporz\u0105dzone zgodnie z\u00a0Mi\u0119dzynarodowymi\nStandardami Sprawozdawczo\u015bci Finansowej (\u201eMSSF\u201d) zatwierdzonymi przez UE (\u201eMSSF\nUE\u201d). Na\u00a0dzie\u0144 zatwierdzenia niniejszego skonsolidowanego sprawozdania\nfinansowego do\u00a0publikacji, bior\u0105c pod uwag\u0119 tocz\u0105cy si\u0119 w\u00a0UE proces\nwprowadzania standard\u00f3w MSSF, a tak\u017ce prowadzon\u0105 przez Grup\u0119 dzia\u0142alno\u015b\u0107, MSSF\nUE maj\u0105ce zastosowanie do\u00a0tego sprawozdania finansowego nie r\u00f3\u017cni\u0105 si\u0119\nistotnie od Standard\u00f3w Rachunkowo\u015bci MSSF wydanych przez Rad\u0119 Mi\u0119dzynarodowych\nStandard\u00f3w Rachunkowo\u015bci.
Sp\u00f3\u0142ka prowadzi\nswoje ksi\u0119gi rachunkowe zgodnie z zasadami i praktykami wypracowanymi przez\nprzedsi\u0119biorstwa w Polsce, tak jak wynika to z polskich przepis\u00f3w z zakresu\nrachunkowo\u015bci. Sp\u00f3\u0142ki prowadz\u0105ce dzia\u0142alno\u015b\u0107 poza terenem Polski prowadz\u0105\nksi\u0119gi rachunkowe zgodnie z lokalnymi zasadami rachunkowo\u015bci. Skonsolidowane sprawozdanie\nfinansowe zawiera korekty nieuwzgl\u0119dnione w ksi\u0119gach rachunkowych jednostek\nGrupy, kt\u00f3re zosta\u0142y wprowadzone w celu doprowadzenia sprawozda\u0144 finansowych\ntych jednostek do zgodno\u015bci z MSSF UE.
GTC S.A. jest\njednostk\u0105 dominuj\u0105c\u0105 sporz\u0105dzaj\u0105c\u0105 skonsolidowane sprawozdania finansowe na\nnajwy\u017cszym szczeblu Grupy. W oparciu o wiedz\u0119 Zarz\u0105du, skonsolidowane\nsprawozdania finansowe na wy\u017cszym szczeblu grupy kapita\u0142owej, w kt\u00f3rej sk\u0142ad\nwchodzi Grupa, jako jednostka zale\u017cna, nie s\u0105 sporz\u0105dzane.
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe\nobejmuje sprawozdanie finansowe GTC oraz sprawozdanie finansowe jej sp\u00f3\u0142ek\nzale\u017cnych za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 r.
Sprawozdania finansowe jednostek\nzale\u017cnych sporz\u0105dzane s\u0105 za ten sam okres sprawozdawczy co sprawozdania\njednostki dominuj\u0105cej, przy zastosowaniu sp\u00f3jnych zasad rachunkowo\u015bci oraz w\noparciu o te same zasady rachunkowo\u015bci stosowane dla podobnych transakcji i\nzdarze\u0144 gospodarczych. Dokonuje si\u0119 dostosowa\u0144 w celu ujednolicenia do\newentualnych odmiennych zasad rachunkowo\u015bci.
Skonsolidowane\nsprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe Sp\u00f3\u0142ki i\u00a0jej\njednostek zale\u017cnych. Bezpo\u015bredni\ni\u00a0po\u015bredni udzia\u0142 Sp\u00f3\u0142ki w\u00a0tych jednostkach oraz udzia\u0142 w prawach\ng\u0142osu na\u00a0koniec poszczeg\u00f3lnych okres\u00f3w zosta\u0142 przedstawiony w\u00a0tabeli\nponi\u017cej (tabela poni\u017cej przedstawia udzia\u0142 efektywny):
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfBasisOfConsolidationExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrledfb8832c4b14aa089c563b05abb8ee6": { "value": "Skonsolidowane sprawozdanie\nfinansowe zawiera korekty nieuwzgl\u0119dnione w ksi\u0119gach rachunkowych jednostek\nGrupy, kt\u00f3re zosta\u0142y wprowadzone w celu doprowadzenia sprawozda\u0144 finansowych\ntych jednostek do zgodno\u015bci z MSSF UE.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:StatementOfIFRSCompliance", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl3233b84664794234ae825440e60f1aff": { "value": "Polityki i\u00a0dzia\u0142alno\u015b\u0107\noperacyjna Grupy maj\u0105 na\u00a0celu zarz\u0105dzanie ryzykiem kapita\u0142owym, finansowym\noraz ryzykiem p\u0142ynno\u015bci w\u00a0oparciu o solidne podstawy. Grupa spe\u0142nia wymogi\ndotycz\u0105ce kapita\u0142u obrotowego generuj\u0105c przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne z\u00a0dzia\u0142alno\u015bci\noperacyjnej poprzez uzyskiwanie przychod\u00f3w z\u00a0najmu. Dalsze informacje dotycz\u0105ce\nryzyka p\u0142ynno\u015bci oraz proces\u00f3w zarz\u0105dzania kapita\u0142em zosta\u0142y opisane w\u00a0nocie\u00a034.
Na dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku kapita\u0142 obrotowy netto Grupy (zdefiniowany jako aktywa obrotowe\npomniejszone o zobowi\u0105zania kr\u00f3tkoterminowe) by\u0142 dodatni i\u00a0wyni\u00f3s\u0142 389 PLN.
Zarz\u0105d\nprzeanalizowa\u0142 ramy czasowe, charakter i\u00a0skal\u0119 potencjalnych potrzeb\nfinansowych poszczeg\u00f3lnych sp\u00f3\u0142ek zale\u017cnych i\u00a0uwa\u017ca, \u017ce nie wyst\u0119puje ryzyko\nzwi\u0105zane ze sp\u0142at\u0105 bie\u017c\u0105cych zobowi\u0105za\u0144 finansowych i\u00a0dost\u0119pno\u015bci\u0105 \u015brodk\u00f3w\npieni\u0119\u017cnych, oraz \u017ce spodziewane przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne b\u0119d\u0105 wystarczaj\u0105ce\ndo\u00a0sfinansowania przewidywanych potrzeb got\u00f3wkowych Grupy dla cel\u00f3w obrotowych,\nprzez okres co najmniej kolejnych dwunastu miesi\u0119cy od dnia sporz\u0105dzenia\nsprawozdania finansowego. W\u00a0rezultacie, skonsolidowane sprawozdanie\nfinansowe zosta\u0142o sporz\u0105dzone przy za\u0142o\u017ceniu kontynuowania dzia\u0142alno\u015bci\ngospodarczej przez sp\u00f3\u0142ki wchodz\u0105ce w\u00a0sk\u0142ad Grupy w\u00a0daj\u0105cej si\u0119\nprzewidzie\u0107 przysz\u0142o\u015bci, w\u00a0okresie co najmniej dwunastu miesi\u0119cy od dnia\nsporz\u0105dzenia sprawozdania finansowego.
Opieraj\u0105c si\u0119\nna\u00a0swojej analizie bie\u017c\u0105cej p\u0142ynno\u015bci Sp\u00f3\u0142ki i\u00a0przygotowanych\nza\u0142o\u017ceniach odno\u015bnie prognozowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, Zarz\u0105d doszed\u0142\ndo\u00a0wniosku, \u017ce nie wyst\u0119puje istotna niepewno\u015b\u0107 w\u00a0odniesieniu\ndo\u00a0za\u0142o\u017cenia kontynuacji dzia\u0142alno\u015bci Sp\u00f3\u0142ki w\u00a0daj\u0105cej si\u0119\nprzewidzie\u0107 przysz\u0142o\u015bci, przez minimum kolejnych 12 miesi\u0119cy od dnia\nsporz\u0105dzenia sprawozdania finansowego.
Wp\u0142yw sytuacji w Ukrainie na Grup\u0119 GTC
Na dzie\u0144 sporz\u0105dzenia niniejszego\nsprawozdania bezpo\u015bredni wp\u0142yw wojny w Ukrainie na dzia\u0142alno\u015b\u0107 Grupy nie jest\nistotny. Niemo\u017cliwym jest jednak oszacowanie skali tego wp\u0142ywu\nw\u00a0przysz\u0142o\u015bci, a ze wzgl\u0119du na du\u017c\u0105 zmienno\u015b\u0107 sytuacji Sp\u00f3\u0142ka na bie\u017c\u0105co monitoruje\nsytuacj\u0119 i analizuje jej potencjalny wp\u0142yw zar\u00f3wno z\u00a0perspektywy\nposzczeg\u00f3lnych projekt\u00f3w, jak i ca\u0142ej Grupy oraz jej d\u0142ugoterminowych plan\u00f3w\ninwestycyjnych.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfGoingConcernExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrld4888fad7f7545518c50724a5fa7f550": { "value": "Zasady\nrachunkowo\u015bci zastosowane do\u00a0sporz\u0105dzenia niniejszego rocznego\nskonsolidowanego sprawozdania finansowego s\u0105 sp\u00f3jne z\u00a0zasadami, kt\u00f3re\nzastosowano przy sporz\u0105dzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy\nza rok zako\u0144czony 31 grudnia 2022 roku, za wyj\u0105tkiem nowych standard\u00f3w, kt\u00f3re\nobowi\u0105zuj\u0105 od 1 stycznia 2023 roku (patrz nota 6).
W okresie sprawozdawczym\nnie wyst\u0105pi\u0142y istotne zmiany w\u00a0zakresie szacunk\u00f3w oraz os\u0105d\u00f3w Zarz\u0105du.
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZmiany w MSR 1 \u2013 Ujawnianie zasad\n(polityki) rachunkowo\u015bci i MSR 8 \u2013 Definicja warto\u015bci szacunkowych\n(opublikowane 12 lutego 2022 roku)
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZmiana w MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe:\nPierwsze zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 \u2013 informacje por\u00f3wnawcze (opublikowane\n9 grudnia 2022 roku).
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZmiany w MSR 12 Podatek dochodowy: podatek\nodroczony dotycz\u0105cy aktyw\u00f3w i zobowi\u0105za\u0144 powstaj\u0105cych na skutek pojedynczej\ntransakcji (opublikowane 7 maja 2022 roku).
Grupa ocenia, \u017ce powy\u017csze\nzmiany (nowe standardy/poprawki) nie maj\u0105 istotnego wp\u0142ywu na sprawozdanie\nfinansowe Grupy, za wyj\u0105tkiem zmian do MSR 1. Zmiany do MSR 1 skutkowa\u0142y\nprzegl\u0105dem zasad rachunkowo\u015bci wykazanych w sprawozdaniach finansowych, a cz\u0119\u015b\u0107\nwcze\u015bniej ujawnionych polityk zosta\u0142a usuni\u0119ta. Istotne zasady rachunkowo\u015bci\nzosta\u0142y ujawnione w odpowiednich notach.
NOWO\nOPUBLIKOWANE, OBECNIE NIEOBOWI\u0104ZUJ\u0104CE STANDARDY I\u00a0INTERPRETACJE
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZmiany do MSR 1: Prezentacja sprawozda\u0144 finansowych\n\u2013 Podzia\u0142 zobowi\u0105za\u0144 na kr\u00f3tkoterminowe
\ni d\u0142ugoterminowe (opublikowano odpowiednio 23 stycznia 2020 roku oraz zmienione\n15 lipca 2020 roku oraz 31 pa\u017adziernika 2022 roku) \u2013 opublikowane zmiany\nobowi\u0105zuj\u0105 dla sprawozda\u0144 finansowych za okresy rozpoczynaj\u0105ce si\u0119 z dniem 1\nstycznia 2024 roku lub po tej dacie.
Nie przewiduje si\u0119\nistotnego wp\u0142ywu innych opublikowanych, ale nieobowi\u0105zuj\u0105cych standard\u00f3w na sprawozdanie\nfinansowe Grupy.
Daty rozpocz\u0119cia ich\nobowi\u0105zywania wynikaj\u0105 z\u00a0tre\u015bci standard\u00f3w og\u0142oszonych przez Rad\u0119\nMi\u0119dzynarodowej Sprawozdawczo\u015bci Finansowej. Daty stosowania standard\u00f3w w\u00a0Unii\nEuropejskiej mog\u0105 r\u00f3\u017cni\u0107 si\u0119 od dat stosowania wynikaj\u0105cych z\u00a0tre\u015bci\nstandard\u00f3w i\u00a0s\u0105 og\u0142aszane w\u00a0momencie ich zatwierdzenia do\u00a0stosowania\nprzez Uni\u0119 Europejsk\u0105.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfChangesInAccountingPoliciesAccountingEstimatesAndErrorsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl057226c1cc834853bc515c979596d614": { "value": "
Zasady\nrachunkowo\u015bci zastosowane do\u00a0sporz\u0105dzenia niniejszego rocznego\nskonsolidowanego sprawozdania finansowego s\u0105 sp\u00f3jne z\u00a0zasadami, kt\u00f3re\nzastosowano przy sporz\u0105dzaniu skonsolidowanego sprawozdania finansowego Grupy\nza rok zako\u0144czony 31 grudnia 2022 roku, za wyj\u0105tkiem nowych standard\u00f3w, kt\u00f3re\nobowi\u0105zuj\u0105 od 1 stycznia 2023 roku (patrz nota 6).
W okresie sprawozdawczym\nnie wyst\u0105pi\u0142y istotne zmiany w\u00a0zakresie szacunk\u00f3w oraz os\u0105d\u00f3w Zarz\u0105du.
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZmiany w MSR 1 \u2013 Ujawnianie zasad\n(polityki) rachunkowo\u015bci i MSR 8 \u2013 Definicja warto\u015bci szacunkowych\n(opublikowane 12 lutego 2022 roku)
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZmiana w MSSF 17 Umowy ubezpieczeniowe:\nPierwsze zastosowanie MSSF 17 i MSSF 9 \u2013 informacje por\u00f3wnawcze (opublikowane\n9 grudnia 2022 roku).
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZmiany w MSR 12 Podatek dochodowy: podatek\nodroczony dotycz\u0105cy aktyw\u00f3w i zobowi\u0105za\u0144 powstaj\u0105cych na skutek pojedynczej\ntransakcji (opublikowane 7 maja 2022 roku).
Grupa ocenia, \u017ce powy\u017csze\nzmiany (nowe standardy/poprawki) nie maj\u0105 istotnego wp\u0142ywu na sprawozdanie\nfinansowe Grupy, za wyj\u0105tkiem zmian do MSR 1. Zmiany do MSR 1 skutkowa\u0142y\nprzegl\u0105dem zasad rachunkowo\u015bci wykazanych w sprawozdaniach finansowych, a cz\u0119\u015b\u0107\nwcze\u015bniej ujawnionych polityk zosta\u0142a usuni\u0119ta. Istotne zasady rachunkowo\u015bci\nzosta\u0142y ujawnione w odpowiednich notach.
NOWO\nOPUBLIKOWANE, OBECNIE NIEOBOWI\u0104ZUJ\u0104CE STANDARDY I\u00a0INTERPRETACJE
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZmiany do MSR 1: Prezentacja sprawozda\u0144 finansowych\n\u2013 Podzia\u0142 zobowi\u0105za\u0144 na kr\u00f3tkoterminowe
\ni d\u0142ugoterminowe (opublikowano odpowiednio 23 stycznia 2020 roku oraz zmienione\n15 lipca 2020 roku oraz 31 pa\u017adziernika 2022 roku) \u2013 opublikowane zmiany\nobowi\u0105zuj\u0105 dla sprawozda\u0144 finansowych za okresy rozpoczynaj\u0105ce si\u0119 z dniem 1\nstycznia 2024 roku lub po tej dacie.
Nie przewiduje si\u0119\nistotnego wp\u0142ywu innych opublikowanych, ale nieobowi\u0105zuj\u0105cych standard\u00f3w na sprawozdanie\nfinansowe Grupy.
Daty rozpocz\u0119cia ich\nobowi\u0105zywania wynikaj\u0105 z\u00a0tre\u015bci standard\u00f3w og\u0142oszonych przez Rad\u0119\nMi\u0119dzynarodowej Sprawozdawczo\u015bci Finansowej. Daty stosowania standard\u00f3w w\u00a0Unii\nEuropejskiej mog\u0105 r\u00f3\u017cni\u0107 si\u0119 od dat stosowania wynikaj\u0105cych z\u00a0tre\u015bci\nstandard\u00f3w i\u00a0s\u0105 og\u0142aszane w\u00a0momencie ich zatwierdzenia do\u00a0stosowania\nprzez Uni\u0119 Europejsk\u0105.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfChangesInAccountingPoliciesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrle47d4cc7b99043a889c0c494b87be337": { "value": "
(a)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPODSTAWOWE ZASADY\nRACHUNKOWO\u015aCI
Skonsolidowane\nsprawozdanie finansowe zosta\u0142o sporz\u0105dzone zgodnie z\u00a0konwencj\u0105 kosztu\nhistorycznego, z\u00a0wyj\u0105tkiem nieruchomo\u015bci inwestycyjnych, nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych w\u00a0budowie, je\u017celi spe\u0142nione s\u0105 warunki okre\u015blone w\u00a0nocie\n17(ii), p\u0142atno\u015bci w\u00a0formie akcji w\u0142asnych, d\u0142ugoterminowych aktyw\u00f3w finansowych\noraz pochodnych instrument\u00f3w finansowych, kt\u00f3re zosta\u0142y wycenione wed\u0142ug\nwarto\u015bci godziwej.
Kluczowe zasady\nrachunkowo\u015bci zosta\u0142y opisane w poszczeg\u00f3lnych notach, a istotne os\u0105dy i\nszacunki ksi\u0119gowe zosta\u0142y zaprezentowane poni\u017cej.
(b)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nSZACUNKI KSI\u0118GOWE
Sporz\u0105dzanie\nsprawozda\u0144 finansowych zgodnie z\u00a0Mi\u0119dzynarodowymi Standardami\nSprawozdawczo\u015bci Finansowej wymaga od Zarz\u0105du dokonywania pewnych za\u0142o\u017ce\u0144\ni\u00a0oszacowa\u0144, maj\u0105cych wp\u0142yw na\u00a0prezentowane kwoty aktyw\u00f3w\ni\u00a0zobowi\u0105za\u0144 (w tym aktyw\u00f3w i\u00a0zobowi\u0105za\u0144 warunkowych) na\u00a0dzie\u0144\nbilansowy. W\u00a0zwi\u0105zku z\u00a0tym rzeczywiste warto\u015bci mog\u0105 r\u00f3\u017cni\u0107 si\u0119 od\ntych szacunk\u00f3w.
Nieruchomo\u015bci inwestycyjne reprezentuj\u0105\nnieruchomo\u015bci utrzymywane w celu generowania d\u0142ugoterminowych wp\u0142yw\u00f3w z tytu\u0142u\nwynajmu. Nieruchomo\u015bci inwestycyjne s\u0105 wykazywane wed\u0142ug warto\u015bci godziwej,\nkt\u00f3ra jest wyceniana przynajmniej raz w roku przez niezale\u017cnego\nzarejestrowanego rzeczoznawc\u0119. Wycena dokonywana jest na podstawie\nzdyskontowanych przewidywanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych z danej nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnej, z wykorzystaniem st\u00f3p dyskontowych stosowanych dla lokalnego\nrynku nieruchomo\u015bci oraz aktualizowana wed\u0142ug os\u0105du Zarz\u0105du lub - je\u015bli uznano\nto za stosowne - przy u\u017cyciu podej\u015bcia dochodowego (\u201eIncome capitalisation\nmethod\u201d) lub metody stopy kapitalizacji (\u201eYield method\u201d). Zastosowan\u0105 metod\u0119 i\ng\u0142\u00f3wne za\u0142o\u017cenia s\u0105 okre\u015blane przez rzeczoznawc\u0119, a tak\u017ce opisane w nocie 17.
Grupa stosuje szacunki ksi\u0119gowe w\u00a0celu ustalenia\nstosowanych stawek amortyzacyjnych (nota 16, nota 27).
Warto\u015b\u0107 godziw\u0105\ninstrument\u00f3w finansowych, dla kt\u00f3rych nie istnieje aktywny rynek ustala si\u0119\nwykorzystuj\u0105c odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod\ni\u00a0za\u0142o\u017ce\u0144 Grupa kieruje si\u0119 profesjonalnym os\u0105dem (nota 18).
Grupa polega na\u00a0szacunkach\nw\u00a0zakresie rozliczenia p\u0142atno\u015bci w\u00a0formie akcji w\u0142asnych\nw\u00a0\u015brodkach pieni\u0119\u017cnych.
(c)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nISTOTNE OS\u0104DY KSI\u0118GOWE
W procesie\nstosowania Grupowych zasad (polityki) rachunkowo\u015bci Zarz\u0105d Sp\u00f3\u0142ki dokona\u0142\nnast\u0119puj\u0105cych os\u0105d\u00f3w:
Walut\u0105\nfunkcjonaln\u0105 GTC S.A. oraz wi\u0119kszo\u015bci jej jednostek zale\u017cnych jest euro, gdy\u017c ta\nwaluta ma na nie istotny i przewa\u017caj\u0105cy wp\u0142yw:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nwycena nieruchomo\u015bci inwestycyjnych jest dokonywana w euro;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nkredyty oraz po\u017cyczki s\u0105 w wi\u0119kszo\u015bci denominowane w euro,\na pozycje w innych walutach (obligacje w HUF) s\u0105 zabezpieczone do euro poprzez\nmi\u0119dzywalutowy SWAP na stop\u0119 procentow\u0105;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nwi\u0119kszo\u015b\u0107 um\u00f3w najmu jest zawierana po ustalonych\nstawkach czynszu wyra\u017conych w euro.
Grupa zawar\u0142a\numowy najmu powierzchni w\u00a0posiadanych nieruchomo\u015bciach komercyjnych. Grupa\nustali\u0142a, \u017ce zachowuje wszystkie znacz\u0105ce ryzyka i\u00a0korzy\u015bci z\u00a0tytu\u0142u\nposiadania tych nieruchomo\u015bci, kt\u00f3rych wynajem jest ujmowany jako leasing\noperacyjny.
Istotne warto\u015bci\nksi\u0119gowe oparte na\u00a0profesjonalnym os\u0105dzie i\u00a0szacunkach w\u00a0odniesieniu\ndo\u00a0nieruchomo\u015bci inwestycyjnych zosta\u0142y zaprezentowane w\u00a0nocie 17(ii)\ndotycz\u0105ce ustalania wyceny nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w budowie.
\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\nIstotne os\u0105dy\nksi\u0119gowe dotycz\u0105ce p\u0142ynno\u015bci rynkowej nieruchomo\u015bci inwestycyjnych zosta\u0142y\nprzedstawione w\u00a0nocie 34.
Grupa klasyfikuje\nzapasy w\u00a0postaci nieruchomo\u015bci mieszkaniowych do\u00a0aktyw\u00f3w obrotowych\nlub do\u00a0aktyw\u00f3w trwa\u0142ych, w oparciu o stopie\u0144 zaawansowania prac\nkonstrukcyjnych w\u00a0ramach cyklu operacyjnego dzia\u0142alno\u015bci. Normalny cykl\noperacyjny Grupy w\u00a0wi\u0119kszo\u015bci wypadk\u00f3w nie przekracza\u00a0pi\u0119ciu lat.\nAktywne projekty mieszkaniowe s\u0105 klasyfikowane jako zapasy w\u00a0aktywach\nobrotowych. Projekty mieszkaniowe, kt\u00f3rych termin wykonania jest d\u0142u\u017cszy ni\u017c\ncykl operacyjny, s\u0105 klasyfikowane jako grunty przeznaczone pod zabudow\u0119\nmieszkaniow\u0105 w\u00a0aktywach trwa\u0142ych.
Grupa ustala, czy\ntransakcja lub inne zdarzenie jest po\u0142\u0105czeniem jednostek gospodarczych poprzez\nzastosowanie definicji \u201eprzedsi\u0119wzi\u0119cia\u201d zawartej w\u00a0MSSF 3.
Grupa rozpoznaje\nsk\u0142adnik aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u podatku odroczonego bazuj\u0105c na\u00a0za\u0142o\u017ceniu,\n\u017ce w\u00a0przysz\u0142o\u015bci zostanie osi\u0105gni\u0119ty zysk podatkowy pozwalaj\u0105cy\nna\u00a0jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wynik\u00f3w podatkowych\nw\u00a0przysz\u0142o\u015bci mog\u0142oby spowodowa\u0107, \u017ce za\u0142o\u017cenie to sta\u0142oby si\u0119\nnieuzasadnione (nota 15).
Podatek odroczony\ndotycz\u0105cy zewn\u0119trznych r\u00f3\u017cnic przej\u015bciowych odnosz\u0105cych si\u0119 do\u00a0jednostek\nzale\u017cnych zosta\u0142 obliczony w\u00a0oparciu o oszacowane prawdopodobie\u0144stwo, \u017ce\nte r\u00f3\u017cnice przej\u015bciowe zostan\u0105 zrealizowane w\u00a0daj\u0105cej si\u0119 przewidzie\u0107\nprzysz\u0142o\u015bci.
Grupa\nprzeprowadza r\u00f3wnie\u017c ocen\u0119 prawdopodobie\u0144stwa realizacji aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego. Je\u015bli jest to konieczne, Grupa zmniejsza\nwarto\u015b\u0107 aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego do\u00a0warto\u015bci mo\u017cliwej\ndo\u00a0zrealizowania.
\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n
(b)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nSZACUNKI KSI\u0118GOWE
Sporz\u0105dzanie\nsprawozda\u0144 finansowych zgodnie z\u00a0Mi\u0119dzynarodowymi Standardami\nSprawozdawczo\u015bci Finansowej wymaga od Zarz\u0105du dokonywania pewnych za\u0142o\u017ce\u0144\ni\u00a0oszacowa\u0144, maj\u0105cych wp\u0142yw na\u00a0prezentowane kwoty aktyw\u00f3w\ni\u00a0zobowi\u0105za\u0144 (w tym aktyw\u00f3w i\u00a0zobowi\u0105za\u0144 warunkowych) na\u00a0dzie\u0144\nbilansowy. W\u00a0zwi\u0105zku z\u00a0tym rzeczywiste warto\u015bci mog\u0105 r\u00f3\u017cni\u0107 si\u0119 od\ntych szacunk\u00f3w.
Nieruchomo\u015bci inwestycyjne reprezentuj\u0105\nnieruchomo\u015bci utrzymywane w celu generowania d\u0142ugoterminowych wp\u0142yw\u00f3w z tytu\u0142u\nwynajmu. Nieruchomo\u015bci inwestycyjne s\u0105 wykazywane wed\u0142ug warto\u015bci godziwej,\nkt\u00f3ra jest wyceniana przynajmniej raz w roku przez niezale\u017cnego\nzarejestrowanego rzeczoznawc\u0119. Wycena dokonywana jest na podstawie\nzdyskontowanych przewidywanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych z danej nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnej, z wykorzystaniem st\u00f3p dyskontowych stosowanych dla lokalnego\nrynku nieruchomo\u015bci oraz aktualizowana wed\u0142ug os\u0105du Zarz\u0105du lub - je\u015bli uznano\nto za stosowne - przy u\u017cyciu podej\u015bcia dochodowego (\u201eIncome capitalisation\nmethod\u201d) lub metody stopy kapitalizacji (\u201eYield method\u201d). Zastosowan\u0105 metod\u0119 i\ng\u0142\u00f3wne za\u0142o\u017cenia s\u0105 okre\u015blane przez rzeczoznawc\u0119, a tak\u017ce opisane w nocie 17.
Grupa stosuje szacunki ksi\u0119gowe w\u00a0celu ustalenia\nstosowanych stawek amortyzacyjnych (nota 16, nota 27).
Warto\u015b\u0107 godziw\u0105\ninstrument\u00f3w finansowych, dla kt\u00f3rych nie istnieje aktywny rynek ustala si\u0119\nwykorzystuj\u0105c odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod\ni\u00a0za\u0142o\u017ce\u0144 Grupa kieruje si\u0119 profesjonalnym os\u0105dem (nota 18).
Grupa polega na\u00a0szacunkach\nw\u00a0zakresie rozliczenia p\u0142atno\u015bci w\u00a0formie akcji w\u0142asnych\nw\u00a0\u015brodkach pieni\u0119\u017cnych.
(c)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nISTOTNE OS\u0104DY KSI\u0118GOWE
W procesie\nstosowania Grupowych zasad (polityki) rachunkowo\u015bci Zarz\u0105d Sp\u00f3\u0142ki dokona\u0142\nnast\u0119puj\u0105cych os\u0105d\u00f3w:
Walut\u0105\nfunkcjonaln\u0105 GTC S.A. oraz wi\u0119kszo\u015bci jej jednostek zale\u017cnych jest euro, gdy\u017c ta\nwaluta ma na nie istotny i przewa\u017caj\u0105cy wp\u0142yw:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nwycena nieruchomo\u015bci inwestycyjnych jest dokonywana w euro;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nkredyty oraz po\u017cyczki s\u0105 w wi\u0119kszo\u015bci denominowane w euro,\na pozycje w innych walutach (obligacje w HUF) s\u0105 zabezpieczone do euro poprzez\nmi\u0119dzywalutowy SWAP na stop\u0119 procentow\u0105;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nwi\u0119kszo\u015b\u0107 um\u00f3w najmu jest zawierana po ustalonych\nstawkach czynszu wyra\u017conych w euro.
Grupa zawar\u0142a\numowy najmu powierzchni w\u00a0posiadanych nieruchomo\u015bciach komercyjnych. Grupa\nustali\u0142a, \u017ce zachowuje wszystkie znacz\u0105ce ryzyka i\u00a0korzy\u015bci z\u00a0tytu\u0142u\nposiadania tych nieruchomo\u015bci, kt\u00f3rych wynajem jest ujmowany jako leasing\noperacyjny.
Istotne warto\u015bci\nksi\u0119gowe oparte na\u00a0profesjonalnym os\u0105dzie i\u00a0szacunkach w\u00a0odniesieniu\ndo\u00a0nieruchomo\u015bci inwestycyjnych zosta\u0142y zaprezentowane w\u00a0nocie 17(ii)\ndotycz\u0105ce ustalania wyceny nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w budowie.
Istotne os\u0105dy\nksi\u0119gowe dotycz\u0105ce p\u0142ynno\u015bci rynkowej nieruchomo\u015bci inwestycyjnych zosta\u0142y\nprzedstawione w\u00a0nocie 34.
Grupa klasyfikuje\nzapasy w\u00a0postaci nieruchomo\u015bci mieszkaniowych do\u00a0aktyw\u00f3w obrotowych\nlub do\u00a0aktyw\u00f3w trwa\u0142ych, w oparciu o stopie\u0144 zaawansowania prac\nkonstrukcyjnych w\u00a0ramach cyklu operacyjnego dzia\u0142alno\u015bci. Normalny cykl\noperacyjny Grupy w\u00a0wi\u0119kszo\u015bci wypadk\u00f3w nie przekracza\u00a0pi\u0119ciu lat.\nAktywne projekty mieszkaniowe s\u0105 klasyfikowane jako zapasy w\u00a0aktywach\nobrotowych. Projekty mieszkaniowe, kt\u00f3rych termin wykonania jest d\u0142u\u017cszy ni\u017c\ncykl operacyjny, s\u0105 klasyfikowane jako grunty przeznaczone pod zabudow\u0119\nmieszkaniow\u0105 w\u00a0aktywach trwa\u0142ych.
Grupa ustala, czy\ntransakcja lub inne zdarzenie jest po\u0142\u0105czeniem jednostek gospodarczych poprzez\nzastosowanie definicji \u201eprzedsi\u0119wzi\u0119cia\u201d zawartej w\u00a0MSSF 3.
Grupa rozpoznaje\nsk\u0142adnik aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u podatku odroczonego bazuj\u0105c na\u00a0za\u0142o\u017ceniu,\n\u017ce w\u00a0przysz\u0142o\u015bci zostanie osi\u0105gni\u0119ty zysk podatkowy pozwalaj\u0105cy\nna\u00a0jego wykorzystanie. Pogorszenie uzyskiwanych wynik\u00f3w podatkowych\nw\u00a0przysz\u0142o\u015bci mog\u0142oby spowodowa\u0107, \u017ce za\u0142o\u017cenie to sta\u0142oby si\u0119\nnieuzasadnione (nota 15).
Podatek odroczony\ndotycz\u0105cy zewn\u0119trznych r\u00f3\u017cnic przej\u015bciowych odnosz\u0105cych si\u0119 do\u00a0jednostek\nzale\u017cnych zosta\u0142 obliczony w\u00a0oparciu o oszacowane prawdopodobie\u0144stwo, \u017ce\nte r\u00f3\u017cnice przej\u015bciowe zostan\u0105 zrealizowane w\u00a0daj\u0105cej si\u0119 przewidzie\u0107\nprzysz\u0142o\u015bci.
Grupa\nprzeprowadza r\u00f3wnie\u017c ocen\u0119 prawdopodobie\u0144stwa realizacji aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego. Je\u015bli jest to konieczne, Grupa zmniejsza\nwarto\u015b\u0107 aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego do\u00a0warto\u015bci mo\u017cliwej\ndo\u00a0zrealizowania.
Do nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych zalicza si\u0119 grunty b\u0105d\u017a budynki lub cz\u0119\u015bci budynk\u00f3w, posiadane\nw\u00a0celu uzyskiwania przychod\u00f3w z\u00a0wynajmu i/lub ze wzrostu ich\nwarto\u015bci, oraz nieruchomo\u015bci w\u00a0trakcie budowy lub przebudowy, kt\u00f3re maj\u0105\nby\u0107 w\u00a0przysz\u0142o\u015bci traktowane jako nieruchomo\u015bci inwestycyjne (nieruchomo\u015b\u0107\ninwestycyjna w\u00a0budowie).
Nieruchomo\u015bci inwestycyjne ujmowane s\u0105\nw\u00a0warto\u015bci godziwej zgodnie z\u00a0modelem warto\u015bci godziwej, kt\u00f3ry\nodzwierciedla warunki rynkowe na\u00a0dzie\u0144 bilansowy. Wszelkie zyski lub straty wynikaj\u0105ce ze\nzmiany warto\u015bci godziwej nieruchomo\u015bci inwestycyjnych ujmuje si\u0119 w zysku lub\nstracie roku, w kt\u00f3rym powsta\u0142y.
Uko\u0144czone\nnieruchomo\u015bci inwestycyjne zosta\u0142y wycenione przez zewn\u0119trznych, niezale\u017cnych\nrzeczoznawc\u00f3w na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku i 31 grudnia 2022 roku w oparciu o dane\nrynkowe (standardy RICS). Uko\u0144czone nieruchomo\u015bci s\u0105 wyceniane w oparciu o\nzdyskontowane przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne (DCF). Stosowana jest kategoria poziomu 3\nhierarchii warto\u015bci godziwej.
Grupa wycenia wed\u0142ug warto\u015bci godziwej\ntylko te nieruchomo\u015bci inwestycyjne w\u00a0budowie, dla kt\u00f3rych istotna cz\u0119\u015b\u0107\nryzyka zwi\u0105zanego z\u00a0realizacj\u0105 procesu budowy zosta\u0142a wyeliminowana\u00a0 i w zwi\u0105zku z tym mo\u017cliwe staje si\u0119 wiarygodne\nustalenie warto\u015bci godziwej. Nieruchomo\u015bci inwestycyjne w budowie, kt\u00f3re nie\nspe\u0142niaj\u0105 tego warunku s\u0105 prezentowane w warto\u015bci odzyskiwalnej, nie\nprzekraczaj\u0105cej warto\u015bci godziwej gruntu powi\u0119kszonej o\u00a0skapitalizowane\nnak\u0142ady. Warto\u015b\u0107 odzyskiwalna ustalana jest na bazie warto\u015bci godziwej,\nwycenionej przez zewn\u0119trznego, niezale\u017cnego rzeczoznawc\u0119.
Grunty s\u0105\nklasyfikowane do\u00a0nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie\nw\u00a0momencie rozpocz\u0119cia aktywnych prac na\u00a0ich obszarze (tj.\nw\u00a0momencie rozpocz\u0119cia prac budowlanych).
Grupa przyj\u0119\u0142a\nnast\u0119puj\u0105ce kryteria w\u00a0celu oceny czy wyeliminowane zosta\u0142y istotne ryzyka\ndotycz\u0105ce nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\npodpisanie umowy z\u00a0generalnym wykonawc\u0105;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\notrzymanie pozwolenie na\u00a0budow\u0119;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nco najmniej 20% powierzchni przeznaczonej do\u00a0najmu\nzosta\u0142o wynaj\u0119te (w oparciu o\u00a0podpisane umowy najmu lub listy intencyjne);
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nzapewnione jest finansowanie (z uwzgl\u0119dnieniem po\u017cyczek\nwewn\u0105trzgrupowych).
Warto\u015b\u0107 godziwa\nnieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie zosta\u0142a okre\u015blona na\u00a0podstawie\nstopnia ich zaawansowania na\u00a0koniec okresu sprawozdawczego. Wyceny zosta\u0142y\nprzeprowadzone zgodnie ze standardami wyceny RICS oraz IVSC w\u00a0oparciu o\nmetod\u0119 pozosta\u0142o\u015bciow\u0105. Stosowana jest kategoria poziomu 3 hierarchii warto\u015bci\ngodziwej.
Przysz\u0142a warto\u015b\u0107\naktyw\u00f3w jest szacowana w\u00a0oparciu o oczekiwane przysz\u0142e przychody\nz\u00a0projektu, przy u\u017cyciu st\u00f3p kapitalizacji, kt\u00f3re obejmuj\u0105 ryzyko\nbiznesowe zwi\u0105zane z\u00a0procesem budowy (uko\u0144czenie na czas b\u0105d\u017a w ramach
za\u0142o\u017conego\nbud\u017cetu). Oczekiwane pozosta\u0142e koszty do\u00a0poniesienia pomniejszaj\u0105\nszacowan\u0105 przysz\u0142\u0105 warto\u015b\u0107 aktyw\u00f3w.
W przypadku\nprojekt\u00f3w, kt\u00f3rych uko\u0144czenie jest spodziewane w\u00a0przysz\u0142o\u015bci, mar\u017ca zysku\nod niezrealizowanych prac dewelopera zosta\u0142a odliczona od warto\u015bci inwestycji\nw\u00a0budowie. Odliczana mar\u017ca jest zmniejszana, wraz ze zbli\u017caj\u0105cym si\u0119\nzako\u0144czeniem budowy.
Na 31 grudnia 2023 roku i\nna\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku Grupa utrzymywa\u0142a szereg instrument\u00f3w pochodnych\nwykazywanych w\u00a0warto\u015bci godziwej w\u00a0sprawozdaniu z\u00a0sytuacji\nfinansowej.
Grupa stosuje poni\u017csz\u0105\nhierarchi\u0119 dla okre\u015blania i\u00a0wykazywania warto\u015bci godziwej instrument\u00f3w\nfinansowych wed\u0142ug metody wyceny:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 1: ceny rynkowe (niekorygowane),\nstosowane na\u00a0aktywnym rynku dla identycznych aktyw\u00f3w oraz zobowi\u0105za\u0144,
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 2: pozosta\u0142e metody, dla kt\u00f3rych\npo\u015brednio b\u0105d\u017a bezpo\u015brednio s\u0105 uwzgl\u0119dniane wszystkie czynniki maj\u0105ce istotny\nwp\u0142yw na\u00a0wykazywan\u0105 warto\u015b\u0107 godziw\u0105,
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 3: metody oparte na\u00a0czynnikach\nmaj\u0105cych istotny wp\u0142yw na\u00a0wykazywan\u0105 warto\u015b\u0107 godziw\u0105, kt\u00f3re nie s\u0105 oparte\nna\u00a0mo\u017cliwych do\u00a0zaobserwowania danych rynkowych.
Wycena\ninstrument\u00f3w pochodnych traktowana jest jako poziom 2 hierarchii warto\u015bci\ngodziwej. W\u00a0ci\u0105gu lat zako\u0144czonych 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia\n2022 roku nie mia\u0142y miejsca przesuni\u0119cia mi\u0119dzy poziomem 1, poziomem 2, a\npoziomem 3 hierarchii warto\u015bci godziwej.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfAccountingJudgementsAndEstimatesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl76cc60eb15914ad79919a2c8f6b3cc2b": { "value": "Nieruchomo\u015bci inwestycyjne reprezentuj\u0105\nnieruchomo\u015bci utrzymywane w celu generowania d\u0142ugoterminowych wp\u0142yw\u00f3w z tytu\u0142u\nwynajmu. Nieruchomo\u015bci inwestycyjne s\u0105 wykazywane wed\u0142ug warto\u015bci godziwej,\nkt\u00f3ra jest wyceniana przynajmniej raz w roku przez niezale\u017cnego\nzarejestrowanego rzeczoznawc\u0119. Wycena dokonywana jest na podstawie\nzdyskontowanych przewidywanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych z danej nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnej, z wykorzystaniem st\u00f3p dyskontowych stosowanych dla lokalnego\nrynku nieruchomo\u015bci oraz aktualizowana wed\u0142ug os\u0105du Zarz\u0105du lub - je\u015bli uznano\nto za stosowne - przy u\u017cyciu podej\u015bcia dochodowego (\u201eIncome capitalisation\nmethod\u201d) lub metody stopy kapitalizacji (\u201eYield method\u201d). Zastosowan\u0105 metod\u0119 i\ng\u0142\u00f3wne za\u0142o\u017cenia s\u0105 okre\u015blane przez rzeczoznawc\u0119, a tak\u017ce opisane w nocie 17.
Grupa stosuje szacunki ksi\u0119gowe w\u00a0celu ustalenia\nstosowanych stawek amortyzacyjnych (nota 16, nota 27).
Warto\u015b\u0107 godziw\u0105\ninstrument\u00f3w finansowych, dla kt\u00f3rych nie istnieje aktywny rynek ustala si\u0119\nwykorzystuj\u0105c odpowiednie techniki wyceny. Przy wyborze odpowiednich metod\ni\u00a0za\u0142o\u017ce\u0144 Grupa kieruje si\u0119 profesjonalnym os\u0105dem (nota 18).
Grupa\nwykorzystuje pochodne instrumenty finansowe takie jak SWAP na stop\u0119 procentow\u0105\noraz CAP, w celu zabezpieczenia si\u0119 przed zmienno\u015bci\u0105 st\u00f3p procentowych. Tego\nrodzaju pochodne instrumenty finansowe s\u0105 pocz\u0105tkowo ujmowane wed\u0142ug warto\u015bci\ngodziwej w dniu zawarcia kontraktu, a nast\u0119pnie s\u0105 ponownie wyceniane wed\u0142ug aktualnej\nwarto\u015bci godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje si\u0119 jako aktywa, gdy ich\nwarto\u015b\u0107 godziwa jest dodatnia i jako zobowi\u0105zania \u2013 gdy ich warto\u015b\u0107 godziwa\njest ujemna.Grupa stosuje\nrachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144. Dla cel\u00f3w rachunkowo\u015bci zabezpiecze\u0144, instrumenty\nfinansowe s\u0105 klasyfikowane jako zabezpieczenia przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, gdy\ns\u0142u\u017c\u0105 zabezpieczeniu wp\u0142ywu zmienno\u015bci przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, kt\u00f3re mo\u017cna\nprzypisa\u0107 do konkretnego ryzyka zwi\u0105zanego z uj\u0119tym sk\u0142adnikiem aktyw\u00f3w, zobowi\u0105zaniem\nlub wysoce prawdopodobn\u0105 planowan\u0105 transakcj\u0105 albo ryzykiem walutowym w\nnieuj\u0119te uprawdopodobnione przysz\u0142e zobowi\u0105zanie.
W momencie\npowstania relacji zabezpieczaj\u0105cej, Grupa formalnie wyznacza i dokumentuje t\u0119\nrelacj\u0119 w odniesieniu, dla kt\u00f3rej chce stosowa\u0107 rachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144, a\ntak\u017ce cel i strategi\u0119 zarz\u0105dzania ryzykiem oraz strategi\u0119 ustanowienia\nzabezpieczenia. Grupa u\u017cywa zar\u00f3wno jako\u015bciowych, jak i ilo\u015bciowych metod oceny\nefektywno\u015bci posiadanych instrument\u00f3w.
Efektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107\nzysku lub straty na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym ujmuje si\u0119 w innych\nca\u0142kowitych dochodach w rezerwie zabezpiecze\u0144 przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, natomiast\nka\u017cd\u0105 nieefektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107 ujmuje si\u0119 niezw\u0142ocznie w rachunku zysk\u00f3w lub strat.\nRezerwa zabezpieczaj\u0105ca przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne jest korygowana o ni\u017csze z \u0142\u0105cznych\nzysk\u00f3w lub strat na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym oraz skumulowan\u0105 zmian\u0119\nwarto\u015bci godziwej zabezpieczanej pozycji.
Grupa utrzymuje\ninstrumenty pochodne (IRS, SWAP-y stopy procentowej, CAP-y, SWAPy walutowo-procentowe) celem zabezpieczenia\nprzed wahaniami st\u00f3p procentowych oraz kurs\u00f3w walut. Instrumenty te\nzabezpieczaj\u0105 wysoko\u015b\u0107 oprocentowania kredyt\u00f3w oraz obligacji przez okres od 1\ndo\u00a010 lat.
Warto\u015b\u0107 godziwa\ntransakcji Cross-currency interest swap, transakcji IRS oraz kontrakt\u00f3w CAP\njest ustalana w oparciu o metod\u0119 zdyskontowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych przy\nwykorzystaniu obserwowalnych danych wsadowych (2 poziom hierarchii warto\u015bci\ngodziwej). Warto\u015b\u0107 godziw\u0105 instrument\u00f3w pochodnych ustala si\u0119 przy wykorzystaniu\nmodeli przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych bazuj\u0105cych na danych pochodz\u0105cych ze \u017ar\u00f3de\u0142\npublicznie dost\u0119pnych.Grupa stosuje poni\u017csz\u0105\nhierarchi\u0119 dla okre\u015blania i\u00a0wykazywania warto\u015bci godziwej instrument\u00f3w\nfinansowych wed\u0142ug metody wyceny:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 1: ceny rynkowe (niekorygowane),\nstosowane na\u00a0aktywnym rynku dla identycznych aktyw\u00f3w oraz zobowi\u0105za\u0144,
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 2: pozosta\u0142e metody, dla kt\u00f3rych\npo\u015brednio b\u0105d\u017a bezpo\u015brednio s\u0105 uwzgl\u0119dniane wszystkie czynniki maj\u0105ce istotny\nwp\u0142yw na\u00a0wykazywan\u0105 warto\u015b\u0107 godziw\u0105,
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 3: metody oparte na\u00a0czynnikach\nmaj\u0105cych istotny wp\u0142yw na\u00a0wykazywan\u0105 warto\u015b\u0107 godziw\u0105, kt\u00f3re nie s\u0105 oparte\nna\u00a0mo\u017cliwych do\u00a0zaobserwowania danych rynkowych.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForFairValueMeasurementExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl2188f28c669547f4aadcb49386b03e93": { "value": "Grupa polega na\u00a0szacunkach\nw\u00a0zakresie rozliczenia p\u0142atno\u015bci w\u00a0formie akcji w\u0142asnych\nw\u00a0\u015brodkach pieni\u0119\u017cnych.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForSharebasedPaymentTransactionsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl0a1ec03885534bb195421fab1a572c47": { "value": "8.\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nInwestycje\nw\u00a0jednostkach zale\u017cnychSkonsolidowane sprawozdanie finansowe\nobejmuje sprawozdanie finansowe GTC oraz sprawozdanie finansowe jej sp\u00f3\u0142ek\nzale\u017cnych za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 r.
Sprawozdania finansowe jednostek\nzale\u017cnych sporz\u0105dzane s\u0105 za ten sam okres sprawozdawczy co sprawozdania\njednostki dominuj\u0105cej, przy zastosowaniu sp\u00f3jnych zasad rachunkowo\u015bci oraz w\noparciu o te same zasady rachunkowo\u015bci stosowane dla podobnych transakcji i\nzdarze\u0144 gospodarczych. Dokonuje si\u0119 dostosowa\u0144 w celu ujednolicenia do\newentualnych odmiennych zasad rachunkowo\u015bci.
Skonsolidowane\nsprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe Sp\u00f3\u0142ki i\u00a0jej\njednostek zale\u017cnych. Bezpo\u015bredni\ni\u00a0po\u015bredni udzia\u0142 Sp\u00f3\u0142ki w\u00a0tych jednostkach oraz udzia\u0142 w prawach\ng\u0142osu na\u00a0koniec poszczeg\u00f3lnych okres\u00f3w zosta\u0142 przedstawiony w\u00a0tabeli\nponi\u017cej (tabela poni\u017cej przedstawia udzia\u0142 efektywny):
Sp\u00f3\u0142ki zale\u017cne
| \n Nazwa \n | \n \n \n Jednostka\n dominuj\u0105ca \n | \n \n \n Siedziba \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2023 \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2022 \n | \n \n
| \n GTC Konstancja Sp. z\n o.o. w likwidacji[1] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Korona S.A. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Globis Pozna\u0144 Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Aeropark Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Globis Wroc\u0142aw Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Satellite Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Sterlinga Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Karkonoska Sp. z\n o.o. w likwidacji1 \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Ortal Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Diego Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Francuska Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC UBP Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Pixel Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Moderna Sp. z\n o.o.. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centrum Handlowe\n Wilanow Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Management Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Corius Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centrum \u015awiatowida Sp.\n z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Galeria CTWA Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Artico Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Hungary Real Estate Development Company Pltd. | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Duna Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n V\u00e1ci \u00fat 81-85. Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Riverside Apartmanok\n Kft.[2] \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centre Point I. Kft. \n | \n \n \n V\u00e1ci \u00fat 81-85. Kft. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centre Point II. Kft. \n | \n \n \n V\u00e1ci \u00fat 81-85. Kft. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Spiral I. Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Albertfalva\n \u00dczletk\u00f6zpont Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Metro Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Kompakt Land Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC White House Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Globe Office\n Investments Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Investments Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Univerzum Projekt\n Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Future Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n VRK Tower Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Origine Investments Pltd. \n(\u201cGTC\n Origine\u201d) \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Nazwa \n | \n \n \n Jednostka dominuj\u0105ca \n | \n \n \n Siedziba \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2023 \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2022 \n | \n \n
| \n GTC HBK Project Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC VI188 Property\n Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC FOD Property Kft \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n G-Delta Adrssy Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC KLZ 7-10 Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC PSZTSZR Projekt\n Kft \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC DBRNT Projekt Kft \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC B41 d.o.o. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC MNG d.o.o.4 \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC K43-45 Property\n Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Liffey Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC UK\n Real Estate Investments Ltd. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n Zjednoczone Kr\u00f3lestwo \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC VRSMRT Projekt Kft.[3] \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC LCHD Projekt Kft.3 \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC Nekretnine Zagreb\n d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Euro Structor d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 70% \n | \n \n \n 70% \n | \n \n
| \n Marlera Golf LD d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Nova Istra Idaeus d.o.o. \n | \n \n \n Marlera Golf LD d.o.o. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Matrix Future d.o.o.[4] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC Seven Gardens d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Towers International Property S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Green Dream S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Aurora Business Complex S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n City Gate Bucharest S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Venus Commercial Center S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n City Gate S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n City Rose Park S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Deco Intermed S.R.L.[5] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 66,7% \n | \n \n
| \n GML American Regency Pipera S.R.L.[6] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 75% \n | \n \n
| \n NRL EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Advance Business Center EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Yuzhen Park EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Dorado 1 EOOD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GOC EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Flex EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Commercial Development d.o.o. Beograd \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Glamp d.o.o. Beograd[7] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Aurora Luxembourg S.A. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Luksemburg \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Europort Investment (Cyprus) 1 Limited \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Cypr \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
Skonsolidowane sprawozdanie finansowe\nobejmuje sprawozdanie finansowe GTC oraz sprawozdanie finansowe jej sp\u00f3\u0142ek\nzale\u017cnych za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 r.
Sprawozdania finansowe jednostek\nzale\u017cnych sporz\u0105dzane s\u0105 za ten sam okres sprawozdawczy co sprawozdania\njednostki dominuj\u0105cej, przy zastosowaniu sp\u00f3jnych zasad rachunkowo\u015bci oraz w\noparciu o te same zasady rachunkowo\u015bci stosowane dla podobnych transakcji i\nzdarze\u0144 gospodarczych. Dokonuje si\u0119 dostosowa\u0144 w celu ujednolicenia do\newentualnych odmiennych zasad rachunkowo\u015bci.
Skonsolidowane\nsprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe Sp\u00f3\u0142ki i\u00a0jej\njednostek zale\u017cnych. Bezpo\u015bredni\ni\u00a0po\u015bredni udzia\u0142 Sp\u00f3\u0142ki w\u00a0tych jednostkach oraz udzia\u0142 w prawach\ng\u0142osu na\u00a0koniec poszczeg\u00f3lnych okres\u00f3w zosta\u0142 przedstawiony w\u00a0tabeli\nponi\u017cej (tabela poni\u017cej przedstawia udzia\u0142 efektywny):
Sp\u00f3\u0142ki zale\u017cne
| \n Nazwa \n | \n \n \n Jednostka\n dominuj\u0105ca \n | \n \n \n Siedziba \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2023 \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2022 \n | \n \n
| \n GTC Konstancja Sp. z\n o.o. w likwidacji[1] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Korona S.A. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Globis Pozna\u0144 Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Aeropark Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Globis Wroc\u0142aw Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Satellite Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Sterlinga Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Karkonoska Sp. z\n o.o. w likwidacji1 \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Ortal Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Diego Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Francuska Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC UBP Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Pixel Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Moderna Sp. z\n o.o.. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centrum Handlowe\n Wilanow Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Management Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Corius Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centrum \u015awiatowida Sp.\n z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Galeria CTWA Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Artico Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Hungary Real Estate Development Company Pltd. | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Duna Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n V\u00e1ci \u00fat 81-85. Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Riverside Apartmanok\n Kft.[2] \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centre Point I. Kft. \n | \n \n \n V\u00e1ci \u00fat 81-85. Kft. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centre Point II. Kft. \n | \n \n \n V\u00e1ci \u00fat 81-85. Kft. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Spiral I. Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Albertfalva\n \u00dczletk\u00f6zpont Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Metro Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Kompakt Land Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC White House Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Globe Office\n Investments Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Investments Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Univerzum Projekt\n Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Future Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n VRK Tower Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Origine Investments Pltd. \n(\u201cGTC\n Origine\u201d) \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Nazwa \n | \n \n \n Jednostka dominuj\u0105ca \n | \n \n \n Siedziba \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2023 \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2022 \n | \n \n
| \n GTC HBK Project Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC VI188 Property\n Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC FOD Property Kft \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n G-Delta Adrssy Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC KLZ 7-10 Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC PSZTSZR Projekt\n Kft \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC DBRNT Projekt Kft \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC B41 d.o.o. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC MNG d.o.o.4 \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC K43-45 Property\n Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Liffey Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC UK\n Real Estate Investments Ltd. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n Zjednoczone Kr\u00f3lestwo \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC VRSMRT Projekt Kft.[3] \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC LCHD Projekt Kft.3 \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC Nekretnine Zagreb\n d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Euro Structor d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 70% \n | \n \n \n 70% \n | \n \n
| \n Marlera Golf LD d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Nova Istra Idaeus d.o.o. \n | \n \n \n Marlera Golf LD d.o.o. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Matrix Future d.o.o.[4] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC Seven Gardens d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Towers International Property S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Green Dream S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Aurora Business Complex S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n City Gate Bucharest S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Venus Commercial Center S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n City Gate S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n City Rose Park S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Deco Intermed S.R.L.[5] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 66,7% \n | \n \n
| \n GML American Regency Pipera S.R.L.[6] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 75% \n | \n \n
| \n NRL EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Advance Business Center EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Yuzhen Park EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Dorado 1 EOOD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GOC EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Flex EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Commercial Development d.o.o. Beograd \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Glamp d.o.o. Beograd[7] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Aurora Luxembourg S.A. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Luksemburg \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Europort Investment (Cyprus) 1 Limited \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Cypr \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
Transakcje z\u00a0podmiotami powi\u0105zanymi\ns\u0105 zawierane na\u00a0warunkach rynkowych.
Transakcje\ni\u00a0salda z\u00a0podmiotami powi\u0105zanymi zosta\u0142y przedstawione poni\u017cej:
W 2023 roku Grupa naby\u0142a aktywa o \u0142\u0105cznej warto\u015bci 13,1\nmiliona EUR od sp\u00f3\u0142ek powi\u0105zanych z\u00a0udzia\u0142owcem wi\u0119kszo\u015bciowym Sp\u00f3\u0142ki.\nDalsze szczeg\u00f3\u0142y w\u00a0nocie 9 Istotne zdarzenia w\u00a0okresie sprawozdawczym.
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony | \n \n \n Rok zako\u0144czony | \n \n
| \n Transakcja \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Przychody\n z\u00a0tytu\u0142y wynajmu* \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 13,2 \n | \n \n
| \n Przychody\n z\u00a0tytu\u0142y us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci* \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 2,8 \n | \n \n
| \n Salda \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Nale\u017cno\u015bci\n z\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0us\u0142ug* \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 9,7 \n | \n \n
| \n Nale\u017cno\u015bci\n od udzia\u0142owc\u00f3w \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Naliczone\n przychody* \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,3 \n | \n \n
| \n Inne\n zobowi\u0105zania d\u0142ugoterminowe** \n | \n \n \n 2,2 \n | \n \n \n 4,7 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n inwestycyjne, z\u00a0tytu\u0142u dostaw | \n \n \n 3,2 \n | \n \n \n 1,6 \n | \n \n
(*) Przychody z tytu\u0142u\nwynajmu oraz us\u0142ug w zwi\u0105zku z gwarancjami dot. najmu udzielonymi przez\nsprzedaj\u0105cych, sp\u00f3\u0142ki powi\u0105zane z udzia\u0142owcem wi\u0119kszo\u015bciowym Sp\u00f3\u0142ki. Ca\u0142o\u015b\u0107\nzosta\u0142a zap\u0142acona po dniu bilansowym.
(**)\u00a0 Dotyczy zatrzymanej cz\u0119\u015bci ceny zakupu na\nrzecz sprzedaj\u0105cego, sp\u00f3\u0142ki zwi\u0105zan\u0105 z udzia\u0142owcem wi\u0119kszo\u015bciowym Sp\u00f3\u0142ki.
Wynagrodzenie\nZarz\u0105du oraz Rady Nadzorczej GTC S.A. za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 roku\nwynios\u0142o 21,0 PLN (w tym p\u0142atno\u015bci zwi\u0105zane z rozwi\u0105zaniem umowy z cz\u0142onkami\nZarz\u0105du w kwocie 10,7 PLN) oraz dodatkowo w trakcie roku nabyto uprawnienia do\n1.250.000 akcji fantomowych.
Wynagrodzenie\nZarz\u0105du oraz Rady Nadzorczej GTC S.A. za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2022 roku\nwynios\u0142o 8,5\u00a0 PLN (1,8 miliona EUR) oraz dodatkowo w trakcie\nroku nabyto uprawnienia do 177.000 akcji fantomowych.
Wycena programu\nopcji na akcj\u0119 na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku by\u0142a bliska zeru.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfRelatedPartyExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl5e1e8be9a2334e1fabac69d7744eee48": { "value": "8.\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nInwestycje\nw\u00a0jednostkach zale\u017cnychSkonsolidowane sprawozdanie finansowe\nobejmuje sprawozdanie finansowe GTC oraz sprawozdanie finansowe jej sp\u00f3\u0142ek\nzale\u017cnych za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 r.
Sprawozdania finansowe jednostek\nzale\u017cnych sporz\u0105dzane s\u0105 za ten sam okres sprawozdawczy co sprawozdania\njednostki dominuj\u0105cej, przy zastosowaniu sp\u00f3jnych zasad rachunkowo\u015bci oraz w\noparciu o te same zasady rachunkowo\u015bci stosowane dla podobnych transakcji i\nzdarze\u0144 gospodarczych. Dokonuje si\u0119 dostosowa\u0144 w celu ujednolicenia do\newentualnych odmiennych zasad rachunkowo\u015bci.
Skonsolidowane\nsprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe Sp\u00f3\u0142ki i\u00a0jej\njednostek zale\u017cnych. Bezpo\u015bredni\ni\u00a0po\u015bredni udzia\u0142 Sp\u00f3\u0142ki w\u00a0tych jednostkach oraz udzia\u0142 w prawach\ng\u0142osu na\u00a0koniec poszczeg\u00f3lnych okres\u00f3w zosta\u0142 przedstawiony w\u00a0tabeli\nponi\u017cej (tabela poni\u017cej przedstawia udzia\u0142 efektywny):
Sp\u00f3\u0142ki zale\u017cne
| \n Nazwa \n | \n \n \n Jednostka\n dominuj\u0105ca \n | \n \n \n Siedziba \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2023 \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2022 \n | \n \n
| \n GTC Konstancja Sp. z\n o.o. w likwidacji[1] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Korona S.A. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Globis Pozna\u0144 Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Aeropark Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Globis Wroc\u0142aw Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Satellite Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Sterlinga Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Karkonoska Sp. z\n o.o. w likwidacji1 \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Ortal Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Diego Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Francuska Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC UBP Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Pixel Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Moderna Sp. z\n o.o.. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centrum Handlowe\n Wilanow Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Management Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Corius Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centrum \u015awiatowida Sp.\n z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Galeria CTWA Sp. z\n o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Artico Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Hungary Real Estate Development Company Pltd. | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Duna Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n V\u00e1ci \u00fat 81-85. Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Riverside Apartmanok\n Kft.[2] \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centre Point I. Kft. \n | \n \n \n V\u00e1ci \u00fat 81-85. Kft. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Centre Point II. Kft. \n | \n \n \n V\u00e1ci \u00fat 81-85. Kft. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Spiral I. Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Albertfalva\n \u00dczletk\u00f6zpont Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Metro Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Kompakt Land Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC White House Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Globe Office\n Investments Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Investments Sp. z o.o. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n Polska \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Univerzum Projekt\n Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Future Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n VRK Tower Kft. \n | \n \n \n GTC Hungary \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC\n Origine Investments Pltd. \n(\u201cGTC\n Origine\u201d) \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Nazwa \n | \n \n \n Jednostka dominuj\u0105ca \n | \n \n \n Siedziba \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2023 \n | \n \n \n 31 grudzie\u0144 2022 \n | \n \n
| \n GTC HBK Project Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC VI188 Property\n Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC FOD Property Kft \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n G-Delta Adrssy Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC KLZ 7-10 Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC PSZTSZR Projekt\n Kft \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC DBRNT Projekt Kft \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC B41 d.o.o. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC MNG d.o.o.4 \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC K43-45 Property\n Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Liffey Kft. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC UK\n Real Estate Investments Ltd. \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n Zjednoczone Kr\u00f3lestwo \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC VRSMRT Projekt Kft.[3] \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC LCHD Projekt Kft.3 \n | \n \n \n GTC Origine \n | \n \n \n W\u0119gry \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC Nekretnine Zagreb\n d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Euro Structor d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 70% \n | \n \n \n 70% \n | \n \n
| \n Marlera Golf LD d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Nova Istra Idaeus d.o.o. \n | \n \n \n Marlera Golf LD d.o.o. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Matrix Future d.o.o.[4] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n GTC Seven Gardens d.o.o. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Chorwacja \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Towers International Property S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Green Dream S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Aurora Business Complex S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n City Gate Bucharest S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Venus Commercial Center S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n City Gate S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n City Rose Park S.R.L. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Deco Intermed S.R.L.[5] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 66,7% \n | \n \n
| \n GML American Regency Pipera S.R.L.[6] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Rumunia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 75% \n | \n \n
| \n NRL EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Advance Business Center EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Yuzhen Park EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Dorado 1 EOOD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GOC EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Flex EAD \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Commercial Development d.o.o. Beograd \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Glamp d.o.o. Beograd[7] \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Serbia \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n GTC Aurora Luxembourg S.A. \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Luksemburg \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
| \n Europort Investment (Cyprus) 1 Limited \n | \n \n \n GTC S.A. \n | \n \n \n Cypr \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 100% \n | \n \n
W dniu 31 marca 2023 roku, GTC\nOrigine Zrt., jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a umow\u0119\nprzeniesienia dotycz\u0105c\u0105 nabycia 100% holdingu Tiszai F\u00e9ny Alfa Kft., kt\u00f3ry\nposiada 9 nowo wybudowanych elektrowni s\u0142onecznych w Tiszaf\u00fcred (W\u0119gry), o\nnominalnej maksymalnej zdolno\u015bci produkcyjnej 0,5 MW ka\u017cda. Cena zakupu\nwynios\u0142a 2,4 biliona HUF (oko\u0142o 6,4 miliona EUR). Transakcja by\u0142a uwarunkowana\nuzyskaniem przez GTC Origine Zrt. potwierdzenia zagranicznego inwestora\n(\u201eAcknowledgement of Foreign Investor\u201d) od Ministerstwa Rozwoju (\u201ezgoda FDI\u201d).\nTransakcja zosta\u0142a zaniechana, poniewa\u017c zgoda FDI nie zosta\u0142a uzyskana przed\nostatecznym terminem realizacji transakcji.
W dniu 12\nczerwca 2023 roku, GTC Origine Investments Pltd, jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna\nod Sp\u00f3\u0142ki, naby\u0142a 100% udzia\u0142\u00f3w w G-Gamma LCHD Kft. (\u201eGTC LCHD Projekt Kft\u201d) od\nfunduszu inwestycyjnego powi\u0105zanego z\u00a0wi\u0119kszo\u015bciowym akcjonariuszem\nSp\u00f3\u0142ki, kt\u00f3ry jest w\u0142a\u015bcicielem remontowanego hotelu, za kwot\u0119 9,6\u00a0miliona\nEUR. Na podstawie przeprowadzonej analizy, transakcja zosta\u0142a uj\u0119ta jako\nnabycie aktyw\u00f3w (asset deal), kt\u00f3re prezentowane s\u0105 w gruntach przeznaczonych\npod zabudow\u0119 komercyjn\u0105 w ramach nieruchomo\u015bci inwestycyjnych.
W dniu 12\nczerwca 2023 roku, GTC Origine Investments Pltd, jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna\nod Sp\u00f3\u0142ki, naby\u0142a 100% udzia\u0142\u00f3w w G-Alpha VRSMRT Kft. (\"GTC VRSMRT Projekt\nKft) od funduszu inwestycyjnego powi\u0105zanego z wi\u0119kszo\u015bciowym akcjonariuszem\nSp\u00f3\u0142ki, kt\u00f3ry jest w\u0142a\u015bcicielem cz\u0119\u015bci kondominium o \u0142\u0105cznej powierzchni 1.300\nmetr\u00f3w kwadratowych, za kwot\u0119 3,5 miliona EUR. Po uko\u0144czeniu prac remontowych i\nwyko\u0144czeniowych, nieruchomo\u015b\u0107 przeznaczona jest na projekt biurowy. Na\npodstawie przeprowadzonej analizy, transakcja zosta\u0142a uj\u0119ta jako nabycie\naktyw\u00f3w (asset deal), kt\u00f3re prezentowane s\u0105 w gruntach przeznaczonych pod\nzabudow\u0119 komercyjn\u0105 w ramach nieruchomo\u015bci inwestycyjnych.
W dniu 6\ngrudnia 2023 roku GTC Origine Investments Pltd, sp\u00f3\u0142ka w 100% zale\u017cna od\nSp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a umow\u0119 sprzeda\u017cy dotycz\u0105c\u0105 sprzeda\u017cy sp\u00f3\u0142ki GTC LCHD Projekt\nKft, w\u0142a\u015bciciela nieruchomo\u015bci po\u0142o\u017conej w\u00a0Budapeszcie. Cena sprzeda\u017cy\nwynikaj\u0105ca z Umowy wynosi 13,2 miliona EUR. Je\u017celi do dnia 28 czerwca 2024 roku\nnie zostan\u0105 spe\u0142nione warunki finalizacji transakcji, transakcja mo\u017ce zosta\u0107\nanulowana.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfInterestsInOtherEntitiesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl05fbe89e44c241d684ef82c097236798": { "value": "Sprawozdania finansowe jednostek\nzale\u017cnych sporz\u0105dzane s\u0105 za ten sam okres sprawozdawczy co sprawozdania\njednostki dominuj\u0105cej, przy zastosowaniu sp\u00f3jnych zasad rachunkowo\u015bci oraz w\noparciu o te same zasady rachunkowo\u015bci stosowane dla podobnych transakcji i\nzdarze\u0144 gospodarczych. Dokonuje si\u0119 dostosowa\u0144 w celu ujednolicenia do\newentualnych odmiennych zasad rachunkowo\u015bci.
Skonsolidowane\nsprawozdanie finansowe obejmuje sprawozdanie finansowe Sp\u00f3\u0142ki i\u00a0jej\njednostek zale\u017cnych. ", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForSubsidiariesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl976176c1a8f848aeb20b4796d8b8b26e": { "value": "W dniu 30 stycznia 2023 roku, GTC\nFOD Property Kft., jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, sfinalizowa\u0142a\ntransakcj\u0119 sprzeda\u017cy budynku biurowego - Forrest Office Debrecen. Cena sprzeda\u017cy wynios\u0142a 49,2 miliona EUR.
W dniu 31 marca 2023 roku, GTC\nOrigine Zrt., jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a umow\u0119\nprzeniesienia dotycz\u0105c\u0105 nabycia 100% holdingu Tiszai F\u00e9ny Alfa Kft., kt\u00f3ry\nposiada 9 nowo wybudowanych elektrowni s\u0142onecznych w Tiszaf\u00fcred (W\u0119gry), o\nnominalnej maksymalnej zdolno\u015bci produkcyjnej 0,5 MW ka\u017cda. Cena zakupu\nwynios\u0142a 2,4 biliona HUF (oko\u0142o 6,4 miliona EUR). Transakcja by\u0142a uwarunkowana\nuzyskaniem przez GTC Origine Zrt. potwierdzenia zagranicznego inwestora\n(\u201eAcknowledgement of Foreign Investor\u201d) od Ministerstwa Rozwoju (\u201ezgoda FDI\u201d).\nTransakcja zosta\u0142a zaniechana, poniewa\u017c zgoda FDI nie zosta\u0142a uzyskana przed\nostatecznym terminem realizacji transakcji.
W dniu 12\nczerwca 2023 roku, GTC Origine Investments Pltd, jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna\nod Sp\u00f3\u0142ki, naby\u0142a 100% udzia\u0142\u00f3w w G-Gamma LCHD Kft. (\u201eGTC LCHD Projekt Kft\u201d) od\nfunduszu inwestycyjnego powi\u0105zanego z\u00a0wi\u0119kszo\u015bciowym akcjonariuszem\nSp\u00f3\u0142ki, kt\u00f3ry jest w\u0142a\u015bcicielem remontowanego hotelu, za kwot\u0119 9,6\u00a0miliona\nEUR. Na podstawie przeprowadzonej analizy, transakcja zosta\u0142a uj\u0119ta jako\nnabycie aktyw\u00f3w (asset deal), kt\u00f3re prezentowane s\u0105 w gruntach przeznaczonych\npod zabudow\u0119 komercyjn\u0105 w ramach nieruchomo\u015bci inwestycyjnych.
W dniu 12\nczerwca 2023 roku, GTC Origine Investments Pltd, jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna\nod Sp\u00f3\u0142ki, naby\u0142a 100% udzia\u0142\u00f3w w G-Alpha VRSMRT Kft. (\"GTC VRSMRT Projekt\nKft) od funduszu inwestycyjnego powi\u0105zanego z wi\u0119kszo\u015bciowym akcjonariuszem\nSp\u00f3\u0142ki, kt\u00f3ry jest w\u0142a\u015bcicielem cz\u0119\u015bci kondominium o \u0142\u0105cznej powierzchni 1.300\nmetr\u00f3w kwadratowych, za kwot\u0119 3,5 miliona EUR. Po uko\u0144czeniu prac remontowych i\nwyko\u0144czeniowych, nieruchomo\u015b\u0107 przeznaczona jest na projekt biurowy. Na\npodstawie przeprowadzonej analizy, transakcja zosta\u0142a uj\u0119ta jako nabycie\naktyw\u00f3w (asset deal), kt\u00f3re prezentowane s\u0105 w gruntach przeznaczonych pod\nzabudow\u0119 komercyjn\u0105 w ramach nieruchomo\u015bci inwestycyjnych.
W dniu 6\ngrudnia 2023 roku GTC Origine Investments Pltd, sp\u00f3\u0142ka w 100% zale\u017cna od\nSp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a umow\u0119 sprzeda\u017cy dotycz\u0105c\u0105 sprzeda\u017cy sp\u00f3\u0142ki GTC LCHD Projekt\nKft, w\u0142a\u015bciciela nieruchomo\u015bci po\u0142o\u017conej w\u00a0Budapeszcie. Cena sprzeda\u017cy\nwynikaj\u0105ca z Umowy wynosi 13,2 miliona EUR. Je\u017celi do dnia 28 czerwca 2024 roku\nnie zostan\u0105 spe\u0142nione warunki finalizacji transakcji, transakcja mo\u017ce zosta\u0107\nanulowana.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfBusinessCombinationsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlb648264d29444d49813a0d475cadfb48": { "value": "CZ\u0141ONKOWIE ORGAN\u00d3W ZARZ\u0104DZAJ\u0104CYCH
W dniu 25 kwietnia 2023 roku, Pan\nAriel Ferstman zrezygnowa\u0142 z zasiadania w zarz\u0105dzie GTC oraz GTC Real Estate\nDevelopment Hungary Zrt ze skutkiem na dzie\u0144 25 kwietnia 2023 roku.
W dniu 25 kwietnia 2023 roku, Rada Nadzorcza\nSp\u00f3\u0142ki powo\u0142a\u0142a Pani\u0105 Barbar\u0119 Sikora na stanowisko Dyrektora Finansowego (CFO)\nGrupy GTC oraz cz\u0142onka Zarz\u0105du sp\u00f3\u0142ki GTC S.A. ze skutkiem na dzie\u0144 1 maja 2023\nroku.
W dniu 29 sierpnia 2023 roku, Sp\u00f3\u0142ka\nzawar\u0142a z Panami Zolt\u00e1n Fekete i J\u00e1nos G\u00e1rdai porozumienie w zakresie\nrozwi\u0105zania um\u00f3w o prac\u0119. Panowie Fekete i G\u00e1rdai zrezygnowali z zasiadania w Zarz\u0105dzie\nGTC ze skutkiem na dzie\u0144 31 sierpnia 2023 roku.
W dniu 29 sierpnia 2023 roku, Rada\nNadzorcza Sp\u00f3\u0142ki powo\u0142a\u0142a Pan\u00f3w Zsolt Farkas i Gyula Nagy na stanowiska\ncz\u0142onk\u00f3w Zarz\u0105du sp\u00f3\u0142ki GTC S.A. ze skutkiem na dzie\u0144 31 sierpnia 2023 roku.
Wynagrodzenie\nZarz\u0105du oraz Rady Nadzorczej GTC S.A. za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 roku\nwynios\u0142o 21,0 PLN (w tym p\u0142atno\u015bci zwi\u0105zane z rozwi\u0105zaniem umowy z cz\u0142onkami\nZarz\u0105du w kwocie 10,7 PLN) oraz dodatkowo w trakcie roku nabyto uprawnienia do\n1.250.000 akcji fantomowych.
Wynagrodzenie\nZarz\u0105du oraz Rady Nadzorczej GTC S.A. za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2022 roku\nwynios\u0142o 8,5\u00a0 PLN (1,8 miliona EUR) oraz dodatkowo w trakcie\nroku nabyto uprawnienia do 177.000 akcji fantomowych.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfInformationAboutKeyManagementPersonnelExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl1256f7323f1f4fb9a1edd02a1fecdf6d": { "value": "W dniu 21 czerwca 2023 roku Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy\npodj\u0119\u0142o uchwa\u0142\u0119 o wyp\u0142acie dywidendy w\u00a0kwocie 132,1 PLN (29,7 miliona EUR). Dywidenda zosta\u0142a wyp\u0142acona we wrze\u015bniu 2023 roku.
Dywidenda przyznana dla udzia\u0142owca niekontroluj\u0105cego w\u00a02023\nroku w\u00a0wysoko\u015bci 2,2 miliona\nEUR zosta\u0142a wyp\u0142acona.
W dniu 21 czerwca 2023 roku Walne\nZgromadzenia Akcjonariuszy podj\u0119\u0142o uchwa\u0142\u0119 dotycz\u0105c\u0105 wyp\u0142aty dywidendy w kwocie\n132,1\u00a0 PLN (29,7 miliona EUR). Dywidenda zosta\u0142a wyp\u0142acona we wrze\u015bniu 2023\u00a0roku.\u00a0\u00a0\u00a0
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfDividendsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrled1162838a3d49c0b6d592c672c1f30f": { "value": "132100000", "decimals": -5, "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DividendsRecognisedAsDistributionsToOwnersPerShare", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00", "unit": "iso4217:PLN" } }, "_Xbrlddb5d346b5a14c08b9a23f01e11dfd35": { "value": "Podstawow\u0105\ndzia\u0142alno\u015bci\u0105 Grupy GTC jest wynajem nieruchomo\u015bci najemcom. W przypadku tej\ndzia\u0142alno\u015bci leasingowej Grupa GTC dzia\u0142a jako leasingodawca. Grupa zawar\u0142a\numowy najmu dotycz\u0105ce nieruchomo\u015bci
\nb\u0119d\u0105cych w jej portfolio. Umowy leasingowe, zgodnie z kt\u00f3rymi Grupa nie\nprzenosi zasadniczo ca\u0142ego ryzyka
\ni korzy\u015bci wynikaj\u0105cych z posiadania przedmiotu leasingu, klasyfikowane s\u0105 jako\numowy leasingu operacyjnego. Przychody z wynajmu powierzchni s\u0105 rozpoznawane\nprzez okres obowi\u0105zywania umowy najmu metod\u0105 liniow\u0105 zgodnie z regulacjami MSSF\n16 Leasing.
Przychody z\u00a0wynajmu\nzawieraj\u0105 przychody z\u00a0tytu\u0142u czynszu od obrotu najemc\u00f3w w\u00a0wysoko\u015bci\noko\u0142o 27,6\u00a0PLN (6,1 miliona\nEUR) za rok zako\u0144czony dnia 31 grudnia 2023 roku (2022: 27,6 PLN; 5,9 miliona EUR). Pozosta\u0142e przychody s\u0105\noparte na\u00a0sta\u0142ych umownych op\u0142atach za wynajem.
Grupa zawar\u0142a\nszereg um\u00f3w leasingu z\u00a0najemcami, dotycz\u0105cych nieruchomo\u015bci inwestycyjnych\nw\u00a0Polsce, Rumunii, Chorwacji, Serbii, Bu\u0142garii oraz na\u00a0W\u0119grzech.\nUmowy najmu nieruchomo\u015bci komercyjnych zwykle zawieraj\u0105 klauzule umo\u017cliwiaj\u0105ce\nokresowe podniesienie op\u0142at z\u00a0tytu\u0142u najmu powierzchni w\u00a0zale\u017cno\u015bci\nod europejskiego wska\u017anika cen towar\u00f3w i\u00a0us\u0142ug konsumpcyjnych (CPI).
Minimalna warto\u015b\u0107\nprzysz\u0142ych przychod\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u um\u00f3w najmu (niezdyskontowane p\u0142atno\u015bci\nleasingowe) w\u00a0uko\u0144czonych nieruchomo\u015bciach inwestycyjnych wynosi:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 1 roku \n | \n \n \n 565 \n | \n \n \n 582 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 2 roku \n | \n \n \n 457 \n | \n \n \n 507 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 3 roku \n | \n \n \n 348 \n | \n \n \n 371 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 4 roku \n | \n \n \n 248 \n | \n \n \n 267 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 5 roku \n | \n \n \n 161 \n | \n \n \n 178 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 6 roku \n | \n \n \n 61 \n | \n \n \n 113 \n | \n \n
| \n Powy\u017cej\n 6 lat \n | \n \n \n 70 \n | \n \n \n 155 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 1.910 \n | \n \n \n 2.173 \n | \n \n
Wi\u0119kszo\u015b\u0107\nprzychod\u00f3w operacyjnych jest ustalana na\u00a0podstawie kwot wyra\u017conych bezpo\u015brednio,\npowi\u0105zanych lub indeksowanych do\u00a0euro.
Poza przychodami\nz tytu\u0142u wynajmu, Grupa generuje tak\u017ce przychody z tytu\u0142u us\u0142ug obs\u0142ugi\nnieruchomo\u015bci. Przychody z tytu\u0142u us\u0142ug stanowi\u0105 op\u0142aty uiszczane przez\nnajemc\u00f3w nieruchomo\u015bci inwestycyjnych Grupy,
\nw celu pokrycia koszt\u00f3w us\u0142ug \u015bwiadczonych przez Grup\u0119 w zwi\u0105zku z ich\nwynajmem. Op\u0142ata za us\u0142ug\u0119 jest fakturowana miesi\u0119cznie, w oparciu o stawk\u0119\nop\u0142aty za us\u0142ug\u0119 uzgodnion\u0105 w umowie, wed\u0142ug najbardziej wiarygodnego\noszacowania dla danego projektu. Przypisanie koszt\u00f3w us\u0142ug do najemcy odbywa\nsi\u0119 w oparciu o wynaj\u0119t\u0105 powierzchni\u0119.
Op\u0142aty za ogrzewanie,\nwod\u0119 i \u015bcieki s\u0105 fakturowane miesi\u0119cznie osobno, w oparciu o wynaj\u0119t\u0105\npowierzchni\u0119 i stawki uzgodnione w umowie. Przychody z innych us\u0142ug stanowi\u0105\nnieleasingowy komponent w umowach najmu nieruchomo\u015bci i ujmowane s\u0105 zgodnie z\nzasadami wskazanymi poni\u017cej.
Grupa rozpoznaje przychody z tytu\u0142u\nobs\u0142ugi nieruchomo\u015bci w czasie, poniewa\u017c klient jednocze\u015bnie otrzymuje i\nwykorzystuje przekazane mu korzy\u015bci.
Grupa rozpoznaje\nprzychody z tytu\u0142u us\u0142ug zgodnie z dwoma modelami:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZ tytu\u0142u dzia\u0142ania jako po\u015brednik. Niekt\u00f3rzy\nnajemcy instaluj\u0105 liczniki energii elektrycznej. W tym przypadku, faktury za\nenergi\u0119 elektryczn\u0105 s\u0105 rozliczane za po\u015brednictwem podmiot\u00f3w GTC i adresowane\nbezpo\u015brednio do najemc\u00f3w. Dla cel\u00f3w sprawozdania finansowego, takie przychody i\nkoszty s\u0105 ujmowane w kwotach netto, poniewa\u017c GTC wyst\u0119puje w roli po\u015brednika.
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZ tytu\u0142u dzia\u0142ania jako zleceniodawca. W pozosta\u0142ych\nprzypadkach wszystkie przychody za us\u0142ugi s\u0105 fakturowane na podmioty GTC. Grupa\nrozlicza najemc\u00f3w na podstawie stawek zawartych w umowie w okresach\nmiesi\u0119cznych. Przed ko\u0144cem roku Grupa dokonuje uzgodnienia rzeczywistych\nkoszt\u00f3w op\u0142at eksploatacyjnych z zafakturowanymi, a nast\u0119pnie wystawia rachunek\nna niedob\u00f3r kwoty lub zwraca nadp\u0142at\u0119 najemcy, je\u015bli taka wyst\u0105pi. Dla cel\u00f3w\nsprawozdania finansowego takie koszty ujmuje si\u0119 w warto\u015bci brutto, poniewa\u017c\nGTC dzia\u0142a jako zleceniodawca, kt\u00f3ry kontroluje dobra czy us\u0142ugi przed ich przekazaniem\ndo klienta.
Szczeg\u00f3\u0142y\ndotycz\u0105ce przychod\u00f3w z czynsz\u00f3w i op\u0142at eksploatacyjnych w podziale na kraje\nprzedstawiono w\u00a0nocie 14.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfRevenueFromContractsWithCustomersExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl273a96e9893044399963b229a5126588": { "value": "Podstawow\u0105\ndzia\u0142alno\u015bci\u0105 Grupy GTC jest wynajem nieruchomo\u015bci najemcom. W przypadku tej\ndzia\u0142alno\u015bci leasingowej Grupa GTC dzia\u0142a jako leasingodawca. Grupa zawar\u0142a\numowy najmu dotycz\u0105ce nieruchomo\u015bci
\nb\u0119d\u0105cych w jej portfolio. Umowy leasingowe, zgodnie z kt\u00f3rymi Grupa nie\nprzenosi zasadniczo ca\u0142ego ryzyka
\ni korzy\u015bci wynikaj\u0105cych z posiadania przedmiotu leasingu, klasyfikowane s\u0105 jako\numowy leasingu operacyjnego. Przychody z wynajmu powierzchni s\u0105 rozpoznawane\nprzez okres obowi\u0105zywania umowy najmu metod\u0105 liniow\u0105 zgodnie z regulacjami MSSF\n16 Leasing.
Przychody z\u00a0wynajmu\nzawieraj\u0105 przychody z\u00a0tytu\u0142u czynszu od obrotu najemc\u00f3w w\u00a0wysoko\u015bci\noko\u0142o 27,6\u00a0PLN (6,1 miliona\nEUR) za rok zako\u0144czony dnia 31 grudnia 2023 roku (2022: 27,6 PLN; 5,9 miliona EUR). Pozosta\u0142e przychody s\u0105\noparte na\u00a0sta\u0142ych umownych op\u0142atach za wynajem.
Grupa zawar\u0142a\nszereg um\u00f3w leasingu z\u00a0najemcami, dotycz\u0105cych nieruchomo\u015bci inwestycyjnych\nw\u00a0Polsce, Rumunii, Chorwacji, Serbii, Bu\u0142garii oraz na\u00a0W\u0119grzech.\nUmowy najmu nieruchomo\u015bci komercyjnych zwykle zawieraj\u0105 klauzule umo\u017cliwiaj\u0105ce\nokresowe podniesienie op\u0142at z\u00a0tytu\u0142u najmu powierzchni w\u00a0zale\u017cno\u015bci\nod europejskiego wska\u017anika cen towar\u00f3w i\u00a0us\u0142ug konsumpcyjnych (CPI).
Minimalna warto\u015b\u0107\nprzysz\u0142ych przychod\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u um\u00f3w najmu (niezdyskontowane p\u0142atno\u015bci\nleasingowe) w\u00a0uko\u0144czonych nieruchomo\u015bciach inwestycyjnych wynosi:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 1 roku \n | \n \n \n 565 \n | \n \n \n 582 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 2 roku \n | \n \n \n 457 \n | \n \n \n 507 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 3 roku \n | \n \n \n 348 \n | \n \n \n 371 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 4 roku \n | \n \n \n 248 \n | \n \n \n 267 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 5 roku \n | \n \n \n 161 \n | \n \n \n 178 \n | \n \n
| \n W\n ci\u0105gu 6 roku \n | \n \n \n 61 \n | \n \n \n 113 \n | \n \n
| \n Powy\u017cej\n 6 lat \n | \n \n \n 70 \n | \n \n \n 155 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 1.910 \n | \n \n \n 2.173 \n | \n \n
Wi\u0119kszo\u015b\u0107\nprzychod\u00f3w operacyjnych jest ustalana na\u00a0podstawie kwot wyra\u017conych bezpo\u015brednio,\npowi\u0105zanych lub indeksowanych do\u00a0euro.
Poza przychodami\nz tytu\u0142u wynajmu, Grupa generuje tak\u017ce przychody z tytu\u0142u us\u0142ug obs\u0142ugi\nnieruchomo\u015bci. Przychody z tytu\u0142u us\u0142ug stanowi\u0105 op\u0142aty uiszczane przez\nnajemc\u00f3w nieruchomo\u015bci inwestycyjnych Grupy,
\nw celu pokrycia koszt\u00f3w us\u0142ug \u015bwiadczonych przez Grup\u0119 w zwi\u0105zku z ich\nwynajmem. Op\u0142ata za us\u0142ug\u0119 jest fakturowana miesi\u0119cznie, w oparciu o stawk\u0119\nop\u0142aty za us\u0142ug\u0119 uzgodnion\u0105 w umowie, wed\u0142ug najbardziej wiarygodnego\noszacowania dla danego projektu. Przypisanie koszt\u00f3w us\u0142ug do najemcy odbywa\nsi\u0119 w oparciu o wynaj\u0119t\u0105 powierzchni\u0119.
Op\u0142aty za ogrzewanie,\nwod\u0119 i \u015bcieki s\u0105 fakturowane miesi\u0119cznie osobno, w oparciu o wynaj\u0119t\u0105\npowierzchni\u0119 i stawki uzgodnione w umowie. Przychody z innych us\u0142ug stanowi\u0105\nnieleasingowy komponent w umowach najmu nieruchomo\u015bci i ujmowane s\u0105 zgodnie z\nzasadami wskazanymi poni\u017cej.
Grupa rozpoznaje przychody z tytu\u0142u\nobs\u0142ugi nieruchomo\u015bci w czasie, poniewa\u017c klient jednocze\u015bnie otrzymuje i\nwykorzystuje przekazane mu korzy\u015bci.
Grupa rozpoznaje\nprzychody z tytu\u0142u us\u0142ug zgodnie z dwoma modelami:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZ tytu\u0142u dzia\u0142ania jako po\u015brednik. Niekt\u00f3rzy\nnajemcy instaluj\u0105 liczniki energii elektrycznej. W tym przypadku, faktury za\nenergi\u0119 elektryczn\u0105 s\u0105 rozliczane za po\u015brednictwem podmiot\u00f3w GTC i adresowane\nbezpo\u015brednio do najemc\u00f3w. Dla cel\u00f3w sprawozdania finansowego, takie przychody i\nkoszty s\u0105 ujmowane w kwotach netto, poniewa\u017c GTC wyst\u0119puje w roli po\u015brednika.
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZ tytu\u0142u dzia\u0142ania jako zleceniodawca. W pozosta\u0142ych\nprzypadkach wszystkie przychody za us\u0142ugi s\u0105 fakturowane na podmioty GTC. Grupa\nrozlicza najemc\u00f3w na podstawie stawek zawartych w umowie w okresach\nmiesi\u0119cznych. Przed ko\u0144cem roku Grupa dokonuje uzgodnienia rzeczywistych\nkoszt\u00f3w op\u0142at eksploatacyjnych z zafakturowanymi, a nast\u0119pnie wystawia rachunek\nna niedob\u00f3r kwoty lub zwraca nadp\u0142at\u0119 najemcy, je\u015bli taka wyst\u0105pi. Dla cel\u00f3w\nsprawozdania finansowego takie koszty ujmuje si\u0119 w warto\u015bci brutto, poniewa\u017c\nGTC dzia\u0142a jako zleceniodawca, kt\u00f3ry kontroluje dobra czy us\u0142ugi przed ich przekazaniem\ndo klienta.
Szczeg\u00f3\u0142y\ndotycz\u0105ce przychod\u00f3w z czynsz\u00f3w i op\u0142at eksploatacyjnych w podziale na kraje\nprzedstawiono w\u00a0nocie 14.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfRevenueExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl71979e8c82f9484e9bba46342dbc374a": { "value": "Podstawow\u0105\ndzia\u0142alno\u015bci\u0105 Grupy GTC jest wynajem nieruchomo\u015bci najemcom. W przypadku tej\ndzia\u0142alno\u015bci leasingowej Grupa GTC dzia\u0142a jako leasingodawca. Grupa zawar\u0142a\numowy najmu dotycz\u0105ce nieruchomo\u015bci
\nb\u0119d\u0105cych w jej portfolio. Umowy leasingowe, zgodnie z kt\u00f3rymi Grupa nie\nprzenosi zasadniczo ca\u0142ego ryzyka
\ni korzy\u015bci wynikaj\u0105cych z posiadania przedmiotu leasingu, klasyfikowane s\u0105 jako\numowy leasingu operacyjnego. Przychody z wynajmu powierzchni s\u0105 rozpoznawane\nprzez okres obowi\u0105zywania umowy najmu metod\u0105 liniow\u0105 zgodnie z regulacjami MSSF\n16 Leasing.
P\u0142atno\u015bci za u\u017cytkowanie wieczyste s\u0105 to p\u0142atno\u015bci, kt\u00f3re s\u0105 dokonywane z\ng\u00f3ry lub z do\u0142u w okresach rocznych lub miesi\u0119cznych w ustalonym okresie (od 33\ndo 87 lat). P\u0142atno\u015bci z tytu\u0142u u\u017cytkowania wieczystego dokonywane s\u0105 w Polsce,\nChorwacji, Rumunii oraz Serbii.
Ze wzgl\u0119du na fakt, \u017ce op\u0142aty za u\u017cytkowanie wieczyste s\u0105 co do zasady\ntraktowane jako op\u0142aty leasingowe, p\u0142atno\u015bci z nimi zwi\u0105zane nale\u017cy rozpatrywa\u0107\nzgodnie z MSSF 16.
W skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej Grupa rozpoznaje\nprawo do u\u017cytkowania oraz zobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu:
a)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 Prawo do wieczystego u\u017cytkowania\ngrunt\u00f3w jest prezentowane:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 jako cz\u0119\u015b\u0107 nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych, z odr\u0119bnym ujawnieniem w nocie;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 jako cz\u0119\u015b\u0107 grunt\u00f3w pod zabudow\u0119\nmieszkaniow\u0105.
b)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu zosta\u0142y\nzaprezentowane w ramach kr\u00f3tkoterminowych
\ni d\u0142ugoterminowych zobowi\u0105za\u0144, z odr\u0119bnymi ujawnieniami.
Prawo wieczystego u\u017cytkowania grunt\u00f3w jest amortyzowane przez okres\nleasingu (metod\u0105 kosztu historycznego) lub wyceniane przy zastosowaniu metody\nwyceny do warto\u015bci godziwej (dla nieruchomo\u015bci inwestycyjnych wycenianych\nwed\u0142ug warto\u015bci godziwej).\u00a0 Grupa\nprezentuje amortyzacj\u0119 prawa do u\u017cytkowania lub zmian\u0119 warto\u015bci godziwej prawa\ndo u\u017cytkowania w ramach zysku (straty) z tytu\u0142u aktualizacji warto\u015bci. Odsetki dotycz\u0105ce leasingu gruntu\ns\u0105 prezentowane jako koszty finansowe.
Grupa zawar\u0142a kilka innych um\u00f3w leasingu (o ma\u0142ej warto\u015bci, kr\u00f3tkoterminowe),\nkt\u00f3re nie s\u0105 rozpatrywane zgodnie z MSSF 16. W takich przypadkach, leasing jest\nrozpoznawany w kosztach, bez ujmowania w bilansie. Koszty zwi\u0105zane z takimi\nleasingami s\u0105 nieistotne.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForLeasesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl7f65cb9104e94dc496d6bd8249a7ad23": { "value": "Podstawow\u0105\ndzia\u0142alno\u015bci\u0105 Grupy GTC jest wynajem nieruchomo\u015bci najemcom. W przypadku tej\ndzia\u0142alno\u015bci leasingowej Grupa GTC dzia\u0142a jako leasingodawca. Grupa zawar\u0142a\numowy najmu dotycz\u0105ce nieruchomo\u015bciGrupa rozpoznaje przychody z tytu\u0142u\nobs\u0142ugi nieruchomo\u015bci w czasie, poniewa\u017c klient jednocze\u015bnie otrzymuje i\nwykorzystuje przekazane mu korzy\u015bci.
Grupa rozpoznaje\nprzychody z tytu\u0142u us\u0142ug zgodnie z dwoma modelami:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZ tytu\u0142u dzia\u0142ania jako po\u015brednik. Niekt\u00f3rzy\nnajemcy instaluj\u0105 liczniki energii elektrycznej. W tym przypadku, faktury za\nenergi\u0119 elektryczn\u0105 s\u0105 rozliczane za po\u015brednictwem podmiot\u00f3w GTC i adresowane\nbezpo\u015brednio do najemc\u00f3w. Dla cel\u00f3w sprawozdania finansowego, takie przychody i\nkoszty s\u0105 ujmowane w kwotach netto, poniewa\u017c GTC wyst\u0119puje w roli po\u015brednika.
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZ tytu\u0142u dzia\u0142ania jako zleceniodawca. W pozosta\u0142ych\nprzypadkach wszystkie przychody za us\u0142ugi s\u0105 fakturowane na podmioty GTC. Grupa\nrozlicza najemc\u00f3w na podstawie stawek zawartych w umowie w okresach\nmiesi\u0119cznych. Przed ko\u0144cem roku Grupa dokonuje uzgodnienia rzeczywistych\nkoszt\u00f3w op\u0142at eksploatacyjnych z zafakturowanymi, a nast\u0119pnie wystawia rachunek\nna niedob\u00f3r kwoty lub zwraca nadp\u0142at\u0119 najemcy, je\u015bli taka wyst\u0105pi. Dla cel\u00f3w\nsprawozdania finansowego takie koszty ujmuje si\u0119 w warto\u015bci brutto, poniewa\u017c\nGTC dzia\u0142a jako zleceniodawca, kt\u00f3ry kontroluje dobra czy us\u0142ugi przed ich przekazaniem\ndo klienta.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForRecognitionOfRevenue", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl0d934ce810514a9fa426d8b92ef0b437": { "value": "Na koszt w\u0142asny\n\u015bwiadczonych us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105ce pozycje:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Zu\u017cycie\n materia\u0142\u00f3w i energii \n | \n \n \n 60,4 \n | \n \n \n 51,1 \n | \n \n
| \n Us\u0142ugi\n obce \n | \n \n \n 136,3 \n | \n \n \n 121,7 \n | \n \n
| \n Wynagrodzenia\n i powi\u0105zane wydatki \n | \n \n \n 12,7 \n | \n \n \n 12,6 \n | \n \n
| \n Podatki\n i op\u0142aty \n | \n \n \n 38,6 \n | \n \n \n 34,7 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n 2,8 \n | \n \n \n 1,9 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 250,8 \n | \n \n \n 222,0 \n | \n \n
Na koszty\nsprzeda\u017cy sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105ce pozycje:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Us\u0142ugi\n obce - reklama i\u00a0marketing \n | \n \n \n 3,1 \n | \n \n \n 2,7 \n | \n \n
| \n Wynagrodzenia\n i\u00a0powi\u0105zane wydatki \n | \n \n \n 9,2 \n | \n \n \n 5,6 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 12,3 \n | \n \n \n 8,3 \n | \n \n
Koszty\nadministracyjne sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Wynagrodzenia\n oraz inne \u015bwiadczenia pracownicze \n | \n \n \n 61,8 \n | \n \n \n 42,9 \n | \n \n
| \n Koszty\n audytu oraz wycen \n | \n \n \n 6,4 \n | \n \n \n 5,9 \n | \n \n
| \n Koszty\n doradztwa prawnego podatkowego, IT oraz pozosta\u0142e doradztwo \n | \n \n \n 8,6 \n | \n \n \n 8,5 \n | \n \n
| \n Koszty\n utrzymania biura oraz ubezpieczenie \n | \n \n \n 8,2 \n | \n \n \n 7,2 \n | \n \n
| \n Koszty\n podr\u00f3\u017cy \n | \n \n \n 1,8 \n | \n \n \n 2,1 \n | \n \n
| \n Wynagrodzenie\n Rady Nadzorczej \n | \n \n \n 1,4 \n | \n \n \n 1,2 \n | \n \n
| \n Amortyzacja \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n
| \n Koszty\n relacji inwestorskich oraz pozosta\u0142e \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 3,3 \n | \n \n
| \n Razem,\n bez p\u0142atno\u015bci bazuj\u0105cych na akcjach w\u0142asnych \n | \n \n \n 96,3 \n | \n \n \n 73,6 \n | \n \n
| \n P\u0142atno\u015bci\n bazuj\u0105ce na akcjach w\u0142asnych \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n \n (3,1) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 92,7 \n | \n \n \n 70,5 \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Zu\u017cycie\n materia\u0142\u00f3w i energii \n | \n \n \n 60,4 \n | \n \n \n 51,1 \n | \n \n
| \n Us\u0142ugi\n obce \n | \n \n \n 136,3 \n | \n \n \n 121,7 \n | \n \n
| \n Wynagrodzenia\n i powi\u0105zane wydatki \n | \n \n \n 12,7 \n | \n \n \n 12,6 \n | \n \n
| \n Podatki\n i op\u0142aty \n | \n \n \n 38,6 \n | \n \n \n 34,7 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n 2,8 \n | \n \n \n 1,9 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 250,8 \n | \n \n \n 222,0 \n | \n \n
Koszty\nadministracyjne sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Wynagrodzenia\n oraz inne \u015bwiadczenia pracownicze \n | \n \n \n 61,8 \n | \n \n \n 42,9 \n | \n \n
| \n Koszty\n audytu oraz wycen \n | \n \n \n 6,4 \n | \n \n \n 5,9 \n | \n \n
| \n Koszty\n doradztwa prawnego podatkowego, IT oraz pozosta\u0142e doradztwo \n | \n \n \n 8,6 \n | \n \n \n 8,5 \n | \n \n
| \n Koszty\n utrzymania biura oraz ubezpieczenie \n | \n \n \n 8,2 \n | \n \n \n 7,2 \n | \n \n
| \n Koszty\n podr\u00f3\u017cy \n | \n \n \n 1,8 \n | \n \n \n 2,1 \n | \n \n
| \n Wynagrodzenie\n Rady Nadzorczej \n | \n \n \n 1,4 \n | \n \n \n 1,2 \n | \n \n
| \n Amortyzacja \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n
| \n Koszty\n relacji inwestorskich oraz pozosta\u0142e \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 3,3 \n | \n \n
| \n Razem,\n bez p\u0142atno\u015bci bazuj\u0105cych na akcjach w\u0142asnych \n | \n \n \n 96,3 \n | \n \n \n 73,6 \n | \n \n
| \n P\u0142atno\u015bci\n bazuj\u0105ce na akcjach w\u0142asnych \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n \n (3,1) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 92,7 \n | \n \n \n 70,5 \n | \n \n
Na koszty\nsprzeda\u017cy sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105ce pozycje:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Us\u0142ugi\n obce - reklama i\u00a0marketing \n | \n \n \n 3,1 \n | \n \n \n 2,7 \n | \n \n
| \n Wynagrodzenia\n i\u00a0powi\u0105zane wydatki \n | \n \n \n 9,2 \n | \n \n \n 5,6 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 12,3 \n | \n \n \n 8,3 \n | \n \n
Koszty\nadministracyjne sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Wynagrodzenia\n oraz inne \u015bwiadczenia pracownicze \n | \n \n \n 61,8 \n | \n \n \n 42,9 \n | \n \n
| \n Koszty\n audytu oraz wycen \n | \n \n \n 6,4 \n | \n \n \n 5,9 \n | \n \n
| \n Koszty\n doradztwa prawnego podatkowego, IT oraz pozosta\u0142e doradztwo \n | \n \n \n 8,6 \n | \n \n \n 8,5 \n | \n \n
| \n Koszty\n utrzymania biura oraz ubezpieczenie \n | \n \n \n 8,2 \n | \n \n \n 7,2 \n | \n \n
| \n Koszty\n podr\u00f3\u017cy \n | \n \n \n 1,8 \n | \n \n \n 2,1 \n | \n \n
| \n Wynagrodzenie\n Rady Nadzorczej \n | \n \n \n 1,4 \n | \n \n \n 1,2 \n | \n \n
| \n Amortyzacja \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n
| \n Koszty\n relacji inwestorskich oraz pozosta\u0142e \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 3,3 \n | \n \n
| \n Razem,\n bez p\u0142atno\u015bci bazuj\u0105cych na akcjach w\u0142asnych \n | \n \n \n 96,3 \n | \n \n \n 73,6 \n | \n \n
| \n P\u0142atno\u015bci\n bazuj\u0105ce na akcjach w\u0142asnych \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n \n (3,1) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 92,7 \n | \n \n \n 70,5 \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Wynagrodzenia\n oraz inne \u015bwiadczenia pracownicze \n | \n \n \n 61,8 \n | \n \n \n 42,9 \n | \n \n
| \n Koszty\n audytu oraz wycen \n | \n \n \n 6,4 \n | \n \n \n 5,9 \n | \n \n
| \n Koszty\n doradztwa prawnego podatkowego, IT oraz pozosta\u0142e doradztwo \n | \n \n \n 8,6 \n | \n \n \n 8,5 \n | \n \n
| \n Koszty\n utrzymania biura oraz ubezpieczenie \n | \n \n \n 8,2 \n | \n \n \n 7,2 \n | \n \n
| \n Koszty\n podr\u00f3\u017cy \n | \n \n \n 1,8 \n | \n \n \n 2,1 \n | \n \n
| \n Wynagrodzenie\n Rady Nadzorczej \n | \n \n \n 1,4 \n | \n \n \n 1,2 \n | \n \n
| \n Amortyzacja \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n
| \n Koszty\n relacji inwestorskich oraz pozosta\u0142e \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 3,3 \n | \n \n
| \n Razem,\n bez p\u0142atno\u015bci bazuj\u0105cych na akcjach w\u0142asnych \n | \n \n \n 96,3 \n | \n \n \n 73,6 \n | \n \n
| \n P\u0142atno\u015bci\n bazuj\u0105ce na akcjach w\u0142asnych \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n \n (3,1) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 92,7 \n | \n \n \n 70,5 \n | \n \n
Przychody\nfinansowe sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
Rok zako\u0144czony
31 grudnia 2023 roku
Rok zako\u0144czony
31 grudnia 2022 roku
Odsetki\n od depozyt\u00f3w oraz pozosta\u0142e przychody finansowe
3,7
5,2
Odsetki\n od po\u017cyczek udzielonych udzia\u0142owcowi niekontroluj\u0105cemu
2,7
1,4
Razem
6,4
6,6
Koszty finansowe sk\u0142adaj\u0105\nsi\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Koszty\n odsetkowe[8] \n | \n \n \n (137,2) \n | \n \n \n (135,5) \n | \n \n
| \n Koszty\n finansowe zwi\u0105zane z\u00a0zobowi\u0105zaniem z tytu\u0142u leasingu \n | \n \n \n (8,6) \n | \n \n \n (8,7) \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n (11,4) \n | \n \n \n (11,0) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (157,2) \n | \n \n \n (155,2) \n | \n \n
\u015arednie wa\u017cone\noprocentowanie kredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek Grupy (z uwzgl\u0119dnieniem instrument\u00f3w\nzabezpieczaj\u0105cych, a z\u00a0wy\u0142\u0105czeniem kredyt\u00f3w bankowych dotycz\u0105cych aktyw\u00f3w\nprzeznaczonych do\u00a0sprzeda\u017cy) w\u00a0ci\u0105gu roku zako\u0144czonego 31 grudnia 2023\nroku wynosi\u0142o 2,48% w\u00a0skali roku (2,21% w\u00a0skali roku na\u00a031 grudnia\n2022 roku).
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfInterestIncomeExpenseExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl8475aba6484445da8a97561d68426ef3": { "value": "
Przychody\nfinansowe sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
Rok zako\u0144czony
31 grudnia 2023 roku
Rok zako\u0144czony
31 grudnia 2022 roku
Odsetki\n od depozyt\u00f3w oraz pozosta\u0142e przychody finansowe
3,7
5,2
Odsetki\n od po\u017cyczek udzielonych udzia\u0142owcowi niekontroluj\u0105cemu
2,7
1,4
Razem
6,4
6,6
Koszty finansowe sk\u0142adaj\u0105\nsi\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Koszty\n odsetkowe[8] \n | \n \n \n (137,2) \n | \n \n \n (135,5) \n | \n \n
| \n Koszty\n finansowe zwi\u0105zane z\u00a0zobowi\u0105zaniem z tytu\u0142u leasingu \n | \n \n \n (8,6) \n | \n \n \n (8,7) \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n (11,4) \n | \n \n \n (11,0) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (157,2) \n | \n \n \n (155,2) \n | \n \n
\u015arednie wa\u017cone\noprocentowanie kredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek Grupy (z uwzgl\u0119dnieniem instrument\u00f3w\nzabezpieczaj\u0105cych, a z\u00a0wy\u0142\u0105czeniem kredyt\u00f3w bankowych dotycz\u0105cych aktyw\u00f3w\nprzeznaczonych do\u00a0sprzeda\u017cy) w\u00a0ci\u0105gu roku zako\u0144czonego 31 grudnia 2023\nroku wynosi\u0142o 2,48% w\u00a0skali roku (2,21% w\u00a0skali roku na\u00a031 grudnia\n2022 roku).
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfFinanceIncomeExpenseExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl78daf7dc34c64e14a9ba6cbcb157e8d0": { "value": "
Przychody\nfinansowe sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
Rok zako\u0144czony
31 grudnia 2023 roku
Rok zako\u0144czony
31 grudnia 2022 roku
Odsetki\n od depozyt\u00f3w oraz pozosta\u0142e przychody finansowe
3,7
5,2
Odsetki\n od po\u017cyczek udzielonych udzia\u0142owcowi niekontroluj\u0105cemu
2,7
1,4
Razem
6,4
6,6
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfInterestIncomeExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl098d814625ca45b592efe69e147f5a5a": { "value": "Przychody\nfinansowe sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
Rok zako\u0144czony
31 grudnia 2023 roku
Rok zako\u0144czony
31 grudnia 2022 roku
Odsetki\n od depozyt\u00f3w oraz pozosta\u0142e przychody finansowe
3,7
5,2
Odsetki\n od po\u017cyczek udzielonych udzia\u0142owcowi niekontroluj\u0105cemu
2,7
1,4
Razem
6,4
6,6
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfFinanceIncomeExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl0e319dac816e434f8b29cd2e90b5a4a5": { "value": "
Koszty finansowe sk\u0142adaj\u0105\nsi\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Koszty\n odsetkowe[8] \n | \n \n \n (137,2) \n | \n \n \n (135,5) \n | \n \n
| \n Koszty\n finansowe zwi\u0105zane z\u00a0zobowi\u0105zaniem z tytu\u0142u leasingu \n | \n \n \n (8,6) \n | \n \n \n (8,7) \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n (11,4) \n | \n \n \n (11,0) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (157,2) \n | \n \n \n (155,2) \n | \n \n
\u015arednie wa\u017cone\noprocentowanie kredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek Grupy (z uwzgl\u0119dnieniem instrument\u00f3w\nzabezpieczaj\u0105cych, a z\u00a0wy\u0142\u0105czeniem kredyt\u00f3w bankowych dotycz\u0105cych aktyw\u00f3w\nprzeznaczonych do\u00a0sprzeda\u017cy) w\u00a0ci\u0105gu roku zako\u0144czonego 31 grudnia 2023\nroku wynosi\u0142o 2,48% w\u00a0skali roku (2,21% w\u00a0skali roku na\u00a031 grudnia\n2022 roku).
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfFinanceCostExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl6ab49c5a75df41238c8613c991e3c602": { "value": "
Koszty finansowe sk\u0142adaj\u0105\nsi\u0119 z\u00a0nast\u0119puj\u0105cych pozycji:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Koszty\n odsetkowe[8] \n | \n \n \n (137,2) \n | \n \n \n (135,5) \n | \n \n
| \n Koszty\n finansowe zwi\u0105zane z\u00a0zobowi\u0105zaniem z tytu\u0142u leasingu \n | \n \n \n (8,6) \n | \n \n \n (8,7) \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n (11,4) \n | \n \n \n (11,0) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (157,2) \n | \n \n \n (155,2) \n | \n \n
\u015arednie wa\u017cone\noprocentowanie kredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek Grupy (z uwzgl\u0119dnieniem instrument\u00f3w\nzabezpieczaj\u0105cych, a z\u00a0wy\u0142\u0105czeniem kredyt\u00f3w bankowych dotycz\u0105cych aktyw\u00f3w\nprzeznaczonych do\u00a0sprzeda\u017cy) w\u00a0ci\u0105gu roku zako\u0144czonego 31 grudnia 2023\nroku wynosi\u0142o 2,48% w\u00a0skali roku (2,21% w\u00a0skali roku na\u00a031 grudnia\n2022 roku).
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfInterestExpenseExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl06d81b45986c40f180a12896a8357ea7": { "value": "
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Koszty\n odsetkowe[8] \n | \n \n \n (137,2) \n | \n \n \n (135,5) \n | \n \n
| \n Koszty\n finansowe zwi\u0105zane z\u00a0zobowi\u0105zaniem z tytu\u0142u leasingu \n | \n \n \n (8,6) \n | \n \n \n (8,7) \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n (11,4) \n | \n \n \n (11,0) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (157,2) \n | \n \n \n (155,2) \n | \n \n
Segmenty\noperacyjne s\u0105 agregowane do segment\u00f3w sprawozdawczych, bior\u0105c pod uwag\u0119\ncharakter dzia\u0142alno\u015bci, rynki operacyjne i inne czynniki. Segmenty operacyjne\ns\u0105 podzielone w oparciu o ich po\u0142o\u017cenie geograficzne, kt\u00f3re maj\u0105 wsp\u00f3lne cechy\ni odzwierciedlaj\u0105 charakter struktury sprawozdawczo\u015bci zarz\u0105dczej: Polska, W\u0119gry,\nBukareszt, Belgrad, Sofia, Zagrzeb oraz pozosta\u0142e. Zarz\u0105d jest g\u0142\u00f3wnym\ndecydentem operacyjnym (CODM),\u00a0 monitoruje indywidualne wyniki poszczeg\u00f3lnych\nsegment\u00f3w operacyjnych w celu podejmowania decyzji dotycz\u0105cych alokacji zasob\u00f3w\ni oceny wynik\u00f3w. Miar\u0105 zysku segmentu jest zysk brutto
\nz dzia\u0142alno\u015bci operacyjnej.
Dane\nfinansowe przygotowywane dla cel\u00f3w sprawozdawczo\u015bci zarz\u0105dczej, na kt\u00f3rych\nbazuje sprawozdawczo\u015b\u0107 segmentowa, oparte s\u0105 na tych samych zasadach\nrachunkowo\u015bci, jakie stosuje si\u0119 przy sporz\u0105dzaniu skonsolidowanych sprawozda\u0144\nfinansowych Grupy.
Analiza\nsektorowa przychod\u00f3w z tytu\u0142u wynajmu i us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci za rok\nzako\u0144czony 31\u00a0grudnia\u00a02023 roku i 31 grudnia 2022 roku:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Przychody z\u00a0tytu\u0142u wynajmu powierzchni\n nieruchomo\u015bci biurowych \n | \n \n \n 386,6 \n | \n \n \n 351,8 \n | \n \n
| \n Przychody z tytu\u0142u us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci\n biurowych \n | \n \n \n 132,2 \n | \n \n \n 115,9 \n | \n \n
| \n Przychody z\u00a0tytu\u0142u wynajmu powierzchni w\n galeriach handlowych \n | \n \n \n 236,7 \n | \n \n \n 227,3 \n | \n \n
| \n Przychody z tytu\u0142u us\u0142ug obs\u0142ugi galerii\n handlowych \n | \n \n \n 77,7 \n | \n \n \n 85,7 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 833,2 \n | \n \n \n 780,7 \n | \n \n
Analiza segmentowa przychod\u00f3w z tytu\u0142u\nwynajmu i us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci za rok zako\u0144czony 31\u00a0grudnia\u00a02023\nroku i 31 grudnia 2022 roku:
Rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 roku
Rok zako\u0144czony 31 grudnia\n 2022 roku
Region
Przychody
z wynajmu
Przychody z us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci
Koszty
Zysk brutto
z dzia\u0142alno\u015bci operacyjnej
Przychody
z wynajmu
Przychody z us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci
Koszty
Zysk brutto
z dzia\u0142alno\u015bci operacyjnej
Polska
244,9
81,3
(100,9)
225,3
234,0
85,7
(89,5)
230,2
Belgrad
48,2
16,4
(17,7)
46,9
37,0
11,9
(13,9)
35,0
W\u0119gry
175,4
66,8
(76,3)
165,9
161,5
60,0
(63,0)
158,5
Bukareszt
43,6
11,8
(14,5)
40,9
39,7
11,0
(15,9)
34,8
Zagrzeb
41,8
16,8
(20,9)
37,7
49,8
18,9
(20,8)
47,9
Sofia
69,4
16,8
(20,5)
65,7
57,1
14,1
(18,9)
52,3
Razem
623,3
209,9
(250,8)
582,4
579,1
201,6
(222,0)
558,7
\u00a0
Analiza\nsegmentowa aktyw\u00f3w i\u00a0zobowi\u0105za\u0144 za rok zako\u0144czony dnia 31 grudnia 2023 zosta\u0142a\nprzedstawiona w\u00a0tabeli poni\u017cej:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n Nieruchomo\u015bci[9] \n | \n \n \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0depozyty \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Aktywa razem \n | \n \n \n Kredyty, obligacje i\u00a0leasingi[10] \n | \n \n \n Rezerwa z\u00a0tytu\u0142u\n podatku odroczonego \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Zobowi\u0105zania razem \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 3.734,9 \n | \n \n \n 176,5 \n | \n \n \n 61,7 \n | \n \n \n 3.973,1 \n | \n \n \n 1.173,5 \n | \n \n \n 241,3 \n | \n \n \n 83,5 \n | \n \n \n 1.498,3 \n | \n \n
| \n Belgrad \n | \n \n \n 772,6 \n | \n \n \n 25,7 \n | \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n 809,6 \n | \n \n \n 112,2 \n | \n \n \n 10,9 \n | \n \n \n 21,7 \n | \n \n \n 144,8 \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n 3.234,9 \n | \n \n \n 90,4 \n | \n \n \n 154,4 \n | \n \n \n 3.479,7 \n | \n \n \n 1.159,6 \n | \n \n \n 86,1 \n | \n \n \n 70,0 \n | \n \n \n 1.315,7 \n | \n \n
| \n Bukareszt \n | \n \n \n 770,5 \n | \n \n \n 20,4 \n | \n \n \n 4,3 \n | \n \n \n 795,2 \n | \n \n \n 28,7 \n | \n \n \n 53,5 \n | \n \n \n 12,2 \n | \n \n \n 94,4 \n | \n \n
| \n Zagrzeb \n | \n \n \n 604,8 \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 58,7 \n | \n \n \n 677,8 \n | \n \n \n 247,4 \n | \n \n \n 74,4 \n | \n \n \n 20,4 \n | \n \n \n 342,2 \n | \n \n
| \n Sofia \n | \n \n \n 863,1 \n | \n \n \n 27,4 \n | \n \n \n 7,0 \n | \n \n \n 897,5 \n | \n \n \n 157,0 \n | \n \n \n 37,8 \n | \n \n \n 17,4 \n | \n \n \n 212,2 \n | \n \n
| \n Inne \n | \n \n \n 142,2 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,3 \n | \n \n \n 143,5 \n | \n \n \n 9,6 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,3 \n | \n \n \n 10,9 \n | \n \n
| \n Nie przydzielono[11] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 40,1 \n | \n \n \n 734,3 \n | \n \n \n 774,4 \n | \n \n \n 2.867,5 \n | \n \n \n 83,4 \n | \n \n \n 84,7 \n | \n \n \n 3.035,6 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 10.123,0 \n | \n \n \n 394,8 \n | \n \n \n 1.033,0 \n | \n \n \n 11.550,8 \n | \n \n \n 5.755,5 \n | \n \n \n 587,4 \n | \n \n \n 311,2 \n | \n \n \n 6.654,1 \n | \n \n
Analiza\nsegmentowa aktyw\u00f3w i\u00a0pasyw\u00f3w za rok zako\u0144czony dnia 31 grudnia 2022\nzosta\u0142a przedstawiona w\u00a0tabeli poni\u017cej:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n Nieruchomo\u015bci9 \n | \n \n \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0depozyty \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Aktywa razem \n | \n \n \n Kredyty, obligacje i\u00a0leasingi10 \n | \n \n \n Rezerwa z\u00a0tytu\u0142u\n podatku odroczonego \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Zobowi\u0105zania razem \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 4.099,7 \n | \n \n \n 132,9 \n | \n \n \n 98,0 \n | \n \n \n 4.330,6 \n | \n \n \n 1.302,3 \n | \n \n \n 287,5 \n | \n \n \n 68,8 \n | \n \n \n 1.658,6 \n | \n \n
| \n Belgrad \n | \n \n \n 823,8 \n | \n \n \n 22,6 \n | \n \n \n 11,2 \n | \n \n \n 857,6 \n | \n \n \n 3,8 \n | \n \n \n 14,4 \n | \n \n \n 37,7 \n | \n \n \n 55,9 \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n 3.503,3 \n | \n \n \n 80,5 \n | \n \n \n 116,5 \n | \n \n \n 3.700,3 \n | \n \n \n 1.264,4 \n | \n \n \n 91,1 \n | \n \n \n 72,0 \n | \n \n \n 1.427,5 \n | \n \n
| \n Bukareszt \n | \n \n \n 840,9 \n | \n \n \n 30,3 \n | \n \n \n 7,6 \n | \n \n \n 878,8 \n | \n \n \n 44,0 \n | \n \n \n 56,1 \n | \n \n \n 13,2 \n | \n \n \n 113,3 \n | \n \n
| \n Zagrzeb \n | \n \n \n 586,8 \n | \n \n \n 26,3 \n | \n \n \n 56,1 \n | \n \n \n 669,2 \n | \n \n \n 204,9 \n | \n \n \n 76,7 \n | \n \n \n 26,0 \n | \n \n \n 307,6 \n | \n \n
| \n Sofia \n | \n \n \n 935,0 \n | \n \n \n 21,4 \n | \n \n \n 5,6 \n | \n \n \n 962,0 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 40,9 \n | \n \n \n 32,3 \n | \n \n \n 73,5 \n | \n \n
| \n Inne \n | \n \n \n 143,7 \n | \n \n \n 1,9 \n | \n \n \n 2,1 \n | \n \n \n 147,7 \n | \n \n \n 11,0 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n 11,1 \n | \n \n
| \n Nie przydzielono11 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 340,9 \n | \n \n \n 634,4 \n | \n \n \n 975,3 \n | \n \n \n 3.209,1 \n | \n \n \n 95,4 \n | \n \n \n 243,7 \n | \n \n \n 3.548,2 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 10.933,2 \n | \n \n \n 656,8 \n | \n \n \n 931,5 \n | \n \n \n 12.521,5 \n | \n \n \n 6.039,8 \n | \n \n \n 662,1 \n | \n \n \n 493,8 \n | \n \n \n 7.195,7 \n | \n \n
Analiza segmentowa\naktualizacji do\u00a0warto\u015bci godziwej zako\u0144czonych nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych zosta\u0142a przedstawiona poni\u017cej:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n (204,5) \n | \n \n \n (141,6) \n | \n \n
| \n Belgrad \n | \n \n \n (1,6) \n | \n \n \n 49,3 \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n (63,2) \n | \n \n \n (6,8) \n | \n \n
| \n Bukareszt \n | \n \n \n (31,5) \n | \n \n \n (16,3) \n | \n \n
| \n Zagrzeb \n | \n \n \n 21,2 \n | \n \n \n 11,5 \n | \n \n
| \n Sofia \n | \n \n \n (19,2) \n | \n \n \n (15,9) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (298,8) \n | \n \n \n (119,8) \n | \n \n
Za\u0142o\u017cenia u\u017cyte\nw\u00a0wycenie warto\u015bci godziwej uko\u0144czonych aktyw\u00f3w na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku przedstawiono poni\u017cej:
| \n Kraj \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 ksi\u0119gowa \n | \n \n \n Powierzchnia najmu brutto w\u00a0tysi\u0105cach \n | \n \n \n Poziom wynaj\u0119cia \n | \n \n \n Aktualna stawka \nczynszu \n | \n \n \n ERV[21] \n | \n \n \n \u015arednia stopa\n kapitalizacji (yield)[22] \n | \n \n
| \n \u00a0 \n | \n \n \n \n | \n mkw \n | \n \n \n % \n | \n \n \n PLN/ mkw/m \n | \n \n \n PLN/ mkw/m \n | \n \n \n % \n | \n \n
| \n Polska (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 1.881,0 \n | \n \n \n 114 \n | \n \n \n 95% \n | \n \n \n 100,2\n \n | \n \n \n 102,6 \n | \n \n \n 6,3% \n | \n \n
| \n Polska (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 1.458,3 \n | \n \n \n 195 \n | \n \n \n 77% \n | \n \n \n 70,3 \n | \n \n \n 65,2 \n | \n \n \n 8,3% \n | \n \n
| \n Belgrad (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 391,3 \n | \n \n \n 34 \n | \n \n \n 99% \n | \n \n \n 90,6 \n | \n \n \n 98,5 \n | \n \n \n 9,0% \n | \n \n
| \n Belgrad (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 215,2 \n | \n \n \n 18 \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 83,4 \n | \n \n \n 83,8 \n | \n \n \n 7,7% \n | \n \n
| \n Budapeszt (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 2.590,5 \n | \n \n \n 203 \n | \n \n \n 87% \n | \n \n \n 92,4 \n | \n \n \n 76,5 \n | \n \n \n 7,2% \n | \n \n
| \n Budapeszt (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 88,3 \n | \n \n \n 6 \n | \n \n \n 96% \n | \n \n \n 95,1 \n | \n \n \n 82,6 \n | \n \n \n 7,8% \n | \n \n
| \n Bukareszt (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 703,9 \n | \n \n \n 62 \n | \n \n \n 82% \n | \n \n \n 88,3 \n | \n \n \n 84,5 \n | \n \n \n 7,3% \n | \n \n
| \n Zagrzeb (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 369,6 \n | \n \n \n 28 \n | \n \n \n 99% \n | \n \n \n 108,0 \n | \n \n \n 102,8 \n | \n \n \n 9,1% \n | \n \n
| \n Zagrzeb (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 187,4 \n | \n \n \n 18 \n | \n \n \n 95% \n | \n \n \n 74,3 \n | \n \n \n 75,3 \n | \n \n \n 7,6% \n | \n \n
| \n Sofia (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 491,8 \n | \n \n \n 52 \n | \n \n \n 86% \n | \n \n \n 74,9 \n | \n \n \n 72,3 \n | \n \n \n 7,8% \n | \n \n
| \n Sofia (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 350,9 \n | \n \n \n 23 \n | \n \n \n 99% \n | \n \n \n 111,1 \n | \n \n \n 113,4 \n | \n \n \n 8,1% \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 8.728,2 \n | \n \n \n 753 \n | \n \n \n 87% \n | \n \n \n 87,6 \n | \n \n \n 79,5 \n | \n \n \n 7,5% \n | \n \n
Za\u0142o\u017cenia\nprzyj\u0119te w\u00a0wycenie warto\u015bci godziwej uko\u0144czonych aktyw\u00f3w na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia\n2022 roku zosta\u0142y zaprezentowane poni\u017cej:
| \n Kraj \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 ksi\u0119gowa \n | \n \n \n Powierzchnia najmu brutto\n w\u00a0tysi\u0105cach \n | \n \n \n Poziom wynaj\u0119cia \n | \n \n \n Aktualna stawka \nczynszu \n | \n \n \n ERV21 \n | \n \n \n \u015arednia stopa\n kapitalizacji (yield)22 \n | \n \n
| \n \u00a0 \n | \n \n \n \n | \n mkw \n | \n \n \n % \n | \n \n \n PLN/ mkw/m \n | \n \n \n PLN/ mkw/m \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Polska (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 2.076,2 \n | \n \n \n 114 \n | \n \n \n 95% \n | \n \n \n 100,8 \n | \n \n \n 101,2\n \n | \n \n \n 6,2% \n | \n \n
| \n Polska (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 1.671,7 \n | \n \n \n 195 \n | \n \n \n 80% \n | \n \n \n 68,9 \n | \n \n \n 66,6 \n | \n \n \n 7,7% \n | \n \n
| \n Belgrad (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 422,1 \n | \n \n \n 34 \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 87,6 \n | \n \n \n 98,4 \n | \n \n \n 8,5% \n | \n \n
| \n Belgrad (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 236,4 \n | \n \n \n 18 \n | \n \n \n 94% \n | \n \n \n 84,4 \n | \n \n \n 85,3 \n | \n \n \n 7,2% \n | \n \n
| \n Budapeszt (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 2.738,7 \n | \n \n \n 198 \n | \n \n \n 87% \n | \n \n \n 78,7 \n | \n \n \n 76,4 \n | \n \n \n 6,0% \n | \n \n
| \n Budapeszt (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 97,1 \n | \n \n \n 6 \n | \n \n \n 89% \n | \n \n \n 84,8 \n | \n \n \n 86,7 \n | \n \n \n 6,0% \n | \n \n
| \n Bukareszt (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 768,1 \n | \n \n \n 62 \n | \n \n \n 74% \n | \n \n \n 88,1 \n | \n \n \n 83,4 \n | \n \n \n 6,3% \n | \n \n
| \n Zagrzeb (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 397,7 \n | \n \n \n 28 \n | \n \n \n 98% \n | \n \n \n 101,7 \n | \n \n \n 104,5 \n | \n \n \n 8,3% \n | \n \n
| \n Zagrzeb (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 69,4 \n | \n \n \n 7 \n | \n \n \n 96% \n | \n \n \n 72,6 \n | \n \n \n 69,8 \n | \n \n \n 8,4% \n | \n \n
| \n Sofia (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 532,8 \n | \n \n \n 52 \n | \n \n \n 89% \n | \n \n \n 75,0 \n | \n \n \n 71,7 \n | \n \n \n 7,9% \n | \n \n
| \n Sofia (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 383,1 \n | \n \n \n 23 \n | \n \n \n 97% \n | \n \n \n 104,5 \n | \n \n \n 108,3 \n | \n \n \n 7,2% \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 9.393,3 \n | \n \n \n 737 \n | \n \n \n 87% \n | \n \n \n 83,0 \n | \n \n \n 81,1 \n | \n \n \n 6,8% \n | \n \n
Analiza segmentowa przychod\u00f3w z tytu\u0142u\nwynajmu i us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci za rok zako\u0144czony 31\u00a0grudnia\u00a02023\nroku i 31 grudnia 2022 roku:
Rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 roku
Rok zako\u0144czony 31 grudnia\n 2022 roku
Region
Przychody
z wynajmu
Przychody z us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci
Koszty
Zysk brutto
z dzia\u0142alno\u015bci operacyjnej
Przychody
z wynajmu
Przychody z us\u0142ug obs\u0142ugi nieruchomo\u015bci
Koszty
Zysk brutto
z dzia\u0142alno\u015bci operacyjnej
Polska
244,9
81,3
(100,9)
225,3
234,0
85,7
(89,5)
230,2
Belgrad
48,2
16,4
(17,7)
46,9
37,0
11,9
(13,9)
35,0
W\u0119gry
175,4
66,8
(76,3)
165,9
161,5
60,0
(63,0)
158,5
Bukareszt
43,6
11,8
(14,5)
40,9
39,7
11,0
(15,9)
34,8
Zagrzeb
41,8
16,8
(20,9)
37,7
49,8
18,9
(20,8)
47,9
Sofia
69,4
16,8
(20,5)
65,7
57,1
14,1
(18,9)
52,3
Razem
623,3
209,9
(250,8)
582,4
579,1
201,6
(222,0)
558,7
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfProfitLossFromOperatingActivitiesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlad210bf275924da6850c9e78f8dbcb8d": { "value": "Analiza\nsegmentowa aktyw\u00f3w i\u00a0zobowi\u0105za\u0144 za rok zako\u0144czony dnia 31 grudnia 2023 zosta\u0142a\nprzedstawiona w\u00a0tabeli poni\u017cej:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n Nieruchomo\u015bci[9] \n | \n \n \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0depozyty \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Aktywa razem \n | \n \n \n Kredyty, obligacje i\u00a0leasingi[10] \n | \n \n \n Rezerwa z\u00a0tytu\u0142u\n podatku odroczonego \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Zobowi\u0105zania razem \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 3.734,9 \n | \n \n \n 176,5 \n | \n \n \n 61,7 \n | \n \n \n 3.973,1 \n | \n \n \n 1.173,5 \n | \n \n \n 241,3 \n | \n \n \n 83,5 \n | \n \n \n 1.498,3 \n | \n \n
| \n Belgrad \n | \n \n \n 772,6 \n | \n \n \n 25,7 \n | \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n 809,6 \n | \n \n \n 112,2 \n | \n \n \n 10,9 \n | \n \n \n 21,7 \n | \n \n \n 144,8 \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n 3.234,9 \n | \n \n \n 90,4 \n | \n \n \n 154,4 \n | \n \n \n 3.479,7 \n | \n \n \n 1.159,6 \n | \n \n \n 86,1 \n | \n \n \n 70,0 \n | \n \n \n 1.315,7 \n | \n \n
| \n Bukareszt \n | \n \n \n 770,5 \n | \n \n \n 20,4 \n | \n \n \n 4,3 \n | \n \n \n 795,2 \n | \n \n \n 28,7 \n | \n \n \n 53,5 \n | \n \n \n 12,2 \n | \n \n \n 94,4 \n | \n \n
| \n Zagrzeb \n | \n \n \n 604,8 \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 58,7 \n | \n \n \n 677,8 \n | \n \n \n 247,4 \n | \n \n \n 74,4 \n | \n \n \n 20,4 \n | \n \n \n 342,2 \n | \n \n
| \n Sofia \n | \n \n \n 863,1 \n | \n \n \n 27,4 \n | \n \n \n 7,0 \n | \n \n \n 897,5 \n | \n \n \n 157,0 \n | \n \n \n 37,8 \n | \n \n \n 17,4 \n | \n \n \n 212,2 \n | \n \n
| \n Inne \n | \n \n \n 142,2 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,3 \n | \n \n \n 143,5 \n | \n \n \n 9,6 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,3 \n | \n \n \n 10,9 \n | \n \n
| \n Nie przydzielono[11] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 40,1 \n | \n \n \n 734,3 \n | \n \n \n 774,4 \n | \n \n \n 2.867,5 \n | \n \n \n 83,4 \n | \n \n \n 84,7 \n | \n \n \n 3.035,6 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 10.123,0 \n | \n \n \n 394,8 \n | \n \n \n 1.033,0 \n | \n \n \n 11.550,8 \n | \n \n \n 5.755,5 \n | \n \n \n 587,4 \n | \n \n \n 311,2 \n | \n \n \n 6.654,1 \n | \n \n
Analiza\nsegmentowa aktyw\u00f3w i\u00a0pasyw\u00f3w za rok zako\u0144czony dnia 31 grudnia 2022\nzosta\u0142a przedstawiona w\u00a0tabeli poni\u017cej:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n Nieruchomo\u015bci9 \n | \n \n \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0depozyty \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Aktywa razem \n | \n \n \n Kredyty, obligacje i\u00a0leasingi10 \n | \n \n \n Rezerwa z\u00a0tytu\u0142u\n podatku odroczonego \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Zobowi\u0105zania razem \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 4.099,7 \n | \n \n \n 132,9 \n | \n \n \n 98,0 \n | \n \n \n 4.330,6 \n | \n \n \n 1.302,3 \n | \n \n \n 287,5 \n | \n \n \n 68,8 \n | \n \n \n 1.658,6 \n | \n \n
| \n Belgrad \n | \n \n \n 823,8 \n | \n \n \n 22,6 \n | \n \n \n 11,2 \n | \n \n \n 857,6 \n | \n \n \n 3,8 \n | \n \n \n 14,4 \n | \n \n \n 37,7 \n | \n \n \n 55,9 \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n 3.503,3 \n | \n \n \n 80,5 \n | \n \n \n 116,5 \n | \n \n \n 3.700,3 \n | \n \n \n 1.264,4 \n | \n \n \n 91,1 \n | \n \n \n 72,0 \n | \n \n \n 1.427,5 \n | \n \n
| \n Bukareszt \n | \n \n \n 840,9 \n | \n \n \n 30,3 \n | \n \n \n 7,6 \n | \n \n \n 878,8 \n | \n \n \n 44,0 \n | \n \n \n 56,1 \n | \n \n \n 13,2 \n | \n \n \n 113,3 \n | \n \n
| \n Zagrzeb \n | \n \n \n 586,8 \n | \n \n \n 26,3 \n | \n \n \n 56,1 \n | \n \n \n 669,2 \n | \n \n \n 204,9 \n | \n \n \n 76,7 \n | \n \n \n 26,0 \n | \n \n \n 307,6 \n | \n \n
| \n Sofia \n | \n \n \n 935,0 \n | \n \n \n 21,4 \n | \n \n \n 5,6 \n | \n \n \n 962,0 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 40,9 \n | \n \n \n 32,3 \n | \n \n \n 73,5 \n | \n \n
| \n Inne \n | \n \n \n 143,7 \n | \n \n \n 1,9 \n | \n \n \n 2,1 \n | \n \n \n 147,7 \n | \n \n \n 11,0 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n 11,1 \n | \n \n
| \n Nie przydzielono11 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 340,9 \n | \n \n \n 634,4 \n | \n \n \n 975,3 \n | \n \n \n 3.209,1 \n | \n \n \n 95,4 \n | \n \n \n 243,7 \n | \n \n \n 3.548,2 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 10.933,2 \n | \n \n \n 656,8 \n | \n \n \n 931,5 \n | \n \n \n 12.521,5 \n | \n \n \n 6.039,8 \n | \n \n \n 662,1 \n | \n \n \n 493,8 \n | \n \n \n 7.195,7 \n | \n \n
\u015arodki pieni\u0119\u017cne obejmuj\u0105 \u015brodki\nzgromadzone na\u00a0rachunkach bankowych (w tym kr\u00f3tkoterminowe depozyty p\u0142atne\nna \u017c\u0105danie) oraz \u015brodki pieni\u0119\u017cne w kasie. \u015arodki pieni\u0119\u017cne w bankach s\u0105\noprocentowane wed\u0142ug zmiennej stopy procentowej, opartej na okresowych\u00a0stopach\ndepozyt\u00f3w bankowych. Poza nieistotnymi kwotami, \u015brodki pieni\u0119\u017cne s\u0105 zdeponowane\nw\u00a0bankach.
Wszystkie \u015brodki\npieni\u0119\u017cne s\u0105 dost\u0119pne do\u00a0wykorzystania przez Grup\u0119. Grupa GTC wsp\u00f3\u0142pracuje\nprzede wszystkim z bankami o ratingu inwestycyjnym ponad BBB-. G\u0142\u00f3wnym bankiem,\nw kt\u00f3rym Grupa lokuje 15% \u015brodk\u00f3w pieni\u0119\u017cnych i ich ekwiwalent\u00f3w oraz depozyt\u00f3w\nzablokowanych jest instytucja finansowa o ratingu kredytowym BBB. Drugim\npodstawowym bankiem, w kt\u00f3rym Grupa przechowuje \u015brodki (13%) jest instytucja
\nz ratingiem kredytowym BBB+. Grupa monitoruje ratingi bank\u00f3w i\u00a0zarz\u0105dza\nryzykiem koncentracji poprzez lokowanie depozyt\u00f3w w wielu (ponad 10)\ninstytucjach finansowych.
Analiza\nsegmentowa aktyw\u00f3w i\u00a0zobowi\u0105za\u0144 za rok zako\u0144czony dnia 31 grudnia 2023 zosta\u0142a\nprzedstawiona w\u00a0tabeli poni\u017cej:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n Nieruchomo\u015bci[9] \n | \n \n \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0depozyty \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Aktywa razem \n | \n \n \n Kredyty, obligacje i\u00a0leasingi[10] \n | \n \n \n Rezerwa z\u00a0tytu\u0142u\n podatku odroczonego \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Zobowi\u0105zania razem \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 3.734,9 \n | \n \n \n 176,5 \n | \n \n \n 61,7 \n | \n \n \n 3.973,1 \n | \n \n \n 1.173,5 \n | \n \n \n 241,3 \n | \n \n \n 83,5 \n | \n \n \n 1.498,3 \n | \n \n
| \n Belgrad \n | \n \n \n 772,6 \n | \n \n \n 25,7 \n | \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n 809,6 \n | \n \n \n 112,2 \n | \n \n \n 10,9 \n | \n \n \n 21,7 \n | \n \n \n 144,8 \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n 3.234,9 \n | \n \n \n 90,4 \n | \n \n \n 154,4 \n | \n \n \n 3.479,7 \n | \n \n \n 1.159,6 \n | \n \n \n 86,1 \n | \n \n \n 70,0 \n | \n \n \n 1.315,7 \n | \n \n
| \n Bukareszt \n | \n \n \n 770,5 \n | \n \n \n 20,4 \n | \n \n \n 4,3 \n | \n \n \n 795,2 \n | \n \n \n 28,7 \n | \n \n \n 53,5 \n | \n \n \n 12,2 \n | \n \n \n 94,4 \n | \n \n
| \n Zagrzeb \n | \n \n \n 604,8 \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 58,7 \n | \n \n \n 677,8 \n | \n \n \n 247,4 \n | \n \n \n 74,4 \n | \n \n \n 20,4 \n | \n \n \n 342,2 \n | \n \n
| \n Sofia \n | \n \n \n 863,1 \n | \n \n \n 27,4 \n | \n \n \n 7,0 \n | \n \n \n 897,5 \n | \n \n \n 157,0 \n | \n \n \n 37,8 \n | \n \n \n 17,4 \n | \n \n \n 212,2 \n | \n \n
| \n Inne \n | \n \n \n 142,2 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,3 \n | \n \n \n 143,5 \n | \n \n \n 9,6 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,3 \n | \n \n \n 10,9 \n | \n \n
| \n Nie przydzielono[11] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 40,1 \n | \n \n \n 734,3 \n | \n \n \n 774,4 \n | \n \n \n 2.867,5 \n | \n \n \n 83,4 \n | \n \n \n 84,7 \n | \n \n \n 3.035,6 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 10.123,0 \n | \n \n \n 394,8 \n | \n \n \n 1.033,0 \n | \n \n \n 11.550,8 \n | \n \n \n 5.755,5 \n | \n \n \n 587,4 \n | \n \n \n 311,2 \n | \n \n \n 6.654,1 \n | \n \n
Analiza\nsegmentowa aktyw\u00f3w i\u00a0pasyw\u00f3w za rok zako\u0144czony dnia 31 grudnia 2022\nzosta\u0142a przedstawiona w\u00a0tabeli poni\u017cej:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n Nieruchomo\u015bci9 \n | \n \n \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0depozyty \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Aktywa razem \n | \n \n \n Kredyty, obligacje i\u00a0leasingi10 \n | \n \n \n Rezerwa z\u00a0tytu\u0142u\n podatku odroczonego \n | \n \n \n Inne \n | \n \n \n Zobowi\u0105zania razem \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 4.099,7 \n | \n \n \n 132,9 \n | \n \n \n 98,0 \n | \n \n \n 4.330,6 \n | \n \n \n 1.302,3 \n | \n \n \n 287,5 \n | \n \n \n 68,8 \n | \n \n \n 1.658,6 \n | \n \n
| \n Belgrad \n | \n \n \n 823,8 \n | \n \n \n 22,6 \n | \n \n \n 11,2 \n | \n \n \n 857,6 \n | \n \n \n 3,8 \n | \n \n \n 14,4 \n | \n \n \n 37,7 \n | \n \n \n 55,9 \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n 3.503,3 \n | \n \n \n 80,5 \n | \n \n \n 116,5 \n | \n \n \n 3.700,3 \n | \n \n \n 1.264,4 \n | \n \n \n 91,1 \n | \n \n \n 72,0 \n | \n \n \n 1.427,5 \n | \n \n
| \n Bukareszt \n | \n \n \n 840,9 \n | \n \n \n 30,3 \n | \n \n \n 7,6 \n | \n \n \n 878,8 \n | \n \n \n 44,0 \n | \n \n \n 56,1 \n | \n \n \n 13,2 \n | \n \n \n 113,3 \n | \n \n
| \n Zagrzeb \n | \n \n \n 586,8 \n | \n \n \n 26,3 \n | \n \n \n 56,1 \n | \n \n \n 669,2 \n | \n \n \n 204,9 \n | \n \n \n 76,7 \n | \n \n \n 26,0 \n | \n \n \n 307,6 \n | \n \n
| \n Sofia \n | \n \n \n 935,0 \n | \n \n \n 21,4 \n | \n \n \n 5,6 \n | \n \n \n 962,0 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 40,9 \n | \n \n \n 32,3 \n | \n \n \n 73,5 \n | \n \n
| \n Inne \n | \n \n \n 143,7 \n | \n \n \n 1,9 \n | \n \n \n 2,1 \n | \n \n \n 147,7 \n | \n \n \n 11,0 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n 11,1 \n | \n \n
| \n Nie przydzielono11 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 340,9 \n | \n \n \n 634,4 \n | \n \n \n 975,3 \n | \n \n \n 3.209,1 \n | \n \n \n 95,4 \n | \n \n \n 243,7 \n | \n \n \n 3.548,2 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 10.933,2 \n | \n \n \n 656,8 \n | \n \n \n 931,5 \n | \n \n \n 12.521,5 \n | \n \n \n 6.039,8 \n | \n \n \n 662,1 \n | \n \n \n 493,8 \n | \n \n \n 7.195,7 \n | \n \n
Bie\u017c\u0105cy podatek dochodowy sp\u00f3\u0142ek Grupy\nwyliczany jest zgodnie z\u00a0przepisami podatkowymi obowi\u0105zuj\u0105cymi\nw\u00a0krajach, w\u00a0kt\u00f3rych prowadz\u0105 one swoj\u0105 dzia\u0142alno\u015b\u0107 operacyjn\u0105.\nWyliczenie to oparte jest na\u00a0zysku lub stracie wykazywanym zgodnie z\nodpowiednimi przepisami podatkowymi.
Sp\u00f3\u0142ki nie rozpoznaj\u0105 warto\u015bci\nbilansowej sk\u0142adnika aktyw\u00f3w z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego w\u00a0zakresie,\nw jakim przesta\u0142o by\u0107 prawdopodobne, \u017ce osi\u0105gni\u0119ty zostanie doch\u00f3d do\nopodatkowania wystarczaj\u0105cy do wykorzystania cz\u0119\u015bci lub ca\u0142o\u015bci sk\u0142adnika\naktyw\u00f3w z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego. Na ka\u017cdy dzie\u0144 sprawozdawczy\nsp\u00f3\u0142ki Grupy dokonuj\u0105 ponownej oceny nieuj\u0119tych aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego oraz warto\u015bci bilansowej aktyw\u00f3w z tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego.
Aktywa z tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego i rezerwy z tytu\u0142u odroczonego podatku\ndochodowego podlegaj\u0105 kompensacie wtedy i tylko wtedy, gdy istnieje mo\u017cliwy do\nwyegzekwowania prawnie tytu\u0142 do kompensowania aktyw\u00f3w z bie\u017c\u0105cymi zobowi\u0105zaniami\npodatkowymi oraz aktywa z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego i rezerwy z\ntytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego dotycz\u0105 podatk\u00f3w dochodowych nak\u0142adanych\nprzez t\u0119 sam\u0105 w\u0142adz\u0119 podatkow\u0105. Aktywa z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego\noraz rezerwy na podatek odroczony rozpoznawane s\u0105 z zastosowaniem stawek\npodatkowych, kt\u00f3re wed\u0142ug przewidywa\u0144 b\u0119d\u0105 obowi\u0105zywa\u0107 w okresie, gdy sk\u0142adnik\naktyw\u00f3w zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwi\u0105zana.
Sp\u00f3\u0142ki Grupy\np\u0142ac\u0105 podatki w\u00a0ramach nast\u0119puj\u0105cych jurysdykcji podatkowych: Polska,\nSerbia, Rumunia, W\u0119gry, Zjednoczone Kr\u00f3lestwo, Bu\u0142garia, Cypr, Luksemburg\ni\u00a0Chorwacja. Grupa nie tworzy podatkowej grupy kapita\u0142owej w\u00a0\u015bwietle\nprzepis\u00f3w prawa lokalnego, dlatego te\u017c ka\u017cda ze sp\u00f3\u0142ek Grupy jest odr\u0119bnym\npodatnikiem.
Przepisy\ndotycz\u0105ce podatku od towar\u00f3w i us\u0142ug, podatku dochodowego od os\u00f3b prawnych i\nsk\u0142adek na ubezpieczenia spo\u0142eczne podlegaj\u0105 cz\u0119stym zmianom, wskutek czego\nniejednokrotnie brak jest odniesienia do utrwalonych regulacji b\u0105d\u017a precedens\u00f3w\nprawnych. Obowi\u0105zuj\u0105ce przepisy zawieraj\u0105 r\u00f3wnie\u017c niejasno\u015bci, kt\u00f3re powoduj\u0105\nr\u00f3\u017cnice w opiniach co do interpretacji prawnej przepis\u00f3w podatkowych zar\u00f3wno\nmi\u0119dzy organami pa\u0144stwowymi jak i pomi\u0119dzy organami pa\u0144stwowymi i\nprzedsi\u0119biorstwami. Rozliczenia podatkowe oraz inne (na\u00a0przyk\u0142ad celne czy\ndewizowe) mog\u0105 by\u0107 przedmiotem kontroli organ\u00f3w, kt\u00f3re uprawnione s\u0105 do\nnak\u0142adania wysokich kar, a ustalone w wyniku kontroli dodatkowe kwoty\nzobowi\u0105za\u0144 musz\u0105 zosta\u0107 wp\u0142acone wraz z\u00a0wysokimi odsetkami.
Z dniem 15 lipca\n2016 r. do Ordynacji Podatkowej zosta\u0142y wprowadzone zmiany w celu uwzgl\u0119dnienia\npostanowie\u0144 Og\u00f3lnej Klauzuli Zapobiegaj\u0105cej Nadu\u017cyciom (GAAR). GAAR ma\nzapobiega\u0107 powstawaniu i\u00a0wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych\ntworzonych w celu unikni\u0119cia zap\u0142aty podatku w Polsce. Wdro\u017cenie powy\u017cszych\nprzepis\u00f3w umo\u017cliwi polskim organom kontroli podatkowej kwestionowanie\nrealizowanych przez podatnik\u00f3w dzia\u0142a\u0144, takich jak restrukturyzacja\ni\u00a0reorganizacja Grupy.
| \n Kraj \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 19% \n | \n \n \n 19% \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n 9% \n | \n \n \n 9% \n | \n \n
| \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 10% \n | \n \n \n 10% \n | \n \n
| \n Serbia \n | \n \n \n 15% \n | \n \n \n 15% \n | \n \n
| \n Chorwacja \n | \n \n \n 18% \n | \n \n \n 18% \n | \n \n
| \n Rumunia \n | \n \n \n 16% \n | \n \n \n 16% \n | \n \n
| \n Cypr \n | \n \n \n 12,5% \n | \n \n \n 12,5% \n | \n \n
| \n Luksemburg \n | \n \n \n 24,94% \n | \n \n \n 24,94% \n | \n \n
| \n Zjednoczone Kr\u00f3lestwo \n | \n \n \n 25% \n | \n \n \n 25% \n | \n \n
G\u0142\u00f3wne elementy\nobci\u0105\u017cenia z\u00a0tytu\u0142u podatku dochodowego przedstawiaj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Bie\u017c\u0105cy podatek dochodowy i podatek od zysk\u00f3w\n kapita\u0142owych \n | \n \n \n 28,3 \n | \n \n \n 58,8 \n | \n \n
| \n Podatek odroczony \n | \n \n \n (19,6) \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 8,7 \n | \n \n \n 59,4 \n | \n \n
Uzgodnienie\nkosztu podatkowego do\u00a0warto\u015bci stanowi\u0105cej iloczyn zysku ksi\u0119gowego\ni\u00a0odpowiednich stawek podatku przedstawia si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n |
| \n Wynik ksi\u0119gowy przed opodatkowaniem \n | \n \n \n 62,4 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 174,6 \n | \n \n |
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Wydatki\n podatkowe przy obowi\u0105zuj\u0105cej stawce podatku w\u00a0danym kraju \n | \n \n \n (18,6) \n | \n \n \n \n | \n \n \n 27,5 \n | \n \n |
| \n Podatkowy\n efekt koszt\u00f3w niestanowi\u0105cych koszt\u00f3w uzyskania przychod\u00f3w \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 10,2 \n | \n \n |
| \n Podatek od nieruchomo\u015bci komercyjnych \n | \n \n \n 0,0 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n |
| \n Podatkowy efekt r\u00f3\u017cnic kursowych \n | \n \n \n 3,3 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 3,9 \n | \n \n |
| \n Podatek u \u017ar\u00f3d\u0142a (WHT) \n | \n \n \n 2,7 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n |
| \n Nierozpoznany\n sk\u0142adnik aktyw\u00f3w netto z\u00a0tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego\n na\u00a0stratach w\u00a0bie\u017c\u0105cym roku \n | \n \n \n 15,9 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n |
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n |
| \n Podatek wykazany\n w\u00a0rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat \n | \n \n \n 8,7 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 59,4 \n | \n \n
Aktywa netto\nz\u00a0tytu\u0142u podatku odroczonego przedstawiaj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n 1\n stycznia 2022 roku \n | \n \n \n Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat \n | \n \n \n Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n kapita\u0142\u00f3w w\u0142asnych \n | \n \n \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych \n | \n \n \n 31\n grudnia 2022 roku \n | \n \n \n Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat \n | \n \n \n Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n kapita\u0142\u00f3w w\u0142asnych \n | \n \n \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych \n | \n \n \n 31\n grudnia 2023 roku \n | \n \n
| \n Instrumenty finansowe[12] \n | \n \n \n 80,4 \n | \n \n \n 14,7 \n | \n \n \n (4,6) \n | \n \n \n 1,6 \n | \n \n \n 92,1 \n | \n \n \n (27,5) \n | \n \n \n (6,4) \n | \n \n \n (5,2) \n | \n \n \n 53,0 \n | \n \n
| \n Strata podatkowa do\u00a0rozliczenia \n | \n \n \n 18,6 \n | \n \n \n (2,8) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n \n 16,2 \n | \n \n \n 6,8 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (1,3) \n | \n \n \n 21,7 \n | \n \n
| \n R\u00f3\u017cnice dotycz\u0105ce aktyw\u00f3w trwa\u0142ych[13] \n | \n \n \n 7,4 \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n \n 0,2 \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n 11,2 \n | \n \n \n (9,1) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n 1,6 \n | \n \n
| \n Rezerwy \n | \n \n \n 7,3 \n | \n \n \n (2,2) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n 5,2 \n | \n \n \n (0,9) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n 3,9 \n | \n \n
| \n Nettowanie[14] \n | \n \n \n (96,3) \n | \n \n \n (15,5) \n | \n \n \n 3,8 \n | \n \n \n (1,9) \n | \n \n \n (109,9) \n | \n \n \n 31,2 \n | \n \n \n (0,9) \n | \n \n \n 7,2 \n | \n \n \n (72,4) \n | \n \n
| \n Aktywa z\u00a0tytu\u0142u podatku\n odroczonego netto \n | \n \n \n 17,4 \n | \n \n \n (2,3) \n | \n \n \n (0,6) \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 14,8 \n | \n \n \n 0,5\n \n | \n \n \n (7,3) \n | \n \n \n (0,2) \n | \n \n \n 7,8 \n | \n \n
Rezerwa netto\nz\u00a0tytu\u0142u podatku odroczonego przedstawia si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
\u00a0
1\n stycznia 2022 roku
Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n rachunku zysk\u00f3w i strat
Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n kapita\u0142\u00f3w w\u0142asnych
Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych
Sprzeda\u017c\n jednostek zale\u017cnych
31\n grudnia 2022 roku
Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n rachunku zysk\u00f3w i strat
Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n kapita\u0142\u00f3w w\u0142asnych
Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych
31\n grudnia 2023 roku
Instrumenty finansowe
(98,4)
(7,5)
(14,9)
(2,0)
-
(122,8)
(8,6)
6,8
8,9
(115,7)
R\u00f3\u017cnice dotycz\u0105ce aktyw\u00f3w trwa\u0142ych
(642,5)
(8,5)
-
(12,6)
14,4
(649,2)
60,2
-
45,1
(543,9)
Nettowanie
96,3
17,7
(3,9)
1,9
(2,1)
109,9
(32,5)
1,4
(6,6)
72,2
Rezerwa z\u00a0tytu\u0142u\n podatku odroczonego netto
(644,6)
1,7
(18,8)
(12,7)
12,3
(662,1)
19,1
8,2
47,4
(587,4)
Rozliczenia\npodatkowe mog\u0105 zosta\u0107 poddane kontroli. W\u00a0ich efekcie kwoty wykazane\nw\u00a0skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym mog\u0105 ulec zmianie\nw\u00a0p\u00f3\u017aniejszym terminie po ostatecznym ustaleniu ich wysoko\u015bci przez organy\nskarbowe.
Je\u017celi w\u00a0ocenie Grupy jest\nprawdopodobne, \u017ce podej\u015bcie Grupy do\u00a0kwestii podatkowej zostanie\nzaakceptowane przez organ podatkowy, Grupa okre\u015bla doch\u00f3d do\u00a0opodatkowania\n(strat\u0119 podatkow\u0105), podstaw\u0119 opodatkowania, niewykorzystane straty podatkowe,\nniewykorzystane ulgi podatkowe i\u00a0stawki podatkowe z\u00a0uwzgl\u0119dnieniem\npodej\u015bcia do\u00a0opodatkowania planowanego lub zastosowanego w\u00a0swoim\nzeznaniu podatkowym.
Je\u017celi Grupa\nstwierdzi, \u017ce nie jest prawdopodobne, i\u017c organ podatkowy zaakceptuje podej\u015bcie\nGrupy do kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych, w\u00f3wczas Grupa\nodzwierciedla wp\u0142yw niepewno\u015bci przy ustalaniu dochodu do opodatkowania (straty\npodatkowej), niewykorzystanych strat podatkowych, niewykorzystanych ulg\npodatkowych lub stawek podatkowych. Grupa odzwierciedla ten efekt za pomoc\u0105\nnast\u0119puj\u0105cej metody:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nokre\u015bla najbardziej prawdopodobny scenariusz - jest to\npojedyncza kwota spo\u015br\u00f3d mo\u017cliwych wynik\u00f3w lub
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nujmuje warto\u015b\u0107 oczekiwan\u0105 - jest to suma kwot wa\u017conych\nprawdopodobie\u0144stwem spo\u015br\u00f3d mo\u017cliwych wynik\u00f3w
Jednostki Grupy\nposiadaj\u0105 straty podatkowe do\u00a0rozliczenia, kt\u00f3re na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku wynosz\u0105 507 PLN (128,5 miliona\nEUR), na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku wynosi\u0142y 755 PLN (161 miliona EUR). Terminy przedawnienia\nstrat podatkowych podlegaj\u0105cych rozliczeniu na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023\nkszta\u0142tuj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n Data wyga\u015bni\u0119cia \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n
| \n W przeci\u0105gu jednego\n roku \n | \n \n \n 98,3 \n | \n \n
| \n 2-5 lat \n | \n \n \n 359,1 \n | \n \n
| \n Powy\u017cej 5 lat \n | \n \n \n 101,3 \n | \n \n
Na dzie\u0144 31\ngrudnia 2023 roku Grupa nie uj\u0119\u0142a aktyw\u00f3w z tytu\u0142u odroczonego podatku\ndochodowego na straty podatkowe do rozliczenia w wysoko\u015bci 311 PLN (72 milion\u00f3w\nEUR), na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku kwota wynosi\u0142a 605 PLN (129 milion\u00f3w EUR),\nponiewa\u017c Grupa uwa\u017ca, \u017ce straty te nie zostan\u0105 wykorzystane w okresie\nrozliczeniowym.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfDeferredTaxesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl33afacde85cf45a8b89aedb0b8799126": { "value": "Pozosta\u0142e\naktywa to przede wszystkim d\u0142ugoterminowe aktywa finansowe. Kredyty, obligacje\ni leasingi obejmuj\u0105 g\u0142\u00f3wnie obligacje. ", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfOtherNoncurrentAssetsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrldda981fbb07341d1a86ee0a2d6737c35": { "value": "Pozosta\u0142e\naktywa to przede wszystkim d\u0142ugoterminowe aktywa finansowe. Kredyty, obligacje\ni leasingi obejmuj\u0105 g\u0142\u00f3wnie obligacje.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfOtherAssetsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl250af215daee4d469ccc99b5f0231780": { "value": "Pozosta\u0142e\nzobowi\u0105zania obejmuj\u0105 przede wszystkim zobowi\u0105zania z tytu\u0142u instrument\u00f3w\npochodnych.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfOtherLiabilitiesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl501dc16076364c689f361af25fc4453a": { "value": "Pozosta\u0142e\nzobowi\u0105zania obejmuj\u0105 przede wszystkim zobowi\u0105zania z tytu\u0142u instrument\u00f3w\npochodnych.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfOtherNoncurrentLiabilitiesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl06a1522ed5654377a474ad2a6355613d": { "value": "Bie\u017c\u0105cy podatek dochodowy sp\u00f3\u0142ek Grupy\nwyliczany jest zgodnie z\u00a0przepisami podatkowymi obowi\u0105zuj\u0105cymi\nw\u00a0krajach, w\u00a0kt\u00f3rych prowadz\u0105 one swoj\u0105 dzia\u0142alno\u015b\u0107 operacyjn\u0105.\nWyliczenie to oparte jest na\u00a0zysku lub stracie wykazywanym zgodnie z\nodpowiednimi przepisami podatkowymi.
Sp\u00f3\u0142ki nie rozpoznaj\u0105 warto\u015bci\nbilansowej sk\u0142adnika aktyw\u00f3w z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego w\u00a0zakresie,\nw jakim przesta\u0142o by\u0107 prawdopodobne, \u017ce osi\u0105gni\u0119ty zostanie doch\u00f3d do\nopodatkowania wystarczaj\u0105cy do wykorzystania cz\u0119\u015bci lub ca\u0142o\u015bci sk\u0142adnika\naktyw\u00f3w z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego. Na ka\u017cdy dzie\u0144 sprawozdawczy\nsp\u00f3\u0142ki Grupy dokonuj\u0105 ponownej oceny nieuj\u0119tych aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego oraz warto\u015bci bilansowej aktyw\u00f3w z tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego.
Aktywa z tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego i rezerwy z tytu\u0142u odroczonego podatku\ndochodowego podlegaj\u0105 kompensacie wtedy i tylko wtedy, gdy istnieje mo\u017cliwy do\nwyegzekwowania prawnie tytu\u0142 do kompensowania aktyw\u00f3w z bie\u017c\u0105cymi zobowi\u0105zaniami\npodatkowymi oraz aktywa z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego i rezerwy z\ntytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego dotycz\u0105 podatk\u00f3w dochodowych nak\u0142adanych\nprzez t\u0119 sam\u0105 w\u0142adz\u0119 podatkow\u0105. Aktywa z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego\noraz rezerwy na podatek odroczony rozpoznawane s\u0105 z zastosowaniem stawek\npodatkowych, kt\u00f3re wed\u0142ug przewidywa\u0144 b\u0119d\u0105 obowi\u0105zywa\u0107 w okresie, gdy sk\u0142adnik\naktyw\u00f3w zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwi\u0105zana.
Sp\u00f3\u0142ki Grupy\np\u0142ac\u0105 podatki w\u00a0ramach nast\u0119puj\u0105cych jurysdykcji podatkowych: Polska,\nSerbia, Rumunia, W\u0119gry, Zjednoczone Kr\u00f3lestwo, Bu\u0142garia, Cypr, Luksemburg\ni\u00a0Chorwacja. Grupa nie tworzy podatkowej grupy kapita\u0142owej w\u00a0\u015bwietle\nprzepis\u00f3w prawa lokalnego, dlatego te\u017c ka\u017cda ze sp\u00f3\u0142ek Grupy jest odr\u0119bnym\npodatnikiem.
Przepisy\ndotycz\u0105ce podatku od towar\u00f3w i us\u0142ug, podatku dochodowego od os\u00f3b prawnych i\nsk\u0142adek na ubezpieczenia spo\u0142eczne podlegaj\u0105 cz\u0119stym zmianom, wskutek czego\nniejednokrotnie brak jest odniesienia do utrwalonych regulacji b\u0105d\u017a precedens\u00f3w\nprawnych. Obowi\u0105zuj\u0105ce przepisy zawieraj\u0105 r\u00f3wnie\u017c niejasno\u015bci, kt\u00f3re powoduj\u0105\nr\u00f3\u017cnice w opiniach co do interpretacji prawnej przepis\u00f3w podatkowych zar\u00f3wno\nmi\u0119dzy organami pa\u0144stwowymi jak i pomi\u0119dzy organami pa\u0144stwowymi i\nprzedsi\u0119biorstwami. Rozliczenia podatkowe oraz inne (na\u00a0przyk\u0142ad celne czy\ndewizowe) mog\u0105 by\u0107 przedmiotem kontroli organ\u00f3w, kt\u00f3re uprawnione s\u0105 do\nnak\u0142adania wysokich kar, a ustalone w wyniku kontroli dodatkowe kwoty\nzobowi\u0105za\u0144 musz\u0105 zosta\u0107 wp\u0142acone wraz z\u00a0wysokimi odsetkami.
Z dniem 15 lipca\n2016 r. do Ordynacji Podatkowej zosta\u0142y wprowadzone zmiany w celu uwzgl\u0119dnienia\npostanowie\u0144 Og\u00f3lnej Klauzuli Zapobiegaj\u0105cej Nadu\u017cyciom (GAAR). GAAR ma\nzapobiega\u0107 powstawaniu i\u00a0wykorzystywaniu sztucznych struktur prawnych\ntworzonych w celu unikni\u0119cia zap\u0142aty podatku w Polsce. Wdro\u017cenie powy\u017cszych\nprzepis\u00f3w umo\u017cliwi polskim organom kontroli podatkowej kwestionowanie\nrealizowanych przez podatnik\u00f3w dzia\u0142a\u0144, takich jak restrukturyzacja\ni\u00a0reorganizacja Grupy.
| \n Kraj \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 19% \n | \n \n \n 19% \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n 9% \n | \n \n \n 9% \n | \n \n
| \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 10% \n | \n \n \n 10% \n | \n \n
| \n Serbia \n | \n \n \n 15% \n | \n \n \n 15% \n | \n \n
| \n Chorwacja \n | \n \n \n 18% \n | \n \n \n 18% \n | \n \n
| \n Rumunia \n | \n \n \n 16% \n | \n \n \n 16% \n | \n \n
| \n Cypr \n | \n \n \n 12,5% \n | \n \n \n 12,5% \n | \n \n
| \n Luksemburg \n | \n \n \n 24,94% \n | \n \n \n 24,94% \n | \n \n
| \n Zjednoczone Kr\u00f3lestwo \n | \n \n \n 25% \n | \n \n \n 25% \n | \n \n
G\u0142\u00f3wne elementy\nobci\u0105\u017cenia z\u00a0tytu\u0142u podatku dochodowego przedstawiaj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Bie\u017c\u0105cy podatek dochodowy i podatek od zysk\u00f3w\n kapita\u0142owych \n | \n \n \n 28,3 \n | \n \n \n 58,8 \n | \n \n
| \n Podatek odroczony \n | \n \n \n (19,6) \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 8,7 \n | \n \n \n 59,4 \n | \n \n
Uzgodnienie\nkosztu podatkowego do\u00a0warto\u015bci stanowi\u0105cej iloczyn zysku ksi\u0119gowego\ni\u00a0odpowiednich stawek podatku przedstawia si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n |
| \n Wynik ksi\u0119gowy przed opodatkowaniem \n | \n \n \n 62,4 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 174,6 \n | \n \n |
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Wydatki\n podatkowe przy obowi\u0105zuj\u0105cej stawce podatku w\u00a0danym kraju \n | \n \n \n (18,6) \n | \n \n \n \n | \n \n \n 27,5 \n | \n \n |
| \n Podatkowy\n efekt koszt\u00f3w niestanowi\u0105cych koszt\u00f3w uzyskania przychod\u00f3w \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 10,2 \n | \n \n |
| \n Podatek od nieruchomo\u015bci komercyjnych \n | \n \n \n 0,0 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n |
| \n Podatkowy efekt r\u00f3\u017cnic kursowych \n | \n \n \n 3,3 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 3,9 \n | \n \n |
| \n Podatek u \u017ar\u00f3d\u0142a (WHT) \n | \n \n \n 2,7 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n |
| \n Nierozpoznany\n sk\u0142adnik aktyw\u00f3w netto z\u00a0tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego\n na\u00a0stratach w\u00a0bie\u017c\u0105cym roku \n | \n \n \n 15,9 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n |
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n |
| \n Podatek wykazany\n w\u00a0rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat \n | \n \n \n 8,7 \n | \n \n \n \n | \n \n \n 59,4 \n | \n \n
Aktywa netto\nz\u00a0tytu\u0142u podatku odroczonego przedstawiaj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n 1\n stycznia 2022 roku \n | \n \n \n Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat \n | \n \n \n Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n kapita\u0142\u00f3w w\u0142asnych \n | \n \n \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych \n | \n \n \n 31\n grudnia 2022 roku \n | \n \n \n Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat \n | \n \n \n Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n kapita\u0142\u00f3w w\u0142asnych \n | \n \n \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych \n | \n \n \n 31\n grudnia 2023 roku \n | \n \n
| \n Instrumenty finansowe[12] \n | \n \n \n 80,4 \n | \n \n \n 14,7 \n | \n \n \n (4,6) \n | \n \n \n 1,6 \n | \n \n \n 92,1 \n | \n \n \n (27,5) \n | \n \n \n (6,4) \n | \n \n \n (5,2) \n | \n \n \n 53,0 \n | \n \n
| \n Strata podatkowa do\u00a0rozliczenia \n | \n \n \n 18,6 \n | \n \n \n (2,8) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n \n 16,2 \n | \n \n \n 6,8 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (1,3) \n | \n \n \n 21,7 \n | \n \n
| \n R\u00f3\u017cnice dotycz\u0105ce aktyw\u00f3w trwa\u0142ych[13] \n | \n \n \n 7,4 \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n \n 0,2 \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n 11,2 \n | \n \n \n (9,1) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n 1,6 \n | \n \n
| \n Rezerwy \n | \n \n \n 7,3 \n | \n \n \n (2,2) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n 5,2 \n | \n \n \n (0,9) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n 3,9 \n | \n \n
| \n Nettowanie[14] \n | \n \n \n (96,3) \n | \n \n \n (15,5) \n | \n \n \n 3,8 \n | \n \n \n (1,9) \n | \n \n \n (109,9) \n | \n \n \n 31,2 \n | \n \n \n (0,9) \n | \n \n \n 7,2 \n | \n \n \n (72,4) \n | \n \n
| \n Aktywa z\u00a0tytu\u0142u podatku\n odroczonego netto \n | \n \n \n 17,4 \n | \n \n \n (2,3) \n | \n \n \n (0,6) \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 14,8 \n | \n \n \n 0,5\n \n | \n \n \n (7,3) \n | \n \n \n (0,2) \n | \n \n \n 7,8 \n | \n \n
Rezerwa netto\nz\u00a0tytu\u0142u podatku odroczonego przedstawia si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
\u00a0
1\n stycznia 2022 roku
Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n rachunku zysk\u00f3w i strat
Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n kapita\u0142\u00f3w w\u0142asnych
Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych
Sprzeda\u017c\n jednostek zale\u017cnych
31\n grudnia 2022 roku
Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n rachunku zysk\u00f3w i strat
Uznanie/(obci\u0105\u017cenie)\n kapita\u0142\u00f3w w\u0142asnych
Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych
31\n grudnia 2023 roku
Instrumenty finansowe
(98,4)
(7,5)
(14,9)
(2,0)
-
(122,8)
(8,6)
6,8
8,9
(115,7)
R\u00f3\u017cnice dotycz\u0105ce aktyw\u00f3w trwa\u0142ych
(642,5)
(8,5)
-
(12,6)
14,4
(649,2)
60,2
-
45,1
(543,9)
Nettowanie
96,3
17,7
(3,9)
1,9
(2,1)
109,9
(32,5)
1,4
(6,6)
72,2
Rezerwa z\u00a0tytu\u0142u\n podatku odroczonego netto
(644,6)
1,7
(18,8)
(12,7)
12,3
(662,1)
19,1
8,2
47,4
(587,4)
Rozliczenia\npodatkowe mog\u0105 zosta\u0107 poddane kontroli. W\u00a0ich efekcie kwoty wykazane\nw\u00a0skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym mog\u0105 ulec zmianie\nw\u00a0p\u00f3\u017aniejszym terminie po ostatecznym ustaleniu ich wysoko\u015bci przez organy\nskarbowe.
Je\u017celi w\u00a0ocenie Grupy jest\nprawdopodobne, \u017ce podej\u015bcie Grupy do\u00a0kwestii podatkowej zostanie\nzaakceptowane przez organ podatkowy, Grupa okre\u015bla doch\u00f3d do\u00a0opodatkowania\n(strat\u0119 podatkow\u0105), podstaw\u0119 opodatkowania, niewykorzystane straty podatkowe,\nniewykorzystane ulgi podatkowe i\u00a0stawki podatkowe z\u00a0uwzgl\u0119dnieniem\npodej\u015bcia do\u00a0opodatkowania planowanego lub zastosowanego w\u00a0swoim\nzeznaniu podatkowym.
Je\u017celi Grupa\nstwierdzi, \u017ce nie jest prawdopodobne, i\u017c organ podatkowy zaakceptuje podej\u015bcie\nGrupy do kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych, w\u00f3wczas Grupa\nodzwierciedla wp\u0142yw niepewno\u015bci przy ustalaniu dochodu do opodatkowania (straty\npodatkowej), niewykorzystanych strat podatkowych, niewykorzystanych ulg\npodatkowych lub stawek podatkowych. Grupa odzwierciedla ten efekt za pomoc\u0105\nnast\u0119puj\u0105cej metody:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nokre\u015bla najbardziej prawdopodobny scenariusz - jest to\npojedyncza kwota spo\u015br\u00f3d mo\u017cliwych wynik\u00f3w lub
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nujmuje warto\u015b\u0107 oczekiwan\u0105 - jest to suma kwot wa\u017conych\nprawdopodobie\u0144stwem spo\u015br\u00f3d mo\u017cliwych wynik\u00f3w
Jednostki Grupy\nposiadaj\u0105 straty podatkowe do\u00a0rozliczenia, kt\u00f3re na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku wynosz\u0105 507 PLN (128,5 miliona\nEUR), na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku wynosi\u0142y 755 PLN (161 miliona EUR). Terminy przedawnienia\nstrat podatkowych podlegaj\u0105cych rozliczeniu na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023\nkszta\u0142tuj\u0105 si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n Data wyga\u015bni\u0119cia \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n
| \n W przeci\u0105gu jednego\n roku \n | \n \n \n 98,3 \n | \n \n
| \n 2-5 lat \n | \n \n \n 359,1 \n | \n \n
| \n Powy\u017cej 5 lat \n | \n \n \n 101,3 \n | \n \n
Na dzie\u0144 31\ngrudnia 2023 roku Grupa nie uj\u0119\u0142a aktyw\u00f3w z tytu\u0142u odroczonego podatku\ndochodowego na straty podatkowe do rozliczenia w wysoko\u015bci 311 PLN (72 milion\u00f3w\nEUR), na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku kwota wynosi\u0142a 605 PLN (129 milion\u00f3w EUR),\nponiewa\u017c Grupa uwa\u017ca, \u017ce straty te nie zostan\u0105 wykorzystane w okresie\nrozliczeniowym.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfIncomeTaxExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlb73885f5954a42009037a427b6a7386c": { "value": "Bie\u017c\u0105cy podatek dochodowy sp\u00f3\u0142ek Grupy\nwyliczany jest zgodnie z\u00a0przepisami podatkowymi obowi\u0105zuj\u0105cymi\nw\u00a0krajach, w\u00a0kt\u00f3rych prowadz\u0105 one swoj\u0105 dzia\u0142alno\u015b\u0107 operacyjn\u0105.\nWyliczenie to oparte jest na\u00a0zysku lub stracie wykazywanym zgodnie z\nodpowiednimi przepisami podatkowymi.
Sp\u00f3\u0142ki nie rozpoznaj\u0105 warto\u015bci\nbilansowej sk\u0142adnika aktyw\u00f3w z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego w\u00a0zakresie,\nw jakim przesta\u0142o by\u0107 prawdopodobne, \u017ce osi\u0105gni\u0119ty zostanie doch\u00f3d do\nopodatkowania wystarczaj\u0105cy do wykorzystania cz\u0119\u015bci lub ca\u0142o\u015bci sk\u0142adnika\naktyw\u00f3w z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego. Na ka\u017cdy dzie\u0144 sprawozdawczy\nsp\u00f3\u0142ki Grupy dokonuj\u0105 ponownej oceny nieuj\u0119tych aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego oraz warto\u015bci bilansowej aktyw\u00f3w z tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego.
Aktywa z tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego i rezerwy z tytu\u0142u odroczonego podatku\ndochodowego podlegaj\u0105 kompensacie wtedy i tylko wtedy, gdy istnieje mo\u017cliwy do\nwyegzekwowania prawnie tytu\u0142 do kompensowania aktyw\u00f3w z bie\u017c\u0105cymi zobowi\u0105zaniami\npodatkowymi oraz aktywa z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego i rezerwy z\ntytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego dotycz\u0105 podatk\u00f3w dochodowych nak\u0142adanych\nprzez t\u0119 sam\u0105 w\u0142adz\u0119 podatkow\u0105. Aktywa z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego\noraz rezerwy na podatek odroczony rozpoznawane s\u0105 z zastosowaniem stawek\npodatkowych, kt\u00f3re wed\u0142ug przewidywa\u0144 b\u0119d\u0105 obowi\u0105zywa\u0107 w okresie, gdy sk\u0142adnik\naktyw\u00f3w zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwi\u0105zana.
Sp\u00f3\u0142ki Grupy\np\u0142ac\u0105 podatki w\u00a0ramach nast\u0119puj\u0105cych jurysdykcji podatkowych: Polska,\nSerbia, Rumunia, W\u0119gry, Zjednoczone Kr\u00f3lestwo, Bu\u0142garia, Cypr, Luksemburg\ni\u00a0Chorwacja. Grupa nie tworzy podatkowej grupy kapita\u0142owej w\u00a0\u015bwietle\nprzepis\u00f3w prawa lokalnego, dlatego te\u017c ka\u017cda ze sp\u00f3\u0142ek Grupy jest odr\u0119bnym\npodatnikiem.
Przepisy\ndotycz\u0105ce podatku od towar\u00f3w i us\u0142ug, podatku dochodowego od os\u00f3b prawnych i\nsk\u0142adek na ubezpieczenia spo\u0142eczne podlegaj\u0105 cz\u0119stym zmianom, wskutek czego\nniejednokrotnie brak jest odniesienia do utrwalonych regulacji b\u0105d\u017a precedens\u00f3w\nprawnych. Obowi\u0105zuj\u0105ce przepisy zawieraj\u0105 r\u00f3wnie\u017c niejasno\u015bci, kt\u00f3re powoduj\u0105\nr\u00f3\u017cnice w opiniach co do interpretacji prawnej przepis\u00f3w podatkowych zar\u00f3wno\nmi\u0119dzy organami pa\u0144stwowymi jak i pomi\u0119dzy organami pa\u0144stwowymi i\nprzedsi\u0119biorstwami. Rozliczenia podatkowe oraz inne (na\u00a0przyk\u0142ad celne czy\ndewizowe) mog\u0105 by\u0107 przedmiotem kontroli organ\u00f3w, kt\u00f3re uprawnione s\u0105 do\nnak\u0142adania wysokich kar, a ustalone w wyniku kontroli dodatkowe kwoty\nzobowi\u0105za\u0144 musz\u0105 zosta\u0107 wp\u0142acone wraz z\u00a0wysokimi odsetkami.
Rozliczenia\npodatkowe mog\u0105 zosta\u0107 poddane kontroli. W\u00a0ich efekcie kwoty wykazane\nw\u00a0skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym mog\u0105 ulec zmianie\nw\u00a0p\u00f3\u017aniejszym terminie po ostatecznym ustaleniu ich wysoko\u015bci przez organy\nskarbowe.
Je\u017celi w\u00a0ocenie Grupy jest\nprawdopodobne, \u017ce podej\u015bcie Grupy do\u00a0kwestii podatkowej zostanie\nzaakceptowane przez organ podatkowy, Grupa okre\u015bla doch\u00f3d do\u00a0opodatkowania\n(strat\u0119 podatkow\u0105), podstaw\u0119 opodatkowania, niewykorzystane straty podatkowe,\nniewykorzystane ulgi podatkowe i\u00a0stawki podatkowe z\u00a0uwzgl\u0119dnieniem\npodej\u015bcia do\u00a0opodatkowania planowanego lub zastosowanego w\u00a0swoim\nzeznaniu podatkowym.
Je\u017celi Grupa\nstwierdzi, \u017ce nie jest prawdopodobne, i\u017c organ podatkowy zaakceptuje podej\u015bcie\nGrupy do kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych, w\u00f3wczas Grupa\nodzwierciedla wp\u0142yw niepewno\u015bci przy ustalaniu dochodu do opodatkowania (straty\npodatkowej), niewykorzystanych strat podatkowych, niewykorzystanych ulg\npodatkowych lub stawek podatkowych. Grupa odzwierciedla ten efekt za pomoc\u0105\nnast\u0119puj\u0105cej metody:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nokre\u015bla najbardziej prawdopodobny scenariusz - jest to\npojedyncza kwota spo\u015br\u00f3d mo\u017cliwych wynik\u00f3w lub
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nujmuje warto\u015b\u0107 oczekiwan\u0105 - jest to suma kwot wa\u017conych\nprawdopodobie\u0144stwem spo\u015br\u00f3d mo\u017cliwych wynik\u00f3w
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForIncomeTaxExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl32acf853da9d47fa882e48031c6ee963": { "value": "Sp\u00f3\u0142ki nie rozpoznaj\u0105 warto\u015bci\nbilansowej sk\u0142adnika aktyw\u00f3w z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego w\u00a0zakresie,\nw jakim przesta\u0142o by\u0107 prawdopodobne, \u017ce osi\u0105gni\u0119ty zostanie doch\u00f3d do\nopodatkowania wystarczaj\u0105cy do wykorzystania cz\u0119\u015bci lub ca\u0142o\u015bci sk\u0142adnika\naktyw\u00f3w z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego. Na ka\u017cdy dzie\u0144 sprawozdawczy\nsp\u00f3\u0142ki Grupy dokonuj\u0105 ponownej oceny nieuj\u0119tych aktyw\u00f3w z\u00a0tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego oraz warto\u015bci bilansowej aktyw\u00f3w z tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego.
Aktywa z tytu\u0142u\nodroczonego podatku dochodowego i rezerwy z tytu\u0142u odroczonego podatku\ndochodowego podlegaj\u0105 kompensacie wtedy i tylko wtedy, gdy istnieje mo\u017cliwy do\nwyegzekwowania prawnie tytu\u0142 do kompensowania aktyw\u00f3w z bie\u017c\u0105cymi zobowi\u0105zaniami\npodatkowymi oraz aktywa z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego i rezerwy z\ntytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego dotycz\u0105 podatk\u00f3w dochodowych nak\u0142adanych\nprzez t\u0119 sam\u0105 w\u0142adz\u0119 podatkow\u0105. Aktywa z tytu\u0142u odroczonego podatku dochodowego\noraz rezerwy na podatek odroczony rozpoznawane s\u0105 z zastosowaniem stawek\npodatkowych, kt\u00f3re wed\u0142ug przewidywa\u0144 b\u0119d\u0105 obowi\u0105zywa\u0107 w okresie, gdy sk\u0142adnik\naktyw\u00f3w zostanie zrealizowany lub rezerwa rozwi\u0105zana.
Rozliczenia\npodatkowe mog\u0105 zosta\u0107 poddane kontroli. W\u00a0ich efekcie kwoty wykazane\nw\u00a0skonsolidowanym sprawozdaniu finansowym mog\u0105 ulec zmianie\nw\u00a0p\u00f3\u017aniejszym terminie po ostatecznym ustaleniu ich wysoko\u015bci przez organy\nskarbowe.
Je\u017celi w\u00a0ocenie Grupy jest\nprawdopodobne, \u017ce podej\u015bcie Grupy do\u00a0kwestii podatkowej zostanie\nzaakceptowane przez organ podatkowy, Grupa okre\u015bla doch\u00f3d do\u00a0opodatkowania\n(strat\u0119 podatkow\u0105), podstaw\u0119 opodatkowania, niewykorzystane straty podatkowe,\nniewykorzystane ulgi podatkowe i\u00a0stawki podatkowe z\u00a0uwzgl\u0119dnieniem\npodej\u015bcia do\u00a0opodatkowania planowanego lub zastosowanego w\u00a0swoim\nzeznaniu podatkowym.
Je\u017celi Grupa\nstwierdzi, \u017ce nie jest prawdopodobne, i\u017c organ podatkowy zaakceptuje podej\u015bcie\nGrupy do kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych, w\u00f3wczas Grupa\nodzwierciedla wp\u0142yw niepewno\u015bci przy ustalaniu dochodu do opodatkowania (straty\npodatkowej), niewykorzystanych strat podatkowych, niewykorzystanych ulg\npodatkowych lub stawek podatkowych. Grupa odzwierciedla ten efekt za pomoc\u0105\nnast\u0119puj\u0105cej metody:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nokre\u015bla najbardziej prawdopodobny scenariusz - jest to\npojedyncza kwota spo\u015br\u00f3d mo\u017cliwych wynik\u00f3w lub
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nujmuje warto\u015b\u0107 oczekiwan\u0105 - jest to suma kwot wa\u017conych\nprawdopodobie\u0144stwem spo\u015br\u00f3d mo\u017cliwych wynik\u00f3w
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForDeferredIncomeTaxExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrla1d3a62fe0574672adaf0cf59bf2a304": { "value": "Je\u017celi w\u00a0ocenie Grupy jest\nprawdopodobne, \u017ce podej\u015bcie Grupy do\u00a0kwestii podatkowej zostanie\nzaakceptowane przez organ podatkowy, Grupa okre\u015bla doch\u00f3d do\u00a0opodatkowania\n(strat\u0119 podatkow\u0105), podstaw\u0119 opodatkowania, niewykorzystane straty podatkowe,\nniewykorzystane ulgi podatkowe i\u00a0stawki podatkowe z\u00a0uwzgl\u0119dnieniem\npodej\u015bcia do\u00a0opodatkowania planowanego lub zastosowanego w\u00a0swoim\nzeznaniu podatkowym.
Je\u017celi Grupa\nstwierdzi, \u017ce nie jest prawdopodobne, i\u017c organ podatkowy zaakceptuje podej\u015bcie\nGrupy do kwestii podatkowej lub grupy kwestii podatkowych, w\u00f3wczas Grupa\nodzwierciedla wp\u0142yw niepewno\u015bci przy ustalaniu dochodu do opodatkowania (straty\npodatkowej), niewykorzystanych strat podatkowych, niewykorzystanych ulg\npodatkowych lub stawek podatkowych. Grupa odzwierciedla ten efekt za pomoc\u0105\nnast\u0119puj\u0105cej metody:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nokre\u015bla najbardziej prawdopodobny scenariusz - jest to\npojedyncza kwota spo\u015br\u00f3d mo\u017cliwych wynik\u00f3w lub
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nujmuje warto\u015b\u0107 oczekiwan\u0105 - jest to suma kwot wa\u017conych\nprawdopodobie\u0144stwem spo\u015br\u00f3d mo\u017cliwych wynik\u00f3w
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:ExplanationOfAssumptionAboutFutureWithSignificantRiskOfResultingInMaterialAdjustments", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlb320e97792b44ae18ae4793210879b70": { "value": "Na rzeczowe\naktywa trwa\u0142e sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 \u015brodki transportu oraz maszyny i\u00a0urz\u0105dzenia.\nRzeczowe aktywa trwa\u0142e s\u0105 wykazywane wed\u0142ug kosztu pomniejszonego o zakumulowan\u0105\namortyzacj\u0119 oraz odpisy z\u00a0tytu\u0142u utraty warto\u015bci. Amortyzacja jest\nnaliczana metod\u0105 liniow\u0105 przez szacowany okres u\u017cytkowania danego sk\u0142adnika\naktyw\u00f3w. Ponowna weryfikacja okresu u\u017cytkowania oraz przes\u0142anek utraty warto\u015bci\nprzeprowadzana jest kwartalnie.
Stosowane roczne\nstawki amortyzacji kszta\u0142tuj\u0105 si\u0119 w\u00a0nast\u0119puj\u0105cy spos\u00f3b:
| \n \n | \n \n \n Stawka amortyzacji \n | \n \n
| \n Maszyny\n i\u00a0urz\u0105dzenia \n | \n \n \n 7-20% \n | \n \n
| \n Budynki\n (na w\u0142asny u\u017cytek) \n | \n \n \n 2-10% \n | \n \n
| \n \u015arodki\n transportu \n | \n \n \n 20% \n | \n \n
Zmiany stanu\nrzeczowych aktyw\u00f3w trwa\u0142ych w\u00a0latach zako\u0144czonych dnia 31 grudnia 2023 roku\nprzedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Budynki i\u00a0powi\u0105zane\n ulepszenia \n | \n \n \n Prawo do u\u017cytkowania[15] \n | \n \n \n Oprogramowanie i\u00a0urz\u0105dzenia \n | \n \n \n \u015arodki transportu \n | \n \n \n Razem \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 bilansowa brutto \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a01 stycznia 2023\n roku \n | \n \n \n \n \n 39,5 \n | \n \n \n \n \n 11,4 \n | \n \n \n \n \n 11,9 \n | \n \n \n \n \n 6,5 \n | \n \n \n \n \n 69,3 \n | \n \n
| \n Zwi\u0119kszenia \n | \n \n \n 11,0 \n | \n \n \n 1,0 \n | \n \n \n 1,0 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n 16,0 \n | \n \n
| \n Transfery \n | \n \n \n 11,0 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 11,00 \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n i\u00a0pozosta\u0142e zmniejszenia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (1,0) \n | \n \n \n (1,0) \n | \n \n \n (2,0) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n \n \n (3,2) \n | \n \n \n \n \n (0,7) \n | \n \n \n \n \n (0,6) \n | \n \n \n \n \n (1,1) \n | \n \n \n \n \n (5,6) \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a031 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n \n \n 58,3 \n | \n \n \n \n \n 11,7 \n | \n \n \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n \n \n 7,4 \n | \n \n \n \n \n 88,7 \n | \n \n
| \n \n Umorzenie \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a01 stycznia 2023\n roku \n | \n \n \n \n \n 6,9 \n | \n \n \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n \n \n 7,4 \n | \n \n \n \n \n 2,5 \n | \n \n \n \n \n 17,1 \n | \n \n
| \n Amortyzacja\n za okres \n | \n \n \n 1,4 \n | \n \n \n 1,4 \n | \n \n \n 0,8 \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n
| \n Transfery \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n i inne zmniejszenia \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n (1,4) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n (0,7) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n (1,1) \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a031 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 7,1 \n | \n \n \n 1,7 \n | \n \n \n 7,3 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n 19,1 \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n netto \n | \n \n \n 51,2 \n | \n \n \n 10,0 \n | \n \n \n 4,0 \n | \n \n \n 4,4 \n | \n \n \n 69,6 \n | \n \n
Zmiany stanu\nrzeczowych aktyw\u00f3w trwa\u0142ych w\u00a0latach zako\u0144czonych dnia 31 grudnia 2022\nroku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Budynki i\u00a0powi\u0105zane\n ulepszenia \n | \n \n \n Prawo do u\u017cytkowania15 \n | \n \n \n Oprogramowanie\n i\u00a0urz\u0105dzenia \n | \n \n \n \u015arodki transportu \n | \n \n \n Razem \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 bilansowa brutto \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a01 stycznia 2022\n roku \n | \n \n \n \n \n 37,5 \n | \n \n \n \n \n 0,8 \n | \n \n \n \n \n 8,4 \n | \n \n \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n \n \n 50,3 \n | \n \n
| \n Zwi\u0119kszenia \n | \n \n \n 4,7 \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n \n 2,0 \n | \n \n \n 3,2 \n | \n \n \n 21,3 \n | \n \n
| \n Transfery \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,7 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,7 \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n i\u00a0pozosta\u0142e zmniejszenia \n | \n \n \n (3,5) \n | \n \n \n (0,8) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n (5,1) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n \n \n 0,7 \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n 0,2 \n | \n \n \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n \n \n 1,0 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a031 grudnia 2022 roku \n | \n \n \n \n \n 39,4 \n | \n \n \n \n \n 11,4 \n | \n \n \n \n \n 11,9 \n | \n \n \n \n \n 6,5 \n | \n \n \n \n \n 69,2 \n | \n \n
| \n \n Umorzenie \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a01 stycznia 2022\n roku \n | \n \n \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n \n \n 0,6 \n | \n \n \n \n \n 6,3 \n | \n \n \n \n \n 1,8 \n | \n \n \n \n \n 14,4 \n | \n \n
| \n Amortyzacja\n za okres \n | \n \n \n 1,1 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 0,2 \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n
| \n Transfery \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,2 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,2 \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n i\u00a0inne zmniejszenia \n | \n \n \n (0,1) \n | \n \n \n (0,6) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n (0,2) \n | \n \n \n (1,3) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,2 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a031 grudnia 2022 roku \n | \n \n \n 6,8 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 7,4 \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n \n 17,0 \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n netto \n | \n \n \n 32,6 \n | \n \n \n 11,1 \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n \n 4,0 \n | \n \n \n 52,2 \n | \n \n
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfPropertyPlantAndEquipmentExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlae743709724248be99f2556ad65958e2": { "value": "
Na rzeczowe\naktywa trwa\u0142e sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 \u015brodki transportu oraz maszyny i\u00a0urz\u0105dzenia.\nRzeczowe aktywa trwa\u0142e s\u0105 wykazywane wed\u0142ug kosztu pomniejszonego o zakumulowan\u0105\namortyzacj\u0119 oraz odpisy z\u00a0tytu\u0142u utraty warto\u015bci. Amortyzacja jest\nnaliczana metod\u0105 liniow\u0105 przez szacowany okres u\u017cytkowania danego sk\u0142adnika\naktyw\u00f3w. Ponowna weryfikacja okresu u\u017cytkowania oraz przes\u0142anek utraty warto\u015bci\nprzeprowadzana jest kwartalnie.
Stosowane roczne\nstawki amortyzacji kszta\u0142tuj\u0105 si\u0119 w\u00a0nast\u0119puj\u0105cy spos\u00f3b:
| \n \n | \n \n \n Stawka amortyzacji \n | \n \n
| \n Maszyny\n i\u00a0urz\u0105dzenia \n | \n \n \n 7-20% \n | \n \n
| \n Budynki\n (na w\u0142asny u\u017cytek) \n | \n \n \n 2-10% \n | \n \n
| \n \u015arodki\n transportu \n | \n \n \n 20% \n | \n \n
Na rzeczowe\naktywa trwa\u0142e sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 \u015brodki transportu oraz maszyny i\u00a0urz\u0105dzenia.\nRzeczowe aktywa trwa\u0142e s\u0105 wykazywane wed\u0142ug kosztu pomniejszonego o zakumulowan\u0105\namortyzacj\u0119 oraz odpisy z\u00a0tytu\u0142u utraty warto\u015bci. Amortyzacja jest\nnaliczana metod\u0105 liniow\u0105 przez szacowany okres u\u017cytkowania danego sk\u0142adnika\naktyw\u00f3w. Ponowna weryfikacja okresu u\u017cytkowania oraz przes\u0142anek utraty warto\u015bci\nprzeprowadzana jest kwartalnie.
Stosowane roczne\nstawki amortyzacji kszta\u0142tuj\u0105 si\u0119 w\u00a0nast\u0119puj\u0105cy spos\u00f3b:
| \n \n | \n \n \n Stawka amortyzacji \n | \n \n
| \n Maszyny\n i\u00a0urz\u0105dzenia \n | \n \n \n 7-20% \n | \n \n
| \n Budynki\n (na w\u0142asny u\u017cytek) \n | \n \n \n 2-10% \n | \n \n
| \n \u015arodki\n transportu \n | \n \n \n 20% \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Budynki i\u00a0powi\u0105zane\n ulepszenia \n | \n \n \n Prawo do u\u017cytkowania[15] \n | \n \n \n Oprogramowanie i\u00a0urz\u0105dzenia \n | \n \n \n \u015arodki transportu \n | \n \n \n Razem \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 bilansowa brutto \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a01 stycznia 2023\n roku \n | \n \n \n \n \n 39,5 \n | \n \n \n \n \n 11,4 \n | \n \n \n \n \n 11,9 \n | \n \n \n \n \n 6,5 \n | \n \n \n \n \n 69,3 \n | \n \n
| \n Zwi\u0119kszenia \n | \n \n \n 11,0 \n | \n \n \n 1,0 \n | \n \n \n 1,0 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n 16,0 \n | \n \n
| \n Transfery \n | \n \n \n 11,0 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 11,00 \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n i\u00a0pozosta\u0142e zmniejszenia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (1,0) \n | \n \n \n (1,0) \n | \n \n \n (2,0) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n \n \n (3,2) \n | \n \n \n \n \n (0,7) \n | \n \n \n \n \n (0,6) \n | \n \n \n \n \n (1,1) \n | \n \n \n \n \n (5,6) \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a031 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n \n \n 58,3 \n | \n \n \n \n \n 11,7 \n | \n \n \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n \n \n 7,4 \n | \n \n \n \n \n 88,7 \n | \n \n
| \n \n Umorzenie \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a01 stycznia 2023\n roku \n | \n \n \n \n \n 6,9 \n | \n \n \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n \n \n 7,4 \n | \n \n \n \n \n 2,5 \n | \n \n \n \n \n 17,1 \n | \n \n
| \n Amortyzacja\n za okres \n | \n \n \n 1,4 \n | \n \n \n 1,4 \n | \n \n \n 0,8 \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n
| \n Transfery \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n i inne zmniejszenia \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n (1,4) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n (0,7) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n (1,1) \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a031 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 7,1 \n | \n \n \n 1,7 \n | \n \n \n 7,3 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n 19,1 \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n netto \n | \n \n \n 51,2 \n | \n \n \n 10,0 \n | \n \n \n 4,0 \n | \n \n \n 4,4 \n | \n \n \n 69,6 \n | \n \n
Zmiany stanu\nrzeczowych aktyw\u00f3w trwa\u0142ych w\u00a0latach zako\u0144czonych dnia 31 grudnia 2022\nroku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Budynki i\u00a0powi\u0105zane\n ulepszenia \n | \n \n \n Prawo do u\u017cytkowania15 \n | \n \n \n Oprogramowanie\n i\u00a0urz\u0105dzenia \n | \n \n \n \u015arodki transportu \n | \n \n \n Razem \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 bilansowa brutto \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a01 stycznia 2022\n roku \n | \n \n \n \n \n 37,5 \n | \n \n \n \n \n 0,8 \n | \n \n \n \n \n 8,4 \n | \n \n \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n \n \n 50,3 \n | \n \n
| \n Zwi\u0119kszenia \n | \n \n \n 4,7 \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n \n 2,0 \n | \n \n \n 3,2 \n | \n \n \n 21,3 \n | \n \n
| \n Transfery \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,7 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,7 \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n i\u00a0pozosta\u0142e zmniejszenia \n | \n \n \n (3,5) \n | \n \n \n (0,8) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n (5,1) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n \n \n 0,7 \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n 0,2 \n | \n \n \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n \n \n 1,0 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a031 grudnia 2022 roku \n | \n \n \n \n \n 39,4 \n | \n \n \n \n \n 11,4 \n | \n \n \n \n \n 11,9 \n | \n \n \n \n \n 6,5 \n | \n \n \n \n \n 69,2 \n | \n \n
| \n \n Umorzenie \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n \n \n \n \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a01 stycznia 2022\n roku \n | \n \n \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n \n \n 0,6 \n | \n \n \n \n \n 6,3 \n | \n \n \n \n \n 1,8 \n | \n \n \n \n \n 14,4 \n | \n \n
| \n Amortyzacja\n za okres \n | \n \n \n 1,1 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 0,2 \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n
| \n Transfery \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,2 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,2 \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n i\u00a0inne zmniejszenia \n | \n \n \n (0,1) \n | \n \n \n (0,6) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n (0,2) \n | \n \n \n (1,3) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,1 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,2 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a031 grudnia 2022 roku \n | \n \n \n 6,8 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 7,4 \n | \n \n \n 2,5 \n | \n \n \n 17,0 \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n netto \n | \n \n \n 32,6 \n | \n \n \n 11,1 \n | \n \n \n 4,5 \n | \n \n \n 4,0 \n | \n \n \n 52,2 \n | \n \n
Do nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych zalicza si\u0119 grunty b\u0105d\u017a budynki lub cz\u0119\u015bci budynk\u00f3w, posiadane\nw\u00a0celu uzyskiwania przychod\u00f3w z\u00a0wynajmu i/lub ze wzrostu ich\nwarto\u015bci, oraz nieruchomo\u015bci w\u00a0trakcie budowy lub przebudowy, kt\u00f3re maj\u0105\nby\u0107 w\u00a0przysz\u0142o\u015bci traktowane jako nieruchomo\u015bci inwestycyjne (nieruchomo\u015b\u0107\ninwestycyjna w\u00a0budowie). Nieruchomo\u015bci\ninwestycyjne b\u0119d\u0105ce w\u0142asno\u015bci\u0105 Grupy to powierzchnie biurowe i handlowe.
Nieruchomo\u015bci inwestycyjne ujmowane s\u0105\nw\u00a0warto\u015bci godziwej zgodnie z\u00a0modelem warto\u015bci godziwej, kt\u00f3ry\nodzwierciedla warunki rynkowe na\u00a0dzie\u0144 bilansowy. Wszelkie zyski lub straty wynikaj\u0105ce ze\nzmiany warto\u015bci godziwej nieruchomo\u015bci inwestycyjnych ujmuje si\u0119 w zysku lub\nstracie roku, w kt\u00f3rym powsta\u0142y.
Uko\u0144czone\nnieruchomo\u015bci inwestycyjne zosta\u0142y wycenione przez zewn\u0119trznych, niezale\u017cnych\nrzeczoznawc\u00f3w na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku i 31 grudnia 2022 roku w oparciu o dane\nrynkowe (standardy RICS). Uko\u0144czone nieruchomo\u015bci s\u0105 wyceniane w oparciu o\nzdyskontowane przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne (DCF). Stosowana jest kategoria poziomu 3\nhierarchii warto\u015bci godziwej.
Przeniesienia do\nnieruchomo\u015bci inwestycyjnych dokonuje si\u0119 wy\u0142\u0105cznie w przypadku zmiany sposobu\nu\u017cytkowania, potwierdzonej zako\u0144czeniem korzystania przez w\u0142a\u015bciciela lub\nrozpocz\u0119ciem najmu. Transfery z nieruchomo\u015bci inwestycyjnych nast\u0119puj\u0105 tylko\nwtedy, gdy dochodzi do zmiany sposobu u\u017cytkowania, potwierdzonej rozpocz\u0119ciem korzystania\nprzez w\u0142a\u015bciciela, rozpocz\u0119ciem zabudowy lub perspektyw\u0105 sprzeda\u017cy.
Koszt poniesiony przy pozyskaniu\nnajemc\u00f3w (g\u0142\u00f3wnie prowizje brokerskie) nieruchomo\u015bci posiadanych przez Grup\u0119\njest dodawany do warto\u015bci bilansowej nieruchomo\u015bci inwestycyjnej do momentu jej\nwyceny do warto\u015bci godziwej. Je\u017celi na dzie\u0144 przeszacowania warto\u015b\u0107 bilansowa\nprzewy\u017csza warto\u015b\u0107 godziw\u0105, to koszty ujmowane s\u0105 w rachunku zysk\u00f3w i strat.
(ii)\nNieruchomo\u015bci inwestycyjne w\u00a0budowie
Grupa wycenia wed\u0142ug warto\u015bci godziwej\ntylko te nieruchomo\u015bci inwestycyjne w\u00a0budowie, dla kt\u00f3rych istotna cz\u0119\u015b\u0107\nryzyka zwi\u0105zanego z\u00a0realizacj\u0105 procesu budowy zosta\u0142a wyeliminowana\u00a0 i w zwi\u0105zku z tym mo\u017cliwe staje si\u0119 wiarygodne\nustalenie warto\u015bci godziwej. Nieruchomo\u015bci inwestycyjne w budowie, kt\u00f3re nie\nspe\u0142niaj\u0105 tego warunku s\u0105 prezentowane w warto\u015bci odzyskiwalnej, nie\nprzekraczaj\u0105cej warto\u015bci godziwej gruntu powi\u0119kszonej o\u00a0skapitalizowane\nnak\u0142ady. Warto\u015b\u0107 odzyskiwalna ustalana jest na bazie warto\u015bci godziwej,\nwycenionej przez zewn\u0119trznego, niezale\u017cnego rzeczoznawc\u0119.
Grunty s\u0105\nklasyfikowane do\u00a0nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie\nw\u00a0momencie rozpocz\u0119cia aktywnych prac na\u00a0ich obszarze (tj.\nw\u00a0momencie rozpocz\u0119cia prac budowlanych).
Grupa przyj\u0119\u0142a\nnast\u0119puj\u0105ce kryteria w\u00a0celu oceny czy wyeliminowane zosta\u0142y istotne ryzyka\ndotycz\u0105ce nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\npodpisanie umowy z\u00a0generalnym wykonawc\u0105;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\notrzymanie pozwolenie na\u00a0budow\u0119;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nco najmniej 20% powierzchni przeznaczonej do\u00a0najmu\nzosta\u0142o wynaj\u0119te (w oparciu o\u00a0podpisane umowy najmu lub listy intencyjne);
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nzapewnione jest finansowanie (z uwzgl\u0119dnieniem po\u017cyczek\nwewn\u0105trzgrupowych).
Warto\u015b\u0107 godziwa\nnieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie zosta\u0142a okre\u015blona na\u00a0podstawie\nstopnia ich zaawansowania na\u00a0koniec okresu sprawozdawczego. Wyceny zosta\u0142y\nprzeprowadzone zgodnie ze standardami wyceny RICS oraz IVSC w\u00a0oparciu o\nmetod\u0119 pozosta\u0142o\u015bciow\u0105. Stosowana jest kategoria poziomu 3 hierarchii warto\u015bci\ngodziwej.
Przysz\u0142a warto\u015b\u0107\naktyw\u00f3w jest szacowana w\u00a0oparciu o oczekiwane przysz\u0142e przychody\nz\u00a0projektu, przy u\u017cyciu st\u00f3p kapitalizacji, kt\u00f3re obejmuj\u0105 ryzyko\nbiznesowe zwi\u0105zane z\u00a0procesem budowy (uko\u0144czenie na czas b\u0105d\u017a w ramach
za\u0142o\u017conego\nbud\u017cetu). Oczekiwane pozosta\u0142e koszty do\u00a0poniesienia pomniejszaj\u0105\nszacowan\u0105 przysz\u0142\u0105 warto\u015b\u0107 aktyw\u00f3w.
W przypadku\nprojekt\u00f3w, kt\u00f3rych uko\u0144czenie jest spodziewane w\u00a0przysz\u0142o\u015bci, mar\u017ca zysku\nod niezrealizowanych prac dewelopera zosta\u0142a odliczona od warto\u015bci inwestycji\nw\u00a0budowie. Odliczana mar\u017ca jest zmniejszana, wraz ze zbli\u017caj\u0105cym si\u0119\nzako\u0144czeniem budowy.
Koszty\nfinansowania zewn\u0119trznego bezpo\u015brednio zwi\u0105zane z budow\u0105 nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych w budowie, kt\u00f3rych przygotowanie do zamierzonego u\u017cytkowania lub\nsprzeda\u017cy wymaga znacznego nak\u0142adu czasu, kapitalizuje si\u0119 jako cz\u0119\u015b\u0107 kosztu\nsk\u0142adnika aktyw\u00f3w. Na koszty finansowania zewn\u0119trznego sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 odsetki\noraz inne koszty, jakie Grupa ponosi w zwi\u0105zku z po\u017cyczaniem \u015brodk\u00f3w.
Podlegaj\u0105ce\nkapitalizacji koszty finansowania oblicza si\u0119 przy zastosowaniu \u015bredniowa\u017conego\nkosztu zad\u0142u\u017cenia Grupy, po uwzgl\u0119dnieniu kredyt\u00f3w i po\u017cyczek zwi\u0105zanych z\nkonkretnymi wydarzeniami. Je\u017celi po\u017cyczki s\u0105 zwi\u0105zane z konkretnymi\nprzedsi\u0119wzi\u0119ciami, kapitalizowana kwota stanowi odsetki naliczone od tych\npo\u017cyczek pomniejszone o wszelkie dochody z inwestycji wynikaj\u0105ce z tymczasowej\ninwestycji. Odsetki kapitalizowane s\u0105 od momentu rozpocz\u0119cia prac rozwojowych\ndo dnia ich praktycznego zako\u0144czenia. Wstrzymanie kapitalizacji koszt\u00f3w\nfinansowych nast\u0119puje w przypadku przed\u0142u\u017caj\u0105cych si\u0119 okres\u00f3w przerwy w\ndzia\u0142alno\u015bci deweloperskiej.
(iii)\nGrunty przeznaczone pod zabudow\u0119 komercyjn\u0105
Wszystkie\nnieruchomo\u015bci inwestycyjne w budowie wycenia si\u0119 metod\u0105 pozosta\u0142o\u015bciow\u0105 (30% warto\u015bci)\nlub metod\u0105 por\u00f3wnawcz\u0105 (70% warto\u015bci), przez niezale\u017cnych rzeczoznawc\u00f3w na\nkoniec i w po\u0142owie roku, w oparciu o warto\u015bci rynkowe (standardy RICS).\nStosowana jest kategoria poziomu 3 hierarchii warto\u015bci godziwej.
(iv)\nPrawo do u\u017cytkowania wieczystego grunt\u00f3w
Szczeg\u00f3\u0142y w nocie\n27.
(v)\nWarto\u015b\u0107 nieruchomo\u015bci inwestycyjnych
Inwestycje\nw\u00a0nieruchomo\u015bci s\u0105 podzielone w\u00a0nast\u0119puj\u0105cy spos\u00f3b:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Uko\u0144czone\n nieruchomo\u015bci inwestycyjne \n | \n \n \n 8.728,2 \n | \n \n \n 9.393,3 \n | \n \n
| \n Nieruchomo\u015bci\n inwestycyjne w\u00a0budowie \n | \n \n \n 293,4 \n | \n \n \n 241,5 \n | \n \n
| \n Grunty\n przeznaczone pod zabudow\u0119 komercyjn\u0105 \n | \n \n \n 689,2 \n | \n \n \n 705,4 \n | \n \n
| \n Prawo\n do\u00a0u\u017cytkowania wieczystego grunt\u00f3w \n | \n \n \n 173,9 \n | \n \n \n 182,4 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 9.884,7 \n | \n \n \n 10.522,6 \n | \n \n
Zmiany stanu inwestycji w\u00a0nieruchomo\u015bci\nw\u00a0latach zako\u0144czonych 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku\nkszta\u0142towa\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Prawo wieczystego\n u\u017cytkowania grunt\u00f3w (MSSF 16) \n | \n \n \n Uko\u0144czone nieruchomo\u015bci\n inwestycyjne \n | \n \n \n Nieruchomo\u015bci inwestycyjne\n w budowie \n | \n \n \n Grunty przeznaczone pod\n zabudow\u0119 komercyjn\u0105 \n | \n \n \n Razem \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 bilansowa na\u00a0 | \n \n \n 176,7 \n | \n \n \n 8.876,7 \n | \n \n \n 609,0 \n | \n \n \n 643,2 \n | \n \n \n 10.305,6 \n | \n \n
| \n Skapitalizowane\n wydatki \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 79,8 \n | \n \n \n 339,6\n \n | \n \n \n 12,8 \n | \n \n \n 432,2\n \n | \n \n
| \n Zakup\n uko\u0144czonych projekt\u00f3w oraz grunt\u00f3w \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 37,6 \n | \n \n \n 47,6 \n | \n \n \n 189,0\n \n | \n \n \n 274,2\n \n | \n \n
| \n Reklasyfikacja[16] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 854,4\n \n | \n \n \n (755,6) \n | \n \n \n (98,8) \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Aktualizacja\n warto\u015bci aktyw\u00f3w \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (119,8) \n | \n \n \n (10,9) \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (127,7) \n | \n \n
| \n Rewaluacja\n prawa u\u017cytkowania wieczystego grunt\u00f3w \n | \n \n \n (2,5) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (2,5) \n | \n \n
| \n Zaklasyfikowanie\n jako aktywa przeznaczone do\u00a0sprzeda\u017cy \n | \n \n \n (6,6) \n | \n \n \n (223,7) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (15,0) \n | \n \n \n (245,3) \n | \n \n
| \n Zwi\u0119kszenie \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n gruntu[17] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (41,6) \n | \n \n \n (41,6) \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n uko\u0144czonego budynku[18] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (287,7) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (287,7) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n 3,4 \n | \n \n \n 176,0\n \n | \n \n \n 11,8 \n | \n \n \n 12,8 \n | \n \n \n 204,0\n \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n bilansowa na\u00a0 | \n \n \n 182,4 \n | \n \n \n 9.393,3 \n | \n \n \n 241,5 \n | \n \n \n 705,4 \n | \n \n \n 10.522,6 \n | \n \n
| \n Skapitalizowane wydatki \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 175,8 \n | \n \n \n 182,2 \n | \n \n \n 28,6 \n | \n \n \n 386,6 \n | \n \n
| \n Zakup uko\u0144czonych aktyw\u00f3w oraz gruntu [19] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 59,5 \n | \n \n \n 59,5 \n | \n \n
| \n Reklasyfikacja[20] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 154,5 \n | \n \n \n (98,6) \n | \n \n \n (55,9) \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Aktualizacja warto\u015bci aktyw\u00f3w/utrata\n warto\u015bci \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (298,8) \n | \n \n \n (11,1) \n | \n \n \n 44,2 \n | \n \n \n (265,7) \n | \n \n
| \n Rewaluacja prawa u\u017cytkowania\n wieczystego grunt\u00f3w \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n
| \n Zaklasyfikowane do aktyw\u00f3w na w\u0142asny\n u\u017cytek \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (10,9) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (10,9) \n | \n \n
| \n Inne zmiany \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n 1,8 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,3 \n | \n \n
| \n Zaklasyfikowanie jako aktywa\n przeznaczone do\u00a0sprzeda\u017cy \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (45,9) \n | \n \n \n (45,9) \n | \n \n
| \n Efekt r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n (4,4) \n | \n \n \n (687,5) \n | \n \n \n (20,6) \n | \n \n \n (46,7) \n | \n \n \n (759,2) \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n bilansowa na\u00a0 | \n \n \n 173,9 \n | \n \n \n 8.728,2 \n | \n \n \n 293,4 \n | \n \n \n 689,2 \n | \n \n \n 9.884,7 \n | \n \n
Uzgodnienie skapitalizowanych\nwydatk\u00f3w i\u00a0zap\u0142aconych wydatk\u00f3w przedstawia si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony 31\u00a0grudnia\n 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony 31\u00a0grudnia\n 2022 roku \n | \n \n
| \n Skapitalizowane\n wydatki (w tym zakup uko\u0144czonych projekt\u00f3w i\u00a0grunt\u00f3w) \n | \n \n \n \n \n 446,1 \n | \n \n \n \n \n 706,4 \n | \n \n
| \n Zmiana stanu zobowi\u0105za\u0144 inwestycyjnych oraz\n rezerw \n | \n \n \n 50,0 \n | \n \n \n (46,0) \n | \n \n
| \n Zmiana stanu nale\u017cno\u015bci inwestycyjnych \n | \n \n \n 64,1 \n | \n \n \n (3,7) \n | \n \n
| \n Wydatki zwi\u0105zane z gruntami przeznaczonymi pod zabudow\u0119\n mieszkaniow\u0105 \n | \n \n \n 5,9 \n | \n \n \n 6,2 \n | \n \n
| \n Nabycie \u015brodk\u00f3w trwa\u0142ych \n | \n \n \n 14,5 \n | \n \n \n 9,5 \n | \n \n
| \n Zap\u0142acone wydatki zgodnie z\u00a0rachunkiem\n przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych \n | \n \n \n 580,6 \n | \n \n \n 672,4 \n | \n \n
Aktualizacja\nwarto\u015bci godziwej kszta\u0142tuje si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony 31\u00a0grudnia\n 2022 roku \n | \n \n
| \n Aktualizacja\n do\u00a0warto\u015bci godziwej uko\u0144czonych nieruchomo\u015bci inwestycyjnych \n | \n \n \n (298,8) \n | \n \n \n (119,8) \n | \n \n
| \n Aktualizacja\n do\u00a0warto\u015bci godziwej nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie \n | \n \n \n (11,1) \n | \n \n \n (10,9) \n | \n \n
| \n Odwr\u00f3cenie\n odpisu/(odpis z\u00a0tytu\u0142u utraty warto\u015bci) \n | \n \n \n 44,2 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n
| \n \u0141\u0105czna warto\u015b\u0107 aktualizacji warto\u015bci\n godziwej / (odpis\u00f3w z tytu\u0142u utraty warto\u015bci) nieruchomo\u015bci inwestycyjnych \n | \n \n \n \n \n (265,7) \n | \n \n \n \n \n (127,7) \n | \n \n
| \n Aktualizacja\n do warto\u015bci godziwej/(odpis z tytu\u0142u utraty warto\u015bci) aktyw\u00f3w przeznaczonych\n do sprzeda\u017cy oraz innych \n | \n \n \n 15,0 \n | \n \n \n (0,8) \n | \n \n
| \n Umorzenie\n prawa wieczystego u\u017cytkowania grunt\u00f3w (w tym grunt\u00f3w przeznaczonych pod zabudow\u0119\n mieszkaniow\u0105) \n | \n \n \n (4,6) \n | \n \n \n (2,7) \n | \n \n
| \n Utrata\n warto\u015bci grunt\u00f3w przeznaczonych pod zabudow\u0119 mieszkaniow\u0105 \n | \n \n \n (3,4) \n | \n \n \n (8,0) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (258,7) \n | \n \n \n (139,2) \n | \n \n
Analiza segmentowa\naktualizacji do\u00a0warto\u015bci godziwej zako\u0144czonych nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych zosta\u0142a przedstawiona poni\u017cej:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n (204,5) \n | \n \n \n (141,6) \n | \n \n
| \n Belgrad \n | \n \n \n (1,6) \n | \n \n \n 49,3 \n | \n \n
| \n W\u0119gry \n | \n \n \n (63,2) \n | \n \n \n (6,8) \n | \n \n
| \n Bukareszt \n | \n \n \n (31,5) \n | \n \n \n (16,3) \n | \n \n
| \n Zagrzeb \n | \n \n \n 21,2 \n | \n \n \n 11,5 \n | \n \n
| \n Sofia \n | \n \n \n (19,2) \n | \n \n \n (15,9) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (298,8) \n | \n \n \n (119,8) \n | \n \n
Za\u0142o\u017cenia u\u017cyte\nw\u00a0wycenie warto\u015bci godziwej uko\u0144czonych aktyw\u00f3w na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku przedstawiono poni\u017cej:
| \n Kraj \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 ksi\u0119gowa \n | \n \n \n Powierzchnia najmu brutto w\u00a0tysi\u0105cach \n | \n \n \n Poziom wynaj\u0119cia \n | \n \n \n Aktualna stawka \nczynszu \n | \n \n \n ERV[21] \n | \n \n \n \u015arednia stopa\n kapitalizacji (yield)[22] \n | \n \n
| \n \u00a0 \n | \n \n \n \n | \n mkw \n | \n \n \n % \n | \n \n \n PLN/ mkw/m \n | \n \n \n PLN/ mkw/m \n | \n \n \n % \n | \n \n
| \n Polska (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 1.881,0 \n | \n \n \n 114 \n | \n \n \n 95% \n | \n \n \n 100,2\n \n | \n \n \n 102,6 \n | \n \n \n 6,3% \n | \n \n
| \n Polska (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 1.458,3 \n | \n \n \n 195 \n | \n \n \n 77% \n | \n \n \n 70,3 \n | \n \n \n 65,2 \n | \n \n \n 8,3% \n | \n \n
| \n Belgrad (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 391,3 \n | \n \n \n 34 \n | \n \n \n 99% \n | \n \n \n 90,6 \n | \n \n \n 98,5 \n | \n \n \n 9,0% \n | \n \n
| \n Belgrad (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 215,2 \n | \n \n \n 18 \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 83,4 \n | \n \n \n 83,8 \n | \n \n \n 7,7% \n | \n \n
| \n Budapeszt (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 2.590,5 \n | \n \n \n 203 \n | \n \n \n 87% \n | \n \n \n 92,4 \n | \n \n \n 76,5 \n | \n \n \n 7,2% \n | \n \n
| \n Budapeszt (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 88,3 \n | \n \n \n 6 \n | \n \n \n 96% \n | \n \n \n 95,1 \n | \n \n \n 82,6 \n | \n \n \n 7,8% \n | \n \n
| \n Bukareszt (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 703,9 \n | \n \n \n 62 \n | \n \n \n 82% \n | \n \n \n 88,3 \n | \n \n \n 84,5 \n | \n \n \n 7,3% \n | \n \n
| \n Zagrzeb (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 369,6 \n | \n \n \n 28 \n | \n \n \n 99% \n | \n \n \n 108,0 \n | \n \n \n 102,8 \n | \n \n \n 9,1% \n | \n \n
| \n Zagrzeb (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 187,4 \n | \n \n \n 18 \n | \n \n \n 95% \n | \n \n \n 74,3 \n | \n \n \n 75,3 \n | \n \n \n 7,6% \n | \n \n
| \n Sofia (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 491,8 \n | \n \n \n 52 \n | \n \n \n 86% \n | \n \n \n 74,9 \n | \n \n \n 72,3 \n | \n \n \n 7,8% \n | \n \n
| \n Sofia (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 350,9 \n | \n \n \n 23 \n | \n \n \n 99% \n | \n \n \n 111,1 \n | \n \n \n 113,4 \n | \n \n \n 8,1% \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 8.728,2 \n | \n \n \n 753 \n | \n \n \n 87% \n | \n \n \n 87,6 \n | \n \n \n 79,5 \n | \n \n \n 7,5% \n | \n \n
Za\u0142o\u017cenia\nprzyj\u0119te w\u00a0wycenie warto\u015bci godziwej uko\u0144czonych aktyw\u00f3w na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia\n2022 roku zosta\u0142y zaprezentowane poni\u017cej:
| \n Kraj \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 ksi\u0119gowa \n | \n \n \n Powierzchnia najmu brutto\n w\u00a0tysi\u0105cach \n | \n \n \n Poziom wynaj\u0119cia \n | \n \n \n Aktualna stawka \nczynszu \n | \n \n \n ERV21 \n | \n \n \n \u015arednia stopa\n kapitalizacji (yield)22 \n | \n \n
| \n \u00a0 \n | \n \n \n \n | \n mkw \n | \n \n \n % \n | \n \n \n PLN/ mkw/m \n | \n \n \n PLN/ mkw/m \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Polska (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 2.076,2 \n | \n \n \n 114 \n | \n \n \n 95% \n | \n \n \n 100,8 \n | \n \n \n 101,2\n \n | \n \n \n 6,2% \n | \n \n
| \n Polska (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 1.671,7 \n | \n \n \n 195 \n | \n \n \n 80% \n | \n \n \n 68,9 \n | \n \n \n 66,6 \n | \n \n \n 7,7% \n | \n \n
| \n Belgrad (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 422,1 \n | \n \n \n 34 \n | \n \n \n 100% \n | \n \n \n 87,6 \n | \n \n \n 98,4 \n | \n \n \n 8,5% \n | \n \n
| \n Belgrad (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 236,4 \n | \n \n \n 18 \n | \n \n \n 94% \n | \n \n \n 84,4 \n | \n \n \n 85,3 \n | \n \n \n 7,2% \n | \n \n
| \n Budapeszt (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 2.738,7 \n | \n \n \n 198 \n | \n \n \n 87% \n | \n \n \n 78,7 \n | \n \n \n 76,4 \n | \n \n \n 6,0% \n | \n \n
| \n Budapeszt (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 97,1 \n | \n \n \n 6 \n | \n \n \n 89% \n | \n \n \n 84,8 \n | \n \n \n 86,7 \n | \n \n \n 6,0% \n | \n \n
| \n Bukareszt (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 768,1 \n | \n \n \n 62 \n | \n \n \n 74% \n | \n \n \n 88,1 \n | \n \n \n 83,4 \n | \n \n \n 6,3% \n | \n \n
| \n Zagrzeb (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 397,7 \n | \n \n \n 28 \n | \n \n \n 98% \n | \n \n \n 101,7 \n | \n \n \n 104,5 \n | \n \n \n 8,3% \n | \n \n
| \n Zagrzeb (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 69,4 \n | \n \n \n 7 \n | \n \n \n 96% \n | \n \n \n 72,6 \n | \n \n \n 69,8 \n | \n \n \n 8,4% \n | \n \n
| \n Sofia (nieruchomo\u015bci biurowe) \n | \n \n \n 532,8 \n | \n \n \n 52 \n | \n \n \n 89% \n | \n \n \n 75,0 \n | \n \n \n 71,7 \n | \n \n \n 7,9% \n | \n \n
| \n Sofia (nieruchomo\u015bci handlowe) \n | \n \n \n 383,1 \n | \n \n \n 23 \n | \n \n \n 97% \n | \n \n \n 104,5 \n | \n \n \n 108,3 \n | \n \n \n 7,2% \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 9.393,3 \n | \n \n \n 737 \n | \n \n \n 87% \n | \n \n \n 83,0 \n | \n \n \n 81,1 \n | \n \n \n 6,8% \n | \n \n
\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n\n
Wzajemne relacje pomi\u0119dzy nieobserwowalnymi danymi\nwsadowymi oraz warto\u015bci\u0105 godziw\u0105 uko\u0144czonych aktyw\u00f3w wycenianych metod\u0105\nzdyskontowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych (DCF) w roku zako\u0144czonym\n31\u00a0grudnia\u00a02023 roku:
| \n \n | \n \n \n Szacowana zmiana \n | \n \n \n Szacowana warto\u015b\u0107 godziwa\n uko\u0144czonych aktyw\u00f3w z uwzgl\u0119dnieniem zmian \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Wzrost\n ERV o 5% \n | \n \n \n 375,2 \n | \n \n \n 9.103,4 \n | \n \n
| \n Spadek\n ERV o 5% \n | \n \n \n (375,7) \n | \n \n \n 8.352,5 \n | \n \n
| \n Wzrost\n stopy kapitalizacji o 25 pp. \n | \n \n \n (212,2) \n | \n \n \n 8.516,0 \n | \n \n
| \n Spadek\n stopy kapitalizacji o 25 pp. \n | \n \n \n 221,3 \n | \n \n \n 8.949,5 \n | \n \n
Informacje dotycz\u0105ce\nnieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023 oraz\n31 grudnia 2022 roku zosta\u0142y zaprezentowane poni\u017cej:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n \n Szacowana powierzchnia\n (GLA) \n | \n \n
| \n \u00a0 \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n tys. mkw. \n | \n \n
| \n Budapeszt\n (Center Point III) \n | \n \n \n 179,9 \n | \n \n \n 91,5 \n | \n \n \n 36 \n | \n \n
| \n Budapest\n (G-Delta Andrassy) \n | \n \n \n 83,5 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 4 \n | \n \n
| \n Budapeszt (Rose Hill Business Campus) \n | \n \n \n 30,0 \n | \n \n \n 79,7 \n | \n \n \n 11 \n | \n \n
| \n Zagrzeb\n (Matrix C) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 70,3 \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 293,4 \n | \n \n \n 241,5 \n | \n \n \n 51 \n | \n \n
Poni\u017csza\ntabela przedstawia istotne nieobserwowalne dane wsadowe wykorzystywane w\nwycenie warto\u015bci godziwej metod\u0105 pozosta\u0142o\u015bciow\u0105 nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\nbudowie w roku zako\u0144czonym 31\u00a0grudnia\u00a02023 roku:
| \n Istotne dane wsadowe \n | \n \n \n Zakres \n | \n \n
| \n Estimated\n Rent Value (ERV) \n | \n \n \n 54,5\n \u2013 89,7 PLN/mkw /miesi\u0105c \n | \n \n
| \n Stopa\n kapitalizacji (Cap rate) \n | \n \n \n 6,0%\n \u2013 6,9% \n | \n \n
| \n Bezpo\u015brednie\n koszty budowy \n | \n \n \n 9.086,0\n \u2013 21.352,1 PLN/mkw/GLA \n | \n \n
Informacje\ndotycz\u0105ce wyceny grunt\u00f3w przeznaczonych pod zabudow\u0119 komercyjn\u0105 na\u00a0dzie\u0144\n31 grudnia 2023 roku oraz na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku przedstawiono\nponi\u017cej:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Polska\n \n | \n \n \n 230,9 \n | \n \n \n 182,2 \n | \n \n
| \n Serbia \n | \n \n \n 157,4 \n | \n \n \n 161,6 \n | \n \n
| \n W\u0119gry\n \n | \n \n \n 206,1 \n | \n \n \n 258,4 \n | \n \n
| \n Rumunia\n \n | \n \n \n 32,6 \n | \n \n \n 34,7 \n | \n \n
| \n Bu\u0142garia \n | \n \n \n 47,0 \n | \n \n \n 49,4 \n | \n \n
| \n Chorwacja \n | \n \n \n 15,2 \n | \n \n \n 19,1 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 689,2 \n | \n \n \n 705,4 \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Szacowana zmiana \n | \n \n \n Szacowana warto\u015b\u0107 godziwa nieruchomo\u015bci\n inwestycyjnych w budowie z uwzgl\u0119dnieniem zmian \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Wzrost\n ERV o 5% \n | \n \n \n 38,3 \n | \n \n \n 331,7\n \n | \n \n
| \n Spadek\n ERV o 5% \n | \n \n \n (37,4) \n | \n \n \n 256,0\n \n | \n \n
| \n Wzrost\n stopy kapitalizacji o 25 pp. \n | \n \n \n (29,1) \n | \n \n \n 264,3\n \n | \n \n
| \n Spadek\n stopy kapitalizacji o 25 pp. \n | \n \n \n 32,6 \n | \n \n \n 326,0\n \n | \n \n
| \n Wzrost\n o 5% szacowanych bezpo\u015brednich koszt\u00f3w budowy \n | \n \n \n (23,5) \n | \n \n \n 269,9\n \n | \n \n
| \n Spadek\n o 5% szacowanych bezpo\u015brednich koszt\u00f3w budowy \n | \n \n \n 23,5 \n | \n \n \n 316,9\n \n | \n \n
Poni\u017csza\ntabela przedstawia istotne nieobserwowalne dane wsadowe wykorzystywane\nw\u00a0wycenie warto\u015bci godziwej metod\u0105 pozosta\u0142o\u015bciow\u0105 grunt\u00f3w w roku\nzako\u0144czonym 31 grudnia 2023 roku:
| \n Istotne dane wsadowe \n | \n \n \n Zakres \n | \n \n
| \n Stopa\n kapitalizacji (Cap rate) \n | \n \n \n 7,75%\n \u2013 8,0% \n | \n \n
Wzajemne\nrelacje pomi\u0119dzy nieobserwowalnymi danymi wsadowymi oraz warto\u015bci\u0105 godziw\u0105\ngrunt\u00f3w wycenianych metod\u0105 pozosta\u0142o\u015bciow\u0105 w roku zako\u0144czonym 31 grudnia 2023\nroku:
| \n \n | \n \n \n Szacowana zmiana \n | \n \n \n Szacowana warto\u015b\u0107 godziwa grunt\u00f3w\n z uwzgl\u0119dnieniem zmian \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Wzrost\n stop kapitalizacji o 25 pp. \n | \n \n \n (29,1) \n | \n \n \n 184,8\n \n | \n \n
| \n Spadek\n stop kapitalizacji o 25 pp. \n | \n \n \n 32,6 \n | \n \n \n 227,8\n \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Szacowana zmiana \n | \n \n \n Szacowana warto\u015b\u0107 godziwa\n grunt\u00f3w z uwzgl\u0119dnieniem zmian \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Wzrost\n ceny o 5% \n | \n \n \n 24,3 \n | \n \n \n 507,8\n \n | \n \n
| \n Spadek\n ceny o 5% \n | \n \n \n (24,3) \n | \n \n \n 459,1\n \n | \n \n
Do nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych zalicza si\u0119 grunty b\u0105d\u017a budynki lub cz\u0119\u015bci budynk\u00f3w, posiadane\nw\u00a0celu uzyskiwania przychod\u00f3w z\u00a0wynajmu i/lub ze wzrostu ich\nwarto\u015bci, oraz nieruchomo\u015bci w\u00a0trakcie budowy lub przebudowy, kt\u00f3re maj\u0105\nby\u0107 w\u00a0przysz\u0142o\u015bci traktowane jako nieruchomo\u015bci inwestycyjne (nieruchomo\u015b\u0107\ninwestycyjna w\u00a0budowie). Nieruchomo\u015bci\ninwestycyjne b\u0119d\u0105ce w\u0142asno\u015bci\u0105 Grupy to powierzchnie biurowe i handlowe.
Nieruchomo\u015bci inwestycyjne ujmowane s\u0105\nw\u00a0warto\u015bci godziwej zgodnie z\u00a0modelem warto\u015bci godziwej, kt\u00f3ry\nodzwierciedla warunki rynkowe na\u00a0dzie\u0144 bilansowy. Wszelkie zyski lub straty wynikaj\u0105ce ze\nzmiany warto\u015bci godziwej nieruchomo\u015bci inwestycyjnych ujmuje si\u0119 w zysku lub\nstracie roku, w kt\u00f3rym powsta\u0142y.
Uko\u0144czone\nnieruchomo\u015bci inwestycyjne zosta\u0142y wycenione przez zewn\u0119trznych, niezale\u017cnych\nrzeczoznawc\u00f3w na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku i 31 grudnia 2022 roku w oparciu o dane\nrynkowe (standardy RICS). Uko\u0144czone nieruchomo\u015bci s\u0105 wyceniane w oparciu o\nzdyskontowane przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne (DCF). Stosowana jest kategoria poziomu 3\nhierarchii warto\u015bci godziwej.
Przeniesienia do\nnieruchomo\u015bci inwestycyjnych dokonuje si\u0119 wy\u0142\u0105cznie w przypadku zmiany sposobu\nu\u017cytkowania, potwierdzonej zako\u0144czeniem korzystania przez w\u0142a\u015bciciela lub\nrozpocz\u0119ciem najmu. Transfery z nieruchomo\u015bci inwestycyjnych nast\u0119puj\u0105 tylko\nwtedy, gdy dochodzi do zmiany sposobu u\u017cytkowania, potwierdzonej rozpocz\u0119ciem korzystania\nprzez w\u0142a\u015bciciela, rozpocz\u0119ciem zabudowy lub perspektyw\u0105 sprzeda\u017cy.
Koszt poniesiony przy pozyskaniu\nnajemc\u00f3w (g\u0142\u00f3wnie prowizje brokerskie) nieruchomo\u015bci posiadanych przez Grup\u0119\njest dodawany do warto\u015bci bilansowej nieruchomo\u015bci inwestycyjnej do momentu jej\nwyceny do warto\u015bci godziwej. Je\u017celi na dzie\u0144 przeszacowania warto\u015b\u0107 bilansowa\nprzewy\u017csza warto\u015b\u0107 godziw\u0105, to koszty ujmowane s\u0105 w rachunku zysk\u00f3w i strat.
(ii)\nNieruchomo\u015bci inwestycyjne w\u00a0budowie
Grupa wycenia wed\u0142ug warto\u015bci godziwej\ntylko te nieruchomo\u015bci inwestycyjne w\u00a0budowie, dla kt\u00f3rych istotna cz\u0119\u015b\u0107\nryzyka zwi\u0105zanego z\u00a0realizacj\u0105 procesu budowy zosta\u0142a wyeliminowana\u00a0 i w zwi\u0105zku z tym mo\u017cliwe staje si\u0119 wiarygodne\nustalenie warto\u015bci godziwej. Nieruchomo\u015bci inwestycyjne w budowie, kt\u00f3re nie\nspe\u0142niaj\u0105 tego warunku s\u0105 prezentowane w warto\u015bci odzyskiwalnej, nie\nprzekraczaj\u0105cej warto\u015bci godziwej gruntu powi\u0119kszonej o\u00a0skapitalizowane\nnak\u0142ady. Warto\u015b\u0107 odzyskiwalna ustalana jest na bazie warto\u015bci godziwej,\nwycenionej przez zewn\u0119trznego, niezale\u017cnego rzeczoznawc\u0119.
Grunty s\u0105\nklasyfikowane do\u00a0nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie\nw\u00a0momencie rozpocz\u0119cia aktywnych prac na\u00a0ich obszarze (tj.\nw\u00a0momencie rozpocz\u0119cia prac budowlanych).
Grupa przyj\u0119\u0142a\nnast\u0119puj\u0105ce kryteria w\u00a0celu oceny czy wyeliminowane zosta\u0142y istotne ryzyka\ndotycz\u0105ce nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\npodpisanie umowy z\u00a0generalnym wykonawc\u0105;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\notrzymanie pozwolenie na\u00a0budow\u0119;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nco najmniej 20% powierzchni przeznaczonej do\u00a0najmu\nzosta\u0142o wynaj\u0119te (w oparciu o\u00a0podpisane umowy najmu lub listy intencyjne);
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nzapewnione jest finansowanie (z uwzgl\u0119dnieniem po\u017cyczek\nwewn\u0105trzgrupowych).
Warto\u015b\u0107 godziwa\nnieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie zosta\u0142a okre\u015blona na\u00a0podstawie\nstopnia ich zaawansowania na\u00a0koniec okresu sprawozdawczego. Wyceny zosta\u0142y\nprzeprowadzone zgodnie ze standardami wyceny RICS oraz IVSC w\u00a0oparciu o\nmetod\u0119 pozosta\u0142o\u015bciow\u0105. Stosowana jest kategoria poziomu 3 hierarchii warto\u015bci\ngodziwej.
Przysz\u0142a warto\u015b\u0107\naktyw\u00f3w jest szacowana w\u00a0oparciu o oczekiwane przysz\u0142e przychody\nz\u00a0projektu, przy u\u017cyciu st\u00f3p kapitalizacji, kt\u00f3re obejmuj\u0105 ryzyko\nbiznesowe zwi\u0105zane z\u00a0procesem budowy (uko\u0144czenie na czas b\u0105d\u017a w ramach
za\u0142o\u017conego\nbud\u017cetu). Oczekiwane pozosta\u0142e koszty do\u00a0poniesienia pomniejszaj\u0105\nszacowan\u0105 przysz\u0142\u0105 warto\u015b\u0107 aktyw\u00f3w.
W przypadku\nprojekt\u00f3w, kt\u00f3rych uko\u0144czenie jest spodziewane w\u00a0przysz\u0142o\u015bci, mar\u017ca zysku\nod niezrealizowanych prac dewelopera zosta\u0142a odliczona od warto\u015bci inwestycji\nw\u00a0budowie. Odliczana mar\u017ca jest zmniejszana, wraz ze zbli\u017caj\u0105cym si\u0119\nzako\u0144czeniem budowy.
Koszty\nfinansowania zewn\u0119trznego bezpo\u015brednio zwi\u0105zane z budow\u0105 nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych w budowie, kt\u00f3rych przygotowanie do zamierzonego u\u017cytkowania lub\nsprzeda\u017cy wymaga znacznego nak\u0142adu czasu, kapitalizuje si\u0119 jako cz\u0119\u015b\u0107 kosztu\nsk\u0142adnika aktyw\u00f3w. Na koszty finansowania zewn\u0119trznego sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 odsetki\noraz inne koszty, jakie Grupa ponosi w zwi\u0105zku z po\u017cyczaniem \u015brodk\u00f3w.
Podlegaj\u0105ce\nkapitalizacji koszty finansowania oblicza si\u0119 przy zastosowaniu \u015bredniowa\u017conego\nkosztu zad\u0142u\u017cenia Grupy, po uwzgl\u0119dnieniu kredyt\u00f3w i po\u017cyczek zwi\u0105zanych z\nkonkretnymi wydarzeniami. Je\u017celi po\u017cyczki s\u0105 zwi\u0105zane z konkretnymi\nprzedsi\u0119wzi\u0119ciami, kapitalizowana kwota stanowi odsetki naliczone od tych\npo\u017cyczek pomniejszone o wszelkie dochody z inwestycji wynikaj\u0105ce z tymczasowej\ninwestycji. Odsetki kapitalizowane s\u0105 od momentu rozpocz\u0119cia prac rozwojowych\ndo dnia ich praktycznego zako\u0144czenia. Wstrzymanie kapitalizacji koszt\u00f3w\nfinansowych nast\u0119puje w przypadku przed\u0142u\u017caj\u0105cych si\u0119 okres\u00f3w przerwy w\ndzia\u0142alno\u015bci deweloperskiej.
(iii)\nGrunty przeznaczone pod zabudow\u0119 komercyjn\u0105
Wszystkie\nnieruchomo\u015bci inwestycyjne w budowie wycenia si\u0119 metod\u0105 pozosta\u0142o\u015bciow\u0105 (30% warto\u015bci)\nlub metod\u0105 por\u00f3wnawcz\u0105 (70% warto\u015bci), przez niezale\u017cnych rzeczoznawc\u00f3w na\nkoniec i w po\u0142owie roku, w oparciu o warto\u015bci rynkowe (standardy RICS).\nStosowana jest kategoria poziomu 3 hierarchii warto\u015bci godziwej.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForInvestmentPropertyExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl9f303f41b19847a0b9f598ed5c53d242": { "value": "Koszt poniesiony przy pozyskaniu\nnajemc\u00f3w (g\u0142\u00f3wnie prowizje brokerskie) nieruchomo\u015bci posiadanych przez Grup\u0119\njest dodawany do warto\u015bci bilansowej nieruchomo\u015bci inwestycyjnej do momentu jej\nwyceny do warto\u015bci godziwej. Je\u017celi na dzie\u0144 przeszacowania warto\u015b\u0107 bilansowa\nprzewy\u017csza warto\u015b\u0107 godziw\u0105, to koszty ujmowane s\u0105 w rachunku zysk\u00f3w i strat.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForCustomerAcquisitionCostsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlbca59516271b4c3fb854eb52a0f33357": { "value": "| \n \n | \n \n \n Prawo wieczystego\n u\u017cytkowania grunt\u00f3w (MSSF 16) \n | \n \n \n Uko\u0144czone nieruchomo\u015bci\n inwestycyjne \n | \n \n \n Nieruchomo\u015bci inwestycyjne\n w budowie \n | \n \n \n Grunty przeznaczone pod\n zabudow\u0119 komercyjn\u0105 \n | \n \n \n Razem \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 bilansowa na\u00a0 | \n \n \n 176,7 \n | \n \n \n 8.876,7 \n | \n \n \n 609,0 \n | \n \n \n 643,2 \n | \n \n \n 10.305,6 \n | \n \n
| \n Skapitalizowane\n wydatki \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 79,8 \n | \n \n \n 339,6\n \n | \n \n \n 12,8 \n | \n \n \n 432,2\n \n | \n \n
| \n Zakup\n uko\u0144czonych projekt\u00f3w oraz grunt\u00f3w \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 37,6 \n | \n \n \n 47,6 \n | \n \n \n 189,0\n \n | \n \n \n 274,2\n \n | \n \n
| \n Reklasyfikacja[16] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 854,4\n \n | \n \n \n (755,6) \n | \n \n \n (98,8) \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Aktualizacja\n warto\u015bci aktyw\u00f3w \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (119,8) \n | \n \n \n (10,9) \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (127,7) \n | \n \n
| \n Rewaluacja\n prawa u\u017cytkowania wieczystego grunt\u00f3w \n | \n \n \n (2,5) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (2,5) \n | \n \n
| \n Zaklasyfikowanie\n jako aktywa przeznaczone do\u00a0sprzeda\u017cy \n | \n \n \n (6,6) \n | \n \n \n (223,7) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (15,0) \n | \n \n \n (245,3) \n | \n \n
| \n Zwi\u0119kszenie \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n gruntu[17] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (41,6) \n | \n \n \n (41,6) \n | \n \n
| \n Sprzeda\u017c\n uko\u0144czonego budynku[18] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (287,7) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (287,7) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n 3,4 \n | \n \n \n 176,0\n \n | \n \n \n 11,8 \n | \n \n \n 12,8 \n | \n \n \n 204,0\n \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n bilansowa na\u00a0 | \n \n \n 182,4 \n | \n \n \n 9.393,3 \n | \n \n \n 241,5 \n | \n \n \n 705,4 \n | \n \n \n 10.522,6 \n | \n \n
| \n Skapitalizowane wydatki \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 175,8 \n | \n \n \n 182,2 \n | \n \n \n 28,6 \n | \n \n \n 386,6 \n | \n \n
| \n Zakup uko\u0144czonych aktyw\u00f3w oraz gruntu [19] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 59,5 \n | \n \n \n 59,5 \n | \n \n
| \n Reklasyfikacja[20] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 154,5 \n | \n \n \n (98,6) \n | \n \n \n (55,9) \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Aktualizacja warto\u015bci aktyw\u00f3w/utrata\n warto\u015bci \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (298,8) \n | \n \n \n (11,1) \n | \n \n \n 44,2 \n | \n \n \n (265,7) \n | \n \n
| \n Rewaluacja prawa u\u017cytkowania\n wieczystego grunt\u00f3w \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n
| \n Zaklasyfikowane do aktyw\u00f3w na w\u0142asny\n u\u017cytek \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (10,9) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (10,9) \n | \n \n
| \n Inne zmiany \n | \n \n \n (0,5) \n | \n \n \n 1,8 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,3 \n | \n \n
| \n Zaklasyfikowanie jako aktywa\n przeznaczone do\u00a0sprzeda\u017cy \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (45,9) \n | \n \n \n (45,9) \n | \n \n
| \n Efekt r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n (4,4) \n | \n \n \n (687,5) \n | \n \n \n (20,6) \n | \n \n \n (46,7) \n | \n \n \n (759,2) \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n bilansowa na\u00a0 | \n \n \n 173,9 \n | \n \n \n 8.728,2 \n | \n \n \n 293,4 \n | \n \n \n 689,2 \n | \n \n \n 9.884,7 \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony \n31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony 31\u00a0grudnia\n 2022 roku \n | \n \n
| \n Aktualizacja\n do\u00a0warto\u015bci godziwej uko\u0144czonych nieruchomo\u015bci inwestycyjnych \n | \n \n \n (298,8) \n | \n \n \n (119,8) \n | \n \n
| \n Aktualizacja\n do\u00a0warto\u015bci godziwej nieruchomo\u015bci inwestycyjnych w\u00a0budowie \n | \n \n \n (11,1) \n | \n \n \n (10,9) \n | \n \n
| \n Odwr\u00f3cenie\n odpisu/(odpis z\u00a0tytu\u0142u utraty warto\u015bci) \n | \n \n \n 44,2 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n
| \n \u0141\u0105czna warto\u015b\u0107 aktualizacji warto\u015bci\n godziwej / (odpis\u00f3w z tytu\u0142u utraty warto\u015bci) nieruchomo\u015bci inwestycyjnych \n | \n \n \n \n \n (265,7) \n | \n \n \n \n \n (127,7) \n | \n \n
| \n Aktualizacja\n do warto\u015bci godziwej/(odpis z tytu\u0142u utraty warto\u015bci) aktyw\u00f3w przeznaczonych\n do sprzeda\u017cy oraz innych \n | \n \n \n 15,0 \n | \n \n \n (0,8) \n | \n \n
| \n Umorzenie\n prawa wieczystego u\u017cytkowania grunt\u00f3w (w tym grunt\u00f3w przeznaczonych pod zabudow\u0119\n mieszkaniow\u0105) \n | \n \n \n (4,6) \n | \n \n \n (2,7) \n | \n \n
| \n Utrata\n warto\u015bci grunt\u00f3w przeznaczonych pod zabudow\u0119 mieszkaniow\u0105 \n | \n \n \n (3,4) \n | \n \n \n (8,0) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (258,7) \n | \n \n \n (139,2) \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony 31\u00a0grudnia\n 2023 roku \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony 31\u00a0grudnia\n 2022 roku \n | \n \n
| \n Skapitalizowane\n wydatki (w tym zakup uko\u0144czonych projekt\u00f3w i\u00a0grunt\u00f3w) \n | \n \n \n \n \n 446,1 \n | \n \n \n \n \n 706,4 \n | \n \n
| \n Zmiana stanu zobowi\u0105za\u0144 inwestycyjnych oraz\n rezerw \n | \n \n \n 50,0 \n | \n \n \n (46,0) \n | \n \n
| \n Zmiana stanu nale\u017cno\u015bci inwestycyjnych \n | \n \n \n 64,1 \n | \n \n \n (3,7) \n | \n \n
| \n Wydatki zwi\u0105zane z gruntami przeznaczonymi pod zabudow\u0119\n mieszkaniow\u0105 \n | \n \n \n 5,9 \n | \n \n \n 6,2 \n | \n \n
| \n Nabycie \u015brodk\u00f3w trwa\u0142ych \n | \n \n \n 14,5 \n | \n \n \n 9,5 \n | \n \n
| \n Zap\u0142acone wydatki zgodnie z\u00a0rachunkiem\n przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych \n | \n \n \n 580,6 \n | \n \n \n 672,4 \n | \n \n
Finansowe aktywa trwa\u0142e\nna dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku i 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142a si\u0119\nnast\u0119puj\u0105co:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31\n grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Instrumenty d\u0142u\u017cne\n (Irlandia) \n | \n \n \n 517,9 \n | \n \n \n 551,7 \n | \n \n
| \n Jednostki (Trigal) \n | \n \n \n 60,4 \n | \n \n \n 59,2 \n | \n \n
| \n Fundusz ACP \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 587,4 \n | \n \n \n 611,3 \n | \n \n
W okresie zako\u0144czonym 31 grudnia 2023\nroku GTC S.A. zainwestowa\u0142o dodatkowe 3,6 miliona\u00a0EUR, w tym 1,4 miliona EUR\nw projekt w Irlandii oraz 2,2 miliona EUR w Fundusz ACP.
Finansowe aktywa trwa\u0142e wyceniane s\u0105 w warto\u015bci godziwej a\nzmiany netto w warto\u015bci godziwej s\u0105 ujmowane w\u00a0sprawozdaniu zysk\u00f3w i\nstrat.
18.1. Instrumenty d\u0142u\u017cne (Irlandia)
W dniu 9 sierpnia\n2022 roku jednostka zale\u017cna Sp\u00f3\u0142ki dokona\u0142a inwestycji poprzez instrument\nd\u0142u\u017cny we wsp\u00f3ln\u0105 inwestycj\u0119 w park innowacji w hrabstwie Kildare w Irlandii\n(dalej Kildare Innovation Campus lub \u201eKIC\u201d). Ide\u0105 projektu jest budowa centrum przetwarzania\ndanych dysponuj\u0105ce moc\u0105 na poziomie 179 MW. Inwestycja GTC polega\u0142a na nabyciu\ninstrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych o warto\u015bci 115 milion\u00f3w EUR i zgodnie z dokumentacj\u0105\ninwestycyjn\u0105 GTC jest zobowi\u0105zana do dalszej finansowej partycypacji w\nprojekcie do uzgodnionej kwoty ok. 9 milion\u00f3w EUR na pokrycie koszt\u00f3w\nwskazanych w biznesplanie, obejmuj\u0105cych m.in. koszty uzyskania zezwole\u0144,\nfinansowania, nak\u0142ad\u00f3w inwestycyjnych oraz koszty operacyjne dzia\u0142alno\u015bci. Do\ndnia 31 grudnia 2023 roku Grupa zainwestowa\u0142a \u0142\u0105cznie dodatkowo 4 miliony EUR,\nkt\u00f3re zosta\u0142y wydatkowane zgodnie z biznesplanem wskazanym powy\u017cej.
Inwestycja\nzosta\u0142a zrealizowana poprzez nabycie 25% instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych wyemitowanych\nprzez luksemburski podmiot sekurytyzacyjny. Instrument\u00a0 zapewnia prawo do zwrotu z inwestycji w\nmomencie wyj\u015bcia z projektu (exit date), a wysoko\u015b\u0107 zwrotu uzale\u017cniona jest od\nprzysz\u0142ych wp\u0142yw\u00f3w netto z projektu, \u0142\u0105cznie z mechanizmem typu \u201epromote\u201d.\nTermin zapadalno\u015bci instrumentu przypada na 9 sierpnia 2032 roku. GTC spodziewa\nsi\u0119 wp\u0142ywu \u015brodk\u00f3w pieni\u0119\u017cnych z projektu w dacie zapadalno\u015bci lub wcze\u015bniej, w\nprzypadku wcze\u015bniejszego wyj\u015bcia z projektu.
Inwestycj\u0119\ntraktuje si\u0119 jako wsp\u00f3ln\u0105 inwestycj\u0119, poniewa\u017c GTC posiada po\u015brednie prawa\nekonomiczne poprzez swoje instrumenty tj. s\u0105 to przede wszystkim: konieczno\u015b\u0107\nuzyskania zgody GTC w zakresie zastrze\u017conych spraw, takich jak istotne\nodst\u0119pstwa od biznesplanu, cz\u0119\u015bciowa lub ca\u0142kowita sprzeda\u017c istotnego maj\u0105tku (transfer\nudzia\u0142\u00f3w). Instrument d\u0142u\u017cny nie spe\u0142nia warunk\u00f3w testu SPPI i w zwi\u0105zku z tym\njest wyceniany w\u00a0warto\u015bci godziwej przez wynik finansowy.
Kildare Innovation Campus, znajduje\nsi\u0119 na\u00a0zach\u00f3d od Dublina i zajmuje powierzchni\u0119 ponad 72 ha (z czego 34 ha\npozostaj\u0105 niezagospodarowane). Campus sk\u0142ada si\u0119 z\u00a0dziewi\u0119ciu budynk\u00f3w (o\npowierzchni oko\u0142o 101.685 mkw): sze\u015b\u0107 z\u00a0nich to budynki pod\u00a0wynajem o\nr\u00f3\u017cnym przeznaczeniu (powierzchnia przemys\u0142owa, magazynowa, produkcyjna oraz\nprzestrze\u0144 biurowa/laboratoryjna). Ponadto obiekt posiada trzy budynki\nus\u0142ugowe, na\u00a0kt\u00f3re sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 sala fitness, sto\u0142\u00f3wka campusu oraz stacja\nzasilania. Obecnie KIC generuje przych\u00f3d roczny z\u00a0najmu w\u00a0wysoko\u015bci\noko\u0142o 3,7 milion\u00f3w EUR rocznie z tytu\u0142u wynajmu powierzchni biurowo-magazynowej\noraz miejsc parkingowych na terenie KIC.
Zatwierdzony zosta\u0142 plan\nzagospodarowania przestrzennego, zgodnie z kt\u00f3rym teren i kampus maj\u0105 zosta\u0107\nprzekszta\u0142cone w kampus badawczo-rozwojowy i technologiczny (centrum\nobliczeniowe) o \u0142\u0105cznej powierzchni oko\u0142o 148 000 m2. Wst\u0119pne pozwolenie na\nbudow\u0119 zosta\u0142o wydane w dniu 7 wrze\u015bnia 2023 roku, a ostateczne w dniu 22\nstycznia 2024 roku.
W styczniu 2024 roku podpisano umow\u0119 z\ndu\u017cym klientem na pe\u0142n\u0105 moc projektu (179MW).
Kolejnymi kluczowymi etapami projektu\nb\u0119dzie zako\u0144czenie rob\u00f3t drogowych i infrastrukturalnych oraz infrastruktury\nenergetycznej do 26 lutego 2028 roku (I etap).
Inwestycja GTC jest chroniona poprzez\nzwyczajowe mechanizmy ochrony inwestor\u00f3w w\u00a0razie gdy pewne kluczowe etapy\nnie zostan\u0105 zrealizowane w\u00a0satysfakcjonuj\u0105cy spos\u00f3b.
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku warto\u015b\u0107\ngodziwa instrumentu finansowego zosta\u0142a wyceniona przez Kroll Advisory\n(Ireland) Limited (\u201eKroll\u201d) zgodnie z MSSF 13 Pomiar warto\u015bci godziwej\n(warto\u015b\u0107 godziwa na poziomie 3). Kroll oszacowa\u0142 przedzia\u0142 warto\u015bci godziwej instrumentu\nna kwot\u0119 w zakresie od 115 milion\u00f3w EUR do 135 milion\u00f3w EUR. Warto\u015b\u0107 projektu\nzastosowana do wyceny instrumentu zosta\u0142a ustalona przez Kroll Advisory\n(Ireland) Limited na dzie\u0144 31\u00a0grudnia 2023 roku, zgodnie z w\u0142a\u015bciwymi zapisami\nStandard\u00f3w technicznych i wydajno\u015bciowych wyceny (\u201eVPS\u201d) zawartych w RICS\nValuation \u2013 Global Standards 2022 (\u201eRed Book\u201d). Kluczowe nieobserwowalne dane\nwej\u015bciowe wykorzystywane w wycenie to koszt za MW, czynsz za KW/miesi\u0105c i stopa\nzwrotu. Wp\u0142yw zmian tych nak\u0142ad\u00f3w o 2,5% lub 5% nie b\u0119dzie wi\u0119kszy ni\u017c\nodpowiadaj\u0105ce im zmiany GDV (Gross Development Value) przedstawione poni\u017cej.
Zarz\u0105d stwierdzi\u0142, \u017ce bie\u017c\u0105ca warto\u015b\u0107\nksi\u0119gowa instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych odzwierciedla ich warto\u015b\u0107 godziw\u0105, mieszcz\u0105c\u0105\nsi\u0119 w przedziale szacowanym przez Kroll.
Poni\u017csza\ntabela przedstawia istotne nieobserwowalne dane wsadowe wykorzystywane w\nwycenie instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych w roku zako\u0144czonym 31\u00a0grudnia\u00a02023\nroku:
| \n Istotne dane wsadowe \n | \n \n \n Dane wsadowe \n | \n \n
| \n Stopa dyskontowa \n | \n \n \n 35,23% \n | \n \n
| \n GDV (Gross Development Value) \n | \n \n \n 4.600.000.000 EUR \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Ca\u0142kowita warto\u015b\u0107 godziwa instrumentu\n finansowego \n | \n \n |
| \n \n | \n \n \n Wzrost \n | \n \n \n Spadek \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej\n stopy dyskontowej o 5% \n | \n \n \n 538,3 \n | \n \n \n 586,5 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej\n stopy dyskontowej o 10% \n | \n \n \n 517,4 \n | \n \n \n 613,8 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej GDV\n o 2,5% \n | \n \n \n 583,8 \n | \n \n \n 538,8 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej GDV\n o 5% \n | \n \n \n 606,0 \n | \n \n \n 516,1 \n | \n \n
18.2. Jednostki (Trigal)
W dniu 28 sierpnia 2022 roku GTC\nOrigine Investments Pltd., jednostka ca\u0142kowicie\nzale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, naby\u0142a od jednostki powi\u0105zanej z\u00a0udzia\u0142owcem wi\u0119kszo\u015bciowym,\n34% jednostek w\u00a0Regional Multi Asset Fund Compartment 2 w\u00a0Trigal\nAlternative Investment Fund GP S.\u00e1.r.l. (\u201cFundusz\u201d) za r\u00f3wnowarto\u015b\u0107 12,6 miliona EUR. G\u0142\u00f3wnym obszarem\ndzia\u0142alno\u015bci Funduszu s\u0105 inwestycje w nieruchomo\u015bci komercyjne w S\u0142owenii oraz\nChorwacji, z\u00a0ca\u0142kowit\u0105 warto\u015bci\u0105 aktyw\u00f3w 68,75 miliona EUR. Okres funkcjonowania Funduszu ko\u0144czy si\u0119 w\u00a0czwartym\nkwartale 2028 roku. Wycena opiera si\u0119 na raporcie zarz\u0105dzania funduszem, gdzie\nNAV wycenia si\u0119 w warto\u015bci godziwej przypisanej do naszego udzia\u0142u\ninwestycyjnego (warto\u015b\u0107 godziwa na poziomie 2).
18.3. Fundusz ACP
ACP Credit I SCA SICAV-RAIF (\u201eFundusz\nACP\u201d) jest zamkni\u0119tym alternatywnym funduszem inwestycyjnym w\u00a0Luksemburgu,\nposiadaj\u0105cym dwa oddzia\u0142y. GTC posiada \u0142\u0105czne zobowi\u0105zanie inwestycyjne w\nwysoko\u015bci 5\u00a0milion\u00f3w EUR w Funduszu ACP. Do ko\u0144ca 2023 roku GTC S.A.\ndokona\u0142o zap\u0142aty 2,2 miliona EUR.\nStrategia inwestycyjna Funduszu ACP polega na budowaniu portfela\nzabezpieczonych, generuj\u0105cych doch\u00f3d instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych w sektorze ma\u0142ych i\n\u015brednich przedsi\u0119biorstw w Europie \u015arodkowej. Wycena opiera si\u0119 na raporcie\nzarz\u0105dzaj\u0105cym funduszem, gdzie NAV wyceniana jest w warto\u015bci godziwej\nalokowanej do naszego udzia\u0142u inwestycyjnego (warto\u015b\u0107 godziwa na poziomie 2).
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfFinancialInstrumentsAtFairValueThroughProfitOrLossExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrla2551cefaab94424ba66dacd467ea8fb": { "value": "Finansowe aktywa trwa\u0142e\nna dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku i 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142a si\u0119\nnast\u0119puj\u0105co:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31\n grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Instrumenty d\u0142u\u017cne\n (Irlandia) \n | \n \n \n 517,9 \n | \n \n \n 551,7 \n | \n \n
| \n Jednostki (Trigal) \n | \n \n \n 60,4 \n | \n \n \n 59,2 \n | \n \n
| \n Fundusz ACP \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 587,4 \n | \n \n \n 611,3 \n | \n \n
W okresie zako\u0144czonym 31 grudnia 2023\nroku GTC S.A. zainwestowa\u0142o dodatkowe 3,6 miliona\u00a0EUR, w tym 1,4 miliona EUR\nw projekt w Irlandii oraz 2,2 miliona EUR w Fundusz ACP.
Finansowe aktywa trwa\u0142e wyceniane s\u0105 w warto\u015bci godziwej a\nzmiany netto w warto\u015bci godziwej s\u0105 ujmowane w\u00a0sprawozdaniu zysk\u00f3w i\nstrat.
18.1. Instrumenty d\u0142u\u017cne (Irlandia)
W dniu 9 sierpnia\n2022 roku jednostka zale\u017cna Sp\u00f3\u0142ki dokona\u0142a inwestycji poprzez instrument\nd\u0142u\u017cny we wsp\u00f3ln\u0105 inwestycj\u0119 w park innowacji w hrabstwie Kildare w Irlandii\n(dalej Kildare Innovation Campus lub \u201eKIC\u201d). Ide\u0105 projektu jest budowa centrum przetwarzania\ndanych dysponuj\u0105ce moc\u0105 na poziomie 179 MW. Inwestycja GTC polega\u0142a na nabyciu\ninstrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych o warto\u015bci 115 milion\u00f3w EUR i zgodnie z dokumentacj\u0105\ninwestycyjn\u0105 GTC jest zobowi\u0105zana do dalszej finansowej partycypacji w\nprojekcie do uzgodnionej kwoty ok. 9 milion\u00f3w EUR na pokrycie koszt\u00f3w\nwskazanych w biznesplanie, obejmuj\u0105cych m.in. koszty uzyskania zezwole\u0144,\nfinansowania, nak\u0142ad\u00f3w inwestycyjnych oraz koszty operacyjne dzia\u0142alno\u015bci. Do\ndnia 31 grudnia 2023 roku Grupa zainwestowa\u0142a \u0142\u0105cznie dodatkowo 4 miliony EUR,\nkt\u00f3re zosta\u0142y wydatkowane zgodnie z biznesplanem wskazanym powy\u017cej.
Inwestycja\nzosta\u0142a zrealizowana poprzez nabycie 25% instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych wyemitowanych\nprzez luksemburski podmiot sekurytyzacyjny. Instrument\u00a0 zapewnia prawo do zwrotu z inwestycji w\nmomencie wyj\u015bcia z projektu (exit date), a wysoko\u015b\u0107 zwrotu uzale\u017cniona jest od\nprzysz\u0142ych wp\u0142yw\u00f3w netto z projektu, \u0142\u0105cznie z mechanizmem typu \u201epromote\u201d.\nTermin zapadalno\u015bci instrumentu przypada na 9 sierpnia 2032 roku. GTC spodziewa\nsi\u0119 wp\u0142ywu \u015brodk\u00f3w pieni\u0119\u017cnych z projektu w dacie zapadalno\u015bci lub wcze\u015bniej, w\nprzypadku wcze\u015bniejszego wyj\u015bcia z projektu.
Inwestycj\u0119\ntraktuje si\u0119 jako wsp\u00f3ln\u0105 inwestycj\u0119, poniewa\u017c GTC posiada po\u015brednie prawa\nekonomiczne poprzez swoje instrumenty tj. s\u0105 to przede wszystkim: konieczno\u015b\u0107\nuzyskania zgody GTC w zakresie zastrze\u017conych spraw, takich jak istotne\nodst\u0119pstwa od biznesplanu, cz\u0119\u015bciowa lub ca\u0142kowita sprzeda\u017c istotnego maj\u0105tku (transfer\nudzia\u0142\u00f3w). Instrument d\u0142u\u017cny nie spe\u0142nia warunk\u00f3w testu SPPI i w zwi\u0105zku z tym\njest wyceniany w\u00a0warto\u015bci godziwej przez wynik finansowy.
Kildare Innovation Campus, znajduje\nsi\u0119 na\u00a0zach\u00f3d od Dublina i zajmuje powierzchni\u0119 ponad 72 ha (z czego 34 ha\npozostaj\u0105 niezagospodarowane). Campus sk\u0142ada si\u0119 z\u00a0dziewi\u0119ciu budynk\u00f3w (o\npowierzchni oko\u0142o 101.685 mkw): sze\u015b\u0107 z\u00a0nich to budynki pod\u00a0wynajem o\nr\u00f3\u017cnym przeznaczeniu (powierzchnia przemys\u0142owa, magazynowa, produkcyjna oraz\nprzestrze\u0144 biurowa/laboratoryjna). Ponadto obiekt posiada trzy budynki\nus\u0142ugowe, na\u00a0kt\u00f3re sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 sala fitness, sto\u0142\u00f3wka campusu oraz stacja\nzasilania. Obecnie KIC generuje przych\u00f3d roczny z\u00a0najmu w\u00a0wysoko\u015bci\noko\u0142o 3,7 milion\u00f3w EUR rocznie z tytu\u0142u wynajmu powierzchni biurowo-magazynowej\noraz miejsc parkingowych na terenie KIC.
Zatwierdzony zosta\u0142 plan\nzagospodarowania przestrzennego, zgodnie z kt\u00f3rym teren i kampus maj\u0105 zosta\u0107\nprzekszta\u0142cone w kampus badawczo-rozwojowy i technologiczny (centrum\nobliczeniowe) o \u0142\u0105cznej powierzchni oko\u0142o 148 000 m2. Wst\u0119pne pozwolenie na\nbudow\u0119 zosta\u0142o wydane w dniu 7 wrze\u015bnia 2023 roku, a ostateczne w dniu 22\nstycznia 2024 roku.
W styczniu 2024 roku podpisano umow\u0119 z\ndu\u017cym klientem na pe\u0142n\u0105 moc projektu (179MW).
Kolejnymi kluczowymi etapami projektu\nb\u0119dzie zako\u0144czenie rob\u00f3t drogowych i infrastrukturalnych oraz infrastruktury\nenergetycznej do 26 lutego 2028 roku (I etap).
Inwestycja GTC jest chroniona poprzez\nzwyczajowe mechanizmy ochrony inwestor\u00f3w w\u00a0razie gdy pewne kluczowe etapy\nnie zostan\u0105 zrealizowane w\u00a0satysfakcjonuj\u0105cy spos\u00f3b.
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku warto\u015b\u0107\ngodziwa instrumentu finansowego zosta\u0142a wyceniona przez Kroll Advisory\n(Ireland) Limited (\u201eKroll\u201d) zgodnie z MSSF 13 Pomiar warto\u015bci godziwej\n(warto\u015b\u0107 godziwa na poziomie 3). Kroll oszacowa\u0142 przedzia\u0142 warto\u015bci godziwej instrumentu\nna kwot\u0119 w zakresie od 115 milion\u00f3w EUR do 135 milion\u00f3w EUR. Warto\u015b\u0107 projektu\nzastosowana do wyceny instrumentu zosta\u0142a ustalona przez Kroll Advisory\n(Ireland) Limited na dzie\u0144 31\u00a0grudnia 2023 roku, zgodnie z w\u0142a\u015bciwymi zapisami\nStandard\u00f3w technicznych i wydajno\u015bciowych wyceny (\u201eVPS\u201d) zawartych w RICS\nValuation \u2013 Global Standards 2022 (\u201eRed Book\u201d). Kluczowe nieobserwowalne dane\nwej\u015bciowe wykorzystywane w wycenie to koszt za MW, czynsz za KW/miesi\u0105c i stopa\nzwrotu. Wp\u0142yw zmian tych nak\u0142ad\u00f3w o 2,5% lub 5% nie b\u0119dzie wi\u0119kszy ni\u017c\nodpowiadaj\u0105ce im zmiany GDV (Gross Development Value) przedstawione poni\u017cej.
Zarz\u0105d stwierdzi\u0142, \u017ce bie\u017c\u0105ca warto\u015b\u0107\nksi\u0119gowa instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych odzwierciedla ich warto\u015b\u0107 godziw\u0105, mieszcz\u0105c\u0105\nsi\u0119 w przedziale szacowanym przez Kroll.
Poni\u017csza\ntabela przedstawia istotne nieobserwowalne dane wsadowe wykorzystywane w\nwycenie instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych w roku zako\u0144czonym 31\u00a0grudnia\u00a02023\nroku:
| \n Istotne dane wsadowe \n | \n \n \n Dane wsadowe \n | \n \n
| \n Stopa dyskontowa \n | \n \n \n 35,23% \n | \n \n
| \n GDV (Gross Development Value) \n | \n \n \n 4.600.000.000 EUR \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Ca\u0142kowita warto\u015b\u0107 godziwa instrumentu\n finansowego \n | \n \n |
| \n \n | \n \n \n Wzrost \n | \n \n \n Spadek \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej\n stopy dyskontowej o 5% \n | \n \n \n 538,3 \n | \n \n \n 586,5 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej\n stopy dyskontowej o 10% \n | \n \n \n 517,4 \n | \n \n \n 613,8 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej GDV\n o 2,5% \n | \n \n \n 583,8 \n | \n \n \n 538,8 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej GDV\n o 5% \n | \n \n \n 606,0 \n | \n \n \n 516,1 \n | \n \n
18.2. Jednostki (Trigal)
W dniu 28 sierpnia 2022 roku GTC\nOrigine Investments Pltd., jednostka ca\u0142kowicie\nzale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, naby\u0142a od jednostki powi\u0105zanej z\u00a0udzia\u0142owcem wi\u0119kszo\u015bciowym,\n34% jednostek w\u00a0Regional Multi Asset Fund Compartment 2 w\u00a0Trigal\nAlternative Investment Fund GP S.\u00e1.r.l. (\u201cFundusz\u201d) za r\u00f3wnowarto\u015b\u0107 12,6 miliona EUR. G\u0142\u00f3wnym obszarem\ndzia\u0142alno\u015bci Funduszu s\u0105 inwestycje w nieruchomo\u015bci komercyjne w S\u0142owenii oraz\nChorwacji, z\u00a0ca\u0142kowit\u0105 warto\u015bci\u0105 aktyw\u00f3w 68,75 miliona EUR. Okres funkcjonowania Funduszu ko\u0144czy si\u0119 w\u00a0czwartym\nkwartale 2028 roku. Wycena opiera si\u0119 na raporcie zarz\u0105dzania funduszem, gdzie\nNAV wycenia si\u0119 w warto\u015bci godziwej przypisanej do naszego udzia\u0142u\ninwestycyjnego (warto\u015b\u0107 godziwa na poziomie 2).
18.3. Fundusz ACP
ACP Credit I SCA SICAV-RAIF (\u201eFundusz\nACP\u201d) jest zamkni\u0119tym alternatywnym funduszem inwestycyjnym w\u00a0Luksemburgu,\nposiadaj\u0105cym dwa oddzia\u0142y. GTC posiada \u0142\u0105czne zobowi\u0105zanie inwestycyjne w\nwysoko\u015bci 5\u00a0milion\u00f3w EUR w Funduszu ACP. Do ko\u0144ca 2023 roku GTC S.A.\ndokona\u0142o zap\u0142aty 2,2 miliona EUR.\nStrategia inwestycyjna Funduszu ACP polega na budowaniu portfela\nzabezpieczonych, generuj\u0105cych doch\u00f3d instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych w sektorze ma\u0142ych i\n\u015brednich przedsi\u0119biorstw w Europie \u015arodkowej. Wycena opiera si\u0119 na raporcie\nzarz\u0105dzaj\u0105cym funduszem, gdzie NAV wyceniana jest w warto\u015bci godziwej\nalokowanej do naszego udzia\u0142u inwestycyjnego (warto\u015b\u0107 godziwa na poziomie 2).
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfFinancialAssetsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl4f915e277aaa44a0a4bed7612c40dbdd": { "value": "Finansowe aktywa trwa\u0142e wyceniane s\u0105 w warto\u015bci godziwej a\nzmiany netto w warto\u015bci godziwej s\u0105 ujmowane w\u00a0sprawozdaniu zysk\u00f3w i\nstrat.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForFinancialAssetsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlbc897467a58b4b76900f59735d716221": { "value": ". Instrumenty d\u0142u\u017cne (Irlandia)W dniu 9 sierpnia\n2022 roku jednostka zale\u017cna Sp\u00f3\u0142ki dokona\u0142a inwestycji poprzez instrument\nd\u0142u\u017cny we wsp\u00f3ln\u0105 inwestycj\u0119 w park innowacji w hrabstwie Kildare w Irlandii\n(dalej Kildare Innovation Campus lub \u201eKIC\u201d). Ide\u0105 projektu jest budowa centrum przetwarzania\ndanych dysponuj\u0105ce moc\u0105 na poziomie 179 MW. Inwestycja GTC polega\u0142a na nabyciu\ninstrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych o warto\u015bci 115 milion\u00f3w EUR i zgodnie z dokumentacj\u0105\ninwestycyjn\u0105 GTC jest zobowi\u0105zana do dalszej finansowej partycypacji w\nprojekcie do uzgodnionej kwoty ok. 9 milion\u00f3w EUR na pokrycie koszt\u00f3w\nwskazanych w biznesplanie, obejmuj\u0105cych m.in. koszty uzyskania zezwole\u0144,\nfinansowania, nak\u0142ad\u00f3w inwestycyjnych oraz koszty operacyjne dzia\u0142alno\u015bci. Do\ndnia 31 grudnia 2023 roku Grupa zainwestowa\u0142a \u0142\u0105cznie dodatkowo 4 miliony EUR,\nkt\u00f3re zosta\u0142y wydatkowane zgodnie z biznesplanem wskazanym powy\u017cej.
Inwestycja\nzosta\u0142a zrealizowana poprzez nabycie 25% instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych wyemitowanych\nprzez luksemburski podmiot sekurytyzacyjny. Instrument\u00a0 zapewnia prawo do zwrotu z inwestycji w\nmomencie wyj\u015bcia z projektu (exit date), a wysoko\u015b\u0107 zwrotu uzale\u017cniona jest od\nprzysz\u0142ych wp\u0142yw\u00f3w netto z projektu, \u0142\u0105cznie z mechanizmem typu \u201epromote\u201d.\nTermin zapadalno\u015bci instrumentu przypada na 9 sierpnia 2032 roku. GTC spodziewa\nsi\u0119 wp\u0142ywu \u015brodk\u00f3w pieni\u0119\u017cnych z projektu w dacie zapadalno\u015bci lub wcze\u015bniej, w\nprzypadku wcze\u015bniejszego wyj\u015bcia z projektu.
Inwestycj\u0119\ntraktuje si\u0119 jako wsp\u00f3ln\u0105 inwestycj\u0119, poniewa\u017c GTC posiada po\u015brednie prawa\nekonomiczne poprzez swoje instrumenty tj. s\u0105 to przede wszystkim: konieczno\u015b\u0107\nuzyskania zgody GTC w zakresie zastrze\u017conych spraw, takich jak istotne\nodst\u0119pstwa od biznesplanu, cz\u0119\u015bciowa lub ca\u0142kowita sprzeda\u017c istotnego maj\u0105tku (transfer\nudzia\u0142\u00f3w). Instrument d\u0142u\u017cny nie spe\u0142nia warunk\u00f3w testu SPPI i w zwi\u0105zku z tym\njest wyceniany w\u00a0warto\u015bci godziwej przez wynik finansowy.
Kildare Innovation Campus, znajduje\nsi\u0119 na\u00a0zach\u00f3d od Dublina i zajmuje powierzchni\u0119 ponad 72 ha (z czego 34 ha\npozostaj\u0105 niezagospodarowane). Campus sk\u0142ada si\u0119 z\u00a0dziewi\u0119ciu budynk\u00f3w (o\npowierzchni oko\u0142o 101.685 mkw): sze\u015b\u0107 z\u00a0nich to budynki pod\u00a0wynajem o\nr\u00f3\u017cnym przeznaczeniu (powierzchnia przemys\u0142owa, magazynowa, produkcyjna oraz\nprzestrze\u0144 biurowa/laboratoryjna). Ponadto obiekt posiada trzy budynki\nus\u0142ugowe, na\u00a0kt\u00f3re sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 sala fitness, sto\u0142\u00f3wka campusu oraz stacja\nzasilania. Obecnie KIC generuje przych\u00f3d roczny z\u00a0najmu w\u00a0wysoko\u015bci\noko\u0142o 3,7 milion\u00f3w EUR rocznie z tytu\u0142u wynajmu powierzchni biurowo-magazynowej\noraz miejsc parkingowych na terenie KIC.
Zatwierdzony zosta\u0142 plan\nzagospodarowania przestrzennego, zgodnie z kt\u00f3rym teren i kampus maj\u0105 zosta\u0107\nprzekszta\u0142cone w kampus badawczo-rozwojowy i technologiczny (centrum\nobliczeniowe) o \u0142\u0105cznej powierzchni oko\u0142o 148 000 m2. Wst\u0119pne pozwolenie na\nbudow\u0119 zosta\u0142o wydane w dniu 7 wrze\u015bnia 2023 roku, a ostateczne w dniu 22\nstycznia 2024 roku.
W styczniu 2024 roku podpisano umow\u0119 z\ndu\u017cym klientem na pe\u0142n\u0105 moc projektu (179MW).
Kolejnymi kluczowymi etapami projektu\nb\u0119dzie zako\u0144czenie rob\u00f3t drogowych i infrastrukturalnych oraz infrastruktury\nenergetycznej do 26 lutego 2028 roku (I etap).
Inwestycja GTC jest chroniona poprzez\nzwyczajowe mechanizmy ochrony inwestor\u00f3w w\u00a0razie gdy pewne kluczowe etapy\nnie zostan\u0105 zrealizowane w\u00a0satysfakcjonuj\u0105cy spos\u00f3b.
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku warto\u015b\u0107\ngodziwa instrumentu finansowego zosta\u0142a wyceniona przez Kroll Advisory\n(Ireland) Limited (\u201eKroll\u201d) zgodnie z MSSF 13 Pomiar warto\u015bci godziwej\n(warto\u015b\u0107 godziwa na poziomie 3). Kroll oszacowa\u0142 przedzia\u0142 warto\u015bci godziwej instrumentu\nna kwot\u0119 w zakresie od 115 milion\u00f3w EUR do 135 milion\u00f3w EUR. Warto\u015b\u0107 projektu\nzastosowana do wyceny instrumentu zosta\u0142a ustalona przez Kroll Advisory\n(Ireland) Limited na dzie\u0144 31\u00a0grudnia 2023 roku, zgodnie z w\u0142a\u015bciwymi zapisami\nStandard\u00f3w technicznych i wydajno\u015bciowych wyceny (\u201eVPS\u201d) zawartych w RICS\nValuation \u2013 Global Standards 2022 (\u201eRed Book\u201d). Kluczowe nieobserwowalne dane\nwej\u015bciowe wykorzystywane w wycenie to koszt za MW, czynsz za KW/miesi\u0105c i stopa\nzwrotu. Wp\u0142yw zmian tych nak\u0142ad\u00f3w o 2,5% lub 5% nie b\u0119dzie wi\u0119kszy ni\u017c\nodpowiadaj\u0105ce im zmiany GDV (Gross Development Value) przedstawione poni\u017cej.
Zarz\u0105d stwierdzi\u0142, \u017ce bie\u017c\u0105ca warto\u015b\u0107\nksi\u0119gowa instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych odzwierciedla ich warto\u015b\u0107 godziw\u0105, mieszcz\u0105c\u0105\nsi\u0119 w przedziale szacowanym przez Kroll.
Poni\u017csza\ntabela przedstawia istotne nieobserwowalne dane wsadowe wykorzystywane w\nwycenie instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych w roku zako\u0144czonym 31\u00a0grudnia\u00a02023\nroku:
| \n Istotne dane wsadowe \n | \n \n \n Dane wsadowe \n | \n \n
| \n Stopa dyskontowa \n | \n \n \n 35,23% \n | \n \n
| \n GDV (Gross Development Value) \n | \n \n \n 4.600.000.000 EUR \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Ca\u0142kowita warto\u015b\u0107 godziwa instrumentu\n finansowego \n | \n \n |
| \n \n | \n \n \n Wzrost \n | \n \n \n Spadek \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej\n stopy dyskontowej o 5% \n | \n \n \n 538,3 \n | \n \n \n 586,5 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej\n stopy dyskontowej o 10% \n | \n \n \n 517,4 \n | \n \n \n 613,8 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej GDV\n o 2,5% \n | \n \n \n 583,8 \n | \n \n \n 538,8 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej GDV\n o 5% \n | \n \n \n 606,0 \n | \n \n \n 516,1 \n | \n \n
W dniu 9 sierpnia\n2022 roku jednostka zale\u017cna Sp\u00f3\u0142ki dokona\u0142a inwestycji poprzez instrument\nd\u0142u\u017cny we wsp\u00f3ln\u0105 inwestycj\u0119 w park innowacji w hrabstwie Kildare w Irlandii\n(dalej Kildare Innovation Campus lub \u201eKIC\u201d). Ide\u0105 projektu jest budowa centrum przetwarzania\ndanych dysponuj\u0105ce moc\u0105 na poziomie 179 MW. Inwestycja GTC polega\u0142a na nabyciu\ninstrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych o warto\u015bci 115 milion\u00f3w EUR i zgodnie z dokumentacj\u0105\ninwestycyjn\u0105 GTC jest zobowi\u0105zana do dalszej finansowej partycypacji w\nprojekcie do uzgodnionej kwoty ok. 9 milion\u00f3w EUR na pokrycie koszt\u00f3w\nwskazanych w biznesplanie, obejmuj\u0105cych m.in. koszty uzyskania zezwole\u0144,\nfinansowania, nak\u0142ad\u00f3w inwestycyjnych oraz koszty operacyjne dzia\u0142alno\u015bci. Do\ndnia 31 grudnia 2023 roku Grupa zainwestowa\u0142a \u0142\u0105cznie dodatkowo 4 miliony EUR,\nkt\u00f3re zosta\u0142y wydatkowane zgodnie z biznesplanem wskazanym powy\u017cej.
Inwestycja\nzosta\u0142a zrealizowana poprzez nabycie 25% instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych wyemitowanych\nprzez luksemburski podmiot sekurytyzacyjny. Instrument\u00a0 zapewnia prawo do zwrotu z inwestycji w\nmomencie wyj\u015bcia z projektu (exit date), a wysoko\u015b\u0107 zwrotu uzale\u017cniona jest od\nprzysz\u0142ych wp\u0142yw\u00f3w netto z projektu, \u0142\u0105cznie z mechanizmem typu \u201epromote\u201d.\nTermin zapadalno\u015bci instrumentu przypada na 9 sierpnia 2032 roku. GTC spodziewa\nsi\u0119 wp\u0142ywu \u015brodk\u00f3w pieni\u0119\u017cnych z projektu w dacie zapadalno\u015bci lub wcze\u015bniej, w\nprzypadku wcze\u015bniejszego wyj\u015bcia z projektu.
Inwestycj\u0119\ntraktuje si\u0119 jako wsp\u00f3ln\u0105 inwestycj\u0119, poniewa\u017c GTC posiada po\u015brednie prawa\nekonomiczne poprzez swoje instrumenty tj. s\u0105 to przede wszystkim: konieczno\u015b\u0107\nuzyskania zgody GTC w zakresie zastrze\u017conych spraw, takich jak istotne\nodst\u0119pstwa od biznesplanu, cz\u0119\u015bciowa lub ca\u0142kowita sprzeda\u017c istotnego maj\u0105tku (transfer\nudzia\u0142\u00f3w). Instrument d\u0142u\u017cny nie spe\u0142nia warunk\u00f3w testu SPPI i w zwi\u0105zku z tym\njest wyceniany w\u00a0warto\u015bci godziwej przez wynik finansowy.
Kildare Innovation Campus, znajduje\nsi\u0119 na\u00a0zach\u00f3d od Dublina i zajmuje powierzchni\u0119 ponad 72 ha (z czego 34 ha\npozostaj\u0105 niezagospodarowane). Campus sk\u0142ada si\u0119 z\u00a0dziewi\u0119ciu budynk\u00f3w (o\npowierzchni oko\u0142o 101.685 mkw): sze\u015b\u0107 z\u00a0nich to budynki pod\u00a0wynajem o\nr\u00f3\u017cnym przeznaczeniu (powierzchnia przemys\u0142owa, magazynowa, produkcyjna oraz\nprzestrze\u0144 biurowa/laboratoryjna). Ponadto obiekt posiada trzy budynki\nus\u0142ugowe, na\u00a0kt\u00f3re sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 sala fitness, sto\u0142\u00f3wka campusu oraz stacja\nzasilania. Obecnie KIC generuje przych\u00f3d roczny z\u00a0najmu w\u00a0wysoko\u015bci\noko\u0142o 3,7 milion\u00f3w EUR rocznie z tytu\u0142u wynajmu powierzchni biurowo-magazynowej\noraz miejsc parkingowych na terenie KIC.
Zatwierdzony zosta\u0142 plan\nzagospodarowania przestrzennego, zgodnie z kt\u00f3rym teren i kampus maj\u0105 zosta\u0107\nprzekszta\u0142cone w kampus badawczo-rozwojowy i technologiczny (centrum\nobliczeniowe) o \u0142\u0105cznej powierzchni oko\u0142o 148 000 m2. Wst\u0119pne pozwolenie na\nbudow\u0119 zosta\u0142o wydane w dniu 7 wrze\u015bnia 2023 roku, a ostateczne w dniu 22\nstycznia 2024 roku.
W styczniu 2024 roku podpisano umow\u0119 z\ndu\u017cym klientem na pe\u0142n\u0105 moc projektu (179MW).
Kolejnymi kluczowymi etapami projektu\nb\u0119dzie zako\u0144czenie rob\u00f3t drogowych i infrastrukturalnych oraz infrastruktury\nenergetycznej do 26 lutego 2028 roku (I etap).
Inwestycja GTC jest chroniona poprzez\nzwyczajowe mechanizmy ochrony inwestor\u00f3w w\u00a0razie gdy pewne kluczowe etapy\nnie zostan\u0105 zrealizowane w\u00a0satysfakcjonuj\u0105cy spos\u00f3b.
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku warto\u015b\u0107\ngodziwa instrumentu finansowego zosta\u0142a wyceniona przez Kroll Advisory\n(Ireland) Limited (\u201eKroll\u201d) zgodnie z MSSF 13 Pomiar warto\u015bci godziwej\n(warto\u015b\u0107 godziwa na poziomie 3). Kroll oszacowa\u0142 przedzia\u0142 warto\u015bci godziwej instrumentu\nna kwot\u0119 w zakresie od 115 milion\u00f3w EUR do 135 milion\u00f3w EUR. Warto\u015b\u0107 projektu\nzastosowana do wyceny instrumentu zosta\u0142a ustalona przez Kroll Advisory\n(Ireland) Limited na dzie\u0144 31\u00a0grudnia 2023 roku, zgodnie z w\u0142a\u015bciwymi zapisami\nStandard\u00f3w technicznych i wydajno\u015bciowych wyceny (\u201eVPS\u201d) zawartych w RICS\nValuation \u2013 Global Standards 2022 (\u201eRed Book\u201d). Kluczowe nieobserwowalne dane\nwej\u015bciowe wykorzystywane w wycenie to koszt za MW, czynsz za KW/miesi\u0105c i stopa\nzwrotu. Wp\u0142yw zmian tych nak\u0142ad\u00f3w o 2,5% lub 5% nie b\u0119dzie wi\u0119kszy ni\u017c\nodpowiadaj\u0105ce im zmiany GDV (Gross Development Value) przedstawione poni\u017cej.
Zarz\u0105d stwierdzi\u0142, \u017ce bie\u017c\u0105ca warto\u015b\u0107\nksi\u0119gowa instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych odzwierciedla ich warto\u015b\u0107 godziw\u0105, mieszcz\u0105c\u0105\nsi\u0119 w przedziale szacowanym przez Kroll.
Poni\u017csza\ntabela przedstawia istotne nieobserwowalne dane wsadowe wykorzystywane w\nwycenie instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych w roku zako\u0144czonym 31\u00a0grudnia\u00a02023\nroku:
| \n Istotne dane wsadowe \n | \n \n \n Dane wsadowe \n | \n \n
| \n Stopa dyskontowa \n | \n \n \n 35,23% \n | \n \n
| \n GDV (Gross Development Value) \n | \n \n \n 4.600.000.000 EUR \n | \n \n
| \n \n | \n \n \n Ca\u0142kowita warto\u015b\u0107 godziwa instrumentu\n finansowego \n | \n \n |
| \n \n | \n \n \n Wzrost \n | \n \n \n Spadek \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej\n stopy dyskontowej o 5% \n | \n \n \n 538,3 \n | \n \n \n 586,5 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej\n stopy dyskontowej o 10% \n | \n \n \n 517,4 \n | \n \n \n 613,8 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej GDV\n o 2,5% \n | \n \n \n 583,8 \n | \n \n \n 538,8 \n | \n \n
| \n Zmiana szacunkowej GDV\n o 5% \n | \n \n \n 606,0 \n | \n \n \n 516,1 \n | \n \n
18.2. Jednostki (Trigal)
W dniu 28 sierpnia 2022 roku GTC\nOrigine Investments Pltd., jednostka ca\u0142kowicie\nzale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, naby\u0142a od jednostki powi\u0105zanej z\u00a0udzia\u0142owcem wi\u0119kszo\u015bciowym,\n34% jednostek w\u00a0Regional Multi Asset Fund Compartment 2 w\u00a0Trigal\nAlternative Investment Fund GP S.\u00e1.r.l. (\u201cFundusz\u201d) za r\u00f3wnowarto\u015b\u0107 12,6 miliona EUR. G\u0142\u00f3wnym obszarem\ndzia\u0142alno\u015bci Funduszu s\u0105 inwestycje w nieruchomo\u015bci komercyjne w S\u0142owenii oraz\nChorwacji, z\u00a0ca\u0142kowit\u0105 warto\u015bci\u0105 aktyw\u00f3w 68,75 miliona EUR. Okres funkcjonowania Funduszu ko\u0144czy si\u0119 w\u00a0czwartym\nkwartale 2028 roku. Wycena opiera si\u0119 na raporcie zarz\u0105dzania funduszem, gdzie\nNAV wycenia si\u0119 w warto\u015bci godziwej przypisanej do naszego udzia\u0142u\ninwestycyjnego (warto\u015b\u0107 godziwa na poziomie 2).
18.3. Fundusz ACP
ACP Credit I SCA SICAV-RAIF (\u201eFundusz\nACP\u201d) jest zamkni\u0119tym alternatywnym funduszem inwestycyjnym w\u00a0Luksemburgu,\nposiadaj\u0105cym dwa oddzia\u0142y. GTC posiada \u0142\u0105czne zobowi\u0105zanie inwestycyjne w\nwysoko\u015bci 5\u00a0milion\u00f3w EUR w Funduszu ACP. Do ko\u0144ca 2023 roku GTC S.A.\ndokona\u0142o zap\u0142aty 2,2 miliona EUR.\nStrategia inwestycyjna Funduszu ACP polega na budowaniu portfela\nzabezpieczonych, generuj\u0105cych doch\u00f3d instrument\u00f3w d\u0142u\u017cnych w sektorze ma\u0142ych i\n\u015brednich przedsi\u0119biorstw w Europie \u015arodkowej. Wycena opiera si\u0119 na raporcie\nzarz\u0105dzaj\u0105cym funduszem, gdzie NAV wyceniana jest w warto\u015bci godziwej\nalokowanej do naszego udzia\u0142u inwestycyjnego (warto\u015b\u0107 godziwa na poziomie 2).
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfFinancialInstrumentsDesignatedAtFairValueThroughProfitOrLossExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlec407ef401c44264970142f7b18ed802": { "value": "Zapasy dotycz\u0105 projekt\u00f3w mieszkaniowych\nw trakcie budowy i s\u0105 wyceniane wed\u0142ug ni\u017cszej z dw\u00f3ch warto\u015bci: kosztu\nwytworzenia i mo\u017cliwej do uzyskania ceny sprzeda\u017cy netto (warto\u015bci\nodzyskiwalnej). Warto\u015b\u0107 odzyskiwalna ustalana jest przy pomocy metody\nzdyskontowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych albo metody por\u00f3wnawczej, w oparciu o\nwycen\u0119 dokonywan\u0105 przez niezale\u017cnych rzeczoznawc\u00f3w. Koszty odnosz\u0105ce si\u0119 do\nrealizacji projektu mieszkaniowego s\u0105 wykazywane jako zapasy.
Prowizje\nwyp\u0142acone po\u015brednikom sprzeda\u017cy lub agencjom marketingowym za sprzeda\u017c\nnieruchomo\u015bci mieszkaniowych, kt\u00f3re nie podlegaj\u0105 zwrotowi, s\u0105 odnoszone\nbezpo\u015brednio w koszty w momencie, gdy sprzeda\u017c danej nieruchomo\u015bci\nmieszkaniowej jest zabezpieczona.
Zmiany stanu\ngrunt\u00f3w przeznaczonych pod zabudow\u0119 mieszkaniow\u0105 za rok zako\u0144czony dnia 31 grudnia\n2022 oraz 31 grudnia 2023 roku kszta\u0142towa\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Grunty pod zabudow\u0119\n mieszkaniow\u0105 \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 bilansowa na\u00a01 stycznia 2022\n roku \n | \n \n \n 124,2 \n | \n \n
| \n Rewaluacja\n prawa wieczystego u\u017cytkowania grunt\u00f3w \n | \n \n \n (0,2) \n | \n \n
| \n Skapitalizowane\n wydatki \n | \n \n \n 6,2 \n | \n \n
| \n Odwr\u00f3cenie\n utraty warto\u015bci/(utrata warto\u015bci) \n | \n \n \n (8,0) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n 2,6 \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 bilansowa na\u00a031 grudnia 2022\n roku \n | \n \n \n \n \n 124,8 \n | \n \n
| \n Skapitalizowane\n wydatki \n | \n \n \n 5,9 \n | \n \n
| \n Odwr\u00f3cenie\n utraty warto\u015bci/(utrata warto\u015bci) \n | \n \n \n (3,2) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z\u00a0przeliczenia \n | \n \n \n (9,2) \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n bilansowa na\u00a031 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 118,3 \n | \n \n
Warto\u015b\u0107 bilansowa\ngrunt\u00f3w przeznaczonych na\u00a0cele mieszkaniowe na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku dotyczy dzia\u0142ek, niezwi\u0105zanych z\u00a0podstawow\u0105 dzia\u0142alno\u015bci\u0105, przeznaczonych\npod zabudow\u0119 mieszkaniow\u0105 w\u00a0Chorwacji, na\u00a0W\u0119grzech oraz w\u00a0Rumunii.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfInventoriesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl354ffeb5a72d4d3c9306443cfeb8edae": { "value": "Zapasy dotycz\u0105 projekt\u00f3w mieszkaniowych\nw trakcie budowy i s\u0105 wyceniane wed\u0142ug ni\u017cszej z dw\u00f3ch warto\u015bci: kosztu\nwytworzenia i mo\u017cliwej do uzyskania ceny sprzeda\u017cy netto (warto\u015bci\nodzyskiwalnej). Warto\u015b\u0107 odzyskiwalna ustalana jest przy pomocy metody\nzdyskontowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych albo metody por\u00f3wnawczej, w oparciu o\nwycen\u0119 dokonywan\u0105 przez niezale\u017cnych rzeczoznawc\u00f3w. Koszty odnosz\u0105ce si\u0119 do\nrealizacji projektu mieszkaniowego s\u0105 wykazywane jako zapasy.
Prowizje\nwyp\u0142acone po\u015brednikom sprzeda\u017cy lub agencjom marketingowym za sprzeda\u017c\nnieruchomo\u015bci mieszkaniowych, kt\u00f3re nie podlegaj\u0105 zwrotowi, s\u0105 odnoszone\nbezpo\u015brednio w koszty w momencie, gdy sprzeda\u017c danej nieruchomo\u015bci\nmieszkaniowej jest zabezpieczona.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForMeasuringInventories", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrld4f8225aefd844cc819a592a18234a6a": { "value": "Grupa\nwykorzystuje pochodne instrumenty finansowe takie jak SWAP na stop\u0119 procentow\u0105\noraz CAP, w celu zabezpieczenia si\u0119 przed zmienno\u015bci\u0105 st\u00f3p procentowych. Tego\nrodzaju pochodne instrumenty finansowe s\u0105 pocz\u0105tkowo ujmowane wed\u0142ug warto\u015bci\ngodziwej w dniu zawarcia kontraktu, a nast\u0119pnie s\u0105 ponownie wyceniane wed\u0142ug aktualnej\nwarto\u015bci godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje si\u0119 jako aktywa, gdy ich\nwarto\u015b\u0107 godziwa jest dodatnia i jako zobowi\u0105zania \u2013 gdy ich warto\u015b\u0107 godziwa\njest ujemna.
Grupa stosuje\nrachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144. Dla cel\u00f3w rachunkowo\u015bci zabezpiecze\u0144, instrumenty\nfinansowe s\u0105 klasyfikowane jako zabezpieczenia przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, gdy\ns\u0142u\u017c\u0105 zabezpieczeniu wp\u0142ywu zmienno\u015bci przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, kt\u00f3re mo\u017cna\nprzypisa\u0107 do konkretnego ryzyka zwi\u0105zanego z uj\u0119tym sk\u0142adnikiem aktyw\u00f3w, zobowi\u0105zaniem\nlub wysoce prawdopodobn\u0105 planowan\u0105 transakcj\u0105 albo ryzykiem walutowym w\nnieuj\u0119te uprawdopodobnione przysz\u0142e zobowi\u0105zanie.
W momencie\npowstania relacji zabezpieczaj\u0105cej, Grupa formalnie wyznacza i dokumentuje t\u0119\nrelacj\u0119 w odniesieniu, dla kt\u00f3rej chce stosowa\u0107 rachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144, a\ntak\u017ce cel i strategi\u0119 zarz\u0105dzania ryzykiem oraz strategi\u0119 ustanowienia\nzabezpieczenia. Grupa u\u017cywa zar\u00f3wno jako\u015bciowych, jak i ilo\u015bciowych metod oceny\nefektywno\u015bci posiadanych instrument\u00f3w.
Efektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107\nzysku lub straty na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym ujmuje si\u0119 w innych\nca\u0142kowitych dochodach w rezerwie zabezpiecze\u0144 przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, natomiast\nka\u017cd\u0105 nieefektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107 ujmuje si\u0119 niezw\u0142ocznie w rachunku zysk\u00f3w lub strat.\nRezerwa zabezpieczaj\u0105ca przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne jest korygowana o ni\u017csze z \u0142\u0105cznych\nzysk\u00f3w lub strat na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym oraz skumulowan\u0105 zmian\u0119\nwarto\u015bci godziwej zabezpieczanej pozycji.
Grupa utrzymuje\ninstrumenty pochodne (IRS, SWAP-y stopy procentowej, CAP-y, SWAPy walutowo-procentowe) celem zabezpieczenia\nprzed wahaniami st\u00f3p procentowych oraz kurs\u00f3w walut. Instrumenty te\nzabezpieczaj\u0105 wysoko\u015b\u0107 oprocentowania kredyt\u00f3w oraz obligacji przez okres od 1\ndo\u00a010 lat.
Warto\u015b\u0107 godziwa\ntransakcji Cross-currency interest swap, transakcji IRS oraz kontrakt\u00f3w CAP\njest ustalana w oparciu o metod\u0119 zdyskontowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych przy\nwykorzystaniu obserwowalnych danych wsadowych (2 poziom hierarchii warto\u015bci\ngodziwej). Warto\u015b\u0107 godziw\u0105 instrument\u00f3w pochodnych ustala si\u0119 przy wykorzystaniu\nmodeli przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych bazuj\u0105cych na danych pochodz\u0105cych ze \u017ar\u00f3de\u0142\npublicznie dost\u0119pnych.
W sprawozdaniu\nfinansowym instrumenty pochodne s\u0105 prezentowane w\u00a0poni\u017cszych pozycjach\nsprawozdania z\u00a0sytuacji finansowej:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Aktywa\n trwa\u0142e \n | \n \n \n 10,0 \n | \n \n \n 80,0 \n | \n \n
| \n Aktywa\n obrotowe \n | \n \n \n 51,7 \n | \n \n \n 36,5 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n d\u0142ugoterminowe \n | \n \n \n (81,3) \n | \n \n \n (219,5) \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n kr\u00f3tkoterminowe \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (10,2) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (19,6) \n | \n \n \n (113,2) \n | \n \n
Zmiany w\u00a0instrumentach\npochodnych za lata zako\u0144czone 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku\nprzedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n godziwa na\u00a0pocz\u0105tek roku \n | \n \n \n (113,2) \n | \n \n \n (186,7) \n | \n \n
| \n Uj\u0119te\n w\u00a0pozosta\u0142ych ca\u0142kowitych dochodach \n | \n \n \n 36,4 \n | \n \n \n 129,0\n \n | \n \n
| \n Uj\u0119te\n w\u00a0rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat[23] \n | \n \n \n 57,2 \n | \n \n \n (51,9) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z przeliczenia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 godziwa na\u00a0koniec roku \n | \n \n \n (19,6) \n | \n \n \n (113,2) \n | \n \n
Zmiany w kapitale\ndotycz\u0105cym efektu wyceny transakcji zabezpieczaj\u0105cych za lata zako\u0144czone 31\ngrudnia 2023 oraz 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Efekt\n wyceny transakcji zabezpieczaj\u0105cych na pocz\u0105tek roku \n | \n \n \n (27,8) \n | \n \n \n (137,4) \n | \n \n
| \n Uj\u0119te\n w pozosta\u0142ych ca\u0142kowitych dochodach \n | \n \n \n 93,6 \n | \n \n \n 77,1 \n | \n \n
| \n Zrealizowane\n w okresie (uj\u0119te w rachunku zysk\u00f3w i strat)24 \n | \n \n \n (57,2) \n | \n \n \n 51,9 \n | \n \n
| \n \u0141\u0105czny\n wp\u0142yw na pozosta\u0142e ca\u0142kowite dochody \n | \n \n \n 36,4 \n | \n \n \n 129,0\n \n | \n \n
| \n Podatek\n dochodowy dotycz\u0105cy wyceny transakcji zabezpieczaj\u0105cych \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n (19,4) \n | \n \n
| \n Efekt wyceny transakcji\n zabezpieczaj\u0105cych na koniec roku \n | \n \n \n 9,5 \n | \n \n \n (27,8) \n | \n \n
Instrumenty\npochodne na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku obejmuj\u0105\nprzede wszystkim instrumenty IRS oraz mi\u0119dzywalutowe swapy na stop\u0119 procentow\u0105.
| \n Instrument \n | \n \n \n Wycena \n | \n \n \n Zakres oprocentowania\n odsetek \n | \n \n \n Zabezpieczona waluta \n | \n \n
| \n IRS (EURIBOR 3M) \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 godziwa \n | \n \n \n (-0,3%) \u2013 (2,87%) \n | \n \n \n Nie dotyczy \n | \n \n
| \n SWAP (sta\u0142a na sta\u0142\u0105 / HUF) \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 godziwa \n | \n \n \n 0,92% - 0,99% \n | \n \n \n 360,33 \u2013 367,66 \n | \n \n
| \n SWAP (WIBOR 6M / PLN) \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 godziwa \n | \n \n \n 4,02% \n | \n \n \n 4,2845 \n | \n \n
Instrument
Charakter zabezpieczanej\n pozycji
Warto\u015b\u0107 nominalna
Waluta
31 grudnia 2023
Warto\u015b\u0107 nominalna
Waluta
31 grudnia 2022
IRS (EURIBOR 3M)
Kredyty bankowe
325
EUR
54,4
315
EUR
110,9
SWAP (sta\u0142a na sta\u0142\u0105/ HUF)
Obligacje
59.400
HUF
(79,6)
59.400
HUF
(219,5)
SWAP (WIBOR 6M / PLN)
Obligacje
-
PLN
-
147
PLN
(10,2)
Pozosta\u0142e
5,6
5,6
Razem
(19,6)
(113,2)
Wi\u0119cej informacji w nocie 34.
Na g\u0142\u00f3wne\ninstrumenty finansowe Grupy sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 kredyty bankowe, obligacje,\ninstrumenty pochodne, zobowi\u0105zania z\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0inne\nd\u0142ugoterminowe zobowi\u0105zania finansowe. G\u0142\u00f3wnym powodem korzystania\nz\u00a0powy\u017cszych instrument\u00f3w finansowych jest finansowanie dzia\u0142a\u0144 Grupy.\nGrupa jest w\u00a0posiadaniu r\u00f3\u017cnych aktyw\u00f3w finansowych, takich jak nale\u017cno\u015bci\nhandlowe, udzielone po\u017cyczki, instrumenty pochodne, d\u0142ugoterminowe aktywa\nfinansowe, \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0kr\u00f3tkoterminowe depozyty. Aktywa finansowe\nGrupy wyceniane w zamortyzowanym koszcie obejmuj\u0105 nale\u017cno\u015bci handlowe,\nudzielone po\u017cyczki oraz \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0kr\u00f3tkoterminowe depozyty.
G\u0142\u00f3wne ryzyko\nwynikaj\u0105ce z\u00a0posiadanych przez Grup\u0119 instrument\u00f3w finansowych zwi\u0105zane jest\nz\u00a0ryzykiem stopy procentowej, ryzykiem p\u0142ynno\u015bci, ryzykiem walutowym\ni\u00a0ryzykiem kredytowym.
RYZYKO STOPY PROCENTOWEJ
Przez ryzyko\nstopy procentowej rozumie si\u0119 niebezpiecze\u0144stwo, \u017ce warto\u015b\u0107 godziwa lub\nprzysz\u0142e przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne instrumentu finansowego b\u0119d\u0105 si\u0119 zmienia\u0107 ze\nwzgl\u0119du na zmiany rynkowych st\u00f3p procentowych. Nara\u017cenie Grupy na\u00a0zmiany\nst\u00f3p procentowych kt\u00f3re nie s\u0105 zabezpieczane za pomoc\u0105 instrument\u00f3w pochodnych\nzwi\u0105zane jest przede wszystkim z\u00a0d\u0142ugoterminowymi zobowi\u0105zaniami Grupy\noraz udzielonymi po\u017cyczkami udzia\u0142owcowi niekontroluj\u0105cemu.
Grupa posiada\nportfel kredyt\u00f3w i po\u017cyczek o sta\u0142ym i zmiennym oprocentowaniu. Nast\u0119pnie,\nw\u00a0celu zarz\u0105dzania ryzykiem stopy procentowej w\u00a0spos\u00f3b efektywny\nkosztowo, Grupa zawiera transakcje swap st\u00f3p procentowych oraz transakcje cap.
Na dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku 95% kredyt\u00f3w, obligacji oraz po\u017cyczek Grupy jest zabezpieczonych (na\ndzie\u0144 31 grudnia 2022 roku - 95%).
W 2023 roku zmiana\no 150 p.b. stopy Euribor doprowadzi\u0142aby do\u00a0zmiany straty przed\nopodatkowaniem o\u00a04,5\u00a0\u00a0PLN. W 2022 roku zmiana o 50 p.b. stopy\nEuribor doprowadzi\u0142aby do zmiany straty przed opodatkowaniem o 1,6 PLN.
RYZYKO WALUTOWE
Grupa zawiera tak\u017ce\ntransakcje w\u00a0walutach innych ni\u017c waluty funkcjonalne sp\u00f3\u0142ek Grupy. W zwi\u0105zku z tym, jednym\nz element\u00f3w polityki rachunkowo\u015bci zabezpiecze\u0144 stosowanych przez Grup\u0119 jest\nzabezpieczanie si\u0119 przed ryzykiem walutowym poprzez powi\u0105zanie waluty wp\u0142yw\u00f3w i\nwyp\u0142yw\u00f3w oraz \u015brodk\u00f3w pieni\u0119\u017cnych i ich ekwiwalent\u00f3w do waluty, w jakiej\ndokonano wydatku.
Kursy\nwalut na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023 i\u00a02022 roku by\u0142y nast\u0119puj\u0105ce:
| \n \n | \n \n \n 31\n grudnia 2023 \n | \n \n \n 31\n grudnia 2022 \n | \n \n
| \n PLN / EUR \n | \n \n \n 4,3480 \n | \n \n \n 4,6899 \n | \n \n
| \n HUF/EUR \n | \n \n \n 382,78 \n | \n \n \n 400,23 \n | \n \n
Poni\u017csza tabela\nprzedstawia wra\u017cliwo\u015b\u0107 wyniku finansowego brutto na\u00a0wahania kurs\u00f3w\u00a0 walut:
| \n \n | \n \n \n 2023 \n | \n \n \n 2022 \n | \n \n |||||||
| \n \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n |||||||
| \n Kurs /\n procent zmiany \n | \n \n \n 4,7828 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,5654 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,1306 \n(-5%) \n | \n \n \n 3,9132 \n(-10%) \n | \n \n \n 5,1589 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,9244 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,4554 \n(-5%) \n | \n \n \n 4,2209 \n(-10%) \n | \n \n |
| \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\n depozyty zablokowane \n | \n \n \n (11,3) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n (18,3) \n | \n \n \n (9,1) \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 18,3 \n | \n \n |
| \n Nale\u017cno\u015bci z tytu\u0142u\n dostaw i inne nale\u017cno\u015bci \n | \n \n \n (0,9) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n (1,5) \n | \n \n \n (0,7) \n | \n \n \n 0,7 \n | \n \n \n 1,5 \n | \n \n |
| \n Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u\n dostaw i inne zobowi\u0105zania \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 6,1 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (6,1) \n | \n \n |
| \n Leasing grunt\u00f3w \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,0 \n | \n \n \n (7,0) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,1 \n | \n \n \n (7,1) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n |
| \n Razem \n | \n \n \n \n | \n \n \n 7,8 \n | \n \n \n 3,9 \n | \n \n \n (3,9) \n | \n \n \n (7,8) \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n (0,3) \n | \n \n \n (0,6) \n | \n \n
Grupa nie\nidentyfikuje ryzyka walutowego zwi\u0105zanego z\u00a0obligacjami denominowanymi\nw\u00a0PLN i\u00a0HUF ze wzgl\u0119du na fakt ich zabezpieczenia przez instrumenty\npochodne. Wp\u0142yw waha\u0144 kurs\u00f3w innych walut oraz wp\u0142yw wymienionych walut\nna\u00a0inne ni\u017c wskazane wy\u017cej pozycje sprawozdania z\u00a0sytuacji finansowej\njest nieistotny.
Potencjalny wp\u0142yw\nna ryzyko walutowe przy za\u0142o\u017ceniu braku zabezpieczenia obligacji w PLN oraz HUF\nwygl\u0105da nast\u0119puj\u0105co:
| \n Procentowa zmiana kursu wymiany \n | \n \n \n (-10%) \n | \n \n \n (+10%) \n | \n \n
| \n Obligacje\n w HUF \n | \n \n \n 74,8 \n | \n \n \n (61,7) \n | \n \n
RYZYKO KREDYTOWE
Istot\u0105 ryzyka\nkredytowego jest sytuacja, w\u00a0kt\u00f3rej jedna ze stron umowy, kt\u00f3rej\nprzedmiotem jest dany instrument finansowy, nie wywi\u0105\u017ce si\u0119 ze swojego\nzobowi\u0105zania. W\u00a0celu zarz\u0105dzania tym ryzykiem Grupa systematycznie\ndokonuje oceny sytuacji finansowej swoich klient\u00f3w. Grupa nie spodziewa si\u0119\nsytuacji, w\u00a0kt\u00f3rej jeden z\u00a0jej klient\u00f3w nie wywi\u0105za\u0142by si\u0119 ze swoich\nzobowi\u0105za\u0144. W Grupie nie wyst\u0119puje znacz\u0105ca koncentracja ryzyka kredytowego z\n\u017cadnym pojedynczym kontrahentem lub kontrahentami Grupy, z wyj\u0105tkiem emitenta instrument\u00f3w\nd\u0142u\u017cnych ujawnionego w nocie 18 oraz bank\u00f3w, w kt\u00f3rych zdeponowane s\u0105 \u015brodki\npieni\u0119\u017cne
\ni ekwiwalenty ujawnionymi w\u00a0nocie\u00a023.
Przy zachowaniu\nzasady ostro\u017cno\u015bci w\u00a0stosunku do\u00a0kwoty nale\u017cno\u015bci handlowych oraz\npozosta\u0142ych, kt\u00f3re nie s\u0105 obj\u0119te odpisem aktualizuj\u0105cym ani nie s\u0105\nprzeterminowane, na\u00a0dzie\u0144 bilansowy nie wyst\u0119puj\u0105 \u017cadne przes\u0142anki\n\u015bwiadcz\u0105ce o braku mo\u017cliwo\u015bci realizacji tych nale\u017cno\u015bci. Na dzie\u0144 bilansowy\nGrupa nie posiada istotnych spisanych nale\u017cno\u015bci.\u00a0
W odniesieniu do\npo\u017cyczek udzielonych udzia\u0142owcom niekontroluj\u0105cym, zosta\u0142y one ocenione jako poziom\n1
\nw trzypoziomowym modelu utraty warto\u015bci zdefiniowanym w MSSF 9\u00a0Instrumenty\nfinansowe.
W odniesieniu\ndo\u00a0ryzyka kredytowego wynikaj\u0105cego z\u00a0innych aktyw\u00f3w finansowych\nSp\u00f3\u0142ki, takich jak \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0ich ekwiwalenty oraz zablokowane depozyty,\nekspozycja Sp\u00f3\u0142ki na\u00a0ryzyko kredytowe r\u00f3wna jest warto\u015bci bilansowej tych\ninstrument\u00f3w.
Na dzie\u0144\nbilansowy nie wyst\u0119puj\u0105 materialne aktywa finansowe, kt\u00f3re by\u0142yby\nprzeterminowane i na\u00a0kt\u00f3re nie by\u0142by dokonany odpis z tytu\u0142u utraty\nwarto\u015bci.
RYZYKO P\u0141YNNO\u015aCI
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku Grupa\nposiada \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0ich ekwiwalenty (wed\u0142ug definicji zawartej\nw\u00a0MSSF) w\u00a0kwocie 262,6 \u00a0PLN (60,4\nmiliona EUR) oraz zablokowane\ndepozyty otrzymane od najemc\u00f3w w kwocie 67,4 \u00a0PLN (15,5 miliona EUR). Jak opisano\npowy\u017cej, Grupa stara si\u0119 efektywnie zarz\u0105dza\u0107 wszystkimi zobowi\u0105zaniami i\u00a0obecnie\nanalizuje plany finansowania zwi\u0105zane z: (i) obs\u0142ug\u0105 finansowania istniej\u0105cego\nportfolio aktyw\u00f3w; (ii)\u00a0nak\u0142adami inwestycyjnymi oraz (iii) budow\u0105\nnieruchomo\u015bci komercyjnych. Finansowanie odbywa\u0107 si\u0119 b\u0119dzie przez dost\u0119pne\n\u015brodki pieni\u0119\u017cne, zysk z\u00a0dzia\u0142alno\u015bci operacyjnej, sprzeda\u017c aktyw\u00f3w oraz
refinansowanie.\nZarz\u0105d uwa\u017ca, \u017ce na\u00a0bazie bie\u017c\u0105cych za\u0142o\u017ce\u0144 Grupa b\u0119dzie w\u00a0stanie\nregulowa\u0107 wszystkie swoje zobowi\u0105zania przez okres co najmniej nast\u0119pnych dwunastu\nmiesi\u0119cy.
Poni\u017csze\ntabele podsumowuj\u0105 termin zapadalno\u015bci zobowi\u0105za\u0144 finansowych Grupy opartych na\numownych niezdyskontowanych p\u0142atno\u015bciach
na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023:
Na \u017c\u0105danie
Do 3 miesi\u0119cy
3 do 12 miesi\u0119cy
1 do 5 lat
Powy\u017cej 5 lat
Razem
Zobowi\u0105zania\n z\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0us\u0142ug oraz rezerwy
9,1
67,0
51,7
-
-
127,8
Kredyty,\n po\u017cyczki i obligacje
5,2
38,7
261,3
4.773,7
883,9
5.962,8
Depozyty\n od najemc\u00f3w
1,7
0,4
9,1
46,5
9,6
67,3
Zobowi\u0105zania\n z\u00a0tytu\u0142u leasingu
-
4,8
1,7
33,5
323,9
363,9
Instrumenty\n pochodne
-
-
-
15,2
66,1
81,3
Razem
16,0
110,9
323,8
4.868,9
1.283,5
6.603,1
na\ndzie\u0144 31 grudnia 2022:
Na \u017c\u0105danie
Do 3 miesi\u0119cy
3 do 12 miesi\u0119cy
1 do 5 lat
Powy\u017cej 5 lat
Razem
Zobowi\u0105zania\n z\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0us\u0142ug oraz rezerwy
1,3
121,7
55,7
-
-
178,7
Kredyty,\n po\u017cyczki i obligacje
-
31,3
299,1
4.626,3
895,7
5.852,4
Depozyty\n od najemc\u00f3w
-
1,3
5,7
51,7
-
58,7
Zobowi\u0105zania\n z tytu\u0142u leasingu
-
4,8
1,7
33,5
330,4
370,4
Instrumenty\n pochodne
-
-
-
-
-
-
Razem
1,3
159,1
362,2
4.711,5
1.226,1
6.460,3
Powy\u017csza\ntabela w linii D\u0142ugoterminowa cz\u0119\u015b\u0107 kredyt\u00f3w, po\u017cyczek i obligacji nie\nzawiera p\u0142atno\u015bci dotycz\u0105cych warto\u015bci rynkowych instrument\u00f3w pochodnych. Grupa\nzabezpiecza w znacznym stopniu ryzyko zwi\u0105zane ze zmienn\u0105 stop\u0105 odsetkow\u0105 za\npomoc\u0105 instrument\u00f3w pochodnych. Zarz\u0105d zamierza zrefinansowa\u0107 cz\u0119\u015b\u0107 transz\nprzypadaj\u0105cych do sp\u0142aty w latach przysz\u0142ych.
Wszystkie\ninstrumenty pochodne zapadaj\u0105 w okresie do 1-10 lat od daty bilansowej.
D\u0142ugoterminowe\nzobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu dotycz\u0105 g\u0142\u00f3wnie p\u0142atno\u015bci za u\u017cytkowanie\nwieczyste przypadaj\u0105ce na okres od 33 do 87 lat.
WARTO\u015a\u0106 GODZIWA
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku 80% kredyt\u00f3w bankowych oprocentowanych by\u0142o przy u\u017cyciu zmiennej stopy\nprocentowej (na 31 grudnia 2022 roku 78% kredyt\u00f3w bankowych oprocentowanych by\u0142o\nprzy u\u017cyciu zmiennej stopy procentowej). Jednak\u017ce, na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku 92% warto\u015bci kredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek jest zabezpieczone za pomoc\u0105 instrument\u00f3w\npochodnych (87% na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku).
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku, nie by\u0142o obligacji oprocentowanych przy u\u017cyciu\nzmiennej stopy procentowej (5% na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku). Jednak\u017ce, na 31\ngrudnia 2022 roku wszystkie obligacje by\u0142y zabezpieczone.
Dalsze\ninformacje odno\u015bnie po\u017cyczek udzielonych oraz otrzymanych od udzia\u0142owca\nniekontroluj\u0105cego opisano w nocie 25.
W\nzwi\u0105zku z ostatnim, istotnym wzrostem st\u00f3p oprocentowania na rynkach, na\nkt\u00f3rych dzia\u0142a Grupa, warto\u015b\u0107 godziwa obligacji w HUF r\u00f3\u017cni si\u0119 znacz\u0105co od ich\nwarto\u015bci ksi\u0119gowej. Jest to spowodowane tym, \u017ce na dzie\u0144
31\ngrudnia 2023 roku obligacje w HUF s\u0105 oprocentowane sta\u0142\u0105 stop\u0105 procentow\u0105 do\ndaty zapadalno\u015bci, niemniej jednak s\u0105 one zabezpieczone za pomoc\u0105\nmi\u0119dzywalutowego instrumentu SWAP na stop\u0119 procentow\u0105.
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku oraz na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku warto\u015b\u0107 rynkowa\noraz warto\u015b\u0107 godziwa obligacji przedstawia\u0142a si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n\n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n Obligacje\n z dat\u0105 wymagalno\u015bci w 2023 roku (Polska) (PLGTC0000318)[24] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 148,2\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2027-2030 (HU0000360102)[25] \n | \n \n \n 224,4\n \n | \n \n \n 211,5\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2028-2031 (HU0000360284)25 \n | \n \n \n 119,1\n \n | \n \n \n 99,9\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2026 (XS2356039268)[26] \n | \n \n \n 1.600,5\n \n | \n \n \n 1.721,2\n \n | \n \n
Warto\u015b\u0107\ngodziwa wszystkich pozosta\u0142ych aktyw\u00f3w/zobowi\u0105za\u0144 finansowych jest zbli\u017cona do warto\u015bci\nbilansowej.
W\nodniesieniu do\u00a0warto\u015bci godziwej nieruchomo\u015bci inwestycyjnej szczeg\u00f3\u0142y\nzosta\u0142y zaprezentowane w\u00a0nocie\u00a017.
W\nodniesieniu do\u00a0warto\u015bci godziwej d\u0142ugoterminowych aktyw\u00f3w finansowych szczeg\u00f3\u0142y\nzosta\u0142y zaprezentowane w\u00a0nocie\u00a018.
HIERARCHIA WARTO\u015aCI GODZIWEJ
Na 31 grudnia 2023 roku i\nna\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku Grupa utrzymywa\u0142a szereg instrument\u00f3w pochodnych\nwykazywanych w\u00a0warto\u015bci godziwej w\u00a0sprawozdaniu z\u00a0sytuacji\nfinansowej.
Grupa stosuje poni\u017csz\u0105\nhierarchi\u0119 dla okre\u015blania i\u00a0wykazywania warto\u015bci godziwej instrument\u00f3w\nfinansowych wed\u0142ug metody wyceny:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 1: ceny rynkowe (niekorygowane),\nstosowane na\u00a0aktywnym rynku dla identycznych aktyw\u00f3w oraz zobowi\u0105za\u0144,
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 2: pozosta\u0142e metody, dla kt\u00f3rych\npo\u015brednio b\u0105d\u017a bezpo\u015brednio s\u0105 uwzgl\u0119dniane wszystkie czynniki maj\u0105ce istotny\nwp\u0142yw na\u00a0wykazywan\u0105 warto\u015b\u0107 godziw\u0105,
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 3: metody oparte na\u00a0czynnikach\nmaj\u0105cych istotny wp\u0142yw na\u00a0wykazywan\u0105 warto\u015b\u0107 godziw\u0105, kt\u00f3re nie s\u0105 oparte\nna\u00a0mo\u017cliwych do\u00a0zaobserwowania danych rynkowych.
Wycena\ninstrument\u00f3w pochodnych traktowana jest jako poziom 2 hierarchii warto\u015bci\ngodziwej. W\u00a0ci\u0105gu lat zako\u0144czonych 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia\n2022 roku nie mia\u0142y miejsca przesuni\u0119cia mi\u0119dzy poziomem 1, poziomem 2, a\npoziomem 3 hierarchii warto\u015bci godziwej.
POZOSTA\u0141E RYZYKO
Pozosta\u0142e ryzyka\nzosta\u0142y opisane w\u00a0Sprawozdaniu Zarz\u0105du z\u00a0dzia\u0142alno\u015bci za rok\nzako\u0144czony 31\u00a0grudnia\u00a02023\u00a0roku.
ZARZ\u0104DZANIE KAPITA\u0141EM
G\u0142\u00f3wnym celem\nzarz\u0105dzania kapita\u0142em Grupy jest zapewnienie wzrostu operacyjnego i\u00a0wzrostu\nw\u00a0zakresie warto\u015bci poprzez ostro\u017cne zarz\u0105dzanie kapita\u0142em i\u00a0utrzymywanie\nbezpiecznych wska\u017anik\u00f3w kapita\u0142owych, kt\u00f3re wspieraj\u0105 dzia\u0142alno\u015b\u0107 operacyjn\u0105\nGrupy i\u00a0maksymalizuj\u0105 jej warto\u015b\u0107 dla akcjonariuszy.
Grupa zarz\u0105dza\nstruktur\u0105 kapita\u0142ow\u0105 i\u00a0dostosowuje j\u0105 do\u00a0dynamicznych warunk\u00f3w ekonomicznych.\nObserwuj\u0105c struktur\u0119 kapita\u0142u, Grupa podejmuje decyzje na\u00a0temat polityki\nd\u017awigni finansowej, pozyskiwania i\u00a0sp\u0142at po\u017cyczek,
inwestycji lub umorzeniu\ninwestycji w\u00a0aktywa, polityki dywidendowej i\u00a0podwy\u017cszania kapita\u0142u, je\u015bli\nzajdzie taka potrzeba.
W roku obrotowym\nzako\u0144czonym dnia 31 grudnia 2023 roku oraz w\u00a0roku obrotowym\nzako\u0144czonym 31 grudnia 2022 roku nie wprowadzono \u017cadnych zmian do\u00a0zasad,\npolityk i\u00a0proces\u00f3w zarz\u0105dzania kapita\u0142em.
Grupa monitoruje\nstan kapita\u0142\u00f3w stosuj\u0105c wska\u017anik d\u017awigni, kt\u00f3ry jest liczony jako stosunek\nzad\u0142u\u017cenia brutto pomniejszonego o \u015brodki pieni\u0119\u017cne oraz depozyty do\u00a0warto\u015bci\ninwestycji w\u00a0nieruchomo\u015bci. D\u0142ugoterminow\u0105 strategi\u0105 Grupy jest utrzymanie\nwska\u017anika LTV (wska\u017anik kredyt do\u00a0warto\u015bci) na\u00a0poziomie 40%. Na dzie\u0144\n31\u00a0grudnia 2023 roku LTV wynosi\u0142o 49,3% (na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku\nwynosi\u0142o 45,6%).
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfFinancialInstrumentsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlccf042a5505741228a31c45ca8e7d08e": { "value": "Grupa\nwykorzystuje pochodne instrumenty finansowe takie jak SWAP na stop\u0119 procentow\u0105\noraz CAP, w celu zabezpieczenia si\u0119 przed zmienno\u015bci\u0105 st\u00f3p procentowych. Tego\nrodzaju pochodne instrumenty finansowe s\u0105 pocz\u0105tkowo ujmowane wed\u0142ug warto\u015bci\ngodziwej w dniu zawarcia kontraktu, a nast\u0119pnie s\u0105 ponownie wyceniane wed\u0142ug aktualnej\nwarto\u015bci godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje si\u0119 jako aktywa, gdy ich\nwarto\u015b\u0107 godziwa jest dodatnia i jako zobowi\u0105zania \u2013 gdy ich warto\u015b\u0107 godziwa\njest ujemna.
Grupa stosuje\nrachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144. Dla cel\u00f3w rachunkowo\u015bci zabezpiecze\u0144, instrumenty\nfinansowe s\u0105 klasyfikowane jako zabezpieczenia przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, gdy\ns\u0142u\u017c\u0105 zabezpieczeniu wp\u0142ywu zmienno\u015bci przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, kt\u00f3re mo\u017cna\nprzypisa\u0107 do konkretnego ryzyka zwi\u0105zanego z uj\u0119tym sk\u0142adnikiem aktyw\u00f3w, zobowi\u0105zaniem\nlub wysoce prawdopodobn\u0105 planowan\u0105 transakcj\u0105 albo ryzykiem walutowym w\nnieuj\u0119te uprawdopodobnione przysz\u0142e zobowi\u0105zanie.
W momencie\npowstania relacji zabezpieczaj\u0105cej, Grupa formalnie wyznacza i dokumentuje t\u0119\nrelacj\u0119 w odniesieniu, dla kt\u00f3rej chce stosowa\u0107 rachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144, a\ntak\u017ce cel i strategi\u0119 zarz\u0105dzania ryzykiem oraz strategi\u0119 ustanowienia\nzabezpieczenia. Grupa u\u017cywa zar\u00f3wno jako\u015bciowych, jak i ilo\u015bciowych metod oceny\nefektywno\u015bci posiadanych instrument\u00f3w.
Efektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107\nzysku lub straty na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym ujmuje si\u0119 w innych\nca\u0142kowitych dochodach w rezerwie zabezpiecze\u0144 przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, natomiast\nka\u017cd\u0105 nieefektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107 ujmuje si\u0119 niezw\u0142ocznie w rachunku zysk\u00f3w lub strat.\nRezerwa zabezpieczaj\u0105ca przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne jest korygowana o ni\u017csze z \u0142\u0105cznych\nzysk\u00f3w lub strat na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym oraz skumulowan\u0105 zmian\u0119\nwarto\u015bci godziwej zabezpieczanej pozycji.
Grupa utrzymuje\ninstrumenty pochodne (IRS, SWAP-y stopy procentowej, CAP-y, SWAPy walutowo-procentowe) celem zabezpieczenia\nprzed wahaniami st\u00f3p procentowych oraz kurs\u00f3w walut. Instrumenty te\nzabezpieczaj\u0105 wysoko\u015b\u0107 oprocentowania kredyt\u00f3w oraz obligacji przez okres od 1\ndo\u00a010 lat.
Warto\u015b\u0107 godziwa\ntransakcji Cross-currency interest swap, transakcji IRS oraz kontrakt\u00f3w CAP\njest ustalana w oparciu o metod\u0119 zdyskontowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych przy\nwykorzystaniu obserwowalnych danych wsadowych (2 poziom hierarchii warto\u015bci\ngodziwej). Warto\u015b\u0107 godziw\u0105 instrument\u00f3w pochodnych ustala si\u0119 przy wykorzystaniu\nmodeli przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych bazuj\u0105cych na danych pochodz\u0105cych ze \u017ar\u00f3de\u0142\npublicznie dost\u0119pnych.
W sprawozdaniu\nfinansowym instrumenty pochodne s\u0105 prezentowane w\u00a0poni\u017cszych pozycjach\nsprawozdania z\u00a0sytuacji finansowej:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Aktywa\n trwa\u0142e \n | \n \n \n 10,0 \n | \n \n \n 80,0 \n | \n \n
| \n Aktywa\n obrotowe \n | \n \n \n 51,7 \n | \n \n \n 36,5 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n d\u0142ugoterminowe \n | \n \n \n (81,3) \n | \n \n \n (219,5) \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n kr\u00f3tkoterminowe \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (10,2) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n (19,6) \n | \n \n \n (113,2) \n | \n \n
Zmiany w\u00a0instrumentach\npochodnych za lata zako\u0144czone 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku\nprzedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107\n godziwa na\u00a0pocz\u0105tek roku \n | \n \n \n (113,2) \n | \n \n \n (186,7) \n | \n \n
| \n Uj\u0119te\n w\u00a0pozosta\u0142ych ca\u0142kowitych dochodach \n | \n \n \n 36,4 \n | \n \n \n 129,0\n \n | \n \n
| \n Uj\u0119te\n w\u00a0rachunku zysk\u00f3w i\u00a0strat[23] \n | \n \n \n 57,2 \n | \n \n \n (51,9) \n | \n \n
| \n Efekt\n r\u00f3\u017cnic kursowych z przeliczenia \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (3,6) \n | \n \n
| \n Warto\u015b\u0107 godziwa na\u00a0koniec roku \n | \n \n \n (19,6) \n | \n \n \n (113,2) \n | \n \n
Zmiany w kapitale\ndotycz\u0105cym efektu wyceny transakcji zabezpieczaj\u0105cych za lata zako\u0144czone 31\ngrudnia 2023 oraz 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Efekt\n wyceny transakcji zabezpieczaj\u0105cych na pocz\u0105tek roku \n | \n \n \n (27,8) \n | \n \n \n (137,4) \n | \n \n
| \n Uj\u0119te\n w pozosta\u0142ych ca\u0142kowitych dochodach \n | \n \n \n 93,6 \n | \n \n \n 77,1 \n | \n \n
| \n Zrealizowane\n w okresie (uj\u0119te w rachunku zysk\u00f3w i strat)24 \n | \n \n \n (57,2) \n | \n \n \n 51,9 \n | \n \n
| \n \u0141\u0105czny\n wp\u0142yw na pozosta\u0142e ca\u0142kowite dochody \n | \n \n \n 36,4 \n | \n \n \n 129,0\n \n | \n \n
| \n Podatek\n dochodowy dotycz\u0105cy wyceny transakcji zabezpieczaj\u0105cych \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n (19,4) \n | \n \n
| \n Efekt wyceny transakcji\n zabezpieczaj\u0105cych na koniec roku \n | \n \n \n 9,5 \n | \n \n \n (27,8) \n | \n \n
Instrumenty\npochodne na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku obejmuj\u0105\nprzede wszystkim instrumenty IRS oraz mi\u0119dzywalutowe swapy na stop\u0119 procentow\u0105.
| \n Instrument \n | \n \n \n Wycena \n | \n \n \n Zakres oprocentowania\n odsetek \n | \n \n \n Zabezpieczona waluta \n | \n \n
| \n IRS (EURIBOR 3M) \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 godziwa \n | \n \n \n (-0,3%) \u2013 (2,87%) \n | \n \n \n Nie dotyczy \n | \n \n
| \n SWAP (sta\u0142a na sta\u0142\u0105 / HUF) \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 godziwa \n | \n \n \n 0,92% - 0,99% \n | \n \n \n 360,33 \u2013 367,66 \n | \n \n
| \n SWAP (WIBOR 6M / PLN) \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107 godziwa \n | \n \n \n 4,02% \n | \n \n \n 4,2845 \n | \n \n
Instrument
Charakter zabezpieczanej\n pozycji
Warto\u015b\u0107 nominalna
Waluta
31 grudnia 2023
Warto\u015b\u0107 nominalna
Waluta
31 grudnia 2022
IRS (EURIBOR 3M)
Kredyty bankowe
325
EUR
54,4
315
EUR
110,9
SWAP (sta\u0142a na sta\u0142\u0105/ HUF)
Obligacje
59.400
HUF
(79,6)
59.400
HUF
(219,5)
SWAP (WIBOR 6M / PLN)
Obligacje
-
PLN
-
147
PLN
(10,2)
Pozosta\u0142e
5,6
5,6
Razem
(19,6)
(113,2)
Wi\u0119cej informacji w nocie 34.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfDerivativeFinancialInstrumentsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrld5cde7dc6f5b412fb5ff63661f227a84": { "value": "Grupa\nwykorzystuje pochodne instrumenty finansowe takie jak SWAP na stop\u0119 procentow\u0105\noraz CAP, w celu zabezpieczenia si\u0119 przed zmienno\u015bci\u0105 st\u00f3p procentowych. Tego\nrodzaju pochodne instrumenty finansowe s\u0105 pocz\u0105tkowo ujmowane wed\u0142ug warto\u015bci\ngodziwej w dniu zawarcia kontraktu, a nast\u0119pnie s\u0105 ponownie wyceniane wed\u0142ug aktualnej\nwarto\u015bci godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje si\u0119 jako aktywa, gdy ich\nwarto\u015b\u0107 godziwa jest dodatnia i jako zobowi\u0105zania \u2013 gdy ich warto\u015b\u0107 godziwa\njest ujemna.Grupa stosuje\nrachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144. Dla cel\u00f3w rachunkowo\u015bci zabezpiecze\u0144, instrumenty\nfinansowe s\u0105 klasyfikowane jako zabezpieczenia przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, gdy\ns\u0142u\u017c\u0105 zabezpieczeniu wp\u0142ywu zmienno\u015bci przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, kt\u00f3re mo\u017cna\nprzypisa\u0107 do konkretnego ryzyka zwi\u0105zanego z uj\u0119tym sk\u0142adnikiem aktyw\u00f3w, zobowi\u0105zaniem\nlub wysoce prawdopodobn\u0105 planowan\u0105 transakcj\u0105 albo ryzykiem walutowym w\nnieuj\u0119te uprawdopodobnione przysz\u0142e zobowi\u0105zanie.
W momencie\npowstania relacji zabezpieczaj\u0105cej, Grupa formalnie wyznacza i dokumentuje t\u0119\nrelacj\u0119 w odniesieniu, dla kt\u00f3rej chce stosowa\u0107 rachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144, a\ntak\u017ce cel i strategi\u0119 zarz\u0105dzania ryzykiem oraz strategi\u0119 ustanowienia\nzabezpieczenia. Grupa u\u017cywa zar\u00f3wno jako\u015bciowych, jak i ilo\u015bciowych metod oceny\nefektywno\u015bci posiadanych instrument\u00f3w.
Efektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107\nzysku lub straty na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym ujmuje si\u0119 w innych\nca\u0142kowitych dochodach w rezerwie zabezpiecze\u0144 przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, natomiast\nka\u017cd\u0105 nieefektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107 ujmuje si\u0119 niezw\u0142ocznie w rachunku zysk\u00f3w lub strat.\nRezerwa zabezpieczaj\u0105ca przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne jest korygowana o ni\u017csze z \u0142\u0105cznych\nzysk\u00f3w lub strat na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym oraz skumulowan\u0105 zmian\u0119\nwarto\u015bci godziwej zabezpieczanej pozycji.
Grupa utrzymuje\ninstrumenty pochodne (IRS, SWAP-y stopy procentowej, CAP-y, SWAPy walutowo-procentowe) celem zabezpieczenia\nprzed wahaniami st\u00f3p procentowych oraz kurs\u00f3w walut. Instrumenty te\nzabezpieczaj\u0105 wysoko\u015b\u0107 oprocentowania kredyt\u00f3w oraz obligacji przez okres od 1\ndo\u00a010 lat.
Warto\u015b\u0107 godziwa\ntransakcji Cross-currency interest swap, transakcji IRS oraz kontrakt\u00f3w CAP\njest ustalana w oparciu o metod\u0119 zdyskontowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych przy\nwykorzystaniu obserwowalnych danych wsadowych (2 poziom hierarchii warto\u015bci\ngodziwej). Warto\u015b\u0107 godziw\u0105 instrument\u00f3w pochodnych ustala si\u0119 przy wykorzystaniu\nmodeli przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych bazuj\u0105cych na danych pochodz\u0105cych ze \u017ar\u00f3de\u0142\npublicznie dost\u0119pnych.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForDerivativeFinancialInstrumentsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl6e7d15180ce24d94ae9b10b86e5c00fa": { "value": "Grupa\nwykorzystuje pochodne instrumenty finansowe takie jak SWAP na stop\u0119 procentow\u0105\noraz CAP, w celu zabezpieczenia si\u0119 przed zmienno\u015bci\u0105 st\u00f3p procentowych. Tego\nrodzaju pochodne instrumenty finansowe s\u0105 pocz\u0105tkowo ujmowane wed\u0142ug warto\u015bci\ngodziwej w dniu zawarcia kontraktu, a nast\u0119pnie s\u0105 ponownie wyceniane wed\u0142ug aktualnej\nwarto\u015bci godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje si\u0119 jako aktywa, gdy ich\nwarto\u015b\u0107 godziwa jest dodatnia i jako zobowi\u0105zania \u2013 gdy ich warto\u015b\u0107 godziwa\njest ujemna.Grupa stosuje\nrachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144. Dla cel\u00f3w rachunkowo\u015bci zabezpiecze\u0144, instrumenty\nfinansowe s\u0105 klasyfikowane jako zabezpieczenia przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, gdy\ns\u0142u\u017c\u0105 zabezpieczeniu wp\u0142ywu zmienno\u015bci przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, kt\u00f3re mo\u017cna\nprzypisa\u0107 do konkretnego ryzyka zwi\u0105zanego z uj\u0119tym sk\u0142adnikiem aktyw\u00f3w, zobowi\u0105zaniem\nlub wysoce prawdopodobn\u0105 planowan\u0105 transakcj\u0105 albo ryzykiem walutowym w\nnieuj\u0119te uprawdopodobnione przysz\u0142e zobowi\u0105zanie.
W momencie\npowstania relacji zabezpieczaj\u0105cej, Grupa formalnie wyznacza i dokumentuje t\u0119\nrelacj\u0119 w odniesieniu, dla kt\u00f3rej chce stosowa\u0107 rachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144, a\ntak\u017ce cel i strategi\u0119 zarz\u0105dzania ryzykiem oraz strategi\u0119 ustanowienia\nzabezpieczenia. Grupa u\u017cywa zar\u00f3wno jako\u015bciowych, jak i ilo\u015bciowych metod oceny\nefektywno\u015bci posiadanych instrument\u00f3w.
Efektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107\nzysku lub straty na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym ujmuje si\u0119 w innych\nca\u0142kowitych dochodach w rezerwie zabezpiecze\u0144 przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, natomiast\nka\u017cd\u0105 nieefektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107 ujmuje si\u0119 niezw\u0142ocznie w rachunku zysk\u00f3w lub strat.\nRezerwa zabezpieczaj\u0105ca przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne jest korygowana o ni\u017csze z \u0142\u0105cznych\nzysk\u00f3w lub strat na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym oraz skumulowan\u0105 zmian\u0119\nwarto\u015bci godziwej zabezpieczanej pozycji.
Grupa utrzymuje\ninstrumenty pochodne (IRS, SWAP-y stopy procentowej, CAP-y, SWAPy walutowo-procentowe) celem zabezpieczenia\nprzed wahaniami st\u00f3p procentowych oraz kurs\u00f3w walut. Instrumenty te\nzabezpieczaj\u0105 wysoko\u015b\u0107 oprocentowania kredyt\u00f3w oraz obligacji przez okres od 1\ndo\u00a010 lat.
Warto\u015b\u0107 godziwa\ntransakcji Cross-currency interest swap, transakcji IRS oraz kontrakt\u00f3w CAP\njest ustalana w oparciu o metod\u0119 zdyskontowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych przy\nwykorzystaniu obserwowalnych danych wsadowych (2 poziom hierarchii warto\u015bci\ngodziwej). Warto\u015b\u0107 godziw\u0105 instrument\u00f3w pochodnych ustala si\u0119 przy wykorzystaniu\nmodeli przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych bazuj\u0105cych na danych pochodz\u0105cych ze \u017ar\u00f3de\u0142\npublicznie dost\u0119pnych.Wszystkie\nkredyty bankowe, po\u017cyczki i d\u0142u\u017cne papiery warto\u015bciowe s\u0105 pocz\u0105tkowo ujmowane\nwed\u0142ug warto\u015bci godziwej, pomniejszonej o koszty transakcyjne zwi\u0105zane z\nuzyskaniem danego instrumentu d\u0142u\u017cnego.Po\npocz\u0105tkowym uj\u0119ciu, oprocentowane kredyty, po\u017cyczki i papiery d\u0142u\u017cne s\u0105\nwyceniane wed\u0142ug zamortyzowanego kosztu, przy zastosowaniu metody efektywnej\nstopy procentowej.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForFinancialInstrumentsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrld91013837a304a488bf30ba4ff632643": { "value": "Grupa\nwykorzystuje pochodne instrumenty finansowe takie jak SWAP na stop\u0119 procentow\u0105\noraz CAP, w celu zabezpieczenia si\u0119 przed zmienno\u015bci\u0105 st\u00f3p procentowych. Tego\nrodzaju pochodne instrumenty finansowe s\u0105 pocz\u0105tkowo ujmowane wed\u0142ug warto\u015bci\ngodziwej w dniu zawarcia kontraktu, a nast\u0119pnie s\u0105 ponownie wyceniane wed\u0142ug aktualnej\nwarto\u015bci godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje si\u0119 jako aktywa, gdy ich\nwarto\u015b\u0107 godziwa jest dodatnia i jako zobowi\u0105zania \u2013 gdy ich warto\u015b\u0107 godziwa\njest ujemna.Grupa stosuje\nrachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144. Dla cel\u00f3w rachunkowo\u015bci zabezpiecze\u0144, instrumenty\nfinansowe s\u0105 klasyfikowane jako zabezpieczenia przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, gdy\ns\u0142u\u017c\u0105 zabezpieczeniu wp\u0142ywu zmienno\u015bci przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, kt\u00f3re mo\u017cna\nprzypisa\u0107 do konkretnego ryzyka zwi\u0105zanego z uj\u0119tym sk\u0142adnikiem aktyw\u00f3w, zobowi\u0105zaniem\nlub wysoce prawdopodobn\u0105 planowan\u0105 transakcj\u0105 albo ryzykiem walutowym w\nnieuj\u0119te uprawdopodobnione przysz\u0142e zobowi\u0105zanie.
W momencie\npowstania relacji zabezpieczaj\u0105cej, Grupa formalnie wyznacza i dokumentuje t\u0119\nrelacj\u0119 w odniesieniu, dla kt\u00f3rej chce stosowa\u0107 rachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144, a\ntak\u017ce cel i strategi\u0119 zarz\u0105dzania ryzykiem oraz strategi\u0119 ustanowienia\nzabezpieczenia. Grupa u\u017cywa zar\u00f3wno jako\u015bciowych, jak i ilo\u015bciowych metod oceny\nefektywno\u015bci posiadanych instrument\u00f3w.
Efektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107\nzysku lub straty na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym ujmuje si\u0119 w innych\nca\u0142kowitych dochodach w rezerwie zabezpiecze\u0144 przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, natomiast\nka\u017cd\u0105 nieefektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107 ujmuje si\u0119 niezw\u0142ocznie w rachunku zysk\u00f3w lub strat.\nRezerwa zabezpieczaj\u0105ca przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne jest korygowana o ni\u017csze z \u0142\u0105cznych\nzysk\u00f3w lub strat na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym oraz skumulowan\u0105 zmian\u0119\nwarto\u015bci godziwej zabezpieczanej pozycji.
Grupa utrzymuje\ninstrumenty pochodne (IRS, SWAP-y stopy procentowej, CAP-y, SWAPy walutowo-procentowe) celem zabezpieczenia\nprzed wahaniami st\u00f3p procentowych oraz kurs\u00f3w walut. Instrumenty te\nzabezpieczaj\u0105 wysoko\u015b\u0107 oprocentowania kredyt\u00f3w oraz obligacji przez okres od 1\ndo\u00a010 lat.
Warto\u015b\u0107 godziwa\ntransakcji Cross-currency interest swap, transakcji IRS oraz kontrakt\u00f3w CAP\njest ustalana w oparciu o metod\u0119 zdyskontowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych przy\nwykorzystaniu obserwowalnych danych wsadowych (2 poziom hierarchii warto\u015bci\ngodziwej). Warto\u015b\u0107 godziw\u0105 instrument\u00f3w pochodnych ustala si\u0119 przy wykorzystaniu\nmodeli przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych bazuj\u0105cych na danych pochodz\u0105cych ze \u017ar\u00f3de\u0142\npublicznie dost\u0119pnych.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForHedgingExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl56f4457a7410428d8264c96f374094b1": { "value": "Grupa\nwykorzystuje pochodne instrumenty finansowe takie jak SWAP na stop\u0119 procentow\u0105\noraz CAP, w celu zabezpieczenia si\u0119 przed zmienno\u015bci\u0105 st\u00f3p procentowych. Tego\nrodzaju pochodne instrumenty finansowe s\u0105 pocz\u0105tkowo ujmowane wed\u0142ug warto\u015bci\ngodziwej w dniu zawarcia kontraktu, a nast\u0119pnie s\u0105 ponownie wyceniane wed\u0142ug aktualnej\nwarto\u015bci godziwej. Instrumenty pochodne wykazuje si\u0119 jako aktywa, gdy ich\nwarto\u015b\u0107 godziwa jest dodatnia i jako zobowi\u0105zania \u2013 gdy ich warto\u015b\u0107 godziwa\njest ujemna.Grupa stosuje\nrachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144. Dla cel\u00f3w rachunkowo\u015bci zabezpiecze\u0144, instrumenty\nfinansowe s\u0105 klasyfikowane jako zabezpieczenia przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, gdy\ns\u0142u\u017c\u0105 zabezpieczeniu wp\u0142ywu zmienno\u015bci przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, kt\u00f3re mo\u017cna\nprzypisa\u0107 do konkretnego ryzyka zwi\u0105zanego z uj\u0119tym sk\u0142adnikiem aktyw\u00f3w, zobowi\u0105zaniem\nlub wysoce prawdopodobn\u0105 planowan\u0105 transakcj\u0105 albo ryzykiem walutowym w\nnieuj\u0119te uprawdopodobnione przysz\u0142e zobowi\u0105zanie.
W momencie\npowstania relacji zabezpieczaj\u0105cej, Grupa formalnie wyznacza i dokumentuje t\u0119\nrelacj\u0119 w odniesieniu, dla kt\u00f3rej chce stosowa\u0107 rachunkowo\u015b\u0107 zabezpiecze\u0144, a\ntak\u017ce cel i strategi\u0119 zarz\u0105dzania ryzykiem oraz strategi\u0119 ustanowienia\nzabezpieczenia. Grupa u\u017cywa zar\u00f3wno jako\u015bciowych, jak i ilo\u015bciowych metod oceny\nefektywno\u015bci posiadanych instrument\u00f3w.
Efektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107\nzysku lub straty na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym ujmuje si\u0119 w innych\nca\u0142kowitych dochodach w rezerwie zabezpiecze\u0144 przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych, natomiast\nka\u017cd\u0105 nieefektywn\u0105 cz\u0119\u015b\u0107 ujmuje si\u0119 niezw\u0142ocznie w rachunku zysk\u00f3w lub strat.\nRezerwa zabezpieczaj\u0105ca przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne jest korygowana o ni\u017csze z \u0142\u0105cznych\nzysk\u00f3w lub strat na instrumencie zabezpieczaj\u0105cym oraz skumulowan\u0105 zmian\u0119\nwarto\u015bci godziwej zabezpieczanej pozycji.
Grupa utrzymuje\ninstrumenty pochodne (IRS, SWAP-y stopy procentowej, CAP-y, SWAPy walutowo-procentowe) celem zabezpieczenia\nprzed wahaniami st\u00f3p procentowych oraz kurs\u00f3w walut. Instrumenty te\nzabezpieczaj\u0105 wysoko\u015b\u0107 oprocentowania kredyt\u00f3w oraz obligacji przez okres od 1\ndo\u00a010 lat.
Warto\u015b\u0107 godziwa\ntransakcji Cross-currency interest swap, transakcji IRS oraz kontrakt\u00f3w CAP\njest ustalana w oparciu o metod\u0119 zdyskontowanych przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych przy\nwykorzystaniu obserwowalnych danych wsadowych (2 poziom hierarchii warto\u015bci\ngodziwej). Warto\u015b\u0107 godziw\u0105 instrument\u00f3w pochodnych ustala si\u0119 przy wykorzystaniu\nmodeli przep\u0142yw\u00f3w pieni\u0119\u017cnych bazuj\u0105cych na danych pochodz\u0105cych ze \u017ar\u00f3de\u0142\npublicznie dost\u0119pnych.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForDerivativeFinancialInstrumentsAndHedgingExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrla636b8a35bcb4a21bb7443eae61c4b9c": { "value": "21.\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nZobowi\u0105zania\nz\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0us\u0142ug oraz pozosta\u0142e zobowi\u0105zania kr\u00f3tkoterminowePoni\u017cej\nprzedstawiono g\u0142\u00f3wne tytu\u0142y zobowi\u0105za\u0144 handlowych i rezerw:
| \n \n | \n \n \n 31 December 2023 \n | \n \n \n 31 December 2022 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania zwi\u0105zane\n z dzia\u0142alno\u015bci\u0105 inwestycyjn\u0105 \n | \n \n \n 57,0 \n | \n \n \n 122,0 \n | \n \n
| \n Bie\u017c\u0105ca cz\u0119\u015b\u0107\n zobowi\u0105za\u0144 z tytu\u0142u leasingu \n | \n \n \n 2,2 \n | \n \n \n 2,0 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u\n podatku u \u017ar\u00f3d\u0142a \n | \n \n \n 8,7 \n | \n \n \n 7,6 \n | \n \n
| \n Otrzymane zaliczki \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 5,2 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e zobowi\u0105zania\n handlowe i rezerwy \n | \n \n \n 70,8 \n | \n \n \n 63,3 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 147,8 \n | \n \n \n 200,1 \n | \n \n
Poni\u017csza tabela\nprzedstawia wra\u017cliwo\u015b\u0107 wyniku finansowego brutto na\u00a0wahania kurs\u00f3w\u00a0 walut:
| \n \n | \n \n \n 2023 \n | \n \n \n 2022 \n | \n \n |||||||
| \n \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n |||||||
| \n Kurs /\n procent zmiany \n | \n \n \n 4,7828 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,5654 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,1306 \n(-5%) \n | \n \n \n 3,9132 \n(-10%) \n | \n \n \n 5,1589 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,9244 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,4554 \n(-5%) \n | \n \n \n 4,2209 \n(-10%) \n | \n \n |
| \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\n depozyty zablokowane \n | \n \n \n (11,3) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n (18,3) \n | \n \n \n (9,1) \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 18,3 \n | \n \n |
| \n Nale\u017cno\u015bci z tytu\u0142u\n dostaw i inne nale\u017cno\u015bci \n | \n \n \n (0,9) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n (1,5) \n | \n \n \n (0,7) \n | \n \n \n 0,7 \n | \n \n \n 1,5 \n | \n \n |
| \n Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u\n dostaw i inne zobowi\u0105zania \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 6,1 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (6,1) \n | \n \n |
| \n Leasing grunt\u00f3w \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,0 \n | \n \n \n (7,0) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,1 \n | \n \n \n (7,1) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n |
| \n Razem \n | \n \n \n \n | \n \n \n 7,8 \n | \n \n \n 3,9 \n | \n \n \n (3,9) \n | \n \n \n (7,8) \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n (0,3) \n | \n \n \n (0,6) \n | \n \n
Poni\u017cej\nprzedstawiono g\u0142\u00f3wne tytu\u0142y zobowi\u0105za\u0144 handlowych i rezerw:
| \n \n | \n \n \n 31 December 2023 \n | \n \n \n 31 December 2022 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania zwi\u0105zane\n z dzia\u0142alno\u015bci\u0105 inwestycyjn\u0105 \n | \n \n \n 57,0 \n | \n \n \n 122,0 \n | \n \n
| \n Bie\u017c\u0105ca cz\u0119\u015b\u0107\n zobowi\u0105za\u0144 z tytu\u0142u leasingu \n | \n \n \n 2,2 \n | \n \n \n 2,0 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u\n podatku u \u017ar\u00f3d\u0142a \n | \n \n \n 8,7 \n | \n \n \n 7,6 \n | \n \n
| \n Otrzymane zaliczki \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 5,2 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e zobowi\u0105zania\n handlowe i rezerwy \n | \n \n \n 70,8 \n | \n \n \n 63,3 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 147,8 \n | \n \n \n 200,1 \n | \n \n
Poni\u017cej\nprzedstawiono g\u0142\u00f3wne tytu\u0142y zobowi\u0105za\u0144 handlowych i rezerw:
| \n \n | \n \n \n 31 December 2023 \n | \n \n \n 31 December 2022 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania zwi\u0105zane\n z dzia\u0142alno\u015bci\u0105 inwestycyjn\u0105 \n | \n \n \n 57,0 \n | \n \n \n 122,0 \n | \n \n
| \n Bie\u017c\u0105ca cz\u0119\u015b\u0107\n zobowi\u0105za\u0144 z tytu\u0142u leasingu \n | \n \n \n 2,2 \n | \n \n \n 2,0 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u\n podatku u \u017ar\u00f3d\u0142a \n | \n \n \n 8,7 \n | \n \n \n 7,6 \n | \n \n
| \n Otrzymane zaliczki \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 5,2 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e zobowi\u0105zania\n handlowe i rezerwy \n | \n \n \n 70,8 \n | \n \n \n 63,3 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 147,8 \n | \n \n \n 200,1 \n | \n \n
\u015arodki pieni\u0119\u017cne obejmuj\u0105 \u015brodki\nzgromadzone na\u00a0rachunkach bankowych (w tym kr\u00f3tkoterminowe depozyty p\u0142atne\nna \u017c\u0105danie) oraz \u015brodki pieni\u0119\u017cne w kasie. \u015arodki pieni\u0119\u017cne w bankach s\u0105\noprocentowane wed\u0142ug zmiennej stopy procentowej, opartej na okresowych\u00a0stopach\ndepozyt\u00f3w bankowych. Poza nieistotnymi kwotami, \u015brodki pieni\u0119\u017cne s\u0105 zdeponowane\nw\u00a0bankach.
Wszystkie \u015brodki\npieni\u0119\u017cne s\u0105 dost\u0119pne do\u00a0wykorzystania przez Grup\u0119. Grupa GTC wsp\u00f3\u0142pracuje\nprzede wszystkim z bankami o ratingu inwestycyjnym ponad BBB-. G\u0142\u00f3wnym bankiem,\nw kt\u00f3rym Grupa lokuje 15% \u015brodk\u00f3w pieni\u0119\u017cnych i ich ekwiwalent\u00f3w oraz depozyt\u00f3w\nzablokowanych jest instytucja finansowa o ratingu kredytowym BBB. Drugim\npodstawowym bankiem, w kt\u00f3rym Grupa przechowuje \u015brodki (13%) jest instytucja
\nz ratingiem kredytowym BBB+. Grupa monitoruje ratingi bank\u00f3w i\u00a0zarz\u0105dza\nryzykiem koncentracji poprzez lokowanie depozyt\u00f3w w wielu (ponad 10)\ninstytucjach finansowych.
Depozyty od\nnajemc\u00f3w stanowi\u0105 zdeponowane przez nich kwoty w\u00a0celu zagwarantowania\nrealizacji ich zobowi\u0105za\u0144 zgodnie z\u00a0umowami wynajmu. Depozyt podlega\nzwrotowi po zako\u0144czeniu najmu. Depozyty od najemc\u00f3w kt\u00f3re zostan\u0105 zwr\u00f3cone\nw\u00a0ci\u0105gu roku ujmowane s\u0105 w\u00a0zobowi\u0105zaniach kr\u00f3tkoterminowych. G\u0142\u00f3wnym\nbankiem, w kt\u00f3rym Grupa utrzymuje depozyty od najemc\u00f3w, jest bank z rankingiem\ninwestycyjnym powy\u017cej BBB.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfDepositsFromCustomersExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl26909f79a2924359abc7dd7c42f3fd48": { "value": "Sp\u00f3\u0142ka zale\u017cna Sp\u00f3\u0142ki\nb\u0119d\u0105ca w posiadaniu Avenue Mall (Euro Structor d.o.o.), udzieli\u0142a w 2018 roku\nswoim akcjonariuszom po\u017cyczki proporcjonalnej do ich udzia\u0142\u00f3w w sp\u00f3\u0142ce\nzale\u017cnej. Kwota g\u0142\u00f3wna po\u017cyczki i odsetki zostan\u0105 sp\u0142acone do 30 grudnia 2026\nroku. W przypadku podj\u0119cia przez Euro Structor uchwa\u0142y o wyp\u0142acie dywidendy,\nEuro Structor ma prawo do potr\u0105cenia z kwoty dywidendy, kwoty niesp\u0142aconej\npo\u017cyczki. W przypadku, gdy akcjonariusz zamierza sprzeda\u0107 sw\u00f3j udzia\u0142 w Euro\nStructor, po\u017cyczka stanie si\u0119 wymagalna w momencie sprzeda\u017cy.
Po\u017cyczki zosta\u0142y\nudzielone na warunkach rynkowych.
Informacje\nfinansowe istotnych udzia\u0142\u00f3w niekontroluj\u0105cych na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku:
| \n \n | \n \n\n Euro Structor d.o.o. \n | \n \n \n Projekty poza podstawow\u0105 dzia\u0142alno\u015bci\u0105 \n | \n \n \n Razem \n | \n \n
| \n \n | \n \n\n 605,2 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 605,2 \n | \n \n
| \n Aktywa\n obrotowe \n | \n \n \n 12,2 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 12,2 \n | \n \n
| \n Aktywa razem \n | \n \n \n 617,4 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 617,4 \n | \n \n
| \n Kapita\u0142 \n | \n \n \n 351,8 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 351,8 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n d\u0142ugoterminowe \n | \n \n \n 257,3 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 257,3 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n kr\u00f3tkoterminowe \n | \n \n \n 8,3 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 8,3 \n | \n \n
| \n Pasywa razem \n | \n \n \n 617,4 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 617,4 \n | \n \n
| \n Przychody \n | \n \n \n 55,0 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 55,0 \n | \n \n
| \n Wynik\n za rok \n | \n \n \n 29,1 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 29,1 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e\n ca\u0142kowite dochody \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n
| \n Udzia\u0142 udzia\u0142\u00f3w\n niekontroluj\u0105cych w\u00a0kapitale \n | \n \n \n \n \n 105,6 \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n 105,6 \n | \n \n
| \n Udzielone po\u017cyczki udzia\u0142owcowi\n niekontroluj\u0105cemu \n | \n \n \n \n \n (50,4) \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n (50,4) \n | \n \n
| \n Po\u017cyczki otrzymane od udzia\u0142owca\n niekontroluj\u0105cego \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n
| \n Udzia\u0142 udzia\u0142\u00f3w\n niekontroluj\u0105cych w\u00a0zysku/(stracie) \n | \n \n \n \n \n 8,2 \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n 8,2 \n | \n \n
Dywidenda przyznana dla udzia\u0142owca niekontroluj\u0105cego w\u00a02023\nroku w\u00a0wysoko\u015bci 2,2 miliona\nEUR zosta\u0142a wyp\u0142acona.
Informacje finansowe istotnych udzia\u0142\u00f3w\nniekontroluj\u0105cych na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku:
| \n \u00a0 \n | \n \n \n Euro Structor d.o.o. \n | \n \n \n Projekty\n poza podstawow\u0105 dzia\u0142alno\u015bci\u0105 \n | \n \n \n Razem \n | \n \n
| \n Aktywa\n trwa\u0142e \n | \n \n \n 639,7 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 639,7 \n | \n \n
| \n Aktywa\n obrotowe \n | \n \n \n 27,3 \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 30,9 \n | \n \n
| \n Aktywa razem \n | \n \n \n 667,0 \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 670,6 \n | \n \n
| \n Kapita\u0142 \n | \n \n \n 383,9 \n | \n \n \n (26,4) \n | \n \n \n 357,5 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n d\u0142ugoterminowe \n | \n \n \n 274,6 \n | \n \n \n 30,0 \n | \n \n \n 304,6 \n | \n \n
| \n Zobowi\u0105zania\n kr\u00f3tkoterminowe \n | \n \n \n 8,5 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 8,5 \n | \n \n
| \n Pasywa razem \n | \n \n \n 667,0 \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 670,6 \n | \n \n
| \n Przychody \n | \n \n \n 51,6 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 51,6 \n | \n \n
| \n Zysk/\n (strata) za rok \n | \n \n \n 21,8 \n | \n \n \n 10,5 \n | \n \n \n 32,3 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e\n ca\u0142kowite dochody \n | \n \n \n 1,5 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 1,5 \n | \n \n
| \n Udzia\u0142 udzia\u0142\u00f3w\n niekontroluj\u0105cych w\u00a0kapitale \n | \n \n \n \n \n 115,2 \n | \n \n \n \n \n (8,8) \n | \n \n \n \n \n 106,4 \n | \n \n
| \n Udzielone po\u017cyczki udzia\u0142owcowi\n niekontroluj\u0105cemu \n | \n \n \n \n \n (51,3) \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n (51,3) \n | \n \n
| \n Po\u017cyczki otrzymane od udzia\u0142owca\n niekontroluj\u0105cego \n | \n \n \n \n \n - \n | \n \n \n \n \n (11,4) \n | \n \n \n \n \n (11,4) \n | \n \n
| \n Udzia\u0142 udzia\u0142\u00f3w niekontroluj\u0105cych\n w\u00a0zysku/(stracie) \n | \n \n \n \n \n 6,5 \n | \n \n \n \n \n (0,2) \n | \n \n \n \n \n 6,3 \n | \n \n
Dywidenda przyznana dla udzia\u0142owca niekontroluj\u0105cego w 2022\nroku w wysoko\u015bci 0,7 miliona EUR\nzosta\u0142a wyp\u0142acona.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfNoncontrollingInterestsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlc1a5b923e99b4c3491d62ef0a38bf6e2": { "value": "Dywidenda przyznana dla udzia\u0142owca niekontroluj\u0105cego w 2022\nroku w wysoko\u015bci 0,7 miliona EUR\nzosta\u0142a wyp\u0142acona.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfDividendsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2022-01-01T00:00:00/2023-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl9b26afbb47434f5bba5a56a5fe97c198": { "value": "Wszystkie\nkredyty bankowe, po\u017cyczki i d\u0142u\u017cne papiery warto\u015bciowe s\u0105 pocz\u0105tkowo ujmowane\nwed\u0142ug warto\u015bci godziwej, pomniejszonej o koszty transakcyjne zwi\u0105zane z\nuzyskaniem danego instrumentu d\u0142u\u017cnego.
Po\npocz\u0105tkowym uj\u0119ciu, oprocentowane kredyty, po\u017cyczki i papiery d\u0142u\u017cne s\u0105\nwyceniane wed\u0142ug zamortyzowanego kosztu, przy zastosowaniu metody efektywnej\nstopy procentowej.
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31\n grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Obligacje \n | \n \n \n 2.869,7 \n | \n \n \n 3.208,6 \n | \n \n
| \n Kredyty bankowe \n | \n \n \n 2.697,9 \n | \n \n \n 2.623,3 \n | \n \n
| \n Po\u017cyczki od udzia\u0142owc\u00f3w\n niekontroluj\u0105cych \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 11,4 \n | \n \n
| \n Odroczone koszty\n pozyskania finansowania \n | \n \n \n (28,2) \n | \n \n \n (37,9) \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 5.539,4 \n | \n \n \n 5.805,4 \n | \n \n
| \n W tym: \n | \n \n \n \n | \n \n \n \n | \n \n
| \n Cz\u0119\u015b\u0107 d\u0142ugoterminowa \n | \n \n \n 5.342,4 \n | \n \n \n 5.577,6 \n | \n \n
| \n Cz\u0119\u015b\u0107 kr\u00f3tkoterminowa \n | \n \n \n 197,0 \n | \n \n \n 227,8 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 5.539,4 \n | \n \n \n 5.805,4 \n | \n \n
OBLIGACJE
| \n \n | \n \n \n 31\n grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n ||
| \n \n | \n \n \n Cz\u0119\u015b\u0107 kr\u00f3tkoterminowa \n | \n \n \n Cz\u0119\u015b\u0107 d\u0142ugoterminowa \n | \n \n \n Cz\u0119\u015b\u0107 kr\u00f3tkoterminowa \n | \n \n \n Cz\u0119\u015b\u0107 d\u0142ugoterminowa \n | \n \n
| \n Obligacje z dat\u0105\n wymagalno\u015bci w 2023 roku (Polska) (PLGTC0000318) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 147,7 \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n \u201eZielone obligacje\u201d 2027-2030\n (HU0000360102) \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n \n 449,6 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 464,0 \n | \n \n
| \n \u201eZielone obligacje\u201d\n 2028-2031 (HU0000360284) \n | \n \n \n 1,7 \n | \n \n \n 224,8 \n | \n \n \n 1,9 \n | \n \n \n 232,0 \n | \n \n
| \n \u201eZielone obligacje\u201d\n 2026 (XS2356039268) \n | \n \n \n 25,7 \n | \n \n \n 2168 \n | \n \n \n 27,6 \n | \n \n \n 2.335,1 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 27,8 \n | \n \n \n 2842,4 \n | \n \n \n 177,5 \n | \n \n \n 3.031,1 \n | \n \n
Jako zabezpieczenie kredyt\u00f3w bankowych\nustanowiona zosta\u0142a hipoteka oraz depozyty zabezpieczaj\u0105ce na\u00a0sk\u0142adnikach\naktyw\u00f3w, \u0142\u0105cznie z\u00a0cesj\u0105 zwi\u0105zanych z\u00a0nimi nale\u017cno\u015bci oraz cesj\u0105 praw\nz\u00a0polis ubezpieczeniowych.
W\numowach finansowania zawartych z\u00a0bankami, Grupa zobowi\u0105zuje si\u0119 do\u00a0dotrzymania\nokre\u015blonych warunk\u00f3w kredytowych. G\u0142\u00f3wne warunki to utrzymanie wska\u017anika\nwarto\u015bci kredytu do\u00a0warto\u015bci zabezpieczenia (Loan-to-Value, \u201eLTV\u201d) i\u00a0wska\u017anika\nObs\u0142ugi Zad\u0142u\u017cenia (Debt Service Coverage Ratio) przez sp\u00f3\u0142k\u0119 b\u0119d\u0105c\u0105\nw\u0142a\u015bcicielem projektu.
Ponadto\nwszystkie nieruchomo\u015bci inwestycyjne i\u00a0nieruchomo\u015bci inwestycyjne w\u00a0trakcie\nbudowy, kt\u00f3re by\u0142y finansowane ze \u015brodk\u00f3w zewn\u0119trznych s\u0105 przedmiotem\nustanowionych przez banki hipotek. Je\u015bli nie wspomniano inaczej, warto\u015b\u0107\ngodziwa zastawionych aktyw\u00f3w przekracza warto\u015b\u0107 bilansow\u0105 zaci\u0105gni\u0119tych\nkredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek zwi\u0105zanych z\u00a0tymi aktywami.
Obligacje\n(2022-2023) by\u0142y denominowane w\u00a0PLN. \u201eZielone obligacje\u201d (2027-2030) oraz\n\u201ezielone obligacje\u201d (2028-2031) s\u0105 denominowane w\u00a0HUF. Wszystkie inne kredyty\nbankowe i\u00a0obligacje s\u0105 denominowane w\u00a0EUR.
Dalsze informacje\nprzedstawiono w nocie 34.
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku Grupa nadal spe\u0142nia kowenanty finansowe okre\u015blone\nw\u00a0umowach kredytowych oraz warunkach emisji obligacji.
Zmiany w\u00a0d\u0142ugoterminowych\nkredytach i\u00a0obligacjach za lata zako\u0144czone 31 grudnia 2023 roku oraz 31\u00a0grudnia\u00a02022\nroku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n Saldo\n na\u00a0pocz\u0105tek roku \n | \n \n \n 5.805,4 \n | \n \n \n 5.976,7 \n | \n \n
| \n Wyp\u0142aty \n | \n \n \n 336,6 \n | \n \n \n 28,8 \n | \n \n
| \n Sp\u0142aty \n | \n \n \n (219,0) \n | \n \n \n (244,3) \n | \n \n
| \n Konwersja\n po\u017cyczki udzielonej przez udzia\u0142owca niekontroluj\u0105cego na kapita\u0142 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (27,6) \n | \n \n
| \n Zmiana\n naliczonych odsetek \n | \n \n \n 5,5 \n | \n \n \n 0,2 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n (11,4) \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Zmiana\n odroczonych koszt\u00f3w pozyskania finansowania \n | \n \n \n 7,3 \n | \n \n \n 9,5 \n | \n \n
| \n R\u00f3\u017cnice\n kursowe \n | \n \n \n (385,0) \n | \n \n \n 62,1 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a0koniec roku \n | \n \n \n 5.539,4 \n | \n \n \n 5.805,4 \n | \n \n
OBLIGACJE
| \n \n | \n \n \n 31\n grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n ||
| \n \n | \n \n \n Cz\u0119\u015b\u0107 kr\u00f3tkoterminowa \n | \n \n \n Cz\u0119\u015b\u0107 d\u0142ugoterminowa \n | \n \n \n Cz\u0119\u015b\u0107 kr\u00f3tkoterminowa \n | \n \n \n Cz\u0119\u015b\u0107 d\u0142ugoterminowa \n | \n \n
| \n Obligacje z dat\u0105\n wymagalno\u015bci w 2023 roku (Polska) (PLGTC0000318) \n | \n \n \n - \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 147,7 \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n \u201eZielone obligacje\u201d 2027-2030\n (HU0000360102) \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n \n 449,6 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n 464,0 \n | \n \n
| \n \u201eZielone obligacje\u201d\n 2028-2031 (HU0000360284) \n | \n \n \n 1,7 \n | \n \n \n 224,8 \n | \n \n \n 1,9 \n | \n \n \n 232,0 \n | \n \n
| \n \u201eZielone obligacje\u201d\n 2026 (XS2356039268) \n | \n \n \n 25,7 \n | \n \n \n 2168 \n | \n \n \n 27,6 \n | \n \n \n 2.335,1 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 27,8 \n | \n \n \n 2842,4 \n | \n \n \n 177,5 \n | \n \n \n 3.031,1 \n | \n \n
Jako zabezpieczenie kredyt\u00f3w bankowych\nustanowiona zosta\u0142a hipoteka oraz depozyty zabezpieczaj\u0105ce na\u00a0sk\u0142adnikach\naktyw\u00f3w, \u0142\u0105cznie z\u00a0cesj\u0105 zwi\u0105zanych z\u00a0nimi nale\u017cno\u015bci oraz cesj\u0105 praw\nz\u00a0polis ubezpieczeniowych.
W\numowach finansowania zawartych z\u00a0bankami, Grupa zobowi\u0105zuje si\u0119 do\u00a0dotrzymania\nokre\u015blonych warunk\u00f3w kredytowych. G\u0142\u00f3wne warunki to utrzymanie wska\u017anika\nwarto\u015bci kredytu do\u00a0warto\u015bci zabezpieczenia (Loan-to-Value, \u201eLTV\u201d) i\u00a0wska\u017anika\nObs\u0142ugi Zad\u0142u\u017cenia (Debt Service Coverage Ratio) przez sp\u00f3\u0142k\u0119 b\u0119d\u0105c\u0105\nw\u0142a\u015bcicielem projektu.
Ponadto\nwszystkie nieruchomo\u015bci inwestycyjne i\u00a0nieruchomo\u015bci inwestycyjne w\u00a0trakcie\nbudowy, kt\u00f3re by\u0142y finansowane ze \u015brodk\u00f3w zewn\u0119trznych s\u0105 przedmiotem\nustanowionych przez banki hipotek. Je\u015bli nie wspomniano inaczej, warto\u015b\u0107\ngodziwa zastawionych aktyw\u00f3w przekracza warto\u015b\u0107 bilansow\u0105 zaci\u0105gni\u0119tych\nkredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek zwi\u0105zanych z\u00a0tymi aktywami.
Obligacje\n(2022-2023) by\u0142y denominowane w\u00a0PLN. \u201eZielone obligacje\u201d (2027-2030) oraz\n\u201ezielone obligacje\u201d (2028-2031) s\u0105 denominowane w\u00a0HUF. Wszystkie inne kredyty\nbankowe i\u00a0obligacje s\u0105 denominowane w\u00a0EUR.
Dalsze informacje\nprzedstawiono w nocie 34.
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku Grupa nadal spe\u0142nia kowenanty finansowe okre\u015blone\nw\u00a0umowach kredytowych oraz warunkach emisji obligacji.
Zmiany w\u00a0d\u0142ugoterminowych\nkredytach i\u00a0obligacjach za lata zako\u0144czone 31 grudnia 2023 roku oraz 31\u00a0grudnia\u00a02022\nroku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n Saldo\n na\u00a0pocz\u0105tek roku \n | \n \n \n 5.805,4 \n | \n \n \n 5.976,7 \n | \n \n
| \n Wyp\u0142aty \n | \n \n \n 336,6 \n | \n \n \n 28,8 \n | \n \n
| \n Sp\u0142aty \n | \n \n \n (219,0) \n | \n \n \n (244,3) \n | \n \n
| \n Konwersja\n po\u017cyczki udzielonej przez udzia\u0142owca niekontroluj\u0105cego na kapita\u0142 \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (27,6) \n | \n \n
| \n Zmiana\n naliczonych odsetek \n | \n \n \n 5,5 \n | \n \n \n 0,2 \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n (11,4) \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Zmiana\n odroczonych koszt\u00f3w pozyskania finansowania \n | \n \n \n 7,3 \n | \n \n \n 9,5 \n | \n \n
| \n R\u00f3\u017cnice\n kursowe \n | \n \n \n (385,0) \n | \n \n \n 62,1 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a0koniec roku \n | \n \n \n 5.539,4 \n | \n \n \n 5.805,4 \n | \n \n
Jako zabezpieczenie kredyt\u00f3w bankowych\nustanowiona zosta\u0142a hipoteka oraz depozyty zabezpieczaj\u0105ce na\u00a0sk\u0142adnikach\naktyw\u00f3w, \u0142\u0105cznie z\u00a0cesj\u0105 zwi\u0105zanych z\u00a0nimi nale\u017cno\u015bci oraz cesj\u0105 praw\nz\u00a0polis ubezpieczeniowych.
W\numowach finansowania zawartych z\u00a0bankami, Grupa zobowi\u0105zuje si\u0119 do\u00a0dotrzymania\nokre\u015blonych warunk\u00f3w kredytowych. G\u0142\u00f3wne warunki to utrzymanie wska\u017anika\nwarto\u015bci kredytu do\u00a0warto\u015bci zabezpieczenia (Loan-to-Value, \u201eLTV\u201d) i\u00a0wska\u017anika\nObs\u0142ugi Zad\u0142u\u017cenia (Debt Service Coverage Ratio) przez sp\u00f3\u0142k\u0119 b\u0119d\u0105c\u0105\nw\u0142a\u015bcicielem projektu.
Ponadto\nwszystkie nieruchomo\u015bci inwestycyjne i\u00a0nieruchomo\u015bci inwestycyjne w\u00a0trakcie\nbudowy, kt\u00f3re by\u0142y finansowane ze \u015brodk\u00f3w zewn\u0119trznych s\u0105 przedmiotem\nustanowionych przez banki hipotek. Je\u015bli nie wspomniano inaczej, warto\u015b\u0107\ngodziwa zastawionych aktyw\u00f3w przekracza warto\u015b\u0107 bilansow\u0105 zaci\u0105gni\u0119tych\nkredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek zwi\u0105zanych z\u00a0tymi aktywami.
Obligacje\n(2022-2023) by\u0142y denominowane w\u00a0PLN. \u201eZielone obligacje\u201d (2027-2030) oraz\n\u201ezielone obligacje\u201d (2028-2031) s\u0105 denominowane w\u00a0HUF. Wszystkie inne kredyty\nbankowe i\u00a0obligacje s\u0105 denominowane w\u00a0EUR.
Dalsze informacje\nprzedstawiono w nocie 34.
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku Grupa nadal spe\u0142nia kowenanty finansowe okre\u015blone\nw\u00a0umowach kredytowych oraz warunkach emisji obligacji.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfCollateralExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl16292a5da76e4ba7814371764ef9ba15": { "value": "Zobowi\u0105zania z\u00a0tytu\u0142u leasingu obejmuj\u0105 op\u0142aty leasingowe za grunty\npodlegaj\u0105ce op\u0142atom z\u00a0tytu\u0142u u\u017cytkowania wieczystego i\u00a0zaklasyfikowane\njako grunty pod nieruchomo\u015bci inwestycyjne (uko\u0144czone, w\u00a0budowie i\u00a0grunty)\noraz grunty przeznaczone pod zabudow\u0119 mieszkaniow\u0105.
P\u0142atno\u015bci za u\u017cytkowanie wieczyste s\u0105 to p\u0142atno\u015bci, kt\u00f3re s\u0105 dokonywane z\ng\u00f3ry lub z do\u0142u w okresach rocznych lub miesi\u0119cznych w ustalonym okresie (od 33\ndo 87 lat). P\u0142atno\u015bci z tytu\u0142u u\u017cytkowania wieczystego dokonywane s\u0105 w Polsce,\nChorwacji, Rumunii oraz Serbii.
Ze wzgl\u0119du na fakt, \u017ce op\u0142aty za u\u017cytkowanie wieczyste s\u0105 co do zasady\ntraktowane jako op\u0142aty leasingowe, p\u0142atno\u015bci z nimi zwi\u0105zane nale\u017cy rozpatrywa\u0107\nzgodnie z MSSF 16.
W skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej Grupa rozpoznaje\nprawo do u\u017cytkowania oraz zobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu:
a)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 Prawo do wieczystego u\u017cytkowania\ngrunt\u00f3w jest prezentowane:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 jako cz\u0119\u015b\u0107 nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych, z odr\u0119bnym ujawnieniem w nocie;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 jako cz\u0119\u015b\u0107 grunt\u00f3w pod zabudow\u0119\nmieszkaniow\u0105.
b)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu zosta\u0142y\nzaprezentowane w ramach kr\u00f3tkoterminowych
\ni d\u0142ugoterminowych zobowi\u0105za\u0144, z odr\u0119bnymi ujawnieniami.
Prawo wieczystego u\u017cytkowania grunt\u00f3w jest amortyzowane przez okres\nleasingu (metod\u0105 kosztu historycznego) lub wyceniane przy zastosowaniu metody\nwyceny do warto\u015bci godziwej (dla nieruchomo\u015bci inwestycyjnych wycenianych\nwed\u0142ug warto\u015bci godziwej).\u00a0 Grupa\nprezentuje amortyzacj\u0119 prawa do u\u017cytkowania lub zmian\u0119 warto\u015bci godziwej prawa\ndo u\u017cytkowania w ramach zysku (straty) z tytu\u0142u aktualizacji warto\u015bci. Odsetki dotycz\u0105ce leasingu gruntu\ns\u0105 prezentowane jako koszty finansowe.
Grupa zawar\u0142a kilka innych um\u00f3w leasingu (o ma\u0142ej warto\u015bci, kr\u00f3tkoterminowe),\nkt\u00f3re nie s\u0105 rozpatrywane zgodnie z MSSF 16. W takich przypadkach, leasing jest\nrozpoznawany w kosztach, bez ujmowania w bilansie. Koszty zwi\u0105zane z takimi\nleasingami s\u0105 nieistotne.
Prawa do\u00a0u\u017cytkowania aktyw\u00f3w na\u00a0dzie\u0144\n31 grudnia 2023 oraz 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119\nnast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n Uko\u0144czone nieruchomo\u015bci inwestycyjne \n | \n \n \n 96,1 \n | \n \n \n 100,2 \n | \n \n
| \n Grunty przeznaczone pod zabudow\u0119 komercyjn\u0105 \n | \n \n \n 77,8 \n | \n \n \n 82,2 \n | \n \n
| \n Grunty przeznaczone pod zabudow\u0119 mieszkaniow\u0105 \n | \n \n \n 4,3 \n | \n \n \n 5,0 \n | \n \n
| \n Rzeczowe aktywa trwa\u0142e \n | \n \n \n 10,0 \n | \n \n \n 11,1 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 188,2 \n | \n \n \n 198,5 \n | \n \n
Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu\nna\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023 oraz 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119\nnast\u0119puj\u0105co:
| \n Kraj \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n \n Stopa dyskontowa \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 141,7 \n | \n \n \n 146,1 \n | \n \n \n 4,2% \n | \n \n
| \n Rumunia \n | \n \n \n 28,7 \n | \n \n \n 32,6 \n | \n \n \n 5,7% \n | \n \n
| \n Serbia \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n \n 3,8 \n | \n \n \n 7,6% \n | \n \n
| \n Chorwacja \n | \n \n \n 6,1 \n | \n \n \n 5,0 \n | \n \n \n 4,4% \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n 10,0 \n | \n \n \n 11,0 \n | \n \n \n 3,0% \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 190,0 \n | \n \n \n 198,5 \n | \n \n \n \n | \n \n
Zobowi\u0105zania z\u00a0tytu\u0142u leasingu zosta\u0142y\nzdyskontowane przy u\u017cyciu st\u00f3p dyskontowych maj\u0105cych zastosowanie do\u00a0d\u0142ugoterminowego\nfinansowania w\u00a0walutach lokalnych w\u00a0krajach, w\u00a0kt\u00f3rych znajduj\u0105\nsi\u0119 aktywa.
Zmiany warto\u015bci\nprawa do\u00a0u\u017cytkowania aktyw\u00f3w za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023\nroku oraz za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n
| \n \n \n
| \n \n
| \n Saldo\n na\u00a0dzie\u0144 1 stycznia \n | \n \n \n 198,5 \n | \n \n \n 182,0 \n | \n \n
| \n Rozpoznanie/\n (wyksi\u0119gowanie) aktyw\u00f3w z tytu\u0142u prawa do\u00a0u\u017cytkowania grunt\u00f3w w\u00a0u\u017cytkowaniu\n wieczystym i\u00a0innych aktyw\u00f3w \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n 22,6 \n | \n \n
| \n Umorzenie\n prawa do\u00a0u\u017cytkowania grunt\u00f3w w u\u017cytkowaniu wieczystym \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n
| \n Reklasyfikacja\n do\u00a0aktyw\u00f3w przeznaczonych do\u00a0sprzeda\u017cy \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (6,6) \n | \n \n
| \n R\u00f3\u017cnice\n kursowe \n | \n \n \n (5,5) \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia \n | \n \n \n 188,2 \n | \n \n \n 198,5 \n | \n \n
Zmiany w\u00a0zobowi\u0105zaniach\nz\u00a0tytu\u0142u leasingu za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 roku oraz za rok zako\u0144czony\n31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n
| \n \n \n
| \n \n
| \n Saldo\n na\u00a0dzie\u0144 1 stycznia \n | \n \n \n 196,4 \n | \n \n \n 179,2 \n | \n \n
| \n Rozpoznanie/\n (wyksi\u0119gowanie) zobowi\u0105za\u0144 | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n 22,6 \n | \n \n
| \n P\u0142atno\u015bci\n z\u00a0tyt. u\u017cytkowania wieczystego \n | \n \n \n (4,1) \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n
| \n Zmiana\n stanu rezerw na\u00a0sporne kwoty u\u017cytkowania wieczystego \n | \n \n \n (1,4) \n | \n \n \n (1,6) \n | \n \n
| \n Zmiana\n naliczonych odsetek \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n
| \n Reklasyfikacja\n do\u00a0zobowi\u0105za\u0144 zwi\u0105zanych | \n \n \n - \n | \n \n \n (6,3) \n | \n \n
| \n R\u00f3\u017cnice\n kursowe \n | \n \n \n (5,4) \n | \n \n \n 2,0 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia \n | \n \n \n 190,0 \n | \n \n \n 196,4 \n | \n \n
Grupa p\u0142aci roczn\u0105\nkwot\u0119 9,1 PLN (9,6 PLN w\u00a02022 roku) jako op\u0142at\u0119 leasingow\u0105 (kwota g\u0142\u00f3wna\ni\u00a0odsetki) za grunty b\u0119d\u0105ce w\u00a0u\u017cytkowaniu wieczystym. P\u0142atno\u015bci\nwskazane w tabeli powy\u017cej dotycz\u0105 jedynie sp\u0142aty kapita\u0142u zobowi\u0105za\u0144\nleasingowych.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfAssetsAndLiabilitiesWithSignificantRiskOfMaterialAdjustmentExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrld0703d3f4185430f85c5d804f63c3fbc": { "value": "Zobowi\u0105zania z\u00a0tytu\u0142u leasingu obejmuj\u0105 op\u0142aty leasingowe za grunty\npodlegaj\u0105ce op\u0142atom z\u00a0tytu\u0142u u\u017cytkowania wieczystego i\u00a0zaklasyfikowane\njako grunty pod nieruchomo\u015bci inwestycyjne (uko\u0144czone, w\u00a0budowie i\u00a0grunty)\noraz grunty przeznaczone pod zabudow\u0119 mieszkaniow\u0105.
P\u0142atno\u015bci za u\u017cytkowanie wieczyste s\u0105 to p\u0142atno\u015bci, kt\u00f3re s\u0105 dokonywane z\ng\u00f3ry lub z do\u0142u w okresach rocznych lub miesi\u0119cznych w ustalonym okresie (od 33\ndo 87 lat). P\u0142atno\u015bci z tytu\u0142u u\u017cytkowania wieczystego dokonywane s\u0105 w Polsce,\nChorwacji, Rumunii oraz Serbii.
Ze wzgl\u0119du na fakt, \u017ce op\u0142aty za u\u017cytkowanie wieczyste s\u0105 co do zasady\ntraktowane jako op\u0142aty leasingowe, p\u0142atno\u015bci z nimi zwi\u0105zane nale\u017cy rozpatrywa\u0107\nzgodnie z MSSF 16.
W skonsolidowanym sprawozdaniu z sytuacji finansowej Grupa rozpoznaje\nprawo do u\u017cytkowania oraz zobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu:
a)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 Prawo do wieczystego u\u017cytkowania\ngrunt\u00f3w jest prezentowane:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 jako cz\u0119\u015b\u0107 nieruchomo\u015bci\ninwestycyjnych, z odr\u0119bnym ujawnieniem w nocie;
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 jako cz\u0119\u015b\u0107 grunt\u00f3w pod zabudow\u0119\nmieszkaniow\u0105.
b)\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu zosta\u0142y\nzaprezentowane w ramach kr\u00f3tkoterminowych
\ni d\u0142ugoterminowych zobowi\u0105za\u0144, z odr\u0119bnymi ujawnieniami.
Prawo wieczystego u\u017cytkowania grunt\u00f3w jest amortyzowane przez okres\nleasingu (metod\u0105 kosztu historycznego) lub wyceniane przy zastosowaniu metody\nwyceny do warto\u015bci godziwej (dla nieruchomo\u015bci inwestycyjnych wycenianych\nwed\u0142ug warto\u015bci godziwej).\u00a0 Grupa\nprezentuje amortyzacj\u0119 prawa do u\u017cytkowania lub zmian\u0119 warto\u015bci godziwej prawa\ndo u\u017cytkowania w ramach zysku (straty) z tytu\u0142u aktualizacji warto\u015bci. Odsetki dotycz\u0105ce leasingu gruntu\ns\u0105 prezentowane jako koszty finansowe.
Grupa zawar\u0142a kilka innych um\u00f3w leasingu (o ma\u0142ej warto\u015bci, kr\u00f3tkoterminowe),\nkt\u00f3re nie s\u0105 rozpatrywane zgodnie z MSSF 16. W takich przypadkach, leasing jest\nrozpoznawany w kosztach, bez ujmowania w bilansie. Koszty zwi\u0105zane z takimi\nleasingami s\u0105 nieistotne.
Prawa do\u00a0u\u017cytkowania aktyw\u00f3w na\u00a0dzie\u0144\n31 grudnia 2023 oraz 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119\nnast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n Uko\u0144czone nieruchomo\u015bci inwestycyjne \n | \n \n \n 96,1 \n | \n \n \n 100,2 \n | \n \n
| \n Grunty przeznaczone pod zabudow\u0119 komercyjn\u0105 \n | \n \n \n 77,8 \n | \n \n \n 82,2 \n | \n \n
| \n Grunty przeznaczone pod zabudow\u0119 mieszkaniow\u0105 \n | \n \n \n 4,3 \n | \n \n \n 5,0 \n | \n \n
| \n Rzeczowe aktywa trwa\u0142e \n | \n \n \n 10,0 \n | \n \n \n 11,1 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 188,2 \n | \n \n \n 198,5 \n | \n \n
Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu\nna\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023 oraz 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119\nnast\u0119puj\u0105co:
| \n Kraj \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n \n Stopa dyskontowa \n | \n \n
| \n Polska \n | \n \n \n 141,7 \n | \n \n \n 146,1 \n | \n \n \n 4,2% \n | \n \n
| \n Rumunia \n | \n \n \n 28,7 \n | \n \n \n 32,6 \n | \n \n \n 5,7% \n | \n \n
| \n Serbia \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n \n 3,8 \n | \n \n \n 7,6% \n | \n \n
| \n Chorwacja \n | \n \n \n 6,1 \n | \n \n \n 5,0 \n | \n \n \n 4,4% \n | \n \n
| \n Pozosta\u0142e \n | \n \n \n 10,0 \n | \n \n \n 11,0 \n | \n \n \n 3,0% \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 190,0 \n | \n \n \n 198,5 \n | \n \n \n \n | \n \n
Zobowi\u0105zania z\u00a0tytu\u0142u leasingu zosta\u0142y\nzdyskontowane przy u\u017cyciu st\u00f3p dyskontowych maj\u0105cych zastosowanie do\u00a0d\u0142ugoterminowego\nfinansowania w\u00a0walutach lokalnych w\u00a0krajach, w\u00a0kt\u00f3rych znajduj\u0105\nsi\u0119 aktywa.
Zmiany warto\u015bci\nprawa do\u00a0u\u017cytkowania aktyw\u00f3w za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023\nroku oraz za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n
| \n \n \n
| \n \n
| \n Saldo\n na\u00a0dzie\u0144 1 stycznia \n | \n \n \n 198,5 \n | \n \n \n 182,0 \n | \n \n
| \n Rozpoznanie/\n (wyksi\u0119gowanie) aktyw\u00f3w z tytu\u0142u prawa do\u00a0u\u017cytkowania grunt\u00f3w w\u00a0u\u017cytkowaniu\n wieczystym i\u00a0innych aktyw\u00f3w \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n 22,6 \n | \n \n
| \n Umorzenie\n prawa do\u00a0u\u017cytkowania grunt\u00f3w w u\u017cytkowaniu wieczystym \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n
| \n Reklasyfikacja\n do\u00a0aktyw\u00f3w przeznaczonych do\u00a0sprzeda\u017cy \n | \n \n \n - \n | \n \n \n (6,6) \n | \n \n
| \n R\u00f3\u017cnice\n kursowe \n | \n \n \n (5,5) \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia \n | \n \n \n 188,2 \n | \n \n \n 198,5 \n | \n \n
Zmiany w\u00a0zobowi\u0105zaniach\nz\u00a0tytu\u0142u leasingu za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 roku oraz za rok zako\u0144czony\n31 grudnia 2022 roku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n
| \n \n \n
| \n \n
| \n Saldo\n na\u00a0dzie\u0144 1 stycznia \n | \n \n \n 196,4 \n | \n \n \n 179,2 \n | \n \n
| \n Rozpoznanie/\n (wyksi\u0119gowanie) zobowi\u0105za\u0144 | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n 22,6 \n | \n \n
| \n P\u0142atno\u015bci\n z\u00a0tyt. u\u017cytkowania wieczystego \n | \n \n \n (4,1) \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n
| \n Zmiana\n stanu rezerw na\u00a0sporne kwoty u\u017cytkowania wieczystego \n | \n \n \n (1,4) \n | \n \n \n (1,6) \n | \n \n
| \n Zmiana\n naliczonych odsetek \n | \n \n \n 3,6 \n | \n \n \n 3,5 \n | \n \n
| \n Reklasyfikacja\n do\u00a0zobowi\u0105za\u0144 zwi\u0105zanych | \n \n \n - \n | \n \n \n (6,3) \n | \n \n
| \n R\u00f3\u017cnice\n kursowe \n | \n \n \n (5,4) \n | \n \n \n 2,0 \n | \n \n
| \n Saldo na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia \n | \n \n \n 190,0 \n | \n \n \n 196,4 \n | \n \n
Grupa p\u0142aci roczn\u0105\nkwot\u0119 9,1 PLN (9,6 PLN w\u00a02022 roku) jako op\u0142at\u0119 leasingow\u0105 (kwota g\u0142\u00f3wna\ni\u00a0odsetki) za grunty b\u0119d\u0105ce w\u00a0u\u017cytkowaniu wieczystym. P\u0142atno\u015bci\nwskazane w tabeli powy\u017cej dotycz\u0105 jedynie sp\u0142aty kapita\u0142u zobowi\u0105za\u0144\nleasingowych.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfLeasesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl1e21d18789144192adab0172fe7d692f": { "value": "Odsetki dotycz\u0105ce leasingu gruntu\ns\u0105 prezentowane jako koszty finansowe.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForFinanceIncomeAndCostsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl62e60136611d46579a2a21de3959995b": { "value": "Saldo przedp\u0142at,\nczynnych rozlicze\u0144 mi\u0119dzyokresowych oraz pozosta\u0142ych nale\u017cno\u015bci wzros\u0142o z 36,3 PLN\nna dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku do 227,8 PLN na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku.
Wzrost\nsalda w wi\u0119kszo\u015bci wynika z kwoty 29,5 miliona EUR dotycz\u0105cej \u015brodk\u00f3w\npieni\u0119\u017cnych przekazanych na rachunek powierniczy prowadzony w zewn\u0119trznej kancelarii\nprawnej w celu nabycia zielonych obligacji wyemitowanych przez GTC Aurora\nLuxembourg S.A. (dalej \u201eobligacje Aurora\u201d). Zarz\u0105dzanie transakcjami powierzono\nbrokerowi finansowemu. Umowa umo\u017cliwi\u0142a brokerowi tymczasowe alternatywne inwestycje\nkr\u00f3tkoterminowe o wysokiej p\u0142ynno\u015bci i zwrocie zgodnie z warunkami uzgodnionymi\nw umowie. Zarz\u0105dzanie poprzez zaanga\u017cowanie agenta depozytowego zapewni\u0142o\nnale\u017cyte zabezpieczenie wykorzystania \u015brodk\u00f3w. Na dzie\u0144 bilansowy Zarz\u0105d\ndokona\u0142 analizy sytuacji finansowej stron transakcji i w rezultacie stwierdzi\u0142,\n\u017ce nie istnieje istotne ryzyko utraty warto\u015bci zainwestowanych \u015brodk\u00f3w. Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku nie stwierdzono istotnych strat kredytowych.
Na\ndzie\u0144 bilansowy saldo na rachunku powierniczym zosta\u0142o wycenione wed\u0142ug\nzamortyzowanego kosztu przy zastosowaniu efektywnej stopy procentowej. R\u00f3\u017cnica\npomi\u0119dzy warto\u015bci\u0105 godziw\u0105 a warto\u015bci\u0105 bilansow\u0105 jest nieistotna.
W\npierwszym kwartale 2024 roku broker odkupi\u0142 4.400 obligacji Aurora o warto\u015bci\nnominalnej 4,4 miliona EUR po koszcie 3,9 miliona EUR i przeni\u00f3s\u0142 je do Grupy\nGTC. Grupa GTC rozpozna\u0142a przych\u00f3d z tytu\u0142u wykupu obligacji Aurora w kwocie\n0,5 miliona EUR.
Ponadto\nw dniu 13 marca 2024 roku broker zwr\u00f3ci\u0142 Grupie GTC kwot\u0119 12,2 miliona EUR w\ngot\u00f3wce, w tym przychody odsetkowe w wysoko\u015bci 0,4 miliona EUR. Pozosta\u0142a kwota\n13,8 miliona EUR zosta\u0142a obj\u0119ta aneksem przed\u0142u\u017caj\u0105cym dotychczasow\u0105 umow\u0119 na\nkolejny okres inwestycyjny nieprzekraczaj\u0105cy 6 miesi\u0119cy.
Poni\u017csza tabela\nprzedstawia wra\u017cliwo\u015b\u0107 wyniku finansowego brutto na\u00a0wahania kurs\u00f3w\u00a0 walut:
| \n \n | \n \n \n 2023 \n | \n \n \n 2022 \n | \n \n |||||||
| \n \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n |||||||
| \n Kurs /\n procent zmiany \n | \n \n \n 4,7828 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,5654 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,1306 \n(-5%) \n | \n \n \n 3,9132 \n(-10%) \n | \n \n \n 5,1589 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,9244 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,4554 \n(-5%) \n | \n \n \n 4,2209 \n(-10%) \n | \n \n |
| \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\n depozyty zablokowane \n | \n \n \n (11,3) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n (18,3) \n | \n \n \n (9,1) \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 18,3 \n | \n \n |
| \n Nale\u017cno\u015bci z tytu\u0142u\n dostaw i inne nale\u017cno\u015bci \n | \n \n \n (0,9) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n (1,5) \n | \n \n \n (0,7) \n | \n \n \n 0,7 \n | \n \n \n 1,5 \n | \n \n |
| \n Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u\n dostaw i inne zobowi\u0105zania \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 6,1 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (6,1) \n | \n \n |
| \n Leasing grunt\u00f3w \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,0 \n | \n \n \n (7,0) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,1 \n | \n \n \n (7,1) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n |
| \n Razem \n | \n \n \n \n | \n \n \n 7,8 \n | \n \n \n 3,9 \n | \n \n \n (3,9) \n | \n \n \n (7,8) \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n (0,3) \n | \n \n \n (0,6) \n | \n \n
Aktywa\nprzeznaczone do sprzeda\u017cy na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia 2022\nroku przedstawia\u0142y si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n 31 grudnia 2023 roku \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 roku \n | \n \n
| \n Forest\n Office Debrecen \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 223,7 \n | \n \n
| \n Grunt\n w Rumuni \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 3,2 \n | \n \n
| \n GTC\n LCHD Projekt \n | \n \n \n 44,3 \n | \n \n \n - \n | \n \n
| \n Grunt\n w\u00a0Polsce \n | \n \n \n 14,8 \n | \n \n \n 15,3 \n | \n \n
| \n Razem \n | \n \n \n 59,1 \n | \n \n \n 242,2 \n | \n \n
W dniu 19 lipca 2022 roku\nGTC FOD Property Kft., jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a umow\u0119\nkupna-sprzeda\u017cy dotycz\u0105c\u0105 sprzeda\u017cy budynku biurowego posiadanego przez t\u0119\nsp\u00f3\u0142k\u0119. Cena sprzeda\u017cy wynios\u0142a 19,1 biliona HUF (r\u00f3wnowarto\u015b\u0107 47,7 miliona EUR na 31 grudnia 2022\nroku). W dniu 30 stycznia 2023 roku ca\u0142a cena sprzeda\u017cy (232 PLN) zosta\u0142a\nzap\u0142acona i transakcja zosta\u0142a sfinalizowana.
W dniu 6 grudnia 2023 roku GTC Origine\nInvestments Pltd, sp\u00f3\u0142ka w 100% zale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a umow\u0119 sprzeda\u017cy\ndotycz\u0105c\u0105 sprzeda\u017cy sp\u00f3\u0142ki GTC LCHD Projekt Kft. Cena nabycia wynikaj\u0105ca z\nUmowy wynosi 13,2\u00a0miliona EUR.\nJe\u017celi \u017cadna ze stron nie spe\u0142ni warunk\u00f3w zamkni\u0119cia transakcji do 28 czerwca\n2024 roku, transakcja mo\u017ce zosta\u0107 anulowana.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfNoncurrentAssetsHeldForSaleAndDiscontinuedOperationsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl295294c7ec474fb283dce1af89b2ee1f": { "value": "KAPITA\u0141\nPODSTAWOWY
Na dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku oraz na 31 grudnia 2022 struktura akcji Sp\u00f3\u0142ki przedstawia si\u0119\nnast\u0119puj\u0105co:
| \n Liczba\n akcji \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107\n w PLN \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107\n w EUR \n | \n \n
| \n 574.255.122\u00a0 \n | \n \n \n 57.425.512 \n | \n \n \n 12.919.912 \n | \n \n
W dniu 29 czerwca\n2021 roku Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy przyj\u0119\u0142o uchwa\u0142\u0119 dotycz\u0105c\u0105\npodwy\u017cszenia kapita\u0142u zak\u0142adowego Sp\u00f3\u0142ki o kwot\u0119 nie wi\u0119ksz\u0105 ni\u017c 20% bie\u017c\u0105cej\nwarto\u015bci kapita\u0142u zak\u0142adowego. Zgodnie z uchwa\u0142\u0105 Walnego Zgromadzenia\nAkcjonariuszy, w grudniu 2021 roku Zarz\u0105d rozpocz\u0105\u0142 podwy\u017cszenie kapita\u0142u\nzak\u0142adowego poprzez przyspieszony proces budowania ksi\u0119gi popytu. W dniach\n20-21 grudnia zosta\u0142y podpisane umowy subskrypcyjne z udzia\u0142owcami bior\u0105cymi\nudzia\u0142 w subskrypcji prywatnej dotycz\u0105cej akcji zwyk\u0142ych na okaziciela serii O.\nW rezultacie Sp\u00f3\u0142ka wyemitowa\u0142a 88.700.00 powy\u017cszych akcji. W dniu 4 stycznia\n2022 roku podwy\u017cszenie kapita\u0142u oraz zmiana statutu Sp\u00f3\u0142ki zosta\u0142y\nzarejestrowane przez Krajowy Rejestr S\u0105dowy. W styczniu 2022 roku \u015brodki z\nemisji akcji wp\u0142yn\u0119\u0142y na konto Sp\u00f3\u0142ki. Akcje zwyk\u0142e na okaziciela serii O\nzosta\u0142y dopuszczone i wprowadzone do obrotu gie\u0142dowego w dniu 26 stycznia 2022\nroku.
W pierwszym\nkwartale 2022 roku Grupa dokona\u0142a reklasyfikacji niezarejestrowanego\npodwy\u017cszenia kapita\u0142u zak\u0142adowego do kapita\u0142u podstawowego w kwocie 8,9 PLN (1,9\nmiliona EUR) oraz do nadwy\u017cki z\nemisji akcji powy\u017cej ich warto\u015bci nominalnej w kwocie 549,1 PLN (118,4 miliona EUR).
Wszystkie wy\u017cej\nwymienione akcje daj\u0105 takie same prawa.
Udzia\u0142owcy posiadaj\u0105cy\nna\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku powy\u017cej 5% akcji Sp\u00f3\u0142ki:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nGTC Dutch Holdings B.V.
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPowszechne Towarzystwo Emerytalne PZU S.A. (zarz\u0105dzaj\u0105ce\nOtwartym Funduszem Emerytalnym PZU \u201cZ\u0142ota Jesie\u0144\u201d)
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 Powszechne Towarzystwo Emerytalne\nAllianz Polska S.A. (zarz\u0105dzaj\u0105ce \u0142\u0105cznie Allianz OFE, Allianz DFE oraz Drugi\nAllianz OFE)
KAPITA\u0141\nREZERWOWY
Kapita\u0142 rezerwowy\nreprezentuje strat\u0119 przypisan\u0105 niekontroluj\u0105cym partnerom Grupy, kt\u00f3ra powsta\u0142a\nw\u00a0momencie nabycia przez Grup\u0119 niekontroluj\u0105cych\nudzia\u0142\u00f3w w\u00a0jednostkach zale\u017cnych.
PODZIA\u0141\nZYSKU ZA 2022 ROK
W dniu 21 czerwca 2023 roku Walne\nZgromadzenia Akcjonariuszy podj\u0119\u0142o uchwa\u0142\u0119 dotycz\u0105c\u0105 wyp\u0142aty dywidendy w kwocie\n132,1\u00a0 PLN (29,7 miliona EUR). Dywidenda zosta\u0142a wyp\u0142acona we wrze\u015bniu 2023\u00a0roku.\u00a0\u00a0\u00a0
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfShareCapitalReservesAndOtherEquityInterestExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrld173b01689854cc091ed07179ef581ec": { "value": "KAPITA\u0141\nPODSTAWOWY
Na dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku oraz na 31 grudnia 2022 struktura akcji Sp\u00f3\u0142ki przedstawia si\u0119\nnast\u0119puj\u0105co:
| \n Liczba\n akcji \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107\n w PLN \n | \n \n \n Warto\u015b\u0107\n w EUR \n | \n \n
| \n 574.255.122\u00a0 \n | \n \n \n 57.425.512 \n | \n \n \n 12.919.912 \n | \n \n
W dniu 29 czerwca\n2021 roku Walne Zgromadzenie Akcjonariuszy przyj\u0119\u0142o uchwa\u0142\u0119 dotycz\u0105c\u0105\npodwy\u017cszenia kapita\u0142u zak\u0142adowego Sp\u00f3\u0142ki o kwot\u0119 nie wi\u0119ksz\u0105 ni\u017c 20% bie\u017c\u0105cej\nwarto\u015bci kapita\u0142u zak\u0142adowego. Zgodnie z uchwa\u0142\u0105 Walnego Zgromadzenia\nAkcjonariuszy, w grudniu 2021 roku Zarz\u0105d rozpocz\u0105\u0142 podwy\u017cszenie kapita\u0142u\nzak\u0142adowego poprzez przyspieszony proces budowania ksi\u0119gi popytu. W dniach\n20-21 grudnia zosta\u0142y podpisane umowy subskrypcyjne z udzia\u0142owcami bior\u0105cymi\nudzia\u0142 w subskrypcji prywatnej dotycz\u0105cej akcji zwyk\u0142ych na okaziciela serii O.\nW rezultacie Sp\u00f3\u0142ka wyemitowa\u0142a 88.700.00 powy\u017cszych akcji. W dniu 4 stycznia\n2022 roku podwy\u017cszenie kapita\u0142u oraz zmiana statutu Sp\u00f3\u0142ki zosta\u0142y\nzarejestrowane przez Krajowy Rejestr S\u0105dowy. W styczniu 2022 roku \u015brodki z\nemisji akcji wp\u0142yn\u0119\u0142y na konto Sp\u00f3\u0142ki. Akcje zwyk\u0142e na okaziciela serii O\nzosta\u0142y dopuszczone i wprowadzone do obrotu gie\u0142dowego w dniu 26 stycznia 2022\nroku.
W pierwszym\nkwartale 2022 roku Grupa dokona\u0142a reklasyfikacji niezarejestrowanego\npodwy\u017cszenia kapita\u0142u zak\u0142adowego do kapita\u0142u podstawowego w kwocie 8,9 PLN (1,9\nmiliona EUR) oraz do nadwy\u017cki z\nemisji akcji powy\u017cej ich warto\u015bci nominalnej w kwocie 549,1 PLN (118,4 miliona EUR).
Wszystkie wy\u017cej\nwymienione akcje daj\u0105 takie same prawa.
Udzia\u0142owcy posiadaj\u0105cy\nna\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku powy\u017cej 5% akcji Sp\u00f3\u0142ki:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nGTC Dutch Holdings B.V.
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPowszechne Towarzystwo Emerytalne PZU S.A. (zarz\u0105dzaj\u0105ce\nOtwartym Funduszem Emerytalnym PZU \u201cZ\u0142ota Jesie\u0144\u201d)
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0 Powszechne Towarzystwo Emerytalne\nAllianz Polska S.A. (zarz\u0105dzaj\u0105ce \u0142\u0105cznie Allianz OFE, Allianz DFE oraz Drugi\nAllianz OFE)
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfIssuedCapitalExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl0df29c533c364817a9d5832bde95c2ed": { "value": "KAPITA\u0141\nREZERWOWY
Kapita\u0142 rezerwowy\nreprezentuje strat\u0119 przypisan\u0105 niekontroluj\u0105cym partnerom Grupy, kt\u00f3ra powsta\u0142a\nw\u00a0momencie nabycia przez Grup\u0119 niekontroluj\u0105cych\nudzia\u0142\u00f3w w\u00a0jednostkach zale\u017cnych.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfReservesAndOtherEquityInterestExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl2e3f512f2bb44ef1a12064031c1db765": { "value": "Podstawowy zysk\nna\u00a0jedn\u0105 akcj\u0119 przedstawia\u0142 si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n \n Rok zako\u0144czony | \n \n \n Rok zako\u0144czony | \n \n
| \n Wynik\n netto przypisany akcjonariuszom jednostki dominuj\u0105cej (PLN) \n | \n \n \n 45.500.000\n \n | \n \n \n 108.934.000 \n | \n \n
| \n \u015arednia\n wa\u017cona liczba akcji do\u00a0obliczenia podstawowego zysku na\u00a0jedn\u0105 akcj\u0119 \n | \n \n \n 574.255.122 \n | \n \n \n 574.255.122 \n | \n \n
| \n Podstawowy\n zysk na\u00a0jedn\u0105 akcj\u0119 (PLN) \n | \n \n \n 0,08\n \n | \n \n \n 0,19 \n | \n \n
Zar\u00f3wno na\u00a0dzie\u0144\n31 grudnia 2023 roku jak i na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku nie wyst\u0119powa\u0142y instrumenty\npotencjalnie rozwadniaj\u0105ce.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfEarningsPerShareExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlb193e43b014447e799936d57c3c63b7c": { "value": "
Transakcje z\u00a0podmiotami powi\u0105zanymi\ns\u0105 zawierane na\u00a0warunkach rynkowych.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DescriptionOfAccountingPolicyForTransactionsWithRelatedPartiesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl00677fd850b64f8b9bbfd2abf2847241": { "value": "Wynagrodzenie\nZarz\u0105du oraz Rady Nadzorczej GTC S.A. za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2023 roku\nwynios\u0142o 21,0 PLN (w tym p\u0142atno\u015bci zwi\u0105zane z rozwi\u0105zaniem umowy z cz\u0142onkami\nZarz\u0105du w kwocie 10,7 PLN) oraz dodatkowo w trakcie roku nabyto uprawnienia do\n1.250.000 akcji fantomowych.
Wynagrodzenie\nZarz\u0105du oraz Rady Nadzorczej GTC S.A. za rok zako\u0144czony 31 grudnia 2022 roku\nwynios\u0142o 8,5\u00a0 PLN (1,8 miliona EUR) oraz dodatkowo w trakcie\nroku nabyto uprawnienia do 177.000 akcji fantomowych.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfSharebasedPaymentArrangementsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrla8a86556399e4d509d55c4308b9dfa6d": { "value": "ZOBOWI\u0104ZANIA WARUNKOWENa dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku, Grupa posiada\u0142a zobowi\u0105zania zwi\u0105zane\nz\u00a0przysz\u0142ymi pracami budowlanymi w\u00a0kwocie 455,2 \u00a0PLN (104,7 miliona EUR) oraz odpowiednio 546\u00a0\nPLN (116,5 miliona EUR). Grupa\nzak\u0142ada, \u017ce zobowi\u0105zania te b\u0119d\u0105 finansowane z\u00a0dost\u0119pnych \u015brodk\u00f3w\npieni\u0119\u017cnych, bie\u017c\u0105cych instrument\u00f3w finansowania, innych zewn\u0119trznych \u017ar\u00f3de\u0142\noraz przysz\u0142ych p\u0142atno\u015bci wynikaj\u0105cych z\u00a0istniej\u0105cych um\u00f3w sprzeda\u017cy oraz\num\u00f3w sprzeda\u017cy, kt\u00f3re zostan\u0105 zawarte w\u00a0przysz\u0142o\u015bci.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfCommitmentsAndContingentLiabilitiesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrla515389fb88141bdad0c2b1666c22509": { "value": "ZOBOWI\u0104ZANIA WARUNKOWENa dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku, Grupa posiada\u0142a zobowi\u0105zania zwi\u0105zane\nz\u00a0przysz\u0142ymi pracami budowlanymi w\u00a0kwocie 455,2 \u00a0PLN (104,7 miliona EUR) oraz odpowiednio 546\u00a0\nPLN (116,5 miliona EUR). Grupa\nzak\u0142ada, \u017ce zobowi\u0105zania te b\u0119d\u0105 finansowane z\u00a0dost\u0119pnych \u015brodk\u00f3w\npieni\u0119\u017cnych, bie\u017c\u0105cych instrument\u00f3w finansowania, innych zewn\u0119trznych \u017ar\u00f3de\u0142\noraz przysz\u0142ych p\u0142atno\u015bci wynikaj\u0105cych z\u00a0istniej\u0105cych um\u00f3w sprzeda\u017cy oraz\num\u00f3w sprzeda\u017cy, kt\u00f3re zostan\u0105 zawarte w\u00a0przysz\u0142o\u015bci.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfCommitmentsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl33e450e12daf494caf537188d75c2d12": { "value": "ZOBOWI\u0104ZANIA WARUNKOWENa dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku oraz 31 grudnia 2022 roku, Grupa posiada\u0142a zobowi\u0105zania zwi\u0105zane\nz\u00a0przysz\u0142ymi pracami budowlanymi w\u00a0kwocie 455,2 \u00a0PLN (104,7 miliona EUR) oraz odpowiednio 546\u00a0\nPLN (116,5 miliona EUR). Grupa\nzak\u0142ada, \u017ce zobowi\u0105zania te b\u0119d\u0105 finansowane z\u00a0dost\u0119pnych \u015brodk\u00f3w\npieni\u0119\u017cnych, bie\u017c\u0105cych instrument\u00f3w finansowania, innych zewn\u0119trznych \u017ar\u00f3de\u0142\noraz przysz\u0142ych p\u0142atno\u015bci wynikaj\u0105cych z\u00a0istniej\u0105cych um\u00f3w sprzeda\u017cy oraz\num\u00f3w sprzeda\u017cy, kt\u00f3re zostan\u0105 zawarte w\u00a0przysz\u0142o\u015bci.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfContingentLiabilitiesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl981dff7fcbca4d179a1223a0a6c8e1e7": { "value": "Na g\u0142\u00f3wne\ninstrumenty finansowe Grupy sk\u0142adaj\u0105 si\u0119 kredyty bankowe, obligacje,\ninstrumenty pochodne, zobowi\u0105zania z\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0inne\nd\u0142ugoterminowe zobowi\u0105zania finansowe. G\u0142\u00f3wnym powodem korzystania\nz\u00a0powy\u017cszych instrument\u00f3w finansowych jest finansowanie dzia\u0142a\u0144 Grupy.\nGrupa jest w\u00a0posiadaniu r\u00f3\u017cnych aktyw\u00f3w finansowych, takich jak nale\u017cno\u015bci\nhandlowe, udzielone po\u017cyczki, instrumenty pochodne, d\u0142ugoterminowe aktywa\nfinansowe, \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0kr\u00f3tkoterminowe depozyty. Aktywa finansowe\nGrupy wyceniane w zamortyzowanym koszcie obejmuj\u0105 nale\u017cno\u015bci handlowe,\nudzielone po\u017cyczki oraz \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0kr\u00f3tkoterminowe depozyty.
G\u0142\u00f3wne ryzyko\nwynikaj\u0105ce z\u00a0posiadanych przez Grup\u0119 instrument\u00f3w finansowych zwi\u0105zane jest\nz\u00a0ryzykiem stopy procentowej, ryzykiem p\u0142ynno\u015bci, ryzykiem walutowym\ni\u00a0ryzykiem kredytowym.
RYZYKO STOPY PROCENTOWEJ
Przez ryzyko\nstopy procentowej rozumie si\u0119 niebezpiecze\u0144stwo, \u017ce warto\u015b\u0107 godziwa lub\nprzysz\u0142e przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne instrumentu finansowego b\u0119d\u0105 si\u0119 zmienia\u0107 ze\nwzgl\u0119du na zmiany rynkowych st\u00f3p procentowych. Nara\u017cenie Grupy na\u00a0zmiany\nst\u00f3p procentowych kt\u00f3re nie s\u0105 zabezpieczane za pomoc\u0105 instrument\u00f3w pochodnych\nzwi\u0105zane jest przede wszystkim z\u00a0d\u0142ugoterminowymi zobowi\u0105zaniami Grupy\noraz udzielonymi po\u017cyczkami udzia\u0142owcowi niekontroluj\u0105cemu.
Grupa posiada\nportfel kredyt\u00f3w i po\u017cyczek o sta\u0142ym i zmiennym oprocentowaniu. Nast\u0119pnie,\nw\u00a0celu zarz\u0105dzania ryzykiem stopy procentowej w\u00a0spos\u00f3b efektywny\nkosztowo, Grupa zawiera transakcje swap st\u00f3p procentowych oraz transakcje cap.
Na dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku 95% kredyt\u00f3w, obligacji oraz po\u017cyczek Grupy jest zabezpieczonych (na\ndzie\u0144 31 grudnia 2022 roku - 95%).
W 2023 roku zmiana\no 150 p.b. stopy Euribor doprowadzi\u0142aby do\u00a0zmiany straty przed\nopodatkowaniem o\u00a04,5\u00a0\u00a0PLN. W 2022 roku zmiana o 50 p.b. stopy\nEuribor doprowadzi\u0142aby do zmiany straty przed opodatkowaniem o 1,6 PLN.
RYZYKO WALUTOWE
Grupa zawiera tak\u017ce\ntransakcje w\u00a0walutach innych ni\u017c waluty funkcjonalne sp\u00f3\u0142ek Grupy. W zwi\u0105zku z tym, jednym\nz element\u00f3w polityki rachunkowo\u015bci zabezpiecze\u0144 stosowanych przez Grup\u0119 jest\nzabezpieczanie si\u0119 przed ryzykiem walutowym poprzez powi\u0105zanie waluty wp\u0142yw\u00f3w i\nwyp\u0142yw\u00f3w oraz \u015brodk\u00f3w pieni\u0119\u017cnych i ich ekwiwalent\u00f3w do waluty, w jakiej\ndokonano wydatku.
Kursy\nwalut na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023 i\u00a02022 roku by\u0142y nast\u0119puj\u0105ce:
| \n \n | \n \n \n 31\n grudnia 2023 \n | \n \n \n 31\n grudnia 2022 \n | \n \n
| \n PLN / EUR \n | \n \n \n 4,3480 \n | \n \n \n 4,6899 \n | \n \n
| \n HUF/EUR \n | \n \n \n 382,78 \n | \n \n \n 400,23 \n | \n \n
Poni\u017csza tabela\nprzedstawia wra\u017cliwo\u015b\u0107 wyniku finansowego brutto na\u00a0wahania kurs\u00f3w\u00a0 walut:
| \n \n | \n \n \n 2023 \n | \n \n \n 2022 \n | \n \n |||||||
| \n \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n |||||||
| \n Kurs /\n procent zmiany \n | \n \n \n 4,7828 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,5654 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,1306 \n(-5%) \n | \n \n \n 3,9132 \n(-10%) \n | \n \n \n 5,1589 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,9244 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,4554 \n(-5%) \n | \n \n \n 4,2209 \n(-10%) \n | \n \n |
| \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\n depozyty zablokowane \n | \n \n \n (11,3) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n (18,3) \n | \n \n \n (9,1) \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 18,3 \n | \n \n |
| \n Nale\u017cno\u015bci z tytu\u0142u\n dostaw i inne nale\u017cno\u015bci \n | \n \n \n (0,9) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n (1,5) \n | \n \n \n (0,7) \n | \n \n \n 0,7 \n | \n \n \n 1,5 \n | \n \n |
| \n Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u\n dostaw i inne zobowi\u0105zania \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 6,1 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (6,1) \n | \n \n |
| \n Leasing grunt\u00f3w \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,0 \n | \n \n \n (7,0) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,1 \n | \n \n \n (7,1) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n |
| \n Razem \n | \n \n \n \n | \n \n \n 7,8 \n | \n \n \n 3,9 \n | \n \n \n (3,9) \n | \n \n \n (7,8) \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n (0,3) \n | \n \n \n (0,6) \n | \n \n
Grupa nie\nidentyfikuje ryzyka walutowego zwi\u0105zanego z\u00a0obligacjami denominowanymi\nw\u00a0PLN i\u00a0HUF ze wzgl\u0119du na fakt ich zabezpieczenia przez instrumenty\npochodne. Wp\u0142yw waha\u0144 kurs\u00f3w innych walut oraz wp\u0142yw wymienionych walut\nna\u00a0inne ni\u017c wskazane wy\u017cej pozycje sprawozdania z\u00a0sytuacji finansowej\njest nieistotny.
Potencjalny wp\u0142yw\nna ryzyko walutowe przy za\u0142o\u017ceniu braku zabezpieczenia obligacji w PLN oraz HUF\nwygl\u0105da nast\u0119puj\u0105co:
| \n Procentowa zmiana kursu wymiany \n | \n \n \n (-10%) \n | \n \n \n (+10%) \n | \n \n
| \n Obligacje\n w HUF \n | \n \n \n 74,8 \n | \n \n \n (61,7) \n | \n \n
RYZYKO KREDYTOWE
Istot\u0105 ryzyka\nkredytowego jest sytuacja, w\u00a0kt\u00f3rej jedna ze stron umowy, kt\u00f3rej\nprzedmiotem jest dany instrument finansowy, nie wywi\u0105\u017ce si\u0119 ze swojego\nzobowi\u0105zania. W\u00a0celu zarz\u0105dzania tym ryzykiem Grupa systematycznie\ndokonuje oceny sytuacji finansowej swoich klient\u00f3w. Grupa nie spodziewa si\u0119\nsytuacji, w\u00a0kt\u00f3rej jeden z\u00a0jej klient\u00f3w nie wywi\u0105za\u0142by si\u0119 ze swoich\nzobowi\u0105za\u0144. W Grupie nie wyst\u0119puje znacz\u0105ca koncentracja ryzyka kredytowego z\n\u017cadnym pojedynczym kontrahentem lub kontrahentami Grupy, z wyj\u0105tkiem emitenta instrument\u00f3w\nd\u0142u\u017cnych ujawnionego w nocie 18 oraz bank\u00f3w, w kt\u00f3rych zdeponowane s\u0105 \u015brodki\npieni\u0119\u017cne
\ni ekwiwalenty ujawnionymi w\u00a0nocie\u00a023.
Przy zachowaniu\nzasady ostro\u017cno\u015bci w\u00a0stosunku do\u00a0kwoty nale\u017cno\u015bci handlowych oraz\npozosta\u0142ych, kt\u00f3re nie s\u0105 obj\u0119te odpisem aktualizuj\u0105cym ani nie s\u0105\nprzeterminowane, na\u00a0dzie\u0144 bilansowy nie wyst\u0119puj\u0105 \u017cadne przes\u0142anki\n\u015bwiadcz\u0105ce o braku mo\u017cliwo\u015bci realizacji tych nale\u017cno\u015bci. Na dzie\u0144 bilansowy\nGrupa nie posiada istotnych spisanych nale\u017cno\u015bci.\u00a0
W odniesieniu do\npo\u017cyczek udzielonych udzia\u0142owcom niekontroluj\u0105cym, zosta\u0142y one ocenione jako poziom\n1
\nw trzypoziomowym modelu utraty warto\u015bci zdefiniowanym w MSSF 9\u00a0Instrumenty\nfinansowe.
W odniesieniu\ndo\u00a0ryzyka kredytowego wynikaj\u0105cego z\u00a0innych aktyw\u00f3w finansowych\nSp\u00f3\u0142ki, takich jak \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0ich ekwiwalenty oraz zablokowane depozyty,\nekspozycja Sp\u00f3\u0142ki na\u00a0ryzyko kredytowe r\u00f3wna jest warto\u015bci bilansowej tych\ninstrument\u00f3w.
Na dzie\u0144\nbilansowy nie wyst\u0119puj\u0105 materialne aktywa finansowe, kt\u00f3re by\u0142yby\nprzeterminowane i na\u00a0kt\u00f3re nie by\u0142by dokonany odpis z tytu\u0142u utraty\nwarto\u015bci.
RYZYKO P\u0141YNNO\u015aCI
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku Grupa\nposiada \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0ich ekwiwalenty (wed\u0142ug definicji zawartej\nw\u00a0MSSF) w\u00a0kwocie 262,6 \u00a0PLN (60,4\nmiliona EUR) oraz zablokowane\ndepozyty otrzymane od najemc\u00f3w w kwocie 67,4 \u00a0PLN (15,5 miliona EUR). Jak opisano\npowy\u017cej, Grupa stara si\u0119 efektywnie zarz\u0105dza\u0107 wszystkimi zobowi\u0105zaniami i\u00a0obecnie\nanalizuje plany finansowania zwi\u0105zane z: (i) obs\u0142ug\u0105 finansowania istniej\u0105cego\nportfolio aktyw\u00f3w; (ii)\u00a0nak\u0142adami inwestycyjnymi oraz (iii) budow\u0105\nnieruchomo\u015bci komercyjnych. Finansowanie odbywa\u0107 si\u0119 b\u0119dzie przez dost\u0119pne\n\u015brodki pieni\u0119\u017cne, zysk z\u00a0dzia\u0142alno\u015bci operacyjnej, sprzeda\u017c aktyw\u00f3w oraz
refinansowanie.\nZarz\u0105d uwa\u017ca, \u017ce na\u00a0bazie bie\u017c\u0105cych za\u0142o\u017ce\u0144 Grupa b\u0119dzie w\u00a0stanie\nregulowa\u0107 wszystkie swoje zobowi\u0105zania przez okres co najmniej nast\u0119pnych dwunastu\nmiesi\u0119cy.
Poni\u017csze\ntabele podsumowuj\u0105 termin zapadalno\u015bci zobowi\u0105za\u0144 finansowych Grupy opartych na\numownych niezdyskontowanych p\u0142atno\u015bciach
na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023:
Na \u017c\u0105danie
Do 3 miesi\u0119cy
3 do 12 miesi\u0119cy
1 do 5 lat
Powy\u017cej 5 lat
Razem
Zobowi\u0105zania\n z\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0us\u0142ug oraz rezerwy
9,1
67,0
51,7
-
-
127,8
Kredyty,\n po\u017cyczki i obligacje
5,2
38,7
261,3
4.773,7
883,9
5.962,8
Depozyty\n od najemc\u00f3w
1,7
0,4
9,1
46,5
9,6
67,3
Zobowi\u0105zania\n z\u00a0tytu\u0142u leasingu
-
4,8
1,7
33,5
323,9
363,9
Instrumenty\n pochodne
-
-
-
15,2
66,1
81,3
Razem
16,0
110,9
323,8
4.868,9
1.283,5
6.603,1
na\ndzie\u0144 31 grudnia 2022:
Na \u017c\u0105danie
Do 3 miesi\u0119cy
3 do 12 miesi\u0119cy
1 do 5 lat
Powy\u017cej 5 lat
Razem
Zobowi\u0105zania\n z\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0us\u0142ug oraz rezerwy
1,3
121,7
55,7
-
-
178,7
Kredyty,\n po\u017cyczki i obligacje
-
31,3
299,1
4.626,3
895,7
5.852,4
Depozyty\n od najemc\u00f3w
-
1,3
5,7
51,7
-
58,7
Zobowi\u0105zania\n z tytu\u0142u leasingu
-
4,8
1,7
33,5
330,4
370,4
Instrumenty\n pochodne
-
-
-
-
-
-
Razem
1,3
159,1
362,2
4.711,5
1.226,1
6.460,3
Powy\u017csza\ntabela w linii D\u0142ugoterminowa cz\u0119\u015b\u0107 kredyt\u00f3w, po\u017cyczek i obligacji nie\nzawiera p\u0142atno\u015bci dotycz\u0105cych warto\u015bci rynkowych instrument\u00f3w pochodnych. Grupa\nzabezpiecza w znacznym stopniu ryzyko zwi\u0105zane ze zmienn\u0105 stop\u0105 odsetkow\u0105 za\npomoc\u0105 instrument\u00f3w pochodnych. Zarz\u0105d zamierza zrefinansowa\u0107 cz\u0119\u015b\u0107 transz\nprzypadaj\u0105cych do sp\u0142aty w latach przysz\u0142ych.
Wszystkie\ninstrumenty pochodne zapadaj\u0105 w okresie do 1-10 lat od daty bilansowej.
D\u0142ugoterminowe\nzobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu dotycz\u0105 g\u0142\u00f3wnie p\u0142atno\u015bci za u\u017cytkowanie\nwieczyste przypadaj\u0105ce na okres od 33 do 87 lat.
WARTO\u015a\u0106 GODZIWA
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku 80% kredyt\u00f3w bankowych oprocentowanych by\u0142o przy u\u017cyciu zmiennej stopy\nprocentowej (na 31 grudnia 2022 roku 78% kredyt\u00f3w bankowych oprocentowanych by\u0142o\nprzy u\u017cyciu zmiennej stopy procentowej). Jednak\u017ce, na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku 92% warto\u015bci kredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek jest zabezpieczone za pomoc\u0105 instrument\u00f3w\npochodnych (87% na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku).
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku, nie by\u0142o obligacji oprocentowanych przy u\u017cyciu\nzmiennej stopy procentowej (5% na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku). Jednak\u017ce, na 31\ngrudnia 2022 roku wszystkie obligacje by\u0142y zabezpieczone.
Dalsze\ninformacje odno\u015bnie po\u017cyczek udzielonych oraz otrzymanych od udzia\u0142owca\nniekontroluj\u0105cego opisano w nocie 25.
W\nzwi\u0105zku z ostatnim, istotnym wzrostem st\u00f3p oprocentowania na rynkach, na\nkt\u00f3rych dzia\u0142a Grupa, warto\u015b\u0107 godziwa obligacji w HUF r\u00f3\u017cni si\u0119 znacz\u0105co od ich\nwarto\u015bci ksi\u0119gowej. Jest to spowodowane tym, \u017ce na dzie\u0144
31\ngrudnia 2023 roku obligacje w HUF s\u0105 oprocentowane sta\u0142\u0105 stop\u0105 procentow\u0105 do\ndaty zapadalno\u015bci, niemniej jednak s\u0105 one zabezpieczone za pomoc\u0105\nmi\u0119dzywalutowego instrumentu SWAP na stop\u0119 procentow\u0105.
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku oraz na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku warto\u015b\u0107 rynkowa\noraz warto\u015b\u0107 godziwa obligacji przedstawia\u0142a si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n\n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n Obligacje\n z dat\u0105 wymagalno\u015bci w 2023 roku (Polska) (PLGTC0000318)[24] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 148,2\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2027-2030 (HU0000360102)[25] \n | \n \n \n 224,4\n \n | \n \n \n 211,5\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2028-2031 (HU0000360284)25 \n | \n \n \n 119,1\n \n | \n \n \n 99,9\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2026 (XS2356039268)[26] \n | \n \n \n 1.600,5\n \n | \n \n \n 1.721,2\n \n | \n \n
Warto\u015b\u0107\ngodziwa wszystkich pozosta\u0142ych aktyw\u00f3w/zobowi\u0105za\u0144 finansowych jest zbli\u017cona do warto\u015bci\nbilansowej.
W\nodniesieniu do\u00a0warto\u015bci godziwej nieruchomo\u015bci inwestycyjnej szczeg\u00f3\u0142y\nzosta\u0142y zaprezentowane w\u00a0nocie\u00a017.
W\nodniesieniu do\u00a0warto\u015bci godziwej d\u0142ugoterminowych aktyw\u00f3w finansowych szczeg\u00f3\u0142y\nzosta\u0142y zaprezentowane w\u00a0nocie\u00a018.
HIERARCHIA WARTO\u015aCI GODZIWEJ
Na 31 grudnia 2023 roku i\nna\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku Grupa utrzymywa\u0142a szereg instrument\u00f3w pochodnych\nwykazywanych w\u00a0warto\u015bci godziwej w\u00a0sprawozdaniu z\u00a0sytuacji\nfinansowej.
Grupa stosuje poni\u017csz\u0105\nhierarchi\u0119 dla okre\u015blania i\u00a0wykazywania warto\u015bci godziwej instrument\u00f3w\nfinansowych wed\u0142ug metody wyceny:
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 1: ceny rynkowe (niekorygowane),\nstosowane na\u00a0aktywnym rynku dla identycznych aktyw\u00f3w oraz zobowi\u0105za\u0144,
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 2: pozosta\u0142e metody, dla kt\u00f3rych\npo\u015brednio b\u0105d\u017a bezpo\u015brednio s\u0105 uwzgl\u0119dniane wszystkie czynniki maj\u0105ce istotny\nwp\u0142yw na\u00a0wykazywan\u0105 warto\u015b\u0107 godziw\u0105,
\u00b7\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\u00a0\nPoziom 3: metody oparte na\u00a0czynnikach\nmaj\u0105cych istotny wp\u0142yw na\u00a0wykazywan\u0105 warto\u015b\u0107 godziw\u0105, kt\u00f3re nie s\u0105 oparte\nna\u00a0mo\u017cliwych do\u00a0zaobserwowania danych rynkowych.
Wycena\ninstrument\u00f3w pochodnych traktowana jest jako poziom 2 hierarchii warto\u015bci\ngodziwej. W\u00a0ci\u0105gu lat zako\u0144czonych 31 grudnia 2023 roku oraz 31 grudnia\n2022 roku nie mia\u0142y miejsca przesuni\u0119cia mi\u0119dzy poziomem 1, poziomem 2, a\npoziomem 3 hierarchii warto\u015bci godziwej.POZOSTA\u0141E RYZYKO
Pozosta\u0142e ryzyka\nzosta\u0142y opisane w\u00a0Sprawozdaniu Zarz\u0105du z\u00a0dzia\u0142alno\u015bci za rok\nzako\u0144czony 31\u00a0grudnia\u00a02023\u00a0roku.
ZARZ\u0104DZANIE KAPITA\u0141EM
G\u0142\u00f3wnym celem\nzarz\u0105dzania kapita\u0142em Grupy jest zapewnienie wzrostu operacyjnego i\u00a0wzrostu\nw\u00a0zakresie warto\u015bci poprzez ostro\u017cne zarz\u0105dzanie kapita\u0142em i\u00a0utrzymywanie\nbezpiecznych wska\u017anik\u00f3w kapita\u0142owych, kt\u00f3re wspieraj\u0105 dzia\u0142alno\u015b\u0107 operacyjn\u0105\nGrupy i\u00a0maksymalizuj\u0105 jej warto\u015b\u0107 dla akcjonariuszy.
Grupa zarz\u0105dza\nstruktur\u0105 kapita\u0142ow\u0105 i\u00a0dostosowuje j\u0105 do\u00a0dynamicznych warunk\u00f3w ekonomicznych.\nObserwuj\u0105c struktur\u0119 kapita\u0142u, Grupa podejmuje decyzje na\u00a0temat polityki\nd\u017awigni finansowej, pozyskiwania i\u00a0sp\u0142at po\u017cyczek,
inwestycji lub umorzeniu\ninwestycji w\u00a0aktywa, polityki dywidendowej i\u00a0podwy\u017cszania kapita\u0142u, je\u015bli\nzajdzie taka potrzeba.
W roku obrotowym\nzako\u0144czonym dnia 31 grudnia 2023 roku oraz w\u00a0roku obrotowym\nzako\u0144czonym 31 grudnia 2022 roku nie wprowadzono \u017cadnych zmian do\u00a0zasad,\npolityk i\u00a0proces\u00f3w zarz\u0105dzania kapita\u0142em.
Grupa monitoruje\nstan kapita\u0142\u00f3w stosuj\u0105c wska\u017anik d\u017awigni, kt\u00f3ry jest liczony jako stosunek\nzad\u0142u\u017cenia brutto pomniejszonego o \u015brodki pieni\u0119\u017cne oraz depozyty do\u00a0warto\u015bci\ninwestycji w\u00a0nieruchomo\u015bci. D\u0142ugoterminow\u0105 strategi\u0105 Grupy jest utrzymanie\nwska\u017anika LTV (wska\u017anik kredyt do\u00a0warto\u015bci) na\u00a0poziomie 40%. Na dzie\u0144\n31\u00a0grudnia 2023 roku LTV wynosi\u0142o 49,3% (na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku\nwynosi\u0142o 45,6%).
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfFinancialRiskManagementExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrlf71f8f0c7c2445829de2dc50577fa76c": { "value": "RYZYKO STOPY PROCENTOWEJ
Przez ryzyko\nstopy procentowej rozumie si\u0119 niebezpiecze\u0144stwo, \u017ce warto\u015b\u0107 godziwa lub\nprzysz\u0142e przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne instrumentu finansowego b\u0119d\u0105 si\u0119 zmienia\u0107 ze\nwzgl\u0119du na zmiany rynkowych st\u00f3p procentowych. Nara\u017cenie Grupy na\u00a0zmiany\nst\u00f3p procentowych kt\u00f3re nie s\u0105 zabezpieczane za pomoc\u0105 instrument\u00f3w pochodnych\nzwi\u0105zane jest przede wszystkim z\u00a0d\u0142ugoterminowymi zobowi\u0105zaniami Grupy\noraz udzielonymi po\u017cyczkami udzia\u0142owcowi niekontroluj\u0105cemu.
Grupa posiada\nportfel kredyt\u00f3w i po\u017cyczek o sta\u0142ym i zmiennym oprocentowaniu. Nast\u0119pnie,\nw\u00a0celu zarz\u0105dzania ryzykiem stopy procentowej w\u00a0spos\u00f3b efektywny\nkosztowo, Grupa zawiera transakcje swap st\u00f3p procentowych oraz transakcje cap.
Na dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku 95% kredyt\u00f3w, obligacji oraz po\u017cyczek Grupy jest zabezpieczonych (na\ndzie\u0144 31 grudnia 2022 roku - 95%).
W 2023 roku zmiana\no 150 p.b. stopy Euribor doprowadzi\u0142aby do\u00a0zmiany straty przed\nopodatkowaniem o\u00a04,5\u00a0\u00a0PLN. W 2022 roku zmiana o 50 p.b. stopy\nEuribor doprowadzi\u0142aby do zmiany straty przed opodatkowaniem o 1,6 PLN.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfAllowanceForCreditLossesExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl27bf986b92254c31b12bbce8bd329009": { "value": "RYZYKO STOPY PROCENTOWEJ
Przez ryzyko\nstopy procentowej rozumie si\u0119 niebezpiecze\u0144stwo, \u017ce warto\u015b\u0107 godziwa lub\nprzysz\u0142e przep\u0142ywy pieni\u0119\u017cne instrumentu finansowego b\u0119d\u0105 si\u0119 zmienia\u0107 ze\nwzgl\u0119du na zmiany rynkowych st\u00f3p procentowych. Nara\u017cenie Grupy na\u00a0zmiany\nst\u00f3p procentowych kt\u00f3re nie s\u0105 zabezpieczane za pomoc\u0105 instrument\u00f3w pochodnych\nzwi\u0105zane jest przede wszystkim z\u00a0d\u0142ugoterminowymi zobowi\u0105zaniami Grupy\noraz udzielonymi po\u017cyczkami udzia\u0142owcowi niekontroluj\u0105cemu.
Grupa posiada\nportfel kredyt\u00f3w i po\u017cyczek o sta\u0142ym i zmiennym oprocentowaniu. Nast\u0119pnie,\nw\u00a0celu zarz\u0105dzania ryzykiem stopy procentowej w\u00a0spos\u00f3b efektywny\nkosztowo, Grupa zawiera transakcje swap st\u00f3p procentowych oraz transakcje cap.
Na dzie\u0144 31 grudnia\n2023 roku 95% kredyt\u00f3w, obligacji oraz po\u017cyczek Grupy jest zabezpieczonych (na\ndzie\u0144 31 grudnia 2022 roku - 95%).
W 2023 roku zmiana\no 150 p.b. stopy Euribor doprowadzi\u0142aby do\u00a0zmiany straty przed\nopodatkowaniem o\u00a04,5\u00a0\u00a0PLN. W 2022 roku zmiana o 50 p.b. stopy\nEuribor doprowadzi\u0142aby do zmiany straty przed opodatkowaniem o 1,6 PLN.
RYZYKO WALUTOWE
Grupa zawiera tak\u017ce\ntransakcje w\u00a0walutach innych ni\u017c waluty funkcjonalne sp\u00f3\u0142ek Grupy. W zwi\u0105zku z tym, jednym\nz element\u00f3w polityki rachunkowo\u015bci zabezpiecze\u0144 stosowanych przez Grup\u0119 jest\nzabezpieczanie si\u0119 przed ryzykiem walutowym poprzez powi\u0105zanie waluty wp\u0142yw\u00f3w i\nwyp\u0142yw\u00f3w oraz \u015brodk\u00f3w pieni\u0119\u017cnych i ich ekwiwalent\u00f3w do waluty, w jakiej\ndokonano wydatku.
Kursy\nwalut na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023 i\u00a02022 roku by\u0142y nast\u0119puj\u0105ce:
| \n \n | \n \n \n 31\n grudnia 2023 \n | \n \n \n 31\n grudnia 2022 \n | \n \n
| \n PLN / EUR \n | \n \n \n 4,3480 \n | \n \n \n 4,6899 \n | \n \n
| \n HUF/EUR \n | \n \n \n 382,78 \n | \n \n \n 400,23 \n | \n \n
Poni\u017csza tabela\nprzedstawia wra\u017cliwo\u015b\u0107 wyniku finansowego brutto na\u00a0wahania kurs\u00f3w\u00a0 walut:
| \n \n | \n \n \n 2023 \n | \n \n \n 2022 \n | \n \n |||||||
| \n \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n |||||||
| \n Kurs /\n procent zmiany \n | \n \n \n 4,7828 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,5654 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,1306 \n(-5%) \n | \n \n \n 3,9132 \n(-10%) \n | \n \n \n 5,1589 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,9244 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,4554 \n(-5%) \n | \n \n \n 4,2209 \n(-10%) \n | \n \n |
| \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\n depozyty zablokowane \n | \n \n \n (11,3) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n (18,3) \n | \n \n \n (9,1) \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 18,3 \n | \n \n |
| \n Nale\u017cno\u015bci z tytu\u0142u\n dostaw i inne nale\u017cno\u015bci \n | \n \n \n (0,9) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n (1,5) \n | \n \n \n (0,7) \n | \n \n \n 0,7 \n | \n \n \n 1,5 \n | \n \n |
| \n Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u\n dostaw i inne zobowi\u0105zania \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 6,1 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (6,1) \n | \n \n |
| \n Leasing grunt\u00f3w \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,0 \n | \n \n \n (7,0) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,1 \n | \n \n \n (7,1) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n |
| \n Razem \n | \n \n \n \n | \n \n \n 7,8 \n | \n \n \n 3,9 \n | \n \n \n (3,9) \n | \n \n \n (7,8) \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n (0,3) \n | \n \n \n (0,6) \n | \n \n
Grupa nie\nidentyfikuje ryzyka walutowego zwi\u0105zanego z\u00a0obligacjami denominowanymi\nw\u00a0PLN i\u00a0HUF ze wzgl\u0119du na fakt ich zabezpieczenia przez instrumenty\npochodne. Wp\u0142yw waha\u0144 kurs\u00f3w innych walut oraz wp\u0142yw wymienionych walut\nna\u00a0inne ni\u017c wskazane wy\u017cej pozycje sprawozdania z\u00a0sytuacji finansowej\njest nieistotny.
Potencjalny wp\u0142yw\nna ryzyko walutowe przy za\u0142o\u017ceniu braku zabezpieczenia obligacji w PLN oraz HUF\nwygl\u0105da nast\u0119puj\u0105co:
| \n Procentowa zmiana kursu wymiany \n | \n \n \n (-10%) \n | \n \n \n (+10%) \n | \n \n
| \n Obligacje\n w HUF \n | \n \n \n 74,8 \n | \n \n \n (61,7) \n | \n \n
Poni\u017csza tabela\nprzedstawia wra\u017cliwo\u015b\u0107 wyniku finansowego brutto na\u00a0wahania kurs\u00f3w\u00a0 walut:
| \n \n | \n \n \n 2023 \n | \n \n \n 2022 \n | \n \n |||||||
| \n \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n \n PLN/Euro \n | \n \n |||||||
| \n Kurs /\n procent zmiany \n | \n \n \n 4,7828 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,5654 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,1306 \n(-5%) \n | \n \n \n 3,9132 \n(-10%) \n | \n \n \n 5,1589 \n(+10%) \n | \n \n \n 4,9244 \n(+5%) \n | \n \n \n 4,4554 \n(-5%) \n | \n \n \n 4,2209 \n(-10%) \n | \n \n |
| \n \u015arodki pieni\u0119\u017cne i\n depozyty zablokowane \n | \n \n \n (11,3) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 11,3 \n | \n \n \n (18,3) \n | \n \n \n (9,1) \n | \n \n \n 9,1 \n | \n \n \n 18,3 \n | \n \n |
| \n Nale\u017cno\u015bci z tytu\u0142u\n dostaw i inne nale\u017cno\u015bci \n | \n \n \n (0,9) \n | \n \n \n (0,4) \n | \n \n \n 0,4 \n | \n \n \n 0,9 \n | \n \n \n (1,5) \n | \n \n \n (0,7) \n | \n \n \n 0,7 \n | \n \n \n 1,5 \n | \n \n |
| \n Zobowi\u0105zania z tytu\u0142u\n dostaw i inne zobowi\u0105zania \n | \n \n \n 5,7 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (5,7) \n | \n \n \n 6,1 \n | \n \n \n 3,0 \n | \n \n \n (3,0) \n | \n \n \n (6,1) \n | \n \n |
| \n Leasing grunt\u00f3w \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,0 \n | \n \n \n (7,0) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n \n 14,3 \n | \n \n \n 7,1 \n | \n \n \n (7,1) \n | \n \n \n (14,3) \n | \n \n |
| \n Razem \n | \n \n \n \n | \n \n \n 7,8 \n | \n \n \n 3,9 \n | \n \n \n (3,9) \n | \n \n \n (7,8) \n | \n \n \n 0,6 \n | \n \n \n 0,3 \n | \n \n \n (0,3) \n | \n \n \n (0,6) \n | \n \n
Grupa nie\nidentyfikuje ryzyka walutowego zwi\u0105zanego z\u00a0obligacjami denominowanymi\nw\u00a0PLN i\u00a0HUF ze wzgl\u0119du na fakt ich zabezpieczenia przez instrumenty\npochodne. Wp\u0142yw waha\u0144 kurs\u00f3w innych walut oraz wp\u0142yw wymienionych walut\nna\u00a0inne ni\u017c wskazane wy\u017cej pozycje sprawozdania z\u00a0sytuacji finansowej\njest nieistotny.
Potencjalny wp\u0142yw\nna ryzyko walutowe przy za\u0142o\u017ceniu braku zabezpieczenia obligacji w PLN oraz HUF\nwygl\u0105da nast\u0119puj\u0105co:
| \n Procentowa zmiana kursu wymiany \n | \n \n \n (-10%) \n | \n \n \n (+10%) \n | \n \n
| \n Obligacje\n w HUF \n | \n \n \n 74,8 \n | \n \n \n (61,7) \n | \n \n
RYZYKO KREDYTOWE
Istot\u0105 ryzyka\nkredytowego jest sytuacja, w\u00a0kt\u00f3rej jedna ze stron umowy, kt\u00f3rej\nprzedmiotem jest dany instrument finansowy, nie wywi\u0105\u017ce si\u0119 ze swojego\nzobowi\u0105zania. W\u00a0celu zarz\u0105dzania tym ryzykiem Grupa systematycznie\ndokonuje oceny sytuacji finansowej swoich klient\u00f3w. Grupa nie spodziewa si\u0119\nsytuacji, w\u00a0kt\u00f3rej jeden z\u00a0jej klient\u00f3w nie wywi\u0105za\u0142by si\u0119 ze swoich\nzobowi\u0105za\u0144. W Grupie nie wyst\u0119puje znacz\u0105ca koncentracja ryzyka kredytowego z\n\u017cadnym pojedynczym kontrahentem lub kontrahentami Grupy, z wyj\u0105tkiem emitenta instrument\u00f3w\nd\u0142u\u017cnych ujawnionego w nocie 18 oraz bank\u00f3w, w kt\u00f3rych zdeponowane s\u0105 \u015brodki\npieni\u0119\u017cne
\ni ekwiwalenty ujawnionymi w\u00a0nocie\u00a023.
Przy zachowaniu\nzasady ostro\u017cno\u015bci w\u00a0stosunku do\u00a0kwoty nale\u017cno\u015bci handlowych oraz\npozosta\u0142ych, kt\u00f3re nie s\u0105 obj\u0119te odpisem aktualizuj\u0105cym ani nie s\u0105\nprzeterminowane, na\u00a0dzie\u0144 bilansowy nie wyst\u0119puj\u0105 \u017cadne przes\u0142anki\n\u015bwiadcz\u0105ce o braku mo\u017cliwo\u015bci realizacji tych nale\u017cno\u015bci. Na dzie\u0144 bilansowy\nGrupa nie posiada istotnych spisanych nale\u017cno\u015bci.\u00a0
W odniesieniu do\npo\u017cyczek udzielonych udzia\u0142owcom niekontroluj\u0105cym, zosta\u0142y one ocenione jako poziom\n1
\nw trzypoziomowym modelu utraty warto\u015bci zdefiniowanym w MSSF 9\u00a0Instrumenty\nfinansowe.
W odniesieniu\ndo\u00a0ryzyka kredytowego wynikaj\u0105cego z\u00a0innych aktyw\u00f3w finansowych\nSp\u00f3\u0142ki, takich jak \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0ich ekwiwalenty oraz zablokowane depozyty,\nekspozycja Sp\u00f3\u0142ki na\u00a0ryzyko kredytowe r\u00f3wna jest warto\u015bci bilansowej tych\ninstrument\u00f3w.
Na dzie\u0144\nbilansowy nie wyst\u0119puj\u0105 materialne aktywa finansowe, kt\u00f3re by\u0142yby\nprzeterminowane i na\u00a0kt\u00f3re nie by\u0142by dokonany odpis z tytu\u0142u utraty\nwarto\u015bci.", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfCreditRiskExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl3c1a96ec43ca4feab8d9784b27e64f64": { "value": "RYZYKO P\u0141YNNO\u015aCI
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023 roku Grupa\nposiada \u015brodki pieni\u0119\u017cne i\u00a0ich ekwiwalenty (wed\u0142ug definicji zawartej\nw\u00a0MSSF) w\u00a0kwocie 262,6 \u00a0PLN (60,4\nmiliona EUR) oraz zablokowane\ndepozyty otrzymane od najemc\u00f3w w kwocie 67,4 \u00a0PLN (15,5 miliona EUR). Jak opisano\npowy\u017cej, Grupa stara si\u0119 efektywnie zarz\u0105dza\u0107 wszystkimi zobowi\u0105zaniami i\u00a0obecnie\nanalizuje plany finansowania zwi\u0105zane z: (i) obs\u0142ug\u0105 finansowania istniej\u0105cego\nportfolio aktyw\u00f3w; (ii)\u00a0nak\u0142adami inwestycyjnymi oraz (iii) budow\u0105\nnieruchomo\u015bci komercyjnych. Finansowanie odbywa\u0107 si\u0119 b\u0119dzie przez dost\u0119pne\n\u015brodki pieni\u0119\u017cne, zysk z\u00a0dzia\u0142alno\u015bci operacyjnej, sprzeda\u017c aktyw\u00f3w oraz
refinansowanie.\nZarz\u0105d uwa\u017ca, \u017ce na\u00a0bazie bie\u017c\u0105cych za\u0142o\u017ce\u0144 Grupa b\u0119dzie w\u00a0stanie\nregulowa\u0107 wszystkie swoje zobowi\u0105zania przez okres co najmniej nast\u0119pnych dwunastu\nmiesi\u0119cy.
Poni\u017csze\ntabele podsumowuj\u0105 termin zapadalno\u015bci zobowi\u0105za\u0144 finansowych Grupy opartych na\numownych niezdyskontowanych p\u0142atno\u015bciach
na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023:
Na \u017c\u0105danie
Do 3 miesi\u0119cy
3 do 12 miesi\u0119cy
1 do 5 lat
Powy\u017cej 5 lat
Razem
Zobowi\u0105zania\n z\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0us\u0142ug oraz rezerwy
9,1
67,0
51,7
-
-
127,8
Kredyty,\n po\u017cyczki i obligacje
5,2
38,7
261,3
4.773,7
883,9
5.962,8
Depozyty\n od najemc\u00f3w
1,7
0,4
9,1
46,5
9,6
67,3
Zobowi\u0105zania\n z\u00a0tytu\u0142u leasingu
-
4,8
1,7
33,5
323,9
363,9
Instrumenty\n pochodne
-
-
-
15,2
66,1
81,3
Razem
16,0
110,9
323,8
4.868,9
1.283,5
6.603,1
na\ndzie\u0144 31 grudnia 2022:
Na \u017c\u0105danie
Do 3 miesi\u0119cy
3 do 12 miesi\u0119cy
1 do 5 lat
Powy\u017cej 5 lat
Razem
Zobowi\u0105zania\n z\u00a0tytu\u0142u dostaw i\u00a0us\u0142ug oraz rezerwy
1,3
121,7
55,7
-
-
178,7
Kredyty,\n po\u017cyczki i obligacje
-
31,3
299,1
4.626,3
895,7
5.852,4
Depozyty\n od najemc\u00f3w
-
1,3
5,7
51,7
-
58,7
Zobowi\u0105zania\n z tytu\u0142u leasingu
-
4,8
1,7
33,5
330,4
370,4
Instrumenty\n pochodne
-
-
-
-
-
-
Razem
1,3
159,1
362,2
4.711,5
1.226,1
6.460,3
Powy\u017csza\ntabela w linii D\u0142ugoterminowa cz\u0119\u015b\u0107 kredyt\u00f3w, po\u017cyczek i obligacji nie\nzawiera p\u0142atno\u015bci dotycz\u0105cych warto\u015bci rynkowych instrument\u00f3w pochodnych. Grupa\nzabezpiecza w znacznym stopniu ryzyko zwi\u0105zane ze zmienn\u0105 stop\u0105 odsetkow\u0105 za\npomoc\u0105 instrument\u00f3w pochodnych. Zarz\u0105d zamierza zrefinansowa\u0107 cz\u0119\u015b\u0107 transz\nprzypadaj\u0105cych do sp\u0142aty w latach przysz\u0142ych.
Wszystkie\ninstrumenty pochodne zapadaj\u0105 w okresie do 1-10 lat od daty bilansowej.
D\u0142ugoterminowe\nzobowi\u0105zania z tytu\u0142u leasingu dotycz\u0105 g\u0142\u00f3wnie p\u0142atno\u015bci za u\u017cytkowanie\nwieczyste przypadaj\u0105ce na okres od 33 do 87 lat.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfLiquidityRiskExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl81119c8270c1452b87826acd9166bd99": { "value": "WARTO\u015a\u0106 GODZIWA
Na dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku 80% kredyt\u00f3w bankowych oprocentowanych by\u0142o przy u\u017cyciu zmiennej stopy\nprocentowej (na 31 grudnia 2022 roku 78% kredyt\u00f3w bankowych oprocentowanych by\u0142o\nprzy u\u017cyciu zmiennej stopy procentowej). Jednak\u017ce, na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku 92% warto\u015bci kredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek jest zabezpieczone za pomoc\u0105 instrument\u00f3w\npochodnych (87% na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku).
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku, nie by\u0142o obligacji oprocentowanych przy u\u017cyciu\nzmiennej stopy procentowej (5% na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku). Jednak\u017ce, na 31\ngrudnia 2022 roku wszystkie obligacje by\u0142y zabezpieczone.
Dalsze\ninformacje odno\u015bnie po\u017cyczek udzielonych oraz otrzymanych od udzia\u0142owca\nniekontroluj\u0105cego opisano w nocie 25.
W\nzwi\u0105zku z ostatnim, istotnym wzrostem st\u00f3p oprocentowania na rynkach, na\nkt\u00f3rych dzia\u0142a Grupa, warto\u015b\u0107 godziwa obligacji w HUF r\u00f3\u017cni si\u0119 znacz\u0105co od ich\nwarto\u015bci ksi\u0119gowej. Jest to spowodowane tym, \u017ce na dzie\u0144
31\ngrudnia 2023 roku obligacje w HUF s\u0105 oprocentowane sta\u0142\u0105 stop\u0105 procentow\u0105 do\ndaty zapadalno\u015bci, niemniej jednak s\u0105 one zabezpieczone za pomoc\u0105\nmi\u0119dzywalutowego instrumentu SWAP na stop\u0119 procentow\u0105.
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku oraz na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku warto\u015b\u0107 rynkowa\noraz warto\u015b\u0107 godziwa obligacji przedstawia\u0142a si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n\n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n Obligacje\n z dat\u0105 wymagalno\u015bci w 2023 roku (Polska) (PLGTC0000318)[24] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 148,2\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2027-2030 (HU0000360102)[25] \n | \n \n \n 224,4\n \n | \n \n \n 211,5\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2028-2031 (HU0000360284)25 \n | \n \n \n 119,1\n \n | \n \n \n 99,9\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2026 (XS2356039268)[26] \n | \n \n \n 1.600,5\n \n | \n \n \n 1.721,2\n \n | \n \n
Warto\u015b\u0107\ngodziwa wszystkich pozosta\u0142ych aktyw\u00f3w/zobowi\u0105za\u0144 finansowych jest zbli\u017cona do warto\u015bci\nbilansowej.
W\nodniesieniu do\u00a0warto\u015bci godziwej nieruchomo\u015bci inwestycyjnej szczeg\u00f3\u0142y\nzosta\u0142y zaprezentowane w\u00a0nocie\u00a017.
W\nodniesieniu do\u00a0warto\u015bci godziwej d\u0142ugoterminowych aktyw\u00f3w finansowych szczeg\u00f3\u0142y\nzosta\u0142y zaprezentowane w\u00a0nocie\u00a018.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfFairValueOfFinancialInstrumentsExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrldaa162786f094667a41ffc6839e98286": { "value": "Na dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku 80% kredyt\u00f3w bankowych oprocentowanych by\u0142o przy u\u017cyciu zmiennej stopy\nprocentowej (na 31 grudnia 2022 roku 78% kredyt\u00f3w bankowych oprocentowanych by\u0142o\nprzy u\u017cyciu zmiennej stopy procentowej). Jednak\u017ce, na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2023\nroku 92% warto\u015bci kredyt\u00f3w i\u00a0po\u017cyczek jest zabezpieczone za pomoc\u0105 instrument\u00f3w\npochodnych (87% na\u00a0dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku).
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku, nie by\u0142o obligacji oprocentowanych przy u\u017cyciu\nzmiennej stopy procentowej (5% na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku). Jednak\u017ce, na 31\ngrudnia 2022 roku wszystkie obligacje by\u0142y zabezpieczone.
Dalsze\ninformacje odno\u015bnie po\u017cyczek udzielonych oraz otrzymanych od udzia\u0142owca\nniekontroluj\u0105cego opisano w nocie 25.
W\nzwi\u0105zku z ostatnim, istotnym wzrostem st\u00f3p oprocentowania na rynkach, na\nkt\u00f3rych dzia\u0142a Grupa, warto\u015b\u0107 godziwa obligacji w HUF r\u00f3\u017cni si\u0119 znacz\u0105co od ich\nwarto\u015bci ksi\u0119gowej. Jest to spowodowane tym, \u017ce na dzie\u0144
31\ngrudnia 2023 roku obligacje w HUF s\u0105 oprocentowane sta\u0142\u0105 stop\u0105 procentow\u0105 do\ndaty zapadalno\u015bci, niemniej jednak s\u0105 one zabezpieczone za pomoc\u0105\nmi\u0119dzywalutowego instrumentu SWAP na stop\u0119 procentow\u0105.
Na\ndzie\u0144 31 grudnia 2023 roku oraz na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku warto\u015b\u0107 rynkowa\noraz warto\u015b\u0107 godziwa obligacji przedstawia\u0142a si\u0119 nast\u0119puj\u0105co:
| \n \n | \n \n\n 31 grudnia 2023 \n | \n \n \n 31 grudnia 2022 \n | \n \n
| \n Obligacje\n z dat\u0105 wymagalno\u015bci w 2023 roku (Polska) (PLGTC0000318)[24] \n | \n \n \n - \n | \n \n \n 148,2\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2027-2030 (HU0000360102)[25] \n | \n \n \n 224,4\n \n | \n \n \n 211,5\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2028-2031 (HU0000360284)25 \n | \n \n \n 119,1\n \n | \n \n \n 99,9\n \n | \n \n
| \n \u201eZielone\n obligacje\u201d 2026 (XS2356039268)[26] \n | \n \n \n 1.600,5\n \n | \n \n \n 1.721,2\n \n | \n \n
Warto\u015b\u0107\ngodziwa wszystkich pozosta\u0142ych aktyw\u00f3w/zobowi\u0105za\u0144 finansowych jest zbli\u017cona do warto\u015bci\nbilansowej.
W\nodniesieniu do\u00a0warto\u015bci godziwej nieruchomo\u015bci inwestycyjnej szczeg\u00f3\u0142y\nzosta\u0142y zaprezentowane w\u00a0nocie\u00a017.
W\nodniesieniu do\u00a0warto\u015bci godziwej d\u0142ugoterminowych aktyw\u00f3w finansowych szczeg\u00f3\u0142y\nzosta\u0142y zaprezentowane w\u00a0nocie\u00a018.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfFairValueMeasurementExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl39680b22b8c340dda26cf2b5570ab87d": { "value": "ZARZ\u0104DZANIE KAPITA\u0141EM
G\u0142\u00f3wnym celem\nzarz\u0105dzania kapita\u0142em Grupy jest zapewnienie wzrostu operacyjnego i\u00a0wzrostu\nw\u00a0zakresie warto\u015bci poprzez ostro\u017cne zarz\u0105dzanie kapita\u0142em i\u00a0utrzymywanie\nbezpiecznych wska\u017anik\u00f3w kapita\u0142owych, kt\u00f3re wspieraj\u0105 dzia\u0142alno\u015b\u0107 operacyjn\u0105\nGrupy i\u00a0maksymalizuj\u0105 jej warto\u015b\u0107 dla akcjonariuszy.
Grupa zarz\u0105dza\nstruktur\u0105 kapita\u0142ow\u0105 i\u00a0dostosowuje j\u0105 do\u00a0dynamicznych warunk\u00f3w ekonomicznych.\nObserwuj\u0105c struktur\u0119 kapita\u0142u, Grupa podejmuje decyzje na\u00a0temat polityki\nd\u017awigni finansowej, pozyskiwania i\u00a0sp\u0142at po\u017cyczek,
inwestycji lub umorzeniu\ninwestycji w\u00a0aktywa, polityki dywidendowej i\u00a0podwy\u017cszania kapita\u0142u, je\u015bli\nzajdzie taka potrzeba.
W roku obrotowym\nzako\u0144czonym dnia 31 grudnia 2023 roku oraz w\u00a0roku obrotowym\nzako\u0144czonym 31 grudnia 2022 roku nie wprowadzono \u017cadnych zmian do\u00a0zasad,\npolityk i\u00a0proces\u00f3w zarz\u0105dzania kapita\u0142em.
Grupa monitoruje\nstan kapita\u0142\u00f3w stosuj\u0105c wska\u017anik d\u017awigni, kt\u00f3ry jest liczony jako stosunek\nzad\u0142u\u017cenia brutto pomniejszonego o \u015brodki pieni\u0119\u017cne oraz depozyty do\u00a0warto\u015bci\ninwestycji w\u00a0nieruchomo\u015bci. D\u0142ugoterminow\u0105 strategi\u0105 Grupy jest utrzymanie\nwska\u017anika LTV (wska\u017anik kredyt do\u00a0warto\u015bci) na\u00a0poziomie 40%. Na dzie\u0144\n31\u00a0grudnia 2023 roku LTV wynosi\u0142o 49,3% (na dzie\u0144 31 grudnia 2022 roku\nwynosi\u0142o 45,6%).
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfObjectivesPoliciesAndProcessesForManagingCapitalExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrle069a20e73144f838732c2b1516b44c1": { "value": "W lutym 2024 roku, Dorado\n1 EOOD, jednostka ca\u0142kowicie zale\u017cna od Sp\u00f3\u0142ki, podpisa\u0142a umow\u0119 kredytu\nbankowego na kwot\u0119 55 milion\u00f3w EUR z DSK Bank AD oraz OTP Bank PLC z\nterminem zapadalno\u015bci w marcu 2029 roku.\nCa\u0142a kwota kredytu zosta\u0142a wyp\u0142acona.
W\npierwszym kwartale 2024 roku broker odkupi\u0142 4.400 obligacji Aurora o warto\u015bci\nnominalnej 4,4 miliona EUR po koszcie 3,9 miliona EUR i przeni\u00f3s\u0142 je do Grupy\nGTC. Grupa GTC rozpozna\u0142a przych\u00f3d z tytu\u0142u wykupu obligacji Aurora w kwocie\n0,5 miliona EUR.
Ponadto\nw dniu 13 marca 2024 roku broker zwr\u00f3ci\u0142 Grupie GTC kwot\u0119 12,2 miliona EUR w\ngot\u00f3wce, w tym przychody odsetkowe w wysoko\u015bci 0,4 miliona EUR. Pozosta\u0142a kwota\n13,8 miliona EUR zosta\u0142a obj\u0119ta aneksem przed\u0142u\u017caj\u0105cym dotychczasow\u0105 umow\u0119 na\nkolejny okres inwestycyjny nieprzekraczaj\u0105cy 6 miesi\u0119cy.
W dniu 18\nmarca 2024 roku Sp\u00f3\u0142ka zawar\u0142a z Pani\u0105 Barbar\u0105 Sikora porozumienie w zakresie\nrozwi\u0105zania umowy o prac\u0119. Pani Sikora zrezygnowa\u0142a z zasiadania w zarz\u0105dzie\nGTC ze skutkiem na dzie\u0144 porozumienia.
", "dimensions": { "concept": "ifrs-full:DisclosureOfEventsAfterReportingPeriodExplanatory", "language": "en", "entity": "scheme:25940046GV7I3I2ZN618", "period": "2023-01-01T00:00:00/2024-01-01T00:00:00" } }, "_Xbrl129f79796ef5431588424e80fe3fa5ca": { "value": "